股票简称：永贵电器                                 股票代码：300351     浙江永贵电器股份有限公司     Zhejiang Yonggui Electric Equipment Co.,Ltd.  向不特定对象刊行可调度公司债券                 召募说明书                 （注册稿）               保荐机构（主承销商）    （上海市黄浦区中山南路 119 号东方证券大厦）                 二〇二四年十二月 浙江永贵电器股份有限公司                  召募说明书                   声明   中国证监会、交游所对本次刊行所作的任何决定或宗旨，均不标明其对申 请文献及所败露信息的信得过性、准确性、完好性作出保证，也不标明其对刊行 东说念主的盈利才气、投资价值或者对投资者的收益作出骨子性判断或保证。任何与 之相背的声明均属子虚子虚述说。   根据《证券法》的划定，证券照章刊行后，刊行东说念主经营与收益的变化，由 刊行东说念主自行负责。投资者自主判断刊行东说念主的投资价值，自主作出投资决策，自 行承担证券照章刊行后因刊行东说念主经营与收益变化或者证券价钱变动引致的投资 风险。 浙江永贵电器股份有限公司                                             召募说明书                         要紧事项指示    本公司特别提请投资者醒目，在作出投资决策之前，务必仔细阅读本召募 说明书正文内容，并特别眷注以下紧要事项。 一、公司特别提请投资者眷注“风险身分”中的下列风险    公司提请投资者仔细阅读本召募说明书“第三节风险身分”全文，并特别 醒目以下风险：    （一）毛利率下滑的风险    敷陈期各期，公司笼统毛利率分别为 34.82%、30.83%、29.38%和 29.02%， 呈现不时安详下降趋势，主要系公司不同主要板块业务毛利率水平存在差异且 收入占比发生变化所致。公司营业收入主要由轨说念交通与工业板块和车载与能 源信息板块组成，其中轨说念交通与工业板块敷陈期毛利率分别为 42.54%、 比发生较大变化，其中轨说念交通与工业板块营收占比分别为 58.97%、48.42%、 使得公司全体毛利率水平呈现不时下降的态势。跟着城际铁路开拓日趋完善， 新增开拓需求迟缓放缓，轨说念工业与交通板块营收占比可能进一步下降，进而 可能导致公司全体毛利率水平连接下降。同期，跟着新能源汽车行业景气度持 续向好，新能源汽车聚合器、线束以及充电枪等阛阓竞争较为强烈，跟着行业 竞争进一步加重，公司为进一步进步在车载与能源信息板块阛阓份额可能采选 降价等销售策略，进而导致公司全体毛利率水平进一步下降。    （二）主要原材料价钱波动的风险    公司聚合器产物的主要原材料为结构件、金属原料、塑胶材料、线材尽头 他辅料等，2021 年度、2022 年度、2023 年度和 2024 年 1-9 月，平直材料成本 占公司主营业务成本的比例分别为 75.20%、76.02%、77.01%和 75.70%，其中 结构件和线材的金额占比较大。敷陈期内公司原材料采购价钱除线材价钱有所 浙江永贵电器股份有限公司                                         召募说明书 上升外，其余占比较大的主要原材料的采购价钱基本保持闲散，敷陈期内原材 料价钱变化对公司毛利率的影响相对有限。但是，由于平直材料成本占公司主 营业务成本的比例较高，假设其他身分保持不变，当原材料价钱每高潮 5%时， 将导致公司敷陈期内笼统毛利率分别下降 2.45、2.63、2.72 和 2.69 个百分点。 若结构件、线材、金属原料等原材料价钱高潮幅度较大，且公司无法实时传导 或转嫁关连材料价钱波动，将会对公司的分娩经营产生较大影响。    （三）经营事迹波动的风险    报 告 期 内， 公 司 营业 收 入 分别 为 114,933.23 万 元、 151,036.05 万 元 、 元、44,607.50 万元和 39,782.20 万元，扣非归母净利润分别为 10,967.40 万元、 在敷陈期内均存在一定波动。敷陈期内，公司在营业收入全体呈上升态势的情 况下，毛利润存在波动主要系公司不同主要板块毛利率水平存在较大差异，而 较低毛利率的车载与能源信息板块营收占比由敷陈期初的 35.82%不时进步至 不时下降至 35.38%，且 2023 年度轨说念交通与工业板块营业收入较 2022 年度下 滑 8.30%，笼统导致公司 2023 年度毛利润较 2022 年度下降 4.20%。跟着城际 铁路开拓日趋完善，新增开拓需求迟缓放缓，轨说念工业与交通板块营收占比可 能进一步下降，同期新能源汽车零部件阛阓竞争日趋强烈可能导致公司车载与 能源信息板块毛利率不时下降，若前述两个主要板块的营业收入的增长弗成持 续，则公司毛利润可能出现不时下降的情况。    敷陈期内，公司扣非归母净利润的波动，除受到公司毛利润影响除外，还 受到期间用度变化的影响。敷陈期内，公司期间用度分别为 27,762.80 万元、 公司为进一步进步产物竞争力及销售规模，不时参预研发及阛阓开拓，公司销 售用度及研发用度在敷陈期内不时上升，若改日公司主要板块毛利润的加多无 法实时消化期间用度的加多带来的不利影响，则将对公司扣非归母净利润带来 不利影响。 浙江永贵电器股份有限公司                                        召募说明书    （四）召募资金投资名堂产能消化的风险    本次召募资金投资名堂主要用于产能开拓、研究中心升级以及补充流动资 金，均属于公司主营业务，得当公司发展计策。其中产能开拓名堂包括聚合器 智能化及超充产业升级名堂以及华东基地产业开拓名堂，名堂实施后将新增车 载与能源信息聚合器产物年产能 912 万套，特种装备聚合器产物年产能 26 万套， 新建产能较已有产能扩产倍数分别为 0.64 及 0.87，公司当今还是取得募投名堂 关连产物意向性合同 194,397.35 万元。募投名堂设有开拓期和达产期，在名堂 实施过程中庸名堂践诺建成后，如果国度产业政策、宏不雅经济环境、阛阓需求 及竞争情势等方面出现要紧不利变化且刊行东说念主无法采选有用的应酬措施，可能 导致刊行东说念主本次召募资金投资名堂新增产能难以充分消化的阛阓风险。此外， 本次募投名堂产能开拓完成后新增每年折旧及摊销金额为 6,368.98 万元，加多 金额较大，若改日无法耐久保障前述产能的充分消化，则新增每年折旧及摊销 加多的营业成本将导致公司事迹下降。    （五）应收账款的回收风险    敷陈期各期末，公司应收账款账面价值分别为 59,092.53 万元、81,472.33 万元、81,993.28 万元和 91,110.14 万元，占流动钞票的比重分别为 29.34%、 为 73,049.86 万元、96,314.23 万元、91,327.18 万元和 100,934.41 万元，占公司 各期营业收入的比重分别为 63.56%、63.77%、60.15%和 73.63%，总体保持稳 定。敷陈期内，刊行东说念主部分应收账款存在逾期回款的情形。逾期的应收账款不 仅占用了刊行东说念主的营运资金，而且存在较大的回款风险。公司部分应收账款出 现逾期主要系在早期拓展新能源汽车客户过程中，公司对于高质地客户的筛选 素质及严慎性不足。跟着整车制造行业愈发强烈的阛阓竞争，改日若公司要点 服务的整车客户经营情况及资金情况欠安，将极大可能影响公司应收账款的按 时回收，从而导致公司应收账款回收风险增大并濒临不时计提坏账损失的风险， 对公司事迹变成不利影响。    （六）存货发生跌价的风险    敷陈期各期末，公司存货账面价值分别为 39,484.98 万元、49,376.54 万元、 浙江永贵电器股份有限公司                                      召募说明书 价准备分别为 3,965.95 万元、3,694.25 万元、3,560.40 万元和 3,330.52 万元，计 提比例分别为 9.13%、6.96%、7.29%和 5.83%，总体计提比例较高主要系公司 产物通用性较低所致，因此存货跌价计提对公司敷陈期内的经营事迹变成一定 影响。敷陈期内，公司存货盘活率分别为 1.88 次、2.16 次、2.10 次和 2.45 次， 略低于同行业平均水平。跟着公司分娩规模的扩大，公司原材料储备、半成品 等将加多，尽管公司已在管束上加强对存货水平的抑遏，但若下流轨说念交通、 新能源汽车、通讯等行业的供求景色或部分客户需求出现要紧变动，公司存货 弗成不时正常盘活出现积压滞销等情况，均可能导致存货的可变现净值贬抑， 出现有货发生大额跌价的风险，进一步对公司经营事迹变成不利影响。    （七）主要客户相对聚积的风险    刊行东说念主的主要客户包括轨交装备制造商、汽车制造商、通讯设备制造商等， 占比分别为 49.29%、48.99%、47.00%和 45.05%，公司来自于中枢客户的销售 额占营业收入的比例较高，客户聚积度相对较高。若改日行业竞争加重且公司 未能保持中枢竞争力，公司中枢客户选拔其他同行业竞争敌手的相似产物，会 平直影响到公司的分娩经营，从而给公司不时盈利才气变成不利影响。    （八）阛阓竞争加重的风险    连年来全球新能源汽车快速增长，国产汽车品牌在国内及全球的渗入率大 幅进步。由于国产聚合器制造商在质地、价钱及服务等方面具备较大的滥觞优 势，国产聚合器制造商在全球范围内均具备较大的替代国际厂商的空间。同期， 跟着电动车全面向快充、超充模式发展，低压平台向高压平台的调度亦会为国 内聚合器分娩商提供较大的发展空间。尽管如斯，行业的快速发展亦劝诱了一 批在不同应用领域具有较强期间、产物竞争才气的分娩商加入竞争，同期行业 内原有的分娩商不竭在东说念主才、期间、设备、资金等方面加大参预以进步阛阓份 额，因此国内聚合器行业竞争进一步加重。公司若弗成保持在期间研发、分娩 规模、成本优化、质地抑遏等方面的上风，将会在强烈的阛阓竞争中处于颓势 浙江永贵电器股份有限公司                               召募说明书 地位，影响公司的改日发展。   （九）下流需求波动的风险   公司产物主要面向轨说念交通、新能源汽车等领域。连年来，在国度“双碳” 计策下，新能源汽车阛阓呈现出爆发式增长，2023 年新能源汽车产销量分别达 到 958.7 万辆和 949.5 万辆，同比分别增长 35.8%和 37.9%；我国新能源汽车产 销量占全球比重杰出 60%、一语气 9 年位居世界第一位；新能源汽车出口 120.3 万辆、同比增长 77.2%，均创历史新高。同期，跟着新基建推动轨说念交通行业 发展，2019 年至 2023 年轨说念交通聚合器阛阓规模稳步上量。可是，一朝国内 外经济环境恶化，基建投资和汽车破费将受到较大影响，从而对公司下流行业 带来不利影响，尽管公司主要客户是国内著名的汽车产业链厂商及轨交车辆制 造企业，经营事迹精良，但如果汽车或轨交车辆的需求下降或发生大幅波动， 则可能会对公司的经营行径带来风险。 二、对于本次可调度公司债券刊行得当刊行条件的说明   根据《证券法》和《注册管束办法》等关连法例划定，公司本次向不特定 对象刊行可转债得当法定的刊行条件。 三、可调度公司债券投资风险   可调度公司债券是一种兼具债券性质和股权性质的投资器用，交游条件比 较复杂，需要投资者具备一定的专科常识。投资者购买本次可转债前，请持重 研究并了解关连条件，以便作出正确的投资决策。 四、本次刊行可调度公司债券的信用评级   公司聘用中证鹏元为本次刊行可转债进行信用评级。根据中证鹏元出具的 信用评级敷陈，公司主体信用品级为 AA-，本次可转债信用品级为 AA-。   在本次可转债存续期限内，中证鹏元将每年至少进行一次追踪评级。如果 由于公司外部经营环境、自身或评级法式变化等身分，导致本次可转债的信用 评级级别变化，将会增大投资者的风险，对投资东说念主的利益产生一定影响。 浙江永贵电器股份有限公司                  召募说明书 五、本次刊行可调度公司债券未提供担保   本次向不特定对象刊行可转债不设担保。敬请投资者醒目本次可调度公司 债券可能因未设定担保而存在兑付风险。 六、公司的利润分配政策及上市后利润分配情况   （一）公司的利润分配政策   根据《公司轨则》，刊行东说念主利润分配政策如下：   公司实行不时、闲散的利润分配政策，优先接纳现款分成的利润分配方式。 公司的利润分配应贵重对投资者的合理投资陈述，并兼顾公司的可不时发展。 利润分配额不得杰出累计可分配利润，不得挫伤公司不时经营才气。公司董事 会、监事会和股东大会在利润分配政策的决策和论证过程中应当充分沟通孤独 董事、外部监事和公众投资者的宗旨。   （1）董事会的研究论证法式和决策机制   在公司董事会制定利润分配决策的二旬日前，公司董事会将发布指示性公 告，公开征询社会公众投资者对本次利润分配决策的宗旨，投资者不错通过电 话、信件、深圳证券交游所互动平台、公司网站等方式参与。证券事务部应作念 好记录并整理投资者宗旨，提交公司董事会、监事会。   公司董事会在制定和谋划利润分配决策时，需事前征询监事会的宗旨，董 事会在审议利润分配预案时，需经全体董事过半数欢喜，且经二分之一以上独 立董事欢喜方为通过。   （2）监事会的研究论证法式和决策机制   公司监事会在审议利润分配决策时，应充分沟通公众投资者对利润分配的 宗旨，充分听取外部监事的宗旨，在全部外部监事对利润分配决策欢喜的基础 上，需经全体监事过半数以上表决通过。   （3）股东大会的研究论证法式和决策机制   股东大会在审议利润分配决策时，公司董事会指派别称董事向股东大会汇 浙江永贵电器股份有限公司                     召募说明书 报制定该利润分配决策时的论证过程和决策法式，以及公司证券事务部整理的 投资者宗旨。利润分配决策需经参加股东大会的股东所持表决权的过半数以上 表决通过。公司应实行不时、闲散的利润分配政策，公司的利润分配应贵重对 投资者的合理的、闲散的投资陈述并兼顾公司的长期和可不时发展。   公司视具体情况采选现款或者股票股利的方式分配股利，在得当现款分成 的条件下，公司应当优先采选现款分成的方式进行利润分配。公司一般按照年 度进行现款分成，在有条件的情况下，公司不错进行中期现款分成。   公司每年以现款神志分配的利润不少于以前杀青的可供分配利润的百分之 十五，具体每年现款分成比例由公司笼统沟通行业特性、发展阶段、自身经营 模式、盈利水平以及是否有要紧资金开销安排等身分，按照公司轨则划定的程 序制定差异化的现款分成政策：   （1）公司发展阶段属老练期且无要紧资金开销安排的，进行利润分配时， 现款分成在本次利润分配中所占比例最低应达到百分之八十；   （2）公司发展阶段属老练期且有要紧资金开销安排的，进行利润分配时， 现款分成在本次利润分配中所占比例最低应达到百分之四十；   （3）公司发展阶段属成耐久且有要紧资金开销安排的，进行利润分配时， 现款分成在本次利润分配中所占比例最低应达到百分之二十；   公司发展阶段不易区分但有要紧资金开销安排的，不错按照前项划定处理。 本项所指“要紧资金开销安排”是指公司改日十二个月内拟对外投资、收购资 产或购买设备累计开销达到或杰出公司最近一期经审计净钞票的百分之五十且 杰出五千万元；或者公司改日十二个月内拟对外投资、收购钞票或购买设备累 计开销达到或杰出公司最近一期经审计总钞票的百分之三十。   公司在实施现款分配股利的同期，不错派发股票股利。 配政策的，调整后的利润分配政策不得违背中国证监会和深圳证券交游所的有 浙江永贵电器股份有限公司                             召募说明书 关划定；研究调整利润分配政策的议案需经董事会审议后提交股东大会批准。 但公司保证现行及改日的股东陈述磋商不得违背以下原则：公司每年以现款形 式分配的利润不少于以前杀青的可供分配利润的百分之十五。   董事会在审议调整利润分配政策时，需经全体董事过半数欢喜，且经二分 之一以上孤独董事欢喜方为通过。   监事会应当对董事会拟定的调整利润分配政策议案进行审议，充分听取外 部监事宗旨，并经监事会全体监事过半数以上表决通过。   公司股东大会在审议调整利润分配政策时，应充分听取社会公众股东宗旨， 除确立现场会议投票外，还应当向股东提供辘集投票系统给予解救。   公司对峙每年以现款方式分配的利润不少于以前杀青的可分配利润的百分 之十五。公司留存未分配利润主要用于对外投资、收购钞票、购买设备等要紧 投资及现款开销，迟缓扩大分娩经营规模，优化财务结构，促进公司的快速发 展，筹划有技艺地杀青公司改日的发展规划主见，最终杀青股东利益最大化。   （二）最近三年公司的利润分配决策   因公司母公司报表中可供股东分配的利润为负，公司 2021 年度股东大会审 议通过了 2021 年度利润分配决策，2021 年度不分拨现款红利，不分配红股， 不进行公积金转增股本。   因公司母公司报表中可供股东分配的利润为负，公司 2022 年度股东大会审 议通过了 2022 年度利润分配决策，2022 年度不分拨现款红利，不分配红股， 不进行公积金转增股本。 年度利润分配预案的议案》，拟以现有股本 386,773,757 股为基数，向全体股东 按每 10 股派发现款股利东说念主民币 1 元（含税），总共派发现款股利 38,677,375.70 浙江永贵电器股份有限公司                                         召募说明书 元（含税）；不送红股，不以成本公积金转增股本，剩余未分配利润结转以后 年度分配。   （三）最近三年现款股利分配情况   最近三年，公司现款分成情况如下：                                                     单元：万元         名堂        2023 年度             2022 年度       2021 年度 包摄于上市公司股东的净利润          10,106.30        15,470.73     12,222.77 现款分成金额（含税）                 3,867.74             -             - 以前现款分成占包摄于上市公司股 东的净利润的比例 最近三年累计现款分成金额                                           3,867.74 最近三年杀青的年均可分配利润                                        12,599.93 最近三年累计现款分成金额占最近三年杀青的年均可分配利润的比例                          30.70% 七、公司持股 5%以上股东、董事、监事及高等管束东说念主员参与本次可 转债刊行认购情况   （一）持股 5%以上股东及董事、监事、高等管束东说念主员   公司持股 5%以上的股东、董事（孤独董事除外）、监事及高等管束东说念主员针 对本次可转债的认购已向公司作出如下承诺：   “1、本东说念主/本企业公司将根据《证券法》《可调度公司债券管束办法》等 关连划定及永贵电器本次可调度公司债券刊行时的阛阓情况决定是否参与认购， 并将严格履行相应信息败露义务。若本东说念主/本企业参与永贵电器本次可转债的发 行认购并认购得胜，自本东说念主/本企业完成本次可转债认购之日起六个月内，不以 任何方式减持本东说念主/本企业所持有的永贵电器可转债。 定，欠亨过任何方式违背《证券法》第四十四条对于短线交游的划定。 本企业违背上述承诺减持永贵电器可转债的，因减持公司可转债所得收益全部 归永贵电器系数，本东说念主/本企业将照章承担由此产生的法律包袱。” 浙江永贵电器股份有限公司                     召募说明书   （二）孤独董事的承诺   根据公司孤独董事出具的承诺函，该等东说念主员不参与公司本次可转债的刊行 认购，并出具了不参与本次可转债刊行认购的承诺函，具体承诺内容如下：   “（1）本东说念主承诺本东说念主及本东说念主妃耦、父母、子女不参与认购永贵电器本次向 不特定对象刊行的可调度公司债券，亦不会委用其他主体参与认购。   （2）本东说念主自愿作出上述承诺，并自愿接受本承诺函的拘谨。若本东说念主及本东说念主 妃耦、父母、子女违背上述承诺的，由此所得的收益全部归永贵电器系数，本 东说念主将照章承担由此产生的法律包袱。” 浙江永贵电器股份有限公司                                                                                                         召募说明书        七、公司持股 5%以上股东、董事、监事及高等管束东说念主员参与本次可转债发 浙江永贵电器股份有限公司                                                                                          召募说明书 浙江永贵电器股份有限公司                                                                                              召募说明书 浙江永贵电器股份有限公司                                      召募说明书                     第一节 释义   在本召募说明书中，除非文中另有所指，下列词语或简称具有如下特定的 含义： 一、一般术语 永贵电器、刊行东说念主、公司    指   浙江永贵电器股份有限公司 永贵有限           指   浙江天台永贵电器有限公司，系公司前身 四川永贵           指   四川永贵科技有限公司，为公司全资子公司 永贵博得           指   浙江永贵博得交通设备有限公司，为公司控股子公司 永贵期间           指   深圳永贵期间有限公司，为公司控股子公司 重庆永贵           指   重庆永贵交通设备有限公司，为公司控股子公司 北京永列           指   北京永列科技有限公司，为公司控股子公司 青岛永贵           指   青岛永贵科技有限公司，为公司控股子公司 江苏永贵           指   江苏永贵新能源科技有限公司，为公司控股子公司 洛阳奥联           指   洛阳奥联光电科技有限公司 永贵东瀛           指   成齐永贵东瀛轨说念交通装备有限公司 金立诚            指   深圳市金立诚电子有限公司 长春富晟           指   长春富晟永贵科技有限公司 永贵川虹           指   四川永贵川虹金属名义处理有限公司 天台大车配          指   天台大车配贸易服务有限公司 艾立可            指   四川艾立可电子科技有限公司 北京万高           指   北京万高众业科技股份有限公司 永贵投资           指   浙江天台永贵投资有限公司 永贵国际贸易         指   浙江永贵国际贸易有限公司，为公司控股子公司                    YONG GUI ELECTRIC PTE.LTD.，为永贵国际贸易全资 新加坡永贵          指                    子公司 新加坡永贵贸易        指   YONGGUI TRADE PTE.LTD.，为新加坡永贵全资子公司                    YONGGUI ELECTRIC（THAILAND） CO.,LTD.，为新 泰国永贵           指                    加坡永贵及新加坡永贵贸易之合股公司 深圳擎能           指   深圳擎能新能源期间有限公司 中国中车           指   中国中车集团有限公司 比亚迪            指   比亚迪股份有限公司 安稳集团           指   安稳集团有限公司 奇瑞汽车           指   奇瑞汽车股份有限公司 浙江永贵电器股份有限公司                           召募说明书 绿能慧充           指   绿能慧凑数字能源期间股份有限公司 威迈斯            指   深圳威迈斯新能源股份有限公司 赛力斯            指   赛力斯集团股份有限公司 众合科技           指   浙江众合科技股份有限公司 北京基础设施投资       指   北京市基础设施投资有限公司 上汽集团           指   上海汽车集团股份有限公司 长城汽车           指   长城汽车股份有限公司 一汽集团           指   中国第一汽车股份有限公司 广汽集团           指   广州汽车集团股份有限公司 北汽集团           指   北京汽车集团有限公司 广汽本田           指   广汽本田汽车有限公司 特斯拉            指   Tesla, Inc. 国铁集团           指   中国国度铁路集团有限公司 东方电气           指   中国东方电气集团有限公司 明阳智能           指   明阳灵敏能源集团股份公司 长安汽车           指   重庆长安汽车股份有限公司 天信电线集团         指   天信电线集团有限公司 安费诺            指   安费诺汽车聚合系统（常州）有限公司 挚达科技           指   上海挚达科技发展股份有限公司 四川启盛精密         指   四川启盛精密模具有限公司 无锡鑫宏业          指   无锡鑫宏业线缆科技股份有限公司 永贵川虹           指   四川永贵川虹金属名义处理有限公司 深圳尼索科          指   深圳尼索科聚合期间有限公司 亨通光电           指   江苏亨通光电股份有限公司 四川九洲           指   四川九洲投资控股集团有限公司 双林机械           指   浙江天台双林机械有限公司 绵阳英耐克          指   绵阳市英耐克科技有限公司 CRCC           指   中铁铁路产物认证中心 国度统计局          指   中华东说念主民共和国国度统计局 发改委            指   中华东说念主民共和国国度发展和改换委员会 财政部            指   中华东说念主民共和国财政部 工信部            指   中华东说念主民共和国工业和信息化部 深交所            指   深圳证券交游所 《公司法》          指   《中华东说念主民共和国公司法》 浙江永贵电器股份有限公司                                               召募说明书 《证券法》            指   《中华东说念主民共和国证券法》 《注册管束办法》         指   《上市公司证券刊行注册管束办法》 《公司轨则》           指   《浙江永贵电器股份有限公司轨则》 股东大会             指   浙江永贵电器股份有限公司股东大会 董事会              指   浙江永贵电器股份有限公司董事会 监事会              指   浙江永贵电器股份有限公司监事会 元、万元、亿元          指   东说念主民币元、万元、亿元 A股               指   境内上市东说念主民币普通股 可转债/可调度公司债券      指   公司本次拟向不特定对象刊行的可调度公司债券 本次刊行/本次向不特定对                  指   公司本次向不特定对象刊行可调度公司债券的行动 象刊行可转债 敷陈期              指   2021 年度、2022 年度、2023 年度及 2024 年 1-9 月 敷陈期末             指   2024 年 9 月 30 日 敷陈期各期末           指 股票登记机构           指   中国证券登记结算有限包袱公司深圳分公司                      东方证券股份有限公司。根据中国证监会《对于核准东                      方证券股份有限公司经受合并东方证券承销保荐有限公                      司暨变更业务范围的批复》（证监许可〔2023〕425                      号），东方证券股份有限公司获准经受合并投行业务全                      资子公司东方证券承销保荐有限公司。东方证券股份有 保荐机构、主承销商、受          限公司已取得换发后的《经营证券期货业务许可证》， 托管束东说念主、本保荐东说念主、东      指   业务范围含“证券承销与保荐”。自 2024 年 9 月 2 日 方证券                  起，东方证券承销保荐有限公司存量客户与业务全体迁                      移并入东方证券股份有限公司，关连投资银行业务名堂                      均由东方证券股份有限公司连接推论，东方证券承销保                      荐有限公司对外签署的公约均由东方证券股份有限公司                      连接履行，东方证券承销保荐有限公司全部债权及债务                      由东方证券股份有限公司照章承继。 天健司帐师事务所         指   天健司帐师事务所（特殊普通合伙） 中证鹏元             指   中证鹏元资信评估股份有限公司 二、专科术语              一种借助电信号或光信号和机械力量的作用使电路或光通说念接通、断开              或调度的功能元件，用作器件、组件、设备、系统之间的电信号或光信 聚合器      指              号聚合，传输信号或电磁能量，况兼保持系统与系统之间不发生信号失              真和能量损失的变化              （聚合器线束组件）电动汽车高压供电系统上，聚合电板包、电源配电 电动汽车线          指   盒、驱动电机、PTC、空调压缩机等，用于电源与高压用电设备之间的 束组件              功率或电信号的传输              在电动汽车充电过程中，用于聚合交流充电设备或交流供电插座及电动 交流枪      指              汽车，提供交流充电的聚合安设。产物主要有：充电模式 2、聚合方式 浙江永贵电器股份有限公司                                       召募说明书         B；充电模式 3、聚合方式 B；充电模式 3、聚合方式 C 等神志，适用于         家用充电、群众充电场景。解救的功率一般为：2~20kW         在电动汽车充电过程中，用于聚合直流充电设备及电动汽车，提供直流         充电的聚合安设。产物主要有：充电模式 4、聚合方式 B；充电模式 直流枪   指         解救的功率一般为：2~160kW         在电动汽车充电过程中，用于聚合直流充电设备及电动汽车，提供直流 大功率     充电的聚合安设，同期在充电枪及线缆上加装冷却安设、用于主动散       指 直流枪     热。产物主要有：充电模式 4、聚合方式 C 等神志，适用于群众充电、         高速充电场景。解救的功率为：250~600kW         Power Distribution Unit，即高压配电单元，功能是负责新能源车高压系         统中的电源分配与管束，为整车提供充放电抑遏、高压部件上电抑遏、 PDU   指         电途经载短路保护、高压采样、低压抑遏等功能，保护和监控高压系统         的运行         Battery energy Distribution Unit，即电板包断路单元，专为电板包里面设 BDU   指         计，是配电盒的一种 注：本召募说明书中的关连数据狡计按照四舍五入的结果敬佩，部分总共数与各加数平直 相加之和在余数上可能存在一定差异。 浙江永贵电器股份有限公司                                              召募说明书                  第二节 本次刊行概况 一、公司基本信息 汉文称号       浙江永贵电器股份有限公司 英文称号       Zhejiang Yonggui Electric Equipment Co.,Ltd. 成立日期       1990 年 3 月 19 日 股份公司成立日期   2010 年 12 月 6 日 法定代表东说念主      范纪军 注册成本       387,917,117 元东说念主民币 统一社会信用代码   91330000704713738F 注册地址       浙江省台州市天台县白鹤镇东园路 5 号（西工业区） 办公地址       浙江省台州市天台县白鹤镇东园路 5 号（西工业区） 邮编         317201 电话         0576-83938061 电子邮箱       yonggui@yonggui.com 公司网址       www.yonggui.com 上市证券交游所    深圳证券交游所 股票简称       永贵电器 股票代码       300351            聚合器、端接件及接线安设、油压减振器、铁路机车车辆配件、橡            胶、塑料零件、汽车配件、电子元器件、电子信息产物及配件、电 营业范围            池及管束系统、受电弓、意会说念、门系统、轨说念交通抑遏设备的设            计、制造、销售及维修服务，经营出进口业务。 二、本次刊行的布景和目的      （一）本次刊行的布景      在“碳达峰、碳中庸”主见的国度计策布景下，新能源汽车加速替代传统 燃油车，新能源汽车产业是我国培育发展计策性新兴产业的要点领域。连年来， 国务院、发改委、工信部等多个部委陆续出台了《对于加速新能源汽车推广应 用的指导宗旨》《新能源汽车产业发展规划（2021-2035 年）》等多项引诱、支 持、饱读动和表率新能源汽车产业发展的规划和管束政策，推动产业健康及可持 续发展。受益于国度耐久的计策解救，我国新能源汽车产业发展迅猛，并涌现 浙江永贵电器股份有限公司                     召募说明书 出一批期间实力强、品牌著名度高的整车制造企业，对汽车零部件的需求也在 不时进步。   在国度产业政策鼎力解救下，我国新能源汽车产业发展迅速。新能源汽车 加多了电驱动系统，而且电气设备数目也有较大的加多，里面能源电流及信息 电流犬牙交错，特别是高电压、大电流的电驱动系统对聚合器的可靠性、体积 和电气性能提议更高的要求，这意味着新能源汽车对聚合器产物需求量及质地 要求齐将大幅提高。算作新能源汽车的关键零部件之一，我国新能源汽车聚合 器的需求旺盛。   （二）本次刊行的目的   连年来，跟着“碳达峰、碳中庸”关连政策的不时发布和实施落地，以新 能源汽车为代表的新能源产业受政策、需求、期间等多方面成心身分驱动，迎 来要紧发展机遇。公司坚决用践诺行动解救“双碳”主见的杀青，力图成为国 家杀青“双碳”的紧要参与者。本次刊行系公司积极响应国度“双碳”计策目 标，把执新能源汽车阛阓机遇的践诺举措。公司紧跟阛阓波澜和政策法式，加 大新能源汽车中枢部件——聚合器的研发及产业化参预，不时扩大产能，进步 公司行业地位。   公司算作高新期间企业，永久将期间创新算作发展理念。跟着公司在聚合 器行业内的发展，公司现有期间实力不竭增强，公司在行业内已取得一系列的 期间突破，产物也渐渐受到国表里客户的招供。在日趋强烈的阛阓竞争环境中， 为了进一步闲散公司市时势位，餍足阛阓和客户的需求，公司需要在现有的技 术平台上进行期间升级，研发新产物、新期间，连接增强公司的期间上风。本 次刊行募投研发名堂以研发促发展，不竭进行产物的快速迭代，更好地考证产 品的功能性及可靠性，进步客户粘性，进一步增强公司笼统竞争力。 浙江永贵电器股份有限公司                        召募说明书   公司车载聚合器产物已进入比亚迪、安稳、长城、奇瑞、长安、上汽、一 汽、广汽、北汽、本田等国产一线品牌及合股品牌供应链体系，业务规模不时 进步。加之国内产业政策推动下产物需求不竭进步，产能已渐渐成为制约公司 业务发展的主要瓶颈之一。本次刊行召募资金实施聚合器智能化及超充产业升 级名堂与华东基地产业开拓名堂，将进一步扩大公司产能，有助于企业把执市 场机遇，增强对下旅客户的产业配套才气。   本次刊行召募资金部分用于补充流动资金，成心于缓解公司资金压力，推 进公司业务规模的拓展，保障公司研发创新及业务蔓延等行径的不时正常开展， 进一步优化公司的财务结构，贬抑公司财务风险，提高公司的偿债才气和抗风 险才气，保障公司的不时、闲散、健康发展。 三、本次刊行的基本情况   （一）刊行的证券类型   本次刊行证券的种类为可调度为公司 A 股股票的可调度公司债券。本次发 行的可转债及改日调度的公司 A 股股票将在深圳证券交游所上市。   （二）刊行数目、证券面值、刊行价钱   本次可转债的刊行总额不杰出东说念主民币 98,000.00 万元（含本数），具体刊行 规模由公司股东大会授权董事会（或董事会授权东说念主士）在上述额度范围内敬佩。 本次可转债每张面值 100 元东说念主民币，按面值刊行。   （三）刊行方式与刊行对象   本次可转债的具体刊行方式由股东大会授权董事会（或董事会授权东说念主士） 与保荐机构（主承销商）根据法律、法例的关连划定协商敬佩。本次可转债的 刊行对象为持有中国证券登记结算有限包袱公司深圳分公司证券账户的当然东说念主、 法东说念主、证券投资基金、得当法律划定的其他投资者等（国度法律、法例辞谢者 除外）。 浙江永贵电器股份有限公司                                    召募说明书      （四）召募资金规模和召募资金专项存储账户      根据关连法律法例划定并衔尾公司财务景色和投资磋商，本次拟刊行可转 债召募资金总额为不杰出东说念主民币 98,000.00 万元（含本数），召募资金净额将扣 除刊行用度后敬佩。      公司还是制定《召募资金管束轨制》。本次刊行的召募资金将存放于公司 董事会决定的专项账户中，具体开户事宜在刊行前由公司董事会及董事会授权 东说念主士敬佩。      （五）召募资金投向      公司本次向不特定对象刊行可转债拟召募资金总额不杰出 98,000 万元（含 本数），扣除刊行用度后将用于以下名堂：                                                单元：万元 序号             名堂称号            投资总额          拟参预召募资金             总共                  116,245.90      98,000.00      若本次刊行践诺召募资金净额低于拟投资名堂的践诺资金需求，在不改变 拟投资名堂的前提下，董事会可根据名堂的践诺需求，对上述名堂的召募资金 参预金额、优先法则进行适当调整，不足部分由公司自行筹措资金治理。在本 次刊行可转债召募资金到位前，如公司以自筹资金先行参预上述名堂开拓，公 司将在召募资金到位后按照关连法律、法例划定的法式给予置换。      （六）承销方式与承销期      本次刊行由主承销商以余额包销方式承销。本次可转债刊行的承销期自【】 年【】月【】日至【】年【】月【】日。 浙江永贵电器股份有限公司                                 召募说明书   （七）刊行用度                                              单元：万元                  名堂                     金额 保荐费及承销费                                 【】 讼师用度                                    【】 司帐师用度                                   【】 刊行手续用度                                  【】 信息败露费及路演推介宣传用度尽头他用度                     【】   （八）可转债上市的时期安排 日期      交游日                      刊行安排                 刊登《召募说明书》尽头摘抄、《召募说明书指示性公告》《刊行 【】      T-2 日                 公告》《网开赴演公告》 【】      T-1 日   原股东优先配售股权登记日、网开赴演、网下申购日                 刊登《刊行指示性公告》、原股东优先配售认购日、网上申购日 【】      T日                 （无需缴付申购资金）、敬佩网上中签率 【】      T+1 日   刊登《网上刊行中签率及优先配售结果公告》、网上申购摇号抽签                 刊登《网上中签结果公告》；投资者根据中签号码阐明认购数目并 【】      T+2 日                 交纳认购款                 保荐机构（主承销商）根据网上资金到账情况敬佩最终配售结果和 【】      T+3 日                 包销金额 【】      T+4 日   刊登《刊行结果公告》   以上时期均为交游日。如关连监管部门要求对上述日程安排进行调整或遇 要紧突发事件影响刊行，公司将与保荐机构（主承销商）协商后修改刊行日程 并实时公告。   （九）本次可转债的上市流通   本次可转债上市流通，系数投资者均无持有期限定。本次刊行收尾后，公 司将尽快办理本次可转债在深圳证券交游所挂牌上市交游。   公司持股 5%以上的股东、董事（孤独董事除外）、监事及高等管束东说念主员已 作出承诺，若认购得胜，自完成本次可转债认购之日起六个月内，其不以任何 方式减持所持有的永贵电器可转债，严格遵照《证券法》对于买卖上市公司可 转债的关连划定，欠亨过任何方式违背《证券法》第四十四条对于短线交游的 划定。承诺的具体内容参见“要紧事项指示”之“七、公司持股 5%以上股东、 董事、监事及高等管束东说念主员参与本次可转债刊行认购情况”。 浙江永贵电器股份有限公司                   召募说明书   （十）本次刊行主要条件   本次刊行的可转债期限为自觉行之日起六年。   本次可转债的票面利率的敬佩方式及每一计息年度的最终利率水平，提请 公司股东大会授权董事会（或董事会授权东说念主士）在刊行前根据国度政策、阛阓 景色和公司具体情况与保荐机构（主承销商）协商敬佩。   本次可转债在刊行完成前如遇银行入款利率调整，则股东大会授权公司董 事会或董事会授权东说念主士对票面利率作相应调整。   本次可转债接纳每年付息一次的付息方式，到期退回本金和支付临了一年 利息。   （1）计息年度的利息狡计   计息年度的利息（以下简称“年利息”）指本次可转债持有东说念主按持有的本 次可转债票面总金额自本次可转债刊行首日起每满一年可享受确当期利息。   年利息的狡计公式为：I=B×i，其中：   I：指年利息额；   B：指本次可转债持有东说念主在计息年度（以下简称“以前”或“每年”）付 息债权登记日持有的本次可转债票面总金额；   i：指本次可转债以前票面利率。   （2）付息方式 行首日。 该日为法定节沐日或休息日，则顺延至下一个交游日，顺宽限间不另付息。每 相邻的两个付息日之间为一个计息年度。 浙江永贵电器股份有限公司                       召募说明书 公司将在每年付息日之后的五个交游日内支付以前利息。在付息债权登记日前 （包括付息债权登记日）苦求调度成公司股票的本次可转债，公司不再向其持 有东说念主支付本计息年度及以后计息年度的利息。 未转股的可转债本金及临了一年利息。   本次可转债转股期自本次可转债刊行收尾之日满六个月后的第一个交游日 起至本次可转债到期日止。可转债持有东说念主对转股或者不转股有选拔权，并于转 股的次日成为公司股东。   （1）运转转股价钱的敬佩依据   本次刊行的可转债的运转转股价钱不低于召募说明书公告日前二十个交游 日公司 A 股股票交游均价（若在该二十个交游日内发生过因除权、除息引起股 价调整的情形，则对调整前交游日的交游价按经过相应除权、除息调整后的价 格狡计）和前一个交游日公司 A 股股票交游均价，且不得朝上修正具体运转转 股价钱由公司股东大会授权董事会（或董事会授权东说念主士）在刊行前根据阛阓状 况和公司具体情况与保荐机构（主承销商）协商敬佩。   前二十个交游日公司 A 股股票交游均价=前二十个交游日公司 A 股股票交 易总额/该二十个交游日公司 A 股股票交游总量；前一个交游日公司 A 股股票 交游均价=前一个交游日公司 A 股股票交游额/该日公司 A 股股票交游总量。   （2）转股价钱的调整方式及狡计公式   在本次刊行之后，当公司发生派送股票股利、转增股本、增发新股（不包 括因本次刊行的可转债转股而加多的股本）或配股、派送现款股利等情况使公 司股份发生变化时，将按下述公式进行转股价钱的调整（保留极少点后两位， 临了一位四舍五入）： 浙江永贵电器股份有限公司                       召募说明书   派送股票股利或转增股本：P?=P?/（1+n）；   增发新股或配股：P?=（P?+A×k）/（1+k）；   上述两项同期进行：P?=（P?+A×k）/（1+n+k）；   派送现款股利：P?=P?-D；   上述三项同期进行：P?＝（P?-D+A×k）/（1+n+k）   其中：P?为调整前转股价，n 为派送股票股利或转增股本率，k 为增发新股 或配股率，A 为增发新股价或配股价，D 为每股派送现款股利，P?为调整后转 股价。   当公司出现上述股份和/或股东权益变化情况时，将顺次进行转股价钱调整， 并在深圳证券交游所网站或中国证监会指定的其他上市公司信息败露媒体上刊 登转股价钱调整的公告，并于公告中载明转股价钱调整日、调整办法及暂停转 股期间（如需）。当转股价钱调整日为本次刊行的可转债持有东说念主转股苦求日或 之后，调度股份登记日之前，则该持有东说念主的转股苦求按公司调整后的转股价钱 推论。   当公司可能发生股份回购（因职工持股、股权激励或珍重公司价值及股东 利益所必需的股份回购除外）、合并、分立或任何其他情形使公司股份类别、 数目和/或股东权益发生变化从而可能影响本次刊行的可转债持有东说念主的债权利益 或转股繁衍权益时，公司将视具体情况按照平正、平正、公允的原则以及充分 保护本次刊行的可转债持有东说念主权益的原则调整转股价钱。研究转股价钱调整内 容及操作办法将依据那时国度研究法律法例及证券监管部门的关连划定来制订。   （1）修正条件与修正幅度   在本次可转债存续期间，当公司股票在职意一语气三十个交游日中至少有十 五个交游日的收盘价低于当期转股价钱的 85%时，公司董事会有权提议转股价 格向下修正决策并提交公司股东大会审议表决。若在前述三十个交游日内发生 过转股价钱调整的情形，则在转股价钱调整日前的交游日按调整前的转股价钱 和收盘价狡计，在转股价钱调整日及之后的交游日按调整后的转股价钱和收盘 浙江永贵电器股份有限公司                    召募说明书 价狡计。   上述决策须经出席会议的股东所持表决权的三分之二以上通过方可实施。 股东大会进行表决时，持有本次可转债的股东应当规避。修正后的转股价钱应 不低于前项划定的股东大会召开日前二十个交游日公司股票交游均价和前一个 交游日公司股票交游均价。   （2）修正法式   如公司股东大会审议通过向下修正转股价钱，公司将在得当条件的信息披 露媒体上刊登股东大会决议公告，公告修正幅度、股权登记日及暂停转股期间 （如需）等。从股权登记日后的第一个交游日（即转股价钱修正日）起，脱手 复原转股苦求并推论修正后的转股价钱。若转股价钱修正日为转股苦求日或之 后，调度股份登记日之前，该类转股苦求应按修正后的转股价钱推论。   本次可转债持有东说念主在转股期内苦求转股时，转股数目的狡计方式为： Q=V/P，并以去尾法取一股的整数倍。   其中：V 为可转债持有东说念主苦求转股的可转债票面总金额；P 为苦求转股当 日有用的转股价钱。   可转债持有东说念主苦求调度成的股份须是一股的整数倍。转股时不足调度为一 股的可转债余额，公司将按照中国证监会、深圳证券交游所等部门的研究划定， 在可转债持有东说念主转股当日后的五个交游日内以现款兑付该部分可转债的票面余 额尽头所对应确当期应计利息。   （1）到期赎回条件   在本次刊行的可转债期满后五个交游日内，公司将赎回全部未转股的可转 债，具体赎回价钱由公司股东大会授权董事会（或董事会授权东说念主士）在本次发 行前根据刊行时阛阓情况与保荐机构（主承销商）协商敬佩。   （2）有条件赎回条件   在本次刊行的可转债转股期内，当下述两种情形的任意一种出刻下，公司 浙江永贵电器股份有限公司                       召募说明书 董事会有权决定按照债券面值加当期应计利息的价钱赎回全部或部分未转股的 可转债： 有十五个交游日的收盘价钱不低于当期转股价钱的 130%（含 130%）；   当期应计利息的狡计公式为：IA=B×i×t/365   IA：指当期应计利息；   B：指本次可转债持有东说念主办有的将赎回的本次可转债票面总金额；   i：指本次可转债以前票面利率；   t：指计息天数，即从上一个计息日起至本计息年度赎回日止的践诺日期天 数（算头不算尾）。   若在前述三十个交游日内发生过转股价钱调整的情形，则在调整日前的交 易日按调整前的转股价钱和收盘价钱狡计，调整日及之后的交游日按调整后的 转股价钱和收盘价钱狡计。   （1）有条件回售条件   在本次可转债临了两个计息年度内，如果公司股票收盘价在职何一语气三十 个交游日低于当期转股价钱的 70%时，本次可转债持有东说念主有权将其持有的本次 可转债全部或部分以面值加上圈套期应计利息回售给公司，当期应计利息的狡计 方式参见“赎回条件”的关连内容。   若在上述交游日内发生过转股价钱因发生派送股票股利、转增股本、增发 新股（不包括因本次刊行的可转债转股而加多的股本）、配股以及派发现款股 利等情况而调整的情形，则在调整日前的交游日按调整前的转股价钱和收盘价 格狡计，在调整日及之后的交游日按调整后的转股价钱和收盘价钱狡计。如果 出现转股价钱向下修正的情况，则上述“一语气三十个交游日”须从转股价钱调 整之后的第一个交游日起按修正后的转股价钱从新狡计。 浙江永贵电器股份有限公司                   召募说明书   本次刊行的可转债临了两个计息年度，可转债持有东说念主在以前回售条件初度 餍足后可按上述商定条件诳骗回售权一次，若在初度餍足回售条件而可转债持 有东说念主未在公司届时公告的回售呈文期内呈文并实施回售的，该计息年度不应再 诳骗回售权，可转债持有东说念主弗成屡次诳骗部分回售权。   （2）附加回售条件   若本次刊行的可转债召募资金运用的实施情况与公司在召募说明书中的承 诺比较出现要紧变化，且该变化被中国证监会或深圳证券交游所认定为改变募 集资金用途的，可转债持有东说念主享有一次以面值加上圈套期应计利息的价钱向公司 回售其持有的部分或者全部本次可转债的权利。可转债持有东说念主在餍足附加回售 条件后，不错在附加回售呈文期内进行回售，在该次附加回售呈文期内子虚施 回售的，不应再诳骗附加回售权。当期应计利息的狡计方式参见“8、赎回条件” 的关连内容。   因本次可转债转股而加多的公司股票享有与原股票同等的权益，在股利分 配股权登记日当日登记在册的系数股东（含因本次可转债转股形成的股东）均 享受当期股利。   （十一）向原股东配售的安排   本次可转债向公司原股东实行优先配售，原股东有权废弃配售权。向原股 东优先配售的具体比例提请股东大会授权董事会（或董事会授权东说念主士）在本次 刊行前根据阛阓情况与保荐机构（主承销商）协商敬佩，并在本次可转债的发 行公告中给予败露。   本次可转债给予原股东优先配售后的余额及原股东废弃认购优先配售的金 额，通过网下对机构投资者发售及/或通过深圳证券交游所系统网上刊行，余额 由承销商包销。具体刊行方式由公司股东大会授权公司董事会或董事会授权东说念主 士与保荐机构（主承销商）在刊行前协商敬佩。 浙江永贵电器股份有限公司                      召募说明书   （十二）债券持有东说念主会议关连事项   （1）依照其所持有的可转债数额享有商定利息；   （2）根据召募说明书商定的条件将所持有的可转债转为公司股票；   （3）根据召募说明书商定的条件诳骗回售权；   （4）依照法律法例及公司轨则的划定转让、赠与或质押其所持有的可转债；   （5）依照法律、公司轨则的划定获取研究信息；   （6）按召募说明书商定的期限和方式要求公司偿付可转债本息；   （7）依照法律法例等关连划定参与或委用代理东说念主参与债券持有东说念主会议并行 使表决权；   （8）法律法例及公司轨则所赋予的其算作公司债权东说念主的其他权利。   （1）遵照公司刊行可转债条件的关连划定；   （2）依其所认购的可转债数额交纳认购资金；   （3）遵照债券持有东说念主会议形成的有用决议；   （4）除法律法例划定及召募说明书商定之外，不得要求公司提前偿付可转 债的本金和利息；   （5）法律法例及公司轨则划定应当由可转债持有东说念主承担的其他义务。   在本次可转债存续期间及期满赎回期限内，当出现以下情形之一时，应当 召集债券持有东说念主会议：   （1）公司拟变更召募说明书的商定；   （2）公司弗成按期支付当期应付的可转债本息；   （3）公司发生减资（因实施职工持股磋商、股权激励或公司为珍重公司价 值及股东权益所必需回购股份导致的减资除外）、合并、分立、终结或者苦求 浙江永贵电器股份有限公司                     召募说明书 歇业；   （4）保证东说念主（如有）或者担保物（如有）发生要紧变化；   （5）公司拟变更、解聘债券受托管束东说念主或者变更债券受托管束公约的主要 内容；   （6）拟修改可转债持有东说念主会议国法；   （7）公司管束层弗成正常履行职责，导致公司债务退回才气濒临严重不确 定性；   （8）公司提议债务重组决策的；   （9）发生其他对债券持有东说念主权益有要紧骨子影响的事项。   （10）根据法律法例、表肆意文献及本国法的划定，应当由债券持有东说念主会 议审议并决定的其他事项。   下列机构或东说念主士不错书面提议召开债券持有东说念主会议：   （1）公司董事会；   （2）债券受托管束东说念主；   （3）单独或总共持有本次可转债当期未偿还的债券面值总额 10%以上的债 券持有东说念主；   （4）法律法例、中国证监会、深圳证券交游所划定的其他机构或东说念主士。   （十三）评级事项   公司聘用中证鹏元为本次刊行可转债进行信用评级。根据中证鹏元出具的 信用评级敷陈，公司主体信用品级为 AA-，本次可转债信用品级为 AA-。在本 次可转债存续期限内，中证鹏元将每年至少进行一次追踪评级。   （十四）本次可转债的受托管束事项   公司聘任东方证券股份有限公司算作本次可调度公司债券的受托管束东说念主， 并欢喜接受东方证券股份有限公司的监督。在本次可调度公司债券存续期内， 东方证券股份有限公司将根据关连法律法例、表肆意文献及自律国法、《召募 说明书》《受托管束公约》及《债券持有东说念主会议国法》的划定，诳骗权利和履 浙江永贵电器股份有限公司                    召募说明书 行义务。投资者认购或持有本次可调度公司债券视作欢喜东方证券股份有限公 司算作本次可调度公司债券的受托管束东说念主，并视作欢喜《受托管束公约》项下 的关连商定及可调度公司债券持有东说念主会议国法。   （十五）担保事项   本次可转债不提供担保。   （十六）负约包袱及争议治理机制   （1）本次可转债到期未能偿付应付本金；   （2）未能偿付本次可转债的到期利息；   （3）刊行东说念主不履行或违背《受托管束公约》项下的其他任何承诺，且经债 券受托管束东说念主书面见知，或经持有本次可转债本金总额 25％以上的债券持有东说念主 书面见知，该种负约情形不时三十个一语气责任日；   （4）刊行东说念主丧失退回才气、被法院指定收受东说念主或已脱手关连的诉讼法式；   （5）在本次可转债存续期间内，其他因刊行东说念主自身负约和/或违游记动而 对本次可转债本息偿付产生要紧不利影响的情形。   债券受托管束东说念主预计刊行东说念主无法履行本息偿付义务，债券受托管束东说念主有权 要求刊行东说念主追加担保，或者照章苦求法定机关采选财产保全措施；实时敷陈全 体债券持有东说念主，按照债券持有东说念主会议国法的划定召集债券持有东说念主会议；实时报 告中国证监会当地派出机构及关连证券交游所。   债券受托管束东说念主依据前项采选珍重债券持有东说念主权益的关连措施时，刊行东说念主 应按照债券受托管束东说念主的要求追加担保，配合债券受托管束东说念主办理其照章苦求 法定机关采选的财产保全措施，并履行召募说明书及《受托管束公约》商定的 其他偿债保障措施。   如果发生《受托管束公约》商定的负约事件且一直不时，债券受托管束东说念主 应根据债券持有东说念主会议的指令，采选任何可行的法律援救方式（包括但不限于 浙江永贵电器股份有限公司                         召募说明书 照章苦求法定机关采选财产保全措施并根据债券持有东说念主会议的决定，对刊行东说念主 拿告状讼/仲裁）回收债券本金和利息，或强制刊行东说念主履行《受托管束公约》或 各期债券项下的义务。      根据《债券持有东说念主会议国法》的划定，当刊行东说念主未能按期支付可转债本息 时，债券持有东说念主会议对是否欢喜关连治理决策作出决议，对是否通过诉讼等程 序强制公司和担保东说念主（如有）偿还债券本息作出决议，对是否委用债券受托管 理东说念主参与公司的整顿、息争、重组或者歇业的法律法式作出决议。      刊行东说念主弗成偿还债务时，债券持有东说念主不错通过债券持有东说念主会议决议或授权 债券受托管束东说念主与刊行东说念主进行友好协商治理，协商不成的，公约任一方有权向 上海国际经济贸易仲裁委员会（上海国际仲裁中心）提请仲裁，适用苦求仲裁 时现行有用的仲裁国法。仲裁裁决是终局的，对本公约各方均具有法律拘谨力。 四、本次刊行的关连机构      （一）公司/刊行东说念主 公司/刊行东说念主      浙江永贵电器股份有限公司 法定代表东说念主       范纪军 住所          浙江省天台县白鹤镇东园路 5 号（西工业区） 办公地址        浙江省天台县白鹤镇东园路 5 号（西工业区） 董事会秘书       许小静 证券事务代表      蒋丽珍 研究电话        0576-83938635 传真          0576-83938061      （二）保荐东说念主/主承销商/受托管束东说念主 保荐东说念主/主承销商/             东方证券股份有限公司 受托管束东说念主 法定代表东说念主       龚德雄 住所          上海市黄浦区中山南路 119 号东方证券大厦 研究地址        上海市黄浦区中山南路 119 号东方证券大厦 研究电话        021-63325888 浙江永贵电器股份有限公司                             召募说明书 传真号码       021-63326010 保荐代表东说念主      石军、刘广福 名堂协办东说念主      靳朝日 名堂组成员      李昕、闵义峰      （三）讼师事务所 讼师事务所      国浩讼师（杭州）事务所 负责东说念主        颜华荣 住所         浙江省杭州市老答复路白塔公园 B 区 15 号楼、2 号楼国浩讼师楼 研究电话       0571-85775888 传真         0571-85775643 承办讼师       王侃、钱晓波      （四）司帐师事务所 司帐师事务所     天健司帐师事务所（特殊普通合伙） 负责东说念主        翁伟 住所         浙江省杭州市西湖区西溪路 128 号 研究电话       0571-88216888 传真         0571-88216999 承办注册司帐师    倪国君、何林飞、李宸宇、柳龙英（已下野）      （五）资信评级机构 资信评级机构     中证鹏元资信评估股份有限公司 负责东说念主        张剑文 住所         深圳市深南大路 7008 号阳光高尔夫大厦 3 楼 研究电话       0755-82872897 传真         0755-82872090 承办分析师      秦风明、顾盛阳      （六）股票登记机构 股票登记机构     中国证券登记结算有限公司深圳分公司 住所         广东省深圳市福田区深南大路 2012 号深圳证券交游所广场 25 楼 电话         0755-21899999 传真         0755-21899000 浙江永贵电器股份有限公司                         召募说明书      （七）收款银行 收款银行       中国工商银行上海市分行营业部 户名         东方证券股份有限公司 账号         1001244329025711229      （八）拟上市交游所 拟上市交游所     深圳证券交游所 住所         深圳市福田区深南大路 2012 号 电话         0755-88668888 传真         0755-82083295 五、公司与本次刊行研究中介机构之间的关系      抑遏本召募说明书签署日，公司与本次刊行研究的中介机构尽头负责东说念主、 高等管束东说念主员、承办东说念主员之间不存在平直或转折的股权关系或其他利益关系。 浙江永贵电器股份有限公司                               召募说明书                  第三节 风险身分 一、与刊行东说念主关连的风险   （一）经营风险   刊行东说念主的主要客户包括轨交装备制造商、汽车制造商、通讯设备制造商等， 占比分别为 49.29%、48.99%、47.00%和 45.05%，公司来自于中枢客户的销售 额占营业收入的比例较高，客户聚积度相对较高。若改日行业竞争加重且公司 未能保持中枢竞争力，公司中枢客户选拔其他同行业竞争敌手的相似产物，会 平直影响到公司的分娩经营，从而给公司不时盈利才气变成不利影响。   聚合器算作电子元器件的中枢零部件，鄙俗应用于轨说念交通、汽车、航空 航天等关键领域。该等行业均有较高的安全品级要求，因此对于聚合器产物的 品质和可靠性要求较高。公司算作一家期间驱动型的供应商，一直悉力于为客 户提供性能闲散可靠的聚合器产物。公司设立了质保部，负责公司产物分娩过 程的质地监督与查验，防护潜在的质地事故问题。同期公司在研发阶段加强了 对新产物各项性能的试验和测试强度，从新产物的研起源泉脱手贬抑改日可能 出现质地事故的可能性。敷陈期内公司未发生要紧质地事故，但若公司改日出 现要紧品质管束失实，导致产物严重不得当客户要求，可能会濒临批量退货、 丢失客户订单和索赔的风险。   刊行东说念主以客户需求及阛阓趋势为导向进行期间研发，跟着期间越过、产物 升级迭代，若改日轨说念交通、汽车等下流领域对于聚合器产物的期间要求发生 较大的调动，而公司改日未能准确把执行业期间发展趋势，新期间未能形成符 合阛阓需求的产物或研发程度未达预期，则可能出现研发失败和期间逾期的风 险，变成公司关连产物的成本和效率等方面逾期于同行业公司，则公司可能面 临丧失期间上风而被阛阓淘汰，进而对公司的业务开拓和盈利才气变成不利影 浙江永贵电器股份有限公司                                        召募说明书 响。    连年来，跟着公司业务的快速发展，公司的钞票规模、收入规模、东说念主员规 模及客户数目均不竭提高。公司在管束方面濒临较大的挑战与风险，在经营管 理、科学决策、资源整合、里面抑遏、阛阓开拓等诸多方面对公司提议了更高 的要求。面对复杂多变的经营环境和日趋强烈的阛阓竞争，公司如弗成有用地 进行组织架构调整，不时进步管束水温存阛阓应变才气，完善里面抑遏经由和 轨制，将对公司的笼统竞争才气和经营效益变成较大不利影响。    （二）财务风险    敷陈期各期末，公司应收账款账面价值分别为 59,092.53 万元、81,472.33 万元、81,993.28 万元和 91,110.14 万元，占流动钞票的比重分别为 29.34%、 为 73,049.86 万元、96,314.23 万元、91,327.18 万元和 100,934.41 万元，占公司 各期营业收入的比重分别为 63.56%、63.77%、60.15%和 73.63%，总体保持稳 定。敷陈期内，刊行东说念主部分应收账款存在逾期回款的情形。逾期的应收账款不 仅占用了刊行东说念主的营运资金，而且存在较大的回款风险。公司部分应收账款出 现逾期主要系在早期拓展新能源汽车客户过程中，公司对于高质地客户的筛选 素质及严慎性不足。跟着整车制造行业愈发强烈的阛阓竞争，改日若公司要点 服务的整车客户经营情况及资金情况欠安，将极大可能影响公司应收账款的按 时回收，从而导致公司应收账款回收风险增大并濒临不时计提坏账损失的风险， 对公司事迹变成不利影响。    敷陈期各期末，公司存货账面价值分别为 39,484.98 万元、49,376.54 万元、 价准备分别为 3,965.95 万元、3,694.25 万元、3,560.40 万元和 3,330.52 万元，计 浙江永贵电器股份有限公司                                             召募说明书 提比例分别为 9.13%、6.96%、7.29%和 5.83%，总体计提比例较高主要系公司 产物通用性较低所致，因此存货跌价计提对公司敷陈期内的经营事迹变成一定 影响。敷陈期内，公司存货盘活率分别为 1.88 次、2.16 次、2.10 次和 2.45 次， 略低于同行业平均水平。跟着公司分娩规模的扩大，公司原材料储备、半成品 等将加多，尽管公司已在管束上加强对存货水平的抑遏，但若下流轨说念交通、 新能源汽车、通讯等行业的供求景色或部分客户需求出现要紧变动，公司存货 弗成不时正常盘活出现积压滞销等情况，均可能导致存货的可变现净值贬抑， 出现有货发生大额跌价的风险，进一步对公司经营事迹变成不利影响。    敷陈期各期，公司笼统毛利率分别为 34.82%、30.83%、29.38%和 29.02%， 呈现不时安详下降趋势，主要系公司不同主要板块业务毛利率水平存在差异且 收入占比发生变化所致。公司营业收入主要由轨说念交通与工业板块和车载与能 源信息板块组成，其中轨说念交通与工业板块敷陈期毛利率分别为 42.54%、 比发生较大变化，其中轨说念交通与工业板块营收占比分别为 58.97%、48.42%、 使得公司全体毛利率水平呈现不时下降的态势。跟着城际铁路开拓日趋完善， 新增开拓需求迟缓放缓，轨说念工业与交通板块营收占比可能进一步下降，进而 可能导致公司全体毛利率水平连接下降。同期，跟着新能源汽车行业景气度持 续向好，新能源汽车聚合器、线束以及充电枪等阛阓竞争较为强烈，跟着行业 竞争进一步加重，公司为进一步进步在车载与能源信息板块阛阓份额可能采选 降价等销售策略，进而导致公司全体毛利率水平进一步下降。    报 告 期 内， 公 司 营业 收 入 分别 为 114,933.23 万 元、 151,036.05 万 元 、 元、44,607.50 万元和 39,782.20 万元，扣非归母净利润分别为 10,967.40 万元、 浙江永贵电器股份有限公司                                  召募说明书 在敷陈期内均存在一定波动。敷陈期内，公司在营业收入全体呈上升态势的情 况下，毛利润存在波动主要系公司不同主要板块毛利率水平存在较大差异，而 较低毛利率的车载与能源信息板块营收占比由敷陈期初的 35.82%不时进步至 不时下降至 35.38%，且 2023 年度轨说念交通与工业板块营业收入较 2022 年度下 滑 8.30%，笼统导致公司 2023 年度毛利润较 2022 年度下降 4.20%。跟着城际 铁路开拓日趋完善，新增开拓需求迟缓放缓，轨说念工业与交通板块营收占比可 能进一步下降，同期新能源汽车零部件阛阓竞争日趋强烈可能导致公司车载与 能源信息板块毛利率不时下降，若前述两个主要板块的营业收入的增长弗成持 续，则公司毛利润可能出现不时下降的情况。    敷陈期内，公司扣非归母净利润的波动，除受到公司毛利润影响除外，还 受到期间用度变化的影响。敷陈期内，公司期间用度分别为 27,762.80 万元、 公司为进一步进步产物竞争力及销售规模，不时参预研发及阛阓开拓，公司销 售用度及研发用度在敷陈期内不时上升，若改日公司主要板块毛利润的加多无 法实时消化期间用度的加多带来的不利影响，则将对公司扣非归母净利润带来 不利影响。    抑遏敷陈期末，公司及下属子公司四川永贵、青岛永贵、北京永列、永贵 期间、重庆永贵、永贵博得被认定为高新期间企业，认定有用期 3 年，享受 15% 的优惠企业所得税率。高新期间企业文凭到期后，公司能否连接获取该项认证 取决于公司是否仍然餍足《高新期间企业认定管束办法》划定的研究条件。如 果因各样身分影响公司弗成连接获取高新期间企业文凭或者上述优惠企业所得 税政策发生变化，则企业所得税法定税率将从 15%上升至 25%，从而对公司税 后净利润水平变成不利影响。 二、与行业关连的风险    连年来全球新能源汽车快速增长，国产汽车品牌在国内及全球的渗入率大 浙江永贵电器股份有限公司                               召募说明书 幅进步。由于国产聚合器制造商在质地、价钱及服务等方面具备较大的滥觞优 势，国产聚合器制造商在全球范围内均具备较大的替代国际厂商的空间。同期， 跟着电动车全面向快充、超充模式发展，低压平台向高压平台的调度亦会为国 内聚合器分娩商提供较大的发展空间。尽管如斯，行业的快速发展亦劝诱了一 批在不同应用领域具有较强期间、产物竞争才气的分娩商加入竞争，同期行业 内原有的分娩商不竭在东说念主才、期间、设备、资金等方面加大参预以进步阛阓份 额，因此国内聚合器行业竞争进一步加重。公司若弗成保持在期间研发、分娩 规模、成本优化、质地抑遏等方面的上风，将会在强烈的阛阓竞争中处于颓势 地位，影响公司的改日发展。   公司聚合器产物的主要原材料为结构件、金属原料、塑胶材料、线材尽头 他辅料等，2021 年度、2022 年度、2023 年度和 2024 年 1-9 月，平直材料成本 占公司营业成本的比例分别为 75.20%、76.02%、77.01%和 75.70%，其中结构 件和线材的金额占比较大。敷陈期内公司原材料采购价钱除线材价钱有所上升 外，其余占比较大的主要原材料的采购价钱基本保持闲散，敷陈期内原材料价 格变化对公司毛利率的影响相对有限。但是，由于平直材料成本占公司主营业 务成本的比例较高，假设其他身分保持不变，当原材料价钱每高潮 5%时，将导 致公司敷陈期内笼统毛利率分别下降 2.45、2.63、2.72 和 2.69 个百分点。若结 构件、线材、金属原料等原材料价钱高潮幅度较大，且公司无法实时传导或转 嫁关连材料价钱波动，将会对公司的分娩经营产生较大影响。   公司产物主要面向轨说念交通、新能源汽车等领域。连年来，在国度“双碳” 计策下，新能源汽车阛阓呈现出爆发式增长，2023 年新能源汽车产销量分别达 到 958.7 万辆和 949.5 万辆，同比分别增长 35.8%和 37.9%；我国新能源汽车产 销量占全球比重杰出 60%、一语气 9 年位居世界第一位；新能源汽车出口 120.3 万辆、同比增长 77.2%，均创历史新高。同期，跟着新基建推动轨说念交通行业 发展，2019 年至 2023 年轨说念交通聚合器阛阓规模稳步上量。可是，一朝国内 外经济环境恶化，基建投资和汽车破费将受到较大影响，从而对公司下流行业 带来不利影响，尽管公司主要客户是国内著名的汽车产业链厂商及轨交车辆制 浙江永贵电器股份有限公司                   召募说明书 造企业，经营事迹精良，但如果汽车或轨交车辆的需求下降或发生大幅波动， 则可能会对公司的经营行径带来风险。 三、其他风险   （一）本次可转债刊行关连的风险   本次可转债刊行后，公司可转债投资者持有的可调度公司债券将可能部分 或全部转股，公司的净钞票将有一定幅度的加多，而召募资金投资名堂从脱手 实施至产生预期效益亦需要一定时期，公司收益增长可能不会与净钞票增长保 持同步，因此公司存在短期内净钞票收益率下降的风险。   本次刊行可转债的存续期内，公司需按刊行条件就可转债未转股的部分每 年偿付利息及到期兑付本金。此外，在可转债触发还售条件时，公司还需承兑 投资者可能提议的回售要求。受国度政策、法例、行业和阛阓等多种不可控因 素的影响，公司的经营行径如未达到预期的陈述，将可能使公司弗成从预期的 还款开始获取足够的资金，进而影响公司对可转债本息的按时足额兑付，以及 对投资者回售要求的承兑才气。   公司本次刊行可转债未提供担保措施，如果可转债存续期间出现对公司经 营管束和偿债才气产生要紧负面影响的事件，可转债可能因未提供担保而加多 风险。   中证鹏元对本次可转债进行了评级，公司主体信用品级为“AA-”，债券 信用品级为“AA-”。在本次债券存续期限内，中证鹏元将不时眷注公司经营 环境的变化、经营或财务景色的要紧事项等身分，并出具追踪评级敷陈。如果 由于公司外部经营环境、自身或评级法式等身分变化，导致本次债券的信用评 级级别发生变化，将会增大投资者的风险，对投资东说念主的利益产生一定影响。 浙江永贵电器股份有限公司                   召募说明书   进入可转债转股期后，可转债投资者将主要濒临以下与转股关连的风险：   （1）公司股票的交游价钱可能因为多方面身分发生变化而出现波动。转股 期内，如果因各方面身分导致公司股票价钱弗成达到或杰出本次可转债确当期 转股价钱，可能会影响投资者的投资收益。   （2）本次可转债设有有条件赎回条件，在转股期内，如果达到赎回条件， 公司有权按照面值加当期应计利息的价钱赎回全部或部分未转股的可转债。如 果公司诳骗有条件赎回的条件，可能促使可转债投资者提前转股，从而导致投 资者濒临可转债存续期缩小、改日利息收入减少的风险。   （3）本次可转债设有转股价钱向下修正条件，在可转债存续期间，当公司 股票价钱达到一定条件时，经股东大会批准后，公司可苦求向下修正转股价钱。 但由于转股价钱向下修正可能对原股东持股比例、净钞票收益率和每股收益产 生一定的潜在摊薄作用，可能存在转股价钱向下修正议案未能通过股东大会批 准的风险   公司本次可转债的刊行决磋商定：在本次可转债存续期间，当公司股票在 任意一语气三十个交游日中至少有十五个交游日的收盘价钱低于当期转股价钱的 该决策须经出席会议的股东所持表决权的三分之二以上通过方可实施。股东大 会进行表决时，持有本次可转债的股东应当规避。公司董事会将在本次可转债 触及向下修正条件时，衔尾那时的阛阓景色等身分，分析并决定是否向股东大 会提交转股价钱向下修正决策，公司董事会并无谓然向股东大会提议转股价钱 向下修正决策。因此，改日在可转债达到转股价钱向下修正条件时，本次可转 债的投资者可能濒临公司董事会不足时提议或不提议转股价钱向下修正议案的 风险。同期，由于转股价钱向下修正可能对原股东持股比例、净钞票收益率和 每股收益产生一定的潜在摊薄作用，可能存在转股价钱向下修正议案未能通过 股东大会批准的风险。   公司本次可转债刊行决磋商定：修正后的转股价钱应不低于该次股东大会 浙江永贵电器股份有限公司                        召募说明书 召开日前二十个交游日公司股票交游均价和前一个交游日公司股票交游均价。 即使公司根据向下修正条件对转股价钱进行修正，转股价钱的修正幅度仍将受 上述条件的限定，存在不敬佩性。况兼如果在修正后公司的股票价钱仍然不时 着落，改日股价不时低于向下修正后的转股价钱，则将导致可转债的转股价值 发生要紧不利变化，进而导致出现可转债在转股期内回售或弗成转股的风险。   可转债算作一种具有债券特性且附有股票期权的羼杂型证券，其二级阛阓 价钱受阛阓利率、票面利率、债券剩余期限、转股价钱、转股价钱向下修正条 款、上市公司股票价钱走势、赎回条件、回售条件及投资者激情预期等诸多因 素的影响。本次向不特定对象刊行的可转债在上市交游过程中，阛阓价钱存在 波动风险，致使可能会出现颠倒波动或与其投资价值背离的现象，从而使投资 者弗成获取预期的投资收益。   （二）召募资金投资名堂关连的风险   本次召募资金投资名堂主要用于产能开拓、研究中心升级以及补充流动资 金，均属于公司主营业务，得当公司发展计策。其中产能开拓名堂包括聚合器 智能化及超充产业升级名堂以及华东基地产业开拓名堂，名堂实施后将新增车 载与能源信息聚合器产物年产能 912 万套，特种装备聚合器产物年产能 26 万套， 新建产能较已有产能扩产倍数分别为 0.64 及 0.87，公司当今还是取得募投名堂 关连产物意向性合同 194,397.35 万元。募投名堂设有开拓期和达产期，在名堂 实施过程中庸名堂践诺建成后，如果国度产业政策、宏不雅经济环境、阛阓需求 及竞争情势等方面出现要紧不利变化且刊行东说念主无法采选有用的应酬措施，可能 导致刊行东说念主本次召募资金投资名堂新增产能难以充分消化的阛阓风险。此外， 本次募投名堂产能开拓完成后新增每年折旧及摊销金额为 6,368.98 万元，加多 金额较大，若改日无法耐久保障前述产能的充分消化，则新增每年折旧及摊销 加多的营业成本将导致公司事迹下降。   本次募投名堂中“研发中心升级名堂”拟利用现有的研发关连时势，通过 浙江永贵电器股份有限公司                          召募说明书 引进先进的研发设备，并加强研发管束迟缓对研发中心进行升级完善，加鼎力 度进行期间创新。研发团队的东说念主员修养、研发主干的管束水温存研发规划的技 术道路选拔齐会影响新产物和新期间研发的成败，如果前述身分发生不利变化， 公司将濒临研发失败的风险，将对公司不时保持阛阓竞争力变成不利影响。   本次召募资金投资名堂建成后，将对公司发展计策的杀青、经营规模的扩 大和事迹水平的提高产生要紧积极影响。公司已对召募资金投资名堂的可行性 进行了充分论证和分析，并对召募资金投资名堂在计策选拔、研发假想等方面 制订了周密的磋商。但是本次召募资金投资名堂的开拓磋商能否按时完成、项 目的实施过程和实施效果等仍存在一定不敬佩性。若出现本次刊行失败或者募 集资金无法按磋商募足并到位、召募资金投资名堂实施组织管束不力、关连研 发期间专利无法取得等其他不可意象身分，变成召募资金投资名堂无法实施或 宽限实施。   本次召募资金投资名堂投资金额较大，召募资金投资名堂运营闲散后，每 年新增折旧及摊销金额为 6,368.98 万元，占名堂达产年营业收入比例为 7.80%， 对公司改日的经营事迹存在一定影响。尽管本次召募资金投资名堂预期效益良 好，名堂奏凯实施后随机有用地消化新增折旧摊销的影响，但是由于召募资金 投资名堂的开拓需要一定的周期，名堂实施后，如果召募资金投资名堂弗成按 照原定磋商杀青预期的经济效益，则新增固定钞票折旧及摊销用度将对公司未 来的经营事迹产生不利影响。   公司上次召募资金投资名堂中“光电聚合器开拓名堂”未能按原磋商达到 预定可使用状态。抑遏 2023 年 10 月 13 日，上述召募资金已使用完毕，对应募 集资金专户已实施刊出。公司根据光电名堂的开拓需求，以自有资金连接参预 开拓，名堂已于 2024 年 8 月底完成名堂齐全验收责任，下阶段公司将按照规划 部署，有序激动光电聚合器名堂的实施。但在名堂实施过程中，仍不排斥出现 各样身分导致名堂实施具有不敬佩性，上次召募资金投资名堂若未能达到预期 浙江永贵电器股份有限公司                             召募说明书 效益，进而对公司改日发展带来不利影响。   本次召募资金投资名堂拟新增车载业务聚合器产物和特种装备聚合器产物 关连产能，募投名堂效益测算中的预计产物价钱主如果根据敷陈期内公司历史 关连产物加权平均单价作念参考，产物价钱的预测具有合感性，预计不错杀青较 好的经济效益。但如果行业政策、宏不雅经济环境或阛阓竞争等方面身分出现重 大不利变化，改日公司募投名堂产物售价弗成达到预计产物价钱，则公司可能 濒临募投名堂效益无法达到预期的风险。   （三）本次向不特定对象刊行可调度公司债券的审批风险   本次向不特定对象刊行可调度公司债券决策尚需中国证监会欢喜履行注册 法式，能否取得关连的批准，以及最终取得批准的时期存在不敬佩性，提请投 资者醒目投资风险。   （四）召募资金不足和刊行失败的风险   公司本次向不特定对象刊行可调度债券召募资金，募投名堂投资总金额 业政策、公司事迹、公司股价等出现要紧不利变化，则本次刊行存在召募资金 未全额募足或刊行失败的风险，进而对本次募投名堂实施产生一定程度的不利 影响。 浙江永贵电器股份有限公司                                                 召募说明书                   第四节 刊行东说念主基本情况 一、本次刊行前股本结构及前十名股东持股情况      （一）股本结构      抑遏敷陈期末，刊行东说念主股本总额为 386,902,011 股，股本结构如下：                                                              单元：股            股份类别                     数目                     比例 一、有限售条件股份                             126,448,089                32.68% 其中：境内法东说念主办股                                       -                     - 境内当然东说念主办股                               126,448,089                32.68% 其中：境外法东说念主办股                                       -                     - 境外当然东说念主办股                                         -                     - 二、无尽售条件股份                             260,453,922                67.32%             总共                        386,902,011               100.00%      （二）前十名股东持股情况      抑遏敷陈期末，刊行东说念主前 10 名股东情况如下表所示：                                                              单元：股 序号         股东称号     持股总额           持股比例     限售股数           股份性质                                                           限售流通 A 股、                                                            A 股流通股                                                           限售流通 A 股、                                                            A 股流通股                                                           限售流通 A 股、                                                            A 股流通股 浙江永贵电器股份有限公司                                                召募说明书 序号         股东称号   持股总额            持股比例     限售股数           股份性质                                                           A 股流通股                                                          限售流通 A 股、                                                           A 股流通股        总共         208,208,717     53.82%   125,450,355       -      上述前十大公司股东中，范永贵和娄爱芹系妃耦关系，范纪军和卢素珍系 妃耦关系，范正军和汪敏华系妃耦关系，范纪军、范正军均系范永贵、娄爱芹 鸳侣之子。 二、组织结构和对其他企业紧要权益投资情况      （一）公司组织结构图      公司已根据《公司法》《上市公司治理准则》等法律、法例和表肆意文献 的划定和《公司轨则》的要求建立和完善了组织结构。      抑遏敷陈期末，公司组织结构如下图所示： 浙江永贵电器股份有限公司                                       召募说明书      （二）对其他企业的紧要权益投资情况      抑遏敷陈期末，刊行东说念主领有 34 家控股子公司和 7 家联营企业，基本情况如 下：                                    持股比例 序号        公司称号          注册地                        抑遏情况                                 平直       转折 浙江永贵电器股份有限公司                                                  召募说明书                                               持股比例 序号            公司称号                  注册地                       抑遏情况                                            平直       转折      天津永贵博得轨说念交通设备有限      公司      YONGGUI ELECTRIC      永贵）      YONGGUI ELECTRIC PTE.LTD.      （新加坡永贵）      YONGGUI TRADE PTE.LTD.（新      加坡永贵贸易）      成齐永贵东瀛轨说念交通装备有限      公司      四川永贵川虹金属名义处理有限      公司      抑遏敷陈期末，公司紧要子公司的具体情况如下： 公司称号              四川永贵科技有限公司 统一社会信用代码          91510700MA6247XN9K 成速即间              2008 年 3 月 12 日 注册地址              绵阳市涪城区金家林上街 68 号 法定代表东说念主             范正军 注册成本              10,000.00 万元东说念主民币 实成绩本              10,000.00 万元东说念主民币 主要分娩经营地           四川省绵阳市 股权结构              永贵电器持股 100% 主营业务              车载、轨交、特种聚合器      四川永贵最近一年及一期的主要财务数据如下： 浙江永贵电器股份有限公司                                                召募说明书                                                               单元：万元         名堂                          /2024 年 1-9 月                 /2023 年度        总钞票                            163,419.47            147,248.37        净钞票                             96,991.04             81,662.78        营业收入                           106,023.99            109,930.92        净利润                              8,298.74              5,244.42 注：上述 2023 年财务数据均已包含在公司的合并财务报表中，该合并财务报表还是天健会 计师事务所审计；2024 年 1-9 月财务数据未经审计。 公司称号           浙江永贵博得交通设备有限公司 统一社会信用代码       91331000MA29WKCW6W 成速即间           2017 年 4 月 12 日 注册地址           浙江省台州市天台县白鹤镇东园路 5 号 A 幢（西工业区） 法定代表东说念主          范正军 注册成本           10,941.40 万元东说念主民币 实成绩本           10,941.40 万元东说念主民币 主要分娩经营地        浙江省台州市天台县                永贵电器持股 69.00%，浙江省经济开拓投资有限公司持股 股权结构 主营业务           轨交车辆自动门系统   永贵博得最近一年的主要财务数据如下：                                                               单元：万元         名堂                          /2024 年 1-9 月                 /2023 年度        总钞票                             15,597.11             12,553.35        净钞票                              6,918.41              3,985.86        营业收入                             6,548.47             10,130.67        净利润                             -1,344.84               -850.29 注：上述 2023 年财务数据均已包含在公司的合并财务报表中，该合并财务报表还是天健会 计师事务所审计；2024 年 1-9 月财务数据未经审计。 公司称号           深圳永贵期间有限公司 统一社会信用代码       9144030031179205XX 成速即间           2014 年 7 月 29 日 浙江永贵电器股份有限公司                                                  召募说明书 公司称号           深圳永贵期间有限公司                深圳市坪山区龙田街说念竹坑社区兰景中路 2 号连展科技深圳工业 注册地址                厂区仓库 A501 法定代表东说念主          杨尚芳 注册成本           9,050.00 万元东说念主民币 实成绩本           9,050.00 万元东说念主民币 主要分娩经营地        深圳市坪山区 股权结构           永贵电器持股 77.90%，深圳市盟立电子有限公司持股 22.10% 主营业务           车载聚合器   永贵期间最近一年的主要财务数据如下：                                                                 单元：万元         名堂                          /2024 年 1-9 月                   /2023 年度        总钞票                                5,771.38             11,119.39        净钞票                               -1,102.61               220.12        营业收入                              10,229.90            17,502.58        净利润                               -1,322.73             -1,341.26 注：上述 2023 年财务数据均已包含在公司的合并财务报表中，该合并财务报表还是天健会 计师事务所审计；2024 年 1-9 月财务数据未经审计。 公司称号           青岛永贵科技有限公司 统一社会信用代码       91370203395290064B 成速即间           2014 年 8 月 5 日 注册地址           青岛市市北区商水路 16 号-198 号 法定代表东说念主          周志明 注册成本           1,000.00 万元东说念主民币 实成绩本           1,000.00 万元东说念主民币 主要分娩经营地        山东省青岛市 股权结构           永贵电器持股 58.00%，宋文香持股 42.00% 主营业务           轨交聚合器考查服务   青岛永贵最近一年的主要财务数据如下：                                                                 单元：万元         名堂                          /2024 年 1-9 月                   /2023 年度         总钞票                              5,547.68              4,598.94 浙江永贵电器股份有限公司                                             召募说明书       名堂                      /2024 年 1-9 月               /2023 年度       净钞票                         4,641.96                4,103.85      营业收入                         4,641.96                2,301.89       净利润                         1,538.11                 610.01 注：上述 2023 年财务数据均已包含在公司的合并财务报表中，该合并财务报表还是天健会 计师事务所审计；2024 年 1-9 月财务数据未经审计。 三、公司的控股股东及践诺抑遏情面况   （一）控股股东及践诺抑遏东说念主的基本情况   抑遏敷陈期末，公司与践诺抑遏东说念主之间的产权及抑遏关系如下图：   抑遏敷陈期末，范永贵、范正军、范纪军、娄爱芹、卢素珍、汪敏华分别 平直持有公司 13.90%、8.10%、7.81%、4.64%、4.39%、4.39%的股份，范纪军、 范正军通过永贵投资转折持有公司 2.73%、2.73%的股份，上述六位当然东说念主组成 的范氏家眷平直加转折总共持有公司 48.69%的股份，是公司的践诺抑遏东说念主。其 基本情况如下：   范永贵、范纪军、范正军、卢素珍的具体情况详见本节“五、公司董事、 监事、高等管束东说念主员”之“（一）董事、监事、高等管束东说念主员基本情况”。娄 爱芹和汪敏华的基本情况如下：   娄爱芹：女，1951 年出身，高中学历。曾于 2003 年 3 月至 2011 年 8 月任 永贵有限、公司出纳；2003 年 3 月至 2009 年 12 月任永贵有限监事。娄爱芹于   汪敏华：女，1980 年出身，毕业于江苏大学司帐学专科，本科学历。曾于 浙江永贵电器股份有限公司                                召募说明书   （二）控股股东和践诺抑遏东说念主的变化情况   公司自上市以来，控股股东和践诺抑遏东说念主未发生变化。   （三）控股股东和践诺抑遏东说念主股份质押情况   抑遏敷陈期末，公司控股股东和践诺抑遏东说念主办有的公司股份不存在质押情 况。   （四）控股股东和践诺抑遏东说念主抑遏的其他企业   抑遏敷陈期末，公司践诺抑遏东说念主除抑遏公司及子公司外，还抑遏浙江天台 永贵投资有限公司、浙江天台恒盈创业园有限公司、天台县华明电器有限公司 以及和和上院企业管束（杭州）合伙企业（有限合伙），基本情况如下： 公司称号        浙江天台永贵投资有限公司 社会统一信用代码    91360503MA35G2CD2A 注册成本        675.1585 万元 法定代表东说念主       范永贵 设速即间        2010 年 8 月 27 日 注册地址        浙江省天台县白鹤镇大路下村             范正军、范纪军各持股 37.03%，其他 14 名当然东说念主股东总共持股 股权结构 经营范围        钞票管束、名堂投资、实业投资、投资管束。 公司称号        浙江天台恒盈创业园有限公司 统一社会信用代码    91331023560977741Y 注册成本        2,000 万元 法定代表东说念主       范永贵 设立日期        2010 年 8 月 27 日 注册地址        浙江省天台县白鹤镇大路下村 股权结构        娄爱芹持股 36%，汪敏华持股 32%，卢素珍持股 32% 浙江永贵电器股份有限公司                                     召募说明书                法式厂房出租；自有钞票物业管束；金属成品、橡塑成品制造、销 经营范围                售。 公司称号           天台县华明电器有限公司 统一社会信用代码       913310233074248362 注册成本           1,300 万元 法定代表东说念主          娄爱芹 设立日期           2014 年 6 月 19 日 注册地址           浙江省天台县白鹤镇大路下村 股权结构           娄爱芹持股 76.92%，范永贵持股 23.08% 经营范围           家用电器销售。 公司称号           和和上院企业管束（杭州）合伙企业（有限合伙） 统一社会信用代码       91330105MADE5J889K 注册成本           555 万元 推论事务合伙东说念主        范正军 设立日期           2024 年 3 月 12 日 住所             浙江省杭州市拱墅区方家花苑 20 幢 20-17 号二层 股权结构           范正军持股 99.00%，王中华持股 1.00%                一般名堂：企业总部管束；税务服务；期间服务、期间开发、期间                接头、期间交流、期间转让、期间推广；非融资担保服务；信息咨 经营范围           询服务（不含许可类信息接头服务）；信息期转折头服务；捏造现                实设备制造；招投标代理服务；轮胎销售；安全期间防护系统假想                施工服务；非居住房地产租借 四、承诺事项及履行情况      （一）敷陈期内刊行东说念主及关连东说念主员作出的紧要承诺及履行情况                                            承诺 承诺类型    承诺方                      承诺内容           履行情况                                            期限                 不转让或者委用他东说念驾御理其持有的刊行东说念主股         范永贵、    份，也不由刊行东说念主回购其持有的该等股份。 股份限售    范纪军、    2、将遵照和履行中华东说念主民共和国法律法例                                            耐久   正常履行中  承诺     范正军、    和表肆意文献中研究限定股份流通的划定，          卢素珍    保证在担任公司董事、监事、高等管束东说念主员                 期间每年转让的股份不杰出其所持有的刊行                 东说念主股份总额的百分之二十五；下野后半年 浙江永贵电器股份有限公司                               召募说明书                                      承诺 承诺类型   承诺方           承诺内容                 履行情况                                      期限               内，不转让其持有的刊行东说念主股份。               自公司股票上市之日起三十六个月内，不转               让或者委用他东说念驾御理其持有的刊行东说念主股份，               也不由刊行东说念主回购其持有的该等股份。通过               永贵投资转折持股的公司董事、监事、高等               管束东说念主员包括范正军、范纪军、李运明、周        永贵投资   廷萍、褚志强等东说念主将遵照和履行中华东说念主民共    耐久   正常履行中               和国法律法例和表肆意文献中研究限定股份               流通的划定，保证在担任公司董事、监事、               高等管束东说念主员期间每年转让股份不杰出其所               持有的刊行东说念主股份总额的百分之二十五；离               职半年内，不转让其持有的刊行东说念主股份。               不转让或者委用他东说念驾御理其持有的刊行东说念主股               份，也不由刊行东说念主回购其持有的该等股份；        娄爱芹    2、在范永贵任公司董事、监事或高管东说念主员    耐久   正常履行中               期间，每年转让的股份不杰出其所持有刊行               东说念主股份总额的百分之二十五，范永贵下野后               半年内，不转让其持有的刊行东说念主股份。               不转让或者委用他东说念驾御理其持有的刊行东说念主股               份，也不由刊行东说念主回购其持有的该等股份；        汪敏华    2、在范正军任公司董事、监事或高管东说念主员    耐久   正常履行中               期间，每年转让的股份不杰出其所持有刊行               东说念主股份总额的百分之二十五，范正军下野后               半年内，不转让其持有的刊行东说念主股份。               合作或联营企业和/或下属企业当今莫得平直               或转折地从事任何与永贵电器尽头控股子公               司的主营业务尽头它业务雷同或相似的业务               （以下称“竞争业务”）；               合作或联营企业和/或下属企业，于咱们算作               永贵电器主要股东期间，不会平直或转折地        范纪军、 对于同行          以任何方式从事竞争业务或可能组成竞争业        范永贵、 竞争、关          务的业务；        范正军、 联交游、          3、咱们及咱们平直或转折抑遏的子公司、        娄爱芹、                          耐久   正常履行中 资金占用          合作或联营企业和/或下属企业，将来濒临或        卢素珍、 方面的承          可能取得任何与竞争业务研究的投资机会或        汪敏华、   诺           其它生意机会，在同等条件下赋予永贵电器        永贵投资               该等投资机会或生意机会之优先选拔权；               诺为不可清除的，且不时有用，直至咱们不               再成为永贵电器主要股东为止；               司、合作或联营企业和/或下属企业如违背上               述任何承诺，咱们将补偿永贵电器及永贵电               器其他股东因此遭逢的一切经济损失，该等 浙江永贵电器股份有限公司                               召募说明书                                      承诺 承诺类型   承诺方           承诺内容                 履行情况                                      期限               包袱是连带包袱。               不利用本东说念主的践诺抑遏东说念主地位通过以下方式               将公司资金平直或转折地提供给本东说念主或本东说念主        范纪军、   抑遏的其他企业使用：1、有偿或无偿地拆借        范正军、   公司的资金给本东说念主或本东说念主抑遏的其他企业使        范永贵、   用；2、通过银行或非银行金融机构向本东说念主或                                      耐久   正常履行中        卢素珍、   本东说念主抑遏的其他企业提供委用贷款；3、代本        娄爱芹、   东说念主或本东说念主抑遏的其他企业偿还债务；4、委用         汪敏华   本东说念主或本东说念主抑遏的其他企业进行投资行径；               实交游布景的生意承兑汇票。               本公司不为本次限定性股票激励磋商的激励               对象通过本磋商获取研究权益提供贷款以及 其他承诺   刊行东说念主                           耐久   正常履行中               其他任何神志的财务资助，包括为其贷款提               供担保。   抑遏敷陈期末，关连承诺东说念主未出现拒抗承诺的情形。   （二）本次刊行的关连承诺事项   （1）公司控股股东、践诺抑遏东说念主的承诺   为确保公司填补措施随机得到切实履行，公司控股股东、践诺抑遏东说念主范永 贵、范纪军、范正军、娄爱芹、卢素珍、汪敏华作出如下承诺：   “（1）本东说念主承诺不越权打扰公司经营管束行径，不侵占公司利益。   （2）本东说念主承诺在自身权限范围内，全力促使公司董事会或者薪酬与考核委 员会制定的薪酬轨制与公司填补陈述措施的推论情况相挂钩，并对公司股东大 会审议的关连议案投票传颂。   （3）如果公司拟实施股权激励，本东说念主承诺在自身权限范围内，全力促使公 司拟公布的股权激励行权条件与公司填补陈述措施的推论情况相挂钩，并对公 司股东大会审议的关连议案投票传颂。   （4）本东说念主承诺切实履行公司制定的研究填补陈述措施以及本东说念主对此作出的 任何研究填补陈述措施的承诺，若本东说念主违背该等承诺并给公司或者投资者变成 损失的，本东说念主简洁照章承担对公司或者投资者的补偿包袱。   算作填补陈述措施关连包袱主体之一，若本东说念主违背上述承诺或拒不履行上 浙江永贵电器股份有限公司                    召募说明书 述承诺，本东说念主欢喜按照证券监管机构制定或发布的研究划定、国法，对本东说念主作 出处罚或采选关连管束措施。”   （2）公司董事、高等管束东说念主员的承诺   为确保公司填补措施随机得到切实履行，公司全体董事、高等管束东说念主员作 出如下承诺：   “（1）本东说念主承诺不无偿或以造反正条件向其他单元或者个东说念主输送利益，也 不接纳其他方式挫伤公司利益。   （2）本东说念主承诺对本东说念主的职务破费行动进行拘谨。   （3）本东说念主承诺不动用公司钞票从事与本东说念主履行职责无关的投资、破费行径。   （4）本东说念主承诺在自身职责和权限范围内，全力促使公司董事会或者薪酬与 考核委员会制定的薪酬轨制与公司填补陈述措施的推论情况相挂钩，并对公司 董事会和股东大会审议的关连议案投票传颂（如有表决权）。   （5）如果公司拟实施股权激励，本东说念主承诺在自身职责和权限范围内，全力 促使公司拟公布的股权激励行权条件与公司填补陈述措施的推论情况相挂钩， 并对公司董事会和股东大会审议的关连议案投票传颂（如有表决权）。   （6）本东说念主承诺切实履行公司制定的研究填补陈述措施以及本东说念主对此作出的 任何研究填补陈述措施的承诺，若本东说念主违背该等承诺并给公司或者投资者变成 损失的，本东说念主简洁照章承担对公司或者投资者的补偿包袱。   算作填补陈述措施关连包袱主体之一，若本东说念主违背上述承诺或拒不履行上 述承诺，本东说念主欢喜按照证券监管机构制定或发布的研究划定、国法，对本东说念主作 出处罚或采选关连管束措施。”   （1）持股 5%以上股东及董事、监事、高等管束东说念主员   公司持股 5%以上的股东、董事（孤独董事除外）、监事及高等管束东说念主员针 对本次可转债的认购已向公司作出如下承诺：   “1、本东说念主/本企业公司将根据《证券法》《可调度公司债券管束办法》等 浙江永贵电器股份有限公司                                 召募说明书 关连划定及永贵电器本次可调度公司债券刊行时的阛阓情况决定是否参与认购， 并将严格履行相应信息败露义务。若本东说念主/本企业参与永贵电器本次可转债的发 行认购并认购得胜，自本东说念主/本企业完成本次可转债认购之日起六个月内，不以 任何方式减持本东说念主/本企业所持有的永贵电器可转债。 定，欠亨过任何方式违背《证券法》第四十四条对于短线交游的划定。 本企业违背上述承诺减持永贵电器可转债的，因减持公司可转债所得收益全部 归永贵电器系数，本东说念主/本企业将照章承担由此产生的法律包袱。”      （2）孤独董事的承诺      根据公司孤独董事出具的承诺函，该等东说念主员不参与公司本次可转债的刊行 认购，并出具了不参与本次可转债刊行认购的承诺函，具体承诺内容如下：      “（1）本东说念主承诺本东说念主及本东说念主妃耦、父母、子女不参与认购永贵电器本次向 不特定对象刊行的可调度公司债券，亦不会委用其他主体参与认购。      （2）本东说念主自愿作出上述承诺，并自愿接受本承诺函的拘谨。若本东说念主及本东说念主 妃耦、父母、子女违背上述承诺的，由此所得的收益全部归永贵电器系数，本 东说念主将照章承担由此产生的法律包袱。” 五、公司董事、监事、高等管束东说念主员      （一）董事、监事、高等管束东说念主员基本情况      公司董事会成员共 6 名，其中 2 名为孤独董事。现任董事情况如下： 序号     姓名      董事会职位     任期肇始日期        任期完结日期 浙江永贵电器股份有限公司                                 召募说明书 序号     姓名      董事会职位     任期肇始日期        任期完结日期      公司董事简历如下：      范纪军先生：1973 年出身，中国国籍，无境外永久居留权，毕业于清华大 学五说念口金融学院 EMBA 专科，研究生学历，中共党员，工程师。1995 年至 副厂长，2003 年 3 月至 2010 年 9 月任永贵有限副总司理，2010 年 9 月于今任 公司董事长。      范正军先生：1977 年出身，中国国籍，无境外永久居留权。上海社会科学 体裁研究所工商管束研究生，中共党员，工程师。1995 年至 2003 年在车辆电 器厂先后担任采购员，销售员，采购司理等职务。2003 年 3 月至 2010 年 9 月 任永贵有限副总司理，2010 年 9 月于今担任公司总司理、董事。      范永贵先生：1950 年出身，中国国籍，无境外永久居留权。曾于 1975 年 至 2003 年任车辆电器厂期间员，副厂长，厂长。2003 年 3 月至 2010 年 9 月任 永贵有限推论董事，总司理，党支部布告。2010 年 9 月于今担任公司董事。      李运明先生：1965 年出身，中国国籍，无境外永久居留权。毕业于桂林电 子科技大学电子机械系电子设备结构假想专科，工科学士学位，工程师。曾于 假想师；2008 年 3 月于今任四川永贵科技有限公司总司理，2010 年 9 月于今担 任公司董事。      蒋建林先生：1965 年出身，中国国籍，无境外永久居留权，中国东说念主民大学 博士课程班结业，中南财经政法大学硕士研究生学位，正高等司帐师，注册会 计师。曾于 1999 年 9 月至 2001 年 2 月任职野风集团有限公司董事、总裁助理， 首席财务官，2013 年 4 月至 2013 年 10 月任职真爱集团有限公司副总裁兼财务 总监，2013 年 10 月至 2014 年 10 月任职浙江灵康控股有限公司副总裁兼财务 总监，2014 年 10 月至 2017 年 4 月任职灵康药业集团股份有限公司董事兼财务 总监，2017 年 4 月至 2017 年 7 月任职浙江灵康控股有限公司副总裁兼财务总 浙江永贵电器股份有限公司                                     召募说明书 监，2017 年 7 月至 2022 年 12 月任职上海博将投资管束有限公司合伙东说念主，2020 年 1 月至 2022 年 12 月担任杭州新坐标科技股份有限公司孤独董事；2020 年 7 月于今担任杭州永正房地产地皮钞票评估有限公司钞票评估师，2020 年 12 月 于今担任浙江嘉熙科技股份有限公司孤独董事，2021 年 12 月至 2024 年 5 月担 任浙江中天东方氟硅材料股份有限公司孤独董事，2023 年 1 月于今担任博将集 团有限公司高等照应人，2019 年 9 月于今担任公司孤独董事。      刘建先生：1958 年出身，中国国籍，无境外永久居留权。毕业于西南交通 大学，研究生学历，中共党员。曾于 1983 年 2 月至 2001 年 1 月担任北京地铁 太平湖车辆公司期间科科长、副段长，2001 年 1 月至 2019 年 1 月担任北京地 铁运营有限公司车辆部部长、改造工程办公室主任、公司副总工程师、总司理 助理、副总司理。      公司监事会成员共 3 名，其中职工监事 1 名，基本情况如下： 序号    姓名       监事会职务            任期肇始日期       任期完结日期      公司监事简历如下：      褚志强先生：1965 年出身，中国国籍，无境外永久居留权。毕业于北京联 合大学自动化工程学院电气工程专科，工科学士学位，中共党员，工程师。 任公司总司理助理，管束者代表，工会主席，监事会主席。      曹群女士：1989 年出身，中国国籍，无境外永久居留权。毕业于浙江温州 大学企业管束专科。2012 年 1 月至 2015 年 2 月任公司阛阓部销售内勤，2015 年 2 月至 2016 年 3 月任公司阛阓部副部长；2016 年 3 月于今任公司阛阓部部 长。 浙江永贵电器股份有限公司                                        召募说明书      许秀秀女士：1990 年出身，中国国籍，无境外永久居留权。毕业于浙江工 业大学金融学专科，中共党员，中级经济师。自 2013 年 8 月起历任公司证券事 务专员，证券法务部副部长，东说念主力资源部部长，现任公司东说念主力资源总监兼任总 裁办专职秘书。      公司高等管束东说念主员共 7 名，基本情况如下： 序号    姓名         职务               任期肇始日期       任期完结日期      公司高等管束东说念主员简历如下：      范正军先生：现任公司董事，总司理，简历参见本节“五、公司董事、监 事、高等管束东说念主员”之“（一）董事、监事、高等管束东说念主员基本情况”之“1、 董事会成员”。      周廷萍女士：1975 年出身，中国国籍，无境外永久居留权。毕业于苏州大 学机械假想专科，中共党员，天台县外来东说念主才协会理事。曾于 2000 年至 2002 年任鸿海集团昆山富士康接插件有限公司质保工程师，2003 年至 2004 年任四 川省知交科技有限公司磋商工程师，2004 年至 2005 年任永贵有限开发部副部 长，2005 年至 2009 年任永贵有限开发部部长，2009 年于今任公司副总司理。      罗阳明先生：1972 年出身，中国国籍，无境外永久居留权。毕业于温州医 学院，大专学历。2002 年至 2012 年及 2014 年至 2016 年 4 月历任公司阛阓外 勤、阛阓部部长、总司理助理、阛阓总监；2016 年 4 月于今任公司副总司理。      余文震先生：1975 年出身，中国国籍，无境外永久居住权，本科学历。曾 于 1995 年 12 月至 2003 年 4 月任职于天台县民政局，2003 年 5 月至 2011 年 8 月任职于天台县东说念主事管事社会保障局，2011 年 9 月至 2013 年 12 月任天台县三 浙江永贵电器股份有限公司                                   召募说明书 合镇东说念主民政府副镇长，2014 年 1 月至 2015 年 9 月任天台县东说念主力资源和社会保 障局党委委员、社保中心主任，2016 年 12 月至 2023 年 4 月任公司副总司理、 董事会秘书；2023 年 4 月于今任公司副总司理。    卢素珍女士：1974 年出身，中国国籍，无境外永久居留权。毕业于香港财 经学院，硕士学位。曾于 1993 年 9 月至 1994 年 12 月任上海益明模具厂司帐，    许小静女士：1990 年 10 月出身，中国国籍，无境外永久居留权，中共党 员，毕业于华东政法大学，本科学历。2011 年 11 月起在公司证券法务部从事 证券法务事务关连责任，2014 年 8 月至 2023 年 4 月担任公司证券事务代表；    戴慧月女士：1974 年 4 月出身，中国国籍，无境外永久居住权，毕业于浙 江财经大学，本科学历，司帐中级职称。曾于 1999 年 1 月至 2004 年 4 月任职 浙江圣达保健品有限公司司帐，2004 年 5 月至 2007 年 1 月任职永贵有限司帐， 长，2011 年 1 月至 2018 年 4 月任公司财务部部长；2018 年 4 月于今任公司财 务总监。    （二）董事、监事、高等管束东说念主员的对外兼职情况    抑遏敷陈期末，公司现任董事、监事、高等管束东说念主员在其他单元（不含合 并报表内各子公司的关联任职）的主要兼职情况如下： 姓名     公司职务            兼职单元称号               担任职务 范纪军     董事长        深圳市金立诚电子有限公司              董事                    深圳市金立诚电子有限公司              董事 范正军     总司理     和和上院企业管束（杭州）合伙企业                                           推论事务合伙东说念主                      （有限合伙）                   浙江天台恒盈创业园有限公司           推论董事、司理                    浙江天台永贵投资有限公司           推论董事、司理 范永贵     董事                   天台天和联开拓投资有限公司              董事                     天台县华明电器有限公司              监事 浙江永贵电器股份有限公司                                      召募说明书 姓名           公司职务          兼职单元称号              担任职务 李运明           董事    成齐永贵东瀛轨说念交通装备有限公司           副董事长                      天台县隆运兴华精密机械有限公司            监事 罗阳明          副总司理                      北京万高众业科技股份有限公司             董事                            博将集团有限公司            高等照应人 蒋建林          孤独董事   杭州永正房地产地皮钞票评估有限公司          钞票评估师                       浙江嘉熙科技股份有限公司             孤独董事         副总司理、董 许小静                   长春富晟永贵科技有限公司              监事          事会秘书 许秀秀           监事      深圳擎能新能源期间有限公司             监事    （三）董事、监事、高等管束东说念主员敷陈期内的变动情况    敷陈期期初，公司董事会成员为范纪军、范永贵、范正军、李运明、江靖、 朱国华、蒋建林。敷陈期内，董事会成员变动情况如下：  变动日期               变动情况                 变动后的董事会成员               朱国华因连任公司孤独董事时期达         范纪军、范永贵、范正军、李运明、               到六年，辞去孤独董事职务            江靖、蒋建林               江靖因连任公司孤独董事时期达到                                       范纪军、范永贵、范正军、李运明、                                       蒋建林、刘建               东大会补选刘建为公司孤独董事    除上述变动之外，敷陈期内公司董事未发生其它变化。    敷陈期期初，公司监事会成员为褚志强、梁晓、曹群。敷陈期内，监事会 成员变动情况如下：  变动日期                 变动情况                  变动后的监事会成员               梁晓因个东说念主原因辞去监事职务，股东大会增               补许秀秀为公司监事    除上述变动之外，敷陈期内公司监事未发生其它变化。    敷陈期期初，公司高等管束东说念主员为：总司理范正军，副总司理周廷萍、卢 素珍、罗阳明，副总司理兼董事会秘书余文震，财务总监戴慧月。敷陈期内， 高等管束东说念主员变动情况如下： 浙江永贵电器股份有限公司                                                     召募说明书  变动日期                     变动情况                      变动后的高等管束东说念主员              公司副总司理、董事会秘书余文震因责任调                范正军、周廷萍、卢素珍、              静为公司副总司理、董事会秘书                     戴慧月      除上述变动之外，敷陈期内公司高等管束东说念主员未发生其它变化。      （四）董事、监事、高等管束东说念主员持有刊行东说念主股份情况      抑遏敷陈期末，公司现任董事、监事、高等管束东说念主员平直持有公司股份情 况如下：                                                                  单元：万股      姓名           现任职务             持股数目                        持股比例  范纪军              董事长                    3,020.16                      7.81%  范正军              总司理                    3,135.25                      8.10%  范永贵               董事                    5,376.72                     13.90%  卢素珍              副总司理                   1,699.12                      4.39%              总共                         13,231.25                     34.20%      抑遏敷陈期末，公司现任董事、监事、高等管束东说念主员转折持有公司的股份 情况如下表：                                                                  单元：万股 序号        股东称号          职务    平直持股单元         转折持股数               持股比例      （五）董事、监事、高等管束东说念主员薪酬领取情况      公司现任董事、监事、高等管束东说念主员尽头他中枢东说念主员于 2023 年度在公司任 职领取的薪酬情况如下： 浙江永贵电器股份有限公司                                召募说明书                                            单元：万元    姓名            职位               从公司获取的税前酬谢总额   范纪军            董事长                             92.08   范正军           董事、总司理                           92.06   范永贵             董事                             56.21   李运明             董事                          159.09    刘建            孤独董事                                -   蒋建林            孤独董事                             8.00   褚志强           监事会主席                            32.41    曹群             监事                             38.34   许秀秀             监事                             45.37   周廷萍            副总司理                         100.42   罗阳明            副总司理                         106.89   余文震            副总司理                            71.33   卢素珍            副总司理                            68.37   许小静       副总司理、董事会秘书                           51.03   戴慧月            财务总监                            59.02            总共                                 988.62   （六）董事、高等管束东说念主员尽头他职工的激励情况   敷陈期内，公司制定了《2022 年限定性股票激励磋商》，具体情况如下：   公司分别于 2022 年 9 月 29 日、2022 年 10 月 18 日召开第四届董事会第十 五次会议及 2022 年第二次临时股东大会审议通过了《对于公司股票激励磋商（草案）>尽头摘抄的议案》《对于公司磋商实施考核管束办法>的议案》《对于提请股东大会授权董事会办理公司   根据股东大会授权，公司于 2022 年 10 月 28 日召开第四届董事会第十七次 会议和第四届监事会第十四次会议，审议通过了《对于调整公司 2022 年限定性 股票激励磋商激励对象名单及授予数目的议案》《对于向公司 2022 年限定性股 票激励磋商激励对象初度授予限定性股票的议案》，敬佩以 2022 年 10 月 28 日 为初度限定性股票的授予日，向得当授予条件的激励对象授予限定性股票，股 浙江永贵电器股份有限公司                              召募说明书 票开始为公司向激励对象定向刊行的公司东说念主民币 A 股普通股股票。其中，第一 类限定性股票和第二类限定性股票的初度授予东说念主数均为 174 名，初度授予价钱 均为 6.95 元/股，初度授予数目分别为 152.85 万股和 371.65 万股。在资金交纳、 股份登记过程中，有 1 名激励对象因个东说念主原因废弃认购授予其部分限定性股票、 有 1 名激励对象因个东说念主原因废弃认购授予其全部限定性股票，共涉考取一类限 制性股票 0.85 万股，本次践诺授予并登记的激励对象总东说念主数为 173 东说念主，践诺授 予第一类限定性股票股份数目为 152.00 万股。 三次会议，审议通过了《对于向 2022 年限定性股票激励磋商激励对象授予预留 限定性股票的议案》，敬佩以 2023 年 8 月 28 日为预留部分限定性股票的授予 日，向得当授予条件的激励对象授予预留的限定性股票，股票开始为公司向激 励对象定向刊行的公司东说念主民币 A 股普通股股票。其中，第一类限定性股票和第 二类限定性股票的预留授予东说念主数均为 35 名，预留授予价钱均为 6.95 元/股，预 留授予分别为 15.00 万股和 35.00 万股。   （1）初度授予部分 四次会议审议通过《对于 2022 年限定性股票激励磋商初度授予第一类限定性股 票第一个灭亡限售期灭亡限售条件成就的议案》《对于 2022 年限定性股票激励 磋商初度授予第二类限定性股票第一个包摄期包摄条件成就的议案》《对于作 废 2022 年限定性股票激励磋商部分已授予尚未包摄的第二类限定性股票的议案》 《对于回购刊出 2022 年限定性股票激励磋商部分第一类限定性股票的议案》， 会议决议以为本激励磋商初度授予的第一类限定性股票第一个灭亡限售期灭亡 限售条件还是成就，本激励磋商初度授予的第二类限定性股票第一个包摄期归 属条件还是成就。   公司 2022 年限定性股票激励磋商中 3 名激励对象下野，上述东说念主员已不具备 激励对象阅历，公司对其已获授但尚未灭亡限售的 1.55 万股限定性股票进行回 浙江永贵电器股份有限公司                            召募说明书 购刊出。因此原初度授予第一类限定性股票激励对象由 173 东说念主调整为 170 东说念主， 初度授予第一类限定性股票数目由原 152.00 万股调整为 150.45 万股，回购刊出    董事会以为本激励磋商初度授予的第一类限定性股票第一个灭亡限售期解 除限售条件还是成就，于 2023 年 11 月 22 日进入第一个灭亡限售期，本次灭亡 限售东说念主数为 170 东说念主，本次可灭亡限售第一类限定性股票数目为 60.18 万股，占 获授第一类限定性股票数目的比例为 40%。    公司 2022 年限定性股票激励磋商中 3 名激励对象下野，1 名激励对象因个 东说念主原因自愿废弃包摄其获授的全部第二类限定性股票，上述东说念主员已获授权但尚 未包摄的第二类限定性股票不再包摄并由公司作废。因此原初度授予第二类限 制性股票激励对象由 174 东说念主调整为 170 东说念主，初度授予第二类限定性股票数目由 原 371.65 万股调整为 369.35 万股，作废 2.30 万股。    董事会以为本激励磋商初度授予的第二类限定性股票第一个包摄期包摄条 件还是成就，2023 年 10 月 28 日进入第一个包摄期，本次包摄东说念主数为 170 东说念主， 本次可包摄第二类限定性股票数目为 147.74 万股，占获授第二类限定性股票数 量的比例为 40%。 十次会议，审议通过《对于 2022 年限定性股票激励磋商初度授予第一类限定性 股票第二个灭亡限售期灭亡限售条件成就的议案》《对于回购刊出 2022 年限定 性股票激励磋商部分第一类限定性股票的议案》。董事会以为本激励磋商初度 授予的第一类限定性股票第二个灭亡限售期灭亡限售条件还是成就，2024 年 11 月 22 日进入第二个灭亡限售期。由于 2023 年度公司层面事迹考核原因，初度 授予部分第一类限定性股票第二个灭亡限售期公司层面灭亡限售系数 P 为 时公司拟以 6.85 元/股的价钱对已获授但尚未灭亡限售的 3.7886 万股第一类限 制性股票进行回购刊出。回购刊出事项尚需需要得到股东大会的批准。 浙江永贵电器股份有限公司                                召募说明书 十次会议，审议通过《对于 2022 年限定性股票激励磋商初度授予第二类限定性 股票第二个包摄期包摄条件成就的议案》《对于作废 2022 年限定性股票激励计 划部分已授予尚未包摄的第二类限定性股票的议案》。董事会以为本激励磋商 初度授予的第二类限定性股票第二个包摄期包摄条件还是成就，2024 年 10 月 分第二类限定性股票第二个包摄期公司层面包摄系数 P 为 91.61%。因此，本次 可包摄的第二类限定性股票数目为 101.5106 万股，同期公司董事会欢喜作废首 次授予第二个包摄期已授予尚未包摄的第二类限定性股票 9.2944 万股。本次归 属的股份已于 2024 年 10 月 29 日上市流通，公司总股本由 386,902,011 股加多 至 387,917,117 股。    （2）预留授予部分 九次会议审议通过《对于调整 2022 年限定性股票激励磋商授予价钱的议案》 《对于 2022 年限定性股票激励磋商预留授予第一类限定性股票第一个灭亡限售 期灭亡限售条件成就的议案》《对于 2022 年限定性股票激励磋商预留授予第二 类限定性股票第一个包摄期包摄条件成就的议案》《对于作废 2022 年限定性股 票激励磋商部分已授予尚未包摄的第二类限定性股票的议案》《对于调整限定 性股票回购价钱及回购刊出 2022 年限定性股票激励磋商部分第一类限定性股票 的议案》，会议决议以为预留授予第一类限定性股票第一个灭亡限售期灭亡限 售条件已成就，预留授予第二类限定性股票第一个包摄条件已成就。    鉴于公司 2023 年年度权益分配决策已实施完毕，2022 年限定性股票激励 磋商第一类限定性股票回购价钱由 6.95 元/股调整为 6.85 元/股。根据《激励计 划》等关连划定，因 2023 年度公司层面事迹考核原因，35 名激励对象得当解 除限售条件，预留授予部分第一个灭亡限售期公司层面灭亡限售系数 P 为 浙江永贵电器股份有限公司                                  召募说明书 灭亡限售的 0.5034 万股第一类限定性股票进行回购刊出，可灭亡限售的第一类 限定性股票数目为 5.4966 万股。回购刊出事项尚需要得到股东大会的批准。    董事会以为本激励磋商预留授予的第一类限定性股票第一个灭亡限售期解 除限售条件还是成就，于 2024 年 9 月 25 日进入第一个灭亡限售期，本次灭亡 限售东说念主数为 35 东说念主，本次可灭亡限售预留授予第一类限定性股票数目为 5.4966 万股，占获授预留授予第一类限定性股票数目的比例为 36.64%。    鉴于公司 2023 年年度权益分配决策已实施完毕，2022 年限定性股票激励 磋商第二类限定性股票授予价钱由 6.95 元/股调整为 6.85 元/股。根据《激励计 划》等关连划定，因 2023 年度公司层面事迹考核原因，35 名激励对象得当归 属条件，预留授予部分第一个包摄期公司层面包摄系数 P 为 91.61%。因此公司 拟以 6.85 元/股的价钱对预留授予的 35 名对象已获授但尚未包摄的 1.1746 万股 第二类限定性股票进行回购刊出，可包摄的第二类限定性股票数目为 12.8254 万股。回购刊出事项尚需要得到股东大会的批准。    董事会以为本激励磋商预留授予的第二类限定性股票第一个包摄条件还是 成就，于 2024 年 8 月 29 日进入第一个包摄期，本次包摄东说念主数为 35 东说念主，本次可 包摄预留授予限售第二类限定性股票数目为 12.8254 万股，占获授预留授予第 二类限定性股票数目的比例为 36.64%。本次包摄的股份已于 2024 年 9 月 25 日 上市流通，公司总股本由 386,773,757 股加多至 386,902,011 股。    抑遏本召募说明书签署日，公司总股本为 387,917,117 股。 六、公司所处行业的基本情况    （一）公司所处行业    公司主要从事电聚合器、聚合器组件及精密智能产物的研发、制造、销售 和期间解救。根据国度统计局发布的《国民经济行业分类》法式（GB/T4754- 浙江永贵电器股份有限公司                                   召募说明书      （二）行业监管体制及最近三年监管政策的变化      公司所处行业的驾御部门为国度工业和信息化部尽头下属电子信息司，行 业自律组织为中国电子元件行业协会（CECA）。公司为中国电子元件行业协 会电接插元件分会会员单元。      国度工业和信息化部的主要职责包括：提议新式工业化发展计策和政策， 融合养理新式工业化进程中的要紧问题，拟订并组织实施工业、通讯业、信息 化的发展规划，激动产业结构计策性调整和优化升级，激动信息化和工业化融 合，激动击民衔尾、寓军于民的刀兵装备科研分娩体系开拓；制定并组织实施 工业、通讯业的行业规划、磋商和产业政策，提议优化产业布局、结构的政策 建议，草拟关连法律法例草案，制定例章，拟订行业期间表率和法式并组织实 施，指导行业质地管束责任。国度工业和信息化部下属电子信息司的主要职能 包括：承担电子信息产物制造的行业管束责任；组织融合要紧系统装备、微电 子等基础产物的开发与分娩，组织融合国度研究要紧工程名堂所需配套装备、 元器件、仪器和材料的国产化；促进电子信息期间推广应用。      中国电子元件行业协会（CECA）诟谇渔利性社会组织，是由与电子元件 及材料关连的企事迹单元和个东说念主自愿结成的天下性、行业性社会团体，其主要 职能是：在政府部门和企（事）业之间阐扬桥梁纽带作用；开展行业访问研究； 加强行业自律；履行好服务企业的宗旨；开展国际交流与合作；受政府部门委 托或经政府研究部门授权，组织行业新产物、科技恶果评价；参与电子元件产 业的关连国度法式、行业法式制校正和质地监督等责任，推动团体法式的轨制 校正责任，并促进法式的贯彻和实施；经政府研究部门批准，开展专科期间东说念主 员和专科妙技东说念主员的水平评价类职业阅历认定。      连年来，刊行东说念主所处行业的主要法律法例及产业政策如下： 序号       称号       颁布时期                  主要内容                                 延续和优化新能源汽车车辆购置税减免政策，       促进新能源汽车产                                 构建高质地充电基础设施体系，进一步闲散市                                 场预期、优化破费环境，更掀开释新能源汽车          策措施                                 破费后劲 浙江永贵电器股份有限公司                                          召募说明书 序号        称号          颁布时期                    主要内容       扩大内需计策规划                                      激动汽车电动化、网联化、智能化，加强泊车                                      场、充电桩、换电站、加氢站等配套设施开拓        （2022-2035）                                      鼎力发展绿色破费：提高城市群众汽电车、轨                                      说念交通出行占比，推动群众服务车辆电动化充       国务院办公厅对于                                      分挖掘县乡破费后劲：推动品牌破费、品质消       进一步开释破费潜       力促进破费不时恢                                      向农村开展促销，饱读动有条件的地区开展新能         复的宗旨                                      源汽车和绿色智能家电下乡，激动充电桩                                      （站）等配套设施开拓                                      一是通讯辘集基础设施保持国际先进水平；二       “十四五”信息通        信行业发展规划                                      合基础设施开拓杀青要点突破                                      长远实施创新驱动发展计策，建立以企业为主                                      体、阛阓为导向、产学研用协同的期间创新体       新能源汽车产业发                                      系，完善激励和保护创新的轨制环境，饱读动多                                      种期间道路并行发展，解救各样主体协力攻克        （2021-2035）                                      关键中枢期间、加大生意模式创新力度，形成                                      新式产业创重生态                                      瞄准 5G 通讯设备、大数据中心、新能源汽车       中国电子元器件行                       及充电桩、海洋装备、轨说念交通、航空航天、       业“十四五”发展                       机器东说念主、医疗电子用高端领域的应用需求，推        规划（2021-                      动我国光电接插元件行业向微型化、轻量化、                                      光电接插元件行业的转型升级                                      长远实施智能制造和绿色制造工程，发展服务       中华东说念主民共和国国                                      型制造新模式，推动制造业高端化智能化绿色       民经济和社会发展                                      化。培育先进制造业集群，推动集成电路、航                                      空航天、船舶与海洋工程装备、机器东说念主、先进       和 2035 年远景目                                      轨说念交通装备、先进电力装备、工程机械、高           标撮要                                      端数控机床、医药及医疗设备等产业创新发展       国务院对于加速建       立健全绿色低碳循                       加强新能源汽车充换电、加氢等配套基础设施       环发展经济体系的                       开拓         指导宗旨                                      到 2035 年，基本建成简便顺畅、经济高效、       国度笼统立体交通                       绿色集约、智能先进、安全可靠的当代化高质         网规划撮要                        量笼统立体交通网，交通基础设施质地、智能                                      化与绿色化水平居世界前方      （三）行业发展概述      （1）聚合器是电子系统设备之间电流或光信号等传输与交换的电子部件      聚合器算作节点，通过孤独或与线缆通盘，为器件、组件、设备、子系统 之间传输电流或光信号等，况兼保持各系统之间不发生信号失真和能量损失的 浙江永贵电器股份有限公司                                         召募说明书 变化，是组成整个完好系统聚合所必须的基础元件。    根据行业惯例，一般将聚合器分为电聚合器、微波聚合器、光聚合器和流 体聚合器，主要类别聚合器的功能及应用领域具体如下：  类别                   主邀功能                        主要应用         用 于 器 件 、组 件 、 设 备、 系 统 之 间的 电 信 号 连                                                鄙俗应用于通讯、航空航         接，借助电信号和机械力量的作用使电路接通、 电聚合器                                           天、狡计机、汽车、工业         断开，传输信号或电磁能量，包括大功率电能、                                                等领域         数据信号在内的电信号等         用 于 微 波 传输 电 路 的 聚合 ， 隶 属 于高 频 电 连 接 微波射频                                           主要应用于通讯、军事等         器，因电气性能要求特殊，行业内企业会将微波  聚合器                                           领域         射频聚合器与电聚合器进行区分         用于聚合两根光纤或光缆形成一语气光通路的不错                  鄙俗应用于传输主线、区         重 复 使 用 的无 源 器 件 ，广 泛 应 用 于光 纤 传 输 线   域光通讯网、资料电信、 光聚合器         路、光纤配线架和光纤测试仪器、式样，光纤对                  光检测等各样光传输辘集         于组件的瞄准精度要求严                            系统中    不同类别聚合器杀青的功能不同，假想和制造要求也相反。一般来说，电 聚合器必须餍足斗争精良、责任可靠的要求。其中，大功率电能传输时还要求 斗争电阻低、载流高、温升低、电磁兼容性能高；传输高速数据信号则要求电 路阻抗一语气性好、串扰小、时延低、信号完好性高。微波射频聚合器除了斗争 的可靠性要求外，对于阻抗假想与补偿要求严格，需要得当插损、回损、相位 和三阶互调等性能要求。光聚合器对于组件的瞄准精度要求严，因此对斗争部 件的加工精度要求较高，洁净度高，定位准确。    （2）聚合器下流应用领域鄙俗    算作复杂产物模块化假想产生的必需品，聚合器是电子系统设备之间电流 或光信号等传输与交换的电子部件，当今已鄙俗应用于汽车、通讯、狡计机等 破费电子、工业、交通等领域。其中，通讯和汽车是聚合器最紧要的应用领域， 根据 Connector Supplier 援用 Bishop &Associate 阛阓敷陈，2023 年汽车、通讯、 狡计机、输送及工业领域总共占据全球聚合器阛阓规模的 71.1%，其他领域总 计占全球聚合器阛阓规模的 28.9%。 浙江永贵电器股份有限公司                                                   召募说明书                                                     电信/数据通讯                                                     狡计机及附进产物                                                     工业用设备                                                     军事/航空                                                     破费电子                                                     其他设备 数据开始：Connector Supplier，Bishop & Associates，广发证券发展研究中心     （3）末端阛阓的规模增长与期间更替推动聚合器阛阓规模不时扩大     连年来，全球聚合器阛阓全体呈现稳步增长趋势，据 Bishop & Associates 发布的关连数据自满，全球聚合器规模从 2011 年的 489 亿好意思元增长到 2023 年 的 819 亿好意思元，复合增长率达 4.39%，总体阛阓规模呈上升态势，但受下流市 场波动及聚合器行业库存周期影响，2023 年全球聚合器阛阓对比 2022 年出现 小幅下滑。 数据开始：Bishop & Associates     从国内来看，受益于通讯、破费电子、新能源汽车、工控安防等下流行业 的不时发展，中国聚合器行业阛阓规模不竭增长，还是成为世界上最大的聚合 器分娩基地。中国聚合器行业阛阓规模不竭增长，还是成为世界上最大的聚合 浙江永贵电器股份有限公司                                召募说明书 器分娩基地。中商产业研究院发布的《2024 年中国聚合器行业阛阓远景预测研 究敷陈》自满，2023 年中国聚合器阛阓规模为 1,780 亿元，近五年年均复合增 长率为 6.40%。中商产业研究院预测，2024 年规模将达到 1,851 亿元。                                          单元：亿元 数据开始：中商产业研究院   不同应用领域的聚合器需要餍足电气性能、机械性能和环境性能等三大基 人性能，且因其应用场景不同，功能特征、期间水平的侧要点存在差异。刊行 东说念主轨说念交通与工业、车载与能源信息、特种装备三伟业务板块，产物运用于轨 说念交通、新能源汽车、通讯设备等下流领域，具体情况如下：   （1）轨说念交通领域   算作轨说念交通应用领域产物，聚合器自己的法式高于其他破费电子、狡计 机及关连设备等领域用聚合器。而列车运行速率的进步、机车牵引力要求的提 高以及城市轨说念交通和高速动车的发展，对轨说念交通聚合器在环境性能、机械 性能，电性能提议了更高的要求。因此具备高速率、高可靠性、高抗干扰性等 优良性能的轨说念交通聚合器属于聚合器中高端产物，产物寿命周期较长，工艺 期间水平较高，但其产物迭代速率慢，利润水平均比较高。   根据中国国度铁路集团有限公司统计，2023 年，天下铁路完成固定钞票投 资 7,645 亿元，投产新线 3,637 公里，其中高铁 2,776 公里，圆满完成了年度铁 路开拓任务。抑遏 2023 年底，天下铁路营业里程达到 15.9 万公里，其中高铁 浙江永贵电器股份有限公司                            召募说明书 规划撮要》，到 2035 年建成当代化铁路网，天下铁路网 20 万公里掌握，其中 高铁 7 万公里掌握。                                       单元：万公里 数据开始：Wind，国度统计局   根据中国城市轨说念交通协会出具的《城市轨说念交通 2023 年度统计和分析报 告》，抑遏 2023 年，共有 59 个城市通畅城市轨说念交通运营领略 338 条，运营 领略总长度 11224.54 公里，以前新增运营领略长度 866.65 公里，新增运营领略 在实施的开拓规划领略总长 6,118.62 公里。城市轨说念交通开拓风起云涌，进入 高质地发展阶段。 浙江永贵电器股份有限公司                                                             召募说明书 数据开始：中国城市轨说念交通协会 年的 114 高潮至 118。跟着全球经济不时复苏，“一带一齐”共开国度基础设 施发展环境不时改善、发展需求稳步开释、发展热度加速回升。其中铁路投资 开拓历来是要点。我国轨说念交通设备公司有望不时“走出洋门”，为轨交尽头 关连行业扩容。 数据开始：中国对外承包工程商会，中国信保国度风险数据库       根据 Bishop&Associates 的数据，2019 年至 2023 年，全球轨说念交通类聚合 器阛阓规模从 44.79 亿好意思元增长至 59 亿好意思元，年均复合增长率为 7.13%。跟着 浙江永贵电器股份有限公司                                 召募说明书 轨说念交通领略不时增长、车辆保有量屡创新高，轨交领域聚合器阛阓的存量需 求不竭放大，增量开释相通存量更新，轨说念交通聚合器阛阓发展空间大。   （2）新能源汽车领域   汽车领域系全球聚合器较大应用场景，因为其安全性要求，聚合器（特别 是新能源汽车聚合器）性能侧要点为高电压、大电流、抗干扰等电气性能，并 且要具备机械寿命长、抗振动冲击等耐久处于动态责任环境中的精良机械性能。 汽车领域聚合器产物的期间难点为斗争电阻假想和材料选拔期间，需要餍足接 触电阻低、责任时温升小的要求；此外产物还需要具备高防护品级、抗冷热冲 击、抗振动冲击等性能，故产物假想过程中需要具备较强的仿真分析才气和失 效模式分析才气。汽车聚合器主要所以电聚合器为主，但是跟着汽车智能化、 网联化发展，车载射频聚合器也脱手应用。   汽车工业经过上百年的发展和演变，已成为世界经济的支撑产业之一。根 据世界汽车组织（OICA）的数据，2010 年至 2017 年，全球汽车产量保持稳步 增长，固然 2018 年至 2020 年出现负增长，但 2021 年重回增长趋势，2023 年 产量为 9,354.66 万辆，同比增长 10.3%。从全球范围来看，去碳化、新能源汽 车电动化将成为全面共鸣，新能源汽车渗入率正在迟缓扩大。根据 CleanTechnica 的研究数据，2023 年全球新能源汽车阛阓销量为 1,368.93 万辆， 同比增长杰出 30%，渗入率进步至 16%。 浙江永贵电器股份有限公司                                                                                     召募说明书                                                                                                 单元：万辆                             全球汽车销量（万辆）                 全球新能源汽车销量（万辆） 数据开始：OICA，CleanTechnica      汽车工业在我国国民经济发展中也阐扬着十分紧要的作用。根据中国汽车 工业协会（CAAM）的数据，2023 年，我国汽车产销量分别为 3,016.1 万辆和 源汽车阛阓呈现出爆发式增长，新能源汽车产销量大幅增长。2023 年国内新能 源汽车产销量分别达到 958.7 万辆和 949.5 万辆，同比增长 35.8%和 37.9%，连 续 9 年全球第一。根据公安部交管局的数据，2023 年天下新注册登记新能源汽 车 743 万辆，占新注册登记汽车总量的 30.25%。                                                                                                 单元：万辆                            中国汽车销量（万辆）                  中国新能源汽车销量（万辆） 数据开始：中国汽车工业协会 浙江永贵电器股份有限公司                                                                                        召募说明书         根据彭博新能源财经（BNEF）《新能源汽车阛阓耐久瞻望》，在经济转型 情景中，新能源乘用车销量 2025 年将增长到 2,200 万辆（占总销量的 26%）， 全球新能源车阛阓有望保管高景气，其中，北欧国度、中国、德国、韩国、法 国和英国等国度的销量增速更快。         根据 Bishop & Associates 的数据，2019 年至 2023 年，全球汽车类聚合器市 场规模从 152.10 亿好意思元增长至 185 亿好意思元，年均复合增长率为 5.02%。         当今，普通单一车型所使用的聚合器达到 600-1,000 个。跟着去碳化、新能 源汽车电动化成为全面共鸣，单车对于聚合器的需求将大幅度进步。根据 Bishop & Associates 的预测数据，至 2025 年全球和国内汽车聚合器阛阓规模将 分别达到 194.52 亿好意思元和 44.68 亿好意思元。         跟着国内新能源汽车产销量大幅增长，新能源汽车保有量快速攀升。2017 年新能源汽车保有量仅为 153 万辆，到 2023 年天下新能源汽车保有量达到 到 2023 年，新能源汽车保有量占比 6.1%。                                 新能源汽车保有量（万辆）                       占汽车总量（%） 数据开始：Wind，公安部         跟着我国新能源汽车保有量的快速增长，充电基础设施的开拓也将迅猛发 展。中国电动汽车充电基础设施促进定约数据自满，2023 年，我国充电基础设 浙江永贵电器股份有限公司                               召募说明书 施增量为 338.6 万台，同比增长 30.6%。其中，新增群众充电桩约 92.9 万台， 同比加多 42.7%；新增随车配建私东说念主充电桩约 245.8 万台，同比上升 26.6%。截 至 2023 年底，天下充电基础设施累计数目为 859.6 万台，同比加多 65.0%。根 据彭博新能源财经《新能源汽车阛阓耐久瞻望》，到 2025 年新能源汽车保有量 将达到 7,700 万辆，充电基础设施需求量将杰出 2,500 万台，充电枪及充电领域 聚合器等配套产物的阛阓空间广阔。   （3）通讯设备领域   通讯行业亦然聚合器应用较大的领域。在通讯领域，聚合器产物需要餍足 特性阻抗、插入损耗、电压驻波比等电气方针，需要杀青低信号损耗、低驻波 比、微波泄漏少等功能要求。在通讯数据中心或服务器侧，高速聚合器需求占 据较高比例，传输速率进步是产物主要发展趋势，对于聚合器厂商的假想才气、 电磁仿真才气、精密制造才气要求尽头高，且由于产物型号繁密，研发过程中 模具、设备等投资规模需求巨大；在无线基站侧，射频聚合器需求占比较高。 全体来说，通讯领域期间快速迭代，该领域聚合器厂商需要具备产物预研才气， 才能保持聚合器期间与应用场景的匹配性。   由于通讯期间的速即发展以及东说念主类社会对通讯需求的不竭进步，迁徙通讯 辘集开拓算作迁徙通讯行业的最紧要基础设施，不时保持较快的发展速率，移 动通讯辘集开拓是通讯运营商成本开销的紧要组成部分，亦然斟酌迁徙通讯产 业改日发展远景的紧要方针之一。根据北京电信期间发展产业协会《全球 增量水平，5G 阛阓不时向好。2023 年全球 5G 基站部署总量杰出 517 万个，同 比 2022 年增长 42%，年度新增 5G 基站 153 万个，其中中国新增 106.5 万个、 占比全球新增的 69.5%。   全球 5G 基站部署情况如下： 浙江永贵电器股份有限公司                                   召募说明书   数据开始：全球 5G/6G 产业发展敷陈   根据 Bishop & Associates 的数据， 2019 年至 2023 年，全球通讯领域聚合 器阛阓规模从 142.69 亿好意思元增长至 190 亿好意思元，年均复合增长率为 7.42%。   跟着 5G 基础设施开拓的激动和数据中心规模的扩大，下流阛阓存量升级 的替换需乞降新开拓施的增量需求共同为通讯聚合器行业带来发展机遇。根据 Bishop & Associates 的预测数据，至 2025 年全球和国内通讯聚合器阛阓规模将 分别达到 215 亿好意思元和 95 亿好意思元。   （四）行业近三年在新期间、新产业、新业态、新模式方面的发展情况和 改日发展趋势   聚合器算作电子系统设备之间电流或光信号等传输与交换的桥梁，有着易 于维修、便于升级等特性，同期随机简化电子产物的装配过程，提高其假想和 分娩的活泼性，从而进步整个系统的自动化程度、贬抑分娩成本。因此，聚合 器的应用领域尽头鄙俗。跟着应用领域的进一步拓宽，聚合器现已发展成为电 子信息基础产物的支撑产业之一。下流应用的发展是推动聚合器阛阓增长和技 术发展的主要身分，聚合器行业发展趋势将与下流应用行业发展保持着尽头明 显的一致性。跟着下流产业的发展和聚合器产业自己的越过，聚合器阛阓规模 浙江永贵电器股份有限公司                    召募说明书 稳步增长。   在大数据、物联网和东说念主工智能布景下，聚合器期间的发展简略以高速、高 频、高电压、大电流、高密度、微型化、智能化等为主要标的。高速要求信号 传输的时标速率达兆赫频段，脉冲时期达到亚毫秒，适用于大数据传输；高频 是为得当毫米波期间发展，射频同轴聚合器已进入毫米波责任频段，应用领域 是通讯设备、军工和航天航空等方面；高电压和大电流，主要应用于新能源汽 车、轨说念交通车辆及商用和民用蓄电板储能系统等；高密度要求在单元空间内 更多信号传输通说念，主要应用于通讯设备；微型化要求端子中心间距更小，高 度更低，主要应用于智高手机、迁徙末端、狡计机及外设等 3C 产物领域；智 能化要求聚合器将不再只负责传输功能，除了确保信号传输，还要加上基础的 智能判断和保护功能，判断输出的数值以珍重电源的寿命。此外，跟着工业自 动化的不竭发展，聚合器假想研发、模具开发、机械加工等将更多接纳狡计机 辅助假想和自动化设备，不竭提高行业的分娩效率。   我国聚合器行业起步较晚，阛阓聚积度较低，期间水平与先进国度比较仍 有一定差距。根据中国电子元件行业协会，我国分娩的聚合器仍以中低端为主， 在基础研究、材料、工艺等方面的研发实力不彊，高端聚合器占比较低，但高 端需求增速较快。由于高端聚合器专利齐聚积在国外厂商手中，加之国产聚合 器加工精度及品质闲散性等问题，高电流、高电压、高速传输、低间距等高端 聚合器仍以国外品牌为主。连年来，跟着中国制造水平的不竭提高和中国经济 的转型升级，我国聚合器发展正处于制造到创造的过渡时期。同期在外部环境、 里面阛阓需求的共同作用下，聚合器行业将以国产替代为主见，加强期间研发， 进而进步国内聚合器产业链的全体水平。   跟着新能源汽车产销量与保有量在全球范围内快速进步，在新能源汽车领 域莳植多年的国产汽车制造商在全球汽车行业内地位快速进步，涌现出以上汽 集团、比亚迪、奇瑞汽车、安稳集团等整车企业为引颈的中国整车品牌出海大 浙江永贵电器股份有限公司                      召募说明书 军，国产汽车品牌凭借优异的假想、出色的性能、过硬的质地、有竞争力的价 格以及健全的售后服务体系，在全球多个国度受到破费者的追捧，销售量逐年 快速进步，国产汽车品牌迟缓获取了国外破费者的招供。同期，国内各整车制 造商之间强烈的竞争也促使各整车品牌鼎力开拓外洋阛阓，寻求更为广阔的发 展空间和更为国际化的业务布局。此外，国产物牌在外洋的热销对当地整车制 造商组成了一定的要挟，个异国度采选所在贸易保护政策，拟对中国整车企业 推论反推销等行动，促使国内整车企业在外洋设立更多的分娩基地，杀青土产货 化分娩。国产汽车品牌在全球的竞争力离不开国内汽车零部件供应链在期间研 发、产物工艺、性能质地、产物价钱以及服务保障等方面的苍劲上风，因此国 产汽车品牌在外洋的不时发展离不开中国汽车零部件供应链在外洋的添砖加瓦。 此外，特斯拉等国际新能源车制造商在中国上海基地的老练运营，亦得益于中 国汽车零部件供应链的苍劲解救，其在全球范围内对于中国汽车供应链的需求 亦日益进步。因此，中国汽车零部件供应链正快速开启外洋蔓延计策。敷陈期 内，中国已特殊十家汽车零部件企业落地北好意思、墨西哥或者欧洲等地设厂。国 内聚合器企业将追随国内汽车零部件供应链在外洋的发展，全面开启外洋蔓延。   （五）行业主要壁垒   不同领域下旅客户对于聚合器的性能方针均有明确要求，产物的品质和可 靠性起着举足轻重的作用。刊行东说念主所在行业下流的汽车、轨说念交通、通讯等行 业已形成完好老练的供应链，对上游供应商的审核十分严格。在汽车配套领域， 是否还是进入其他车企供应链、响应速率、专利等，均为主机厂评判聚合器厂 商的紧要方针。汽车对上游供应商的天禀审核相对严苛，相应供应商必须获取 IATF16949 汽车零部件分娩体系认证，进入客户供应链体系后也很难落拓更换。 新能源汽车聚合器领域的先发企业凭借与下旅客户保持耐久、闲散的计策合作 关系，形成了较强的客户壁垒。轨说念交通聚合器的用户主如果各大机车、客车、 城轨车辆以及动车组轨说念交通车辆制造企业。为了保证车辆运营安全，客户对 聚合器可靠性要求很高，要求供应商有过硬的产物制造工艺水平、较高的质地 检测水平，以及实时优质的售后服务和充足的配件供应才气，供应商的产物需 全部通过 CRCC 体系认证后才有阅历供应轨交类客户。因此客户一般也不会轻 浙江永贵电器股份有限公司                     召募说明书 易改变还是使用的质地闲散、可靠的产物，也不会落拓废弃与现有的供应商的 合作关系。   聚合器自己触及到材料期间、结构假想、仿真期间、微波期间、名义处理 期间、模具期间、注塑工艺期间、冲压工艺期间等。聚合器厂商需要永劫期的 期间积聚，聚合器的专利期间壁垒多。此外，聚合器属于汽车、轨说念交通、通 信、破费电子、工业抑遏等行业的配套产业，用途较为鄙俗，关连产物种类多、 规格狼籍词语，各行业齐有不同的需求，产物工艺假想要求高。同期，聚合器产物 的更新换代速率也较快，产物需求可能会在短时期内快速增长，一段时期之后 就可能再次迭代。因此，要求聚合器厂商具有较强的阛阓信息捕捉才气，同期 必须具备产物快速假想、研发才气以缩小反适时期，实时根据下流产物和期间 的快速更新而不竭研发新产物，这也对拟进入企业形成了期间壁垒。   聚合器开发、制造及应用过程触及许多专科期间问题，对专科东说念主员笼统素 质要求较高。滥觞，在产物假想开发方面，需要产物假想东说念主员具备结构假想， 电磁仿真，力学假想，热学假想等一系列专科常识及丰富素质，尤其在通讯连 接器领域，产物呈现高速高频化的发展趋势以及产物快速迭代的特征，对产物 假想东说念主员的笼统修养要求更高。其次，在精密模具开发方面，要求关连东说念主员具 备材料、机械、电学、力学、电控、软件等各方面常识，随机笼统运用各样新 材料、新工艺、新期间，开发出对应的五金和塑胶模具，并形周详体治理决策。 再者，在注塑和冲压成型方面，则需关连东说念主员具备丰富行业素质，并在操作熟 练度及精细度方面达到一定水平。临了，在产物的装配及检测方面，还触及不 同质地查验法式以及经由抑遏体系，专科化程度高，而关连东说念主员的培养经常需 要永劫期积聚，对拟进入企业形成东说念主才壁垒。   聚合器行业的规模化经济效益显耀，而规模化分娩是对企业在分娩效率、 采购成本、经由管束等关键的全体熟练，需要企业在研发、分娩、客户、管束 等方面的耐久积聚。组成了进入本行业的壁垒。滥觞，刊行东说念主所在行业下流的 浙江永贵电器股份有限公司                                召募说明书 汽车、轨说念交通、通讯等行业聚积度渐渐提高，下流厂商对配件供应商的产物 品质、研发实力、价钱水平、交货期限齐提议了更高的要求，需要规模相配的 企业为其提供配套服务；其次，聚合器产物单个产物价值低，因此一般齐具有 巨额量分娩的特性，只须在杀青规模化分娩后，单个产物的成本才能贬抑，公 司的成本上风才能迟缓得到体现。   （六）行业全体竞争情势及阛阓聚积情况   聚合器行业是一个具有阛阓全球化和单干专科化特征的行业，竞争较为充 分，行业聚积度呈上升趋势。根据 Bishop & Associate 的统计数据，全球前十大 聚合器供应商的阛阓份额已从 1980 年的 30.8%上升至 2021 年的 55.4%。聚合 器应用领域鄙俗，触及到许多期间壁垒较高的细分产物和应用领域。在国际市 场，部分历史悠久、规模高大的跨国企业在多个应用领域占优；在国内阛阓， 部分建速即间较短、钞票规模较小的滥觞企业则以细分领域的上风产物算作业 务的切入点。   在国际阛阓上，西洋、日本的聚合器跨国公司由于研发资金充足及多年技 术千里淀，在产物质地和产业规模上均具有较大上风，经常在高性能专科型聚合 器产物方面处于滥觞地位，并通过不竭推出高端产物而引颈行业的发展标的。 如以 TE Connectivity（泰科）、Amphenol（安费诺）和 Molex（莫仕）为代表 的好意思国巨头厂商在竞争中占据十足上风，2022 年三家厂商分别占据 14.9%、   在国内阛阓，固然我国聚合器行业起步相对较晚，但在国度产业政策、下 旅客户需求的双重驱动下，我国聚合器行业中的部分滥觞企业通过加强自身的 研究假想才气，积极与下流企业合作，有针对性的开发出各样阛阓迭代所需的 新式聚合器产物。国内企业以通讯领域期间迭代、国内新能源造车新势力崛起 为机会，在期间上突破了国外聚合器企业在这两个领域的操纵，得胜切入了全 球主要通讯设备集成商和著名整车厂商的供应链体系。同期，在我国轨说念交通 行业快速发展带动下，国内也涌现出了一批具备期间、规模上风的轨说念交通连 接器滥觞企业。 浙江永贵电器股份有限公司                                 召募说明书   （1）泰科   泰科是全球最大的聚合器分娩厂商之一，产物涵盖汽车、航空航天、数字 化工场和智能家居等领域，系聚合和传感治理决策供应商，分娩网点遍布全球 各地，领有近 80,000 名职工，全球专利杰出 15,000 件。2023 财年泰科的营业 收入为 160.34 亿好意思元，净利润为 24.28 亿好意思元。   （2）安费诺   安费诺是全球最大的聚合器分娩商之一，假想、制造和销售电气、电子和 光纤聚合器、同轴和扁平带状电缆以及聚合系统产物，应用领域涵盖汽车、移 动辘集、宽带聚合、航空航天、工业、信息期间、防务等，安费诺全球职工超 过 74,000 名。2023 财年安费诺的营业收入为 125.55 亿好意思元，净利润为 19.28 亿 好意思元。   （3）中航光电（002179.SZ）   中航光电系专科从事高可靠光、电、流体聚合器及关连设备的研发、分娩、 销售与服务，并提供系统的互连期间治理决策的高技术企业，主要产物包括电 聚合器、光器件及光电设备、线缆组件及集成产物、流体器件及液冷设备等， 主要用于航空、航天等防务领域以及通讯与数据传输、新能源汽车、轨说念交通、 破费类电子、工业、能源、医疗等民用领域，是中国电子元件百强企业。2023 年度中航光电营业收入为 200.74 亿元，净利润为 35.36 亿元。   （4）瑞可达（688800.SH）   瑞可达主营业务为聚合器产物的研发、分娩、销售和服务，产物包括聚合 器、聚合器组件以及聚合器模块，主要提供迁徙通讯（包括民用和防务）、新 能源汽车、工业和轨说念交通等笼统聚合系管辖理决策，是中国电子元件百强企 业。2023 年度瑞可达营业收入为 15.55 亿元，净利润为 1.37 亿元。   （5）华丰科技（688629.SH）   华丰科技的主营业务为光、电聚合器及线缆组件的研发、分娩与销售，产 品应用于通讯、航空、航天、船舶、防务装备、电子装备、核电、新能源汽车、 浙江永贵电器股份有限公司                        召募说明书 轨说念交通等领域。公司产物按应用领域分为三类：防务类聚合产物、通讯类连 接产物、工业类聚合产物。2023 年度华丰科技营业收入为 9.04 亿元，净利润为    （6）徕木股份（603633.SH）    徕木股份主营业务为聚合器和屏蔽罩为主的精密电子元件研发、分娩和销 售，其产物主要包括汽车精密聚合器及配件、组件，汽车精密屏蔽罩及结构件， 手机精密聚合器，手机精密屏蔽罩及结构件。2023 年度徕木股份营业收入为    （1）轨说念交通与工业领域    在轨说念交通与工业领域，公司产物深度障翳高铁、地铁、客车、机车各样 车型，当今还是形成包括聚合器、门系统、减振器、意会说念、计轴信号系统、 灵敏电源（锂电板）在内的六大轨说念交通产物布局，在国内轨说念交通聚合器细 分领域占据龙头地位。    刊行东说念主轨说念交通与工业板块业务底蕴深厚。刊行东说念主从 20 世纪 70 年代脱手 深耕轨交聚合器，1979 年研制中国第一套铁路机冷车聚合器，并在 1997 年景 为铁说念部定点电聚合器分娩企业。2004 年公司切入地铁领域，获取了广州、上 海地铁的车端跨接聚合器名堂，2009 年得胜研制“YGC-216 型高速动车组大型 车间聚合器”产物。    公司深耕轨说念交通板块多年，多个产物经 CRCC 认证，具有为国内主要轨 说念交通车辆制造企业供应聚合器尽头他轨说念交通产物的阅历，在国内轨说念交通 聚合器细分领域占据龙头地位，配套供应于中国中车、国铁集团以及多个城市 地铁运营公司。    （2）车载与能源信息领域    在车载与能源信息领域，刊行东说念主的车载聚合器产物已进入国产一线品牌及 合股品牌供应链体系，并不时研发出大功率液冷超充枪、国标交/直流充电枪、 欧标/泰标充电枪、交直流一体充电插座等产物，不竭占领新能源汽车充电阛阓， 浙江永贵电器股份有限公司                       召募说明书 形成板块协同发展情势。   车载聚合器产物聚焦优质客户，下流招供度高。刊行东说念主子公司四川永贵于 入国度火把磋商名堂。当今，刊行东说念主车载聚合器产物已进入比亚迪、安稳集团、 长城汽车、奇瑞汽车、长安汽车、上汽集团、一汽集团、广汽集团、北汽集团、 广汽本田等国产一线品牌及合股品牌供应链体系。   大功率液冷超充枪已量产，占据先发上风。永贵电器是国内少数杀青液冷 超充枪量产供货的厂商之一，掌执大功率液冷充电枪的中枢期间，并领有自主 常识产权。公司液冷大电流超充枪产物能杀青最大电流 600A、额定电压 1000V 的充电场景，并率先在国内阛阓推广应用，当今已批量分娩，在国内阛阓形成 一定的先发上风。   （3）特种装备领域   刊行东说念主的特种装备板块产物包括特种圆形电聚合器、微矩形电聚合器、射 频聚合器、光纤聚合器、流体聚合器、机柜聚合器、岸电聚合器、深水聚合器 以尽头它特殊定制开发的特种聚合器尽头关连电缆组件等。特种装备聚合器市 场聚积度较高，中航光电、航天电器在行业内相对滥觞。刊行东说念主特种装备业务 板块占公司主营业务收入的比重较低，根据公司发展规划，公司将进一步强化 特种装备业务的阛阓影响力。   （1）期间力量上风   公司自成立以来一直贵重研发队伍的开拓，当今建立了完善的研发体系。 公司在浙江及四川的期间中心均被评为省级期间中心，并建有省级新能源汽车 要点企业研究院。刊行东说念主的基础期间研发一直走在行业前端，主导及参与制定 了 5 项聚合器及线束期间关连的国度法式，2 项行业法式和 17 项团体法式。同 时，公司高度贵重常识产权责任，加强常识产权团队开拓的同期迟缓落实激励 机制，珍重名堂和产物创新的基础。抑遏敷陈期末，公司及下属子公司共领有 专利授权 688 项，其中发明专利 125 项。   近几年，公司不竭加大研发参预，奋勉增强和提高中枢期间与产物竞争力。 浙江永贵电器股份有限公司                             召募说明书 公司现有期间东说念主员 829 东说念主，领有多位业内高端中枢期间东说念主才，具有孤独的假想 和开发才气，假想开发软件得到广博应用，并随机全面地进行各样聚合器型式 试验及例行性试验。   （2）客户资源上风   刊行东说念主对峙“以阛阓和客户需求为导向”的原则，高度眷注阛阓发展趋势 和产物应用领域的拓展，将“分娩得当阛阓和客户需求的产物”算作公司阛阓 经营方针，积聚了丰富、闲散的优质客户资源。在轨说念交通领域，公司深耕多 年，多个产物经 CRCC 认证，并通过多家轨说念交通车辆制造企业供应商天禀审 核，具有为国内主要轨说念交通车辆制造企业供应聚合器尽头他轨说念交通产物的 阅历，当今已配套供应于中国中车、国铁集团以及多个城市地铁运营公司；在 车载与能源信息领域，公司经过多年的阛阓拓展，领有国内主要新能源汽车以 及充电设备分娩企业的供应商天禀，客户基础塌实，当今车载产物已进入比亚 迪、安稳集团、长城汽车、奇瑞汽车、长安汽车、上汽集团、一汽集团、广汽 集团、北汽集团、广汽本田等国产一线品牌及合股品牌供应链体系，能源信息 产物已配套服务于中兴、大唐、维谛等滥觞服务商。   （3）分娩制造上风   刊行东说念主按照质地体系运行的要求，持重作念好轨制化和经由化开拓，积极开 展降本增效、鼎力推论机器换东说念主、精益制造和法式化安全分娩，加强分娩过程 管控，不竭进步产物质地。公司建有全经由制造链条，包括塑胶模具制造车间、 注塑加工车间、钣金加工车间、高速冲压车间、精密加工车间、自动或半自动 拼装车间、国际 CNAS 认证的检测中心，并领有 MES 系统，ANDON 系统， SAP 系统，E-SOP、DNC、MDC、电子系统看板等智能制造系统，以餍足客户 多元化的产物定制需求。   刊行东说念主在浙江、四川、北京、深圳、江苏、青岛均设有分娩基地，一方面， 为公司近阶段发展提供了必要的分娩和贮运时势，以餍足公司分娩、拼装、试 验、测试、存放代运等工序的需要，另一方面，加多了公司对要点客户的就近 配套才气，进一步贬抑公司与客户之间的雷同、输送成本，实时餍足下流整车 浙江永贵电器股份有限公司                    召募说明书 制造商同步开发及快速响应的需求，进步与中枢客户之间的粘性，并成心于进 一步拓展公司在各领域的阛阓。   （4）快速响应上风   由于聚合器应用环境相反，客户多有个性化需求，这就要求供应商随机根 据不同的设备假想参数，快速提供配套聚合器产物的假想决策，并根据客户的 反馈宗旨完成修改决策，而且随机活泼的组织期间东说念主员对分娩工东说念主进行期间指 导之后杀青试制和规模化分娩。与国际竞争敌手比较，公司组织机构层级精简， 客户信息能在决策层、期间层和分娩层之间进行快速和有用的传递，为公司创 造了对订单的快速响应上风。活泼的反应机制使得公司随机快速响应阛阓对产 品的宗旨反馈，从而大大加多了公司获取阛阓份额的机会。   公司的售后服务主见是“3 小时响应，24 小时到达现场”，公司阛阓部门 收到客户对产物宗旨反馈时，对该信息进行记录，将反馈宗旨实时传递到质保 部门。质保部将组织初步访问，敬佩包袱部门，并组织关连部门谋离别析问题 原因、提议临时对策，并将该对策与客户进行雷同。在两边达成一致后，公司 将派出售后服务东说念主员上门进行维修、检测等服务。服务东说念主员复返后，需填写服 务敷陈，并由质保部如期对产物反馈情况进行统计分析。公司各部门之间的有 效对接配合提供实时、优质的售后服务使公司赢得了更多客户招供，为公司建 立起了精良的品牌和阛阓声誉。   （七）与上、下流行业的关联性   聚合器上游原材料包括金属材料、塑料材料等。其中，金属材料主要包括 铜材、不锈钢、铝材等原材料，聚合器厂商通过对这些材料进行特定的工艺加 工形成各样金属零部件。塑胶材料主要包含工程塑料、尼龙等，主要制作各样 聚合器的里面绝缘和定位撑持的塑料部件。其他材料还有橡胶、硅胶、电线电 缆、外部的附件等。从原材料上看，铜、铝是制造聚合器的紧要材料，紧要性 强且用量大，因此铜价、铝价对聚合器厂商的毛利率具有较大影响。当今，连 接器行业的上游行业当今处于充分竞争的状态，供应充足，对于闲散和贬抑本 行业的制变成本有积极的作用。 浙江永贵电器股份有限公司                   召募说明书   刊行东说念主所在行业的下流主要为汽车、轨说念交通、通讯等行业。当今，下流 新能源汽车行业正在茂盛发展，对传统燃油车的替代效应日益突显，从而拉动 聚合器行业将不时保持精良的发展态势；下流的轨说念交通行业，“十四五”规 划不时推动天下轨说念交通开拓，同期跟着我国轨说念交通辘集的迟缓扩大，国度 鼎力推论设备以旧换新，维保阛阓也开启增量机会；下流通讯行业，跟着 5G 基础设施开拓的激动和数据中心规模的扩大，下流阛阓存量升级的替换需乞降 新开拓施的增量需求共同为通讯聚合器产物带来发展机遇。全体来看，聚合器 行业下流阛阓保持增长，产物更新换代较快，将促进公司的期间水平不竭提高， 推动公司业务走向更广、更深标的发展。 七、公司主营业务的具体情况   （一）主营业务、主要产物情况   公司主营业务为电聚合器、聚合器组件及精密智能产物的研发、制造、销 售和期间解救。当今，公司已形成了轨说念交通与工业、车载与能源信息、特种 装备三伟业务板块，产物运用于轨说念交通、新能源汽车、通讯设备等下流领域。   公司轨说念交通与工业板块的产物主要有：聚合器、减振器、门系统、计轴 信号系统、意会说念、灵敏电源（锂电板）等，主要应用在铁路机车、客车、高 速动车、城市轨说念交通车辆、磁悬浮等车辆及轨说念领略上，配套供应于中国中 车、国铁集团以及多个城市地铁运营公司。   公司轨说念交通产物应用示举例下： 浙江永贵电器股份有限公司                  召募说明书   公司工业产物主要有聚合器、工业机器东说念主电机用编码以及能源圆形聚合器、 工业机器东说念主底座抑遏柜及盘间线运用、变桨柜、主控柜等，主要应用在工业机 器东说念主及风电产物上。   公司工业产物应用示举例下： 浙江永贵电器股份有限公司                                      召募说明书      部分产物图例、运用及特本性况如下表： 序号    产物称号      产物图例                 产物运用及特性先容                                 应用于列车间的重联聚合，杀青列车                                 间的抑遏信号传输；100M、1000M 和                                 万兆以太辘集信号传输；最大为 350A                                 的电源传输                                 应用于机车车辆考查和爱护时的外部       外接电源连        接器系列                                 交流 500V 的供电系统                                 产物接纳快速卡口聚合，具有二次锁       EMY 系列       电机聚合器                                 的使用要求                                 接纳推拉快速锁紧机构，适用于小空       推拉式系列        电聚合器                                 责任电压可达 1500V      DSC 系列电        聚合器                                 具有多种型谱及斗争件，可餍足网       D-SUB 系       列点聚合器                                 车内信号设备柜、PIS 系统等                                 接纳快速推拉锁紧聚合，产物型谱符      QLE 系列电                    合 IEC61076-2-101 法式，适用于车内        聚合器                      抑遏、辘集的聚合与传输，可餍足百                                 兆、千兆和万兆以太网的使用                                 应用于轨说念交透风力发电以及工业控                                 制等领域。该系列聚合器具备苍劲的       重载系列连         接器                                 制、通讯、光纤、气体流体等不同功                                 能的产物组合成一体       QS 系列电                    内卡口快速锁紧，适用于小电流抑遏        聚合器                      信号的聚合与传输                                 产物主要运用于风力发电领域，为风       M40 系列电        聚合器                                 接和快速锁紧等多种结构                                 产物主要应用于风力变奖电机编码       M23 系列点                   器、工业机器东说念主信号通讯以及风力变        聚合器                      奖电机能源等，具有体积小操作简便                                 等优点 浙江永贵电器股份有限公司                              召募说明书 序号    产物称号     产物图例               产物运用及特性先容                                流体聚合器是一种杀青流体连通或断                                开的聚合器，其基本功能是无需器用                                即可杀青流体传输通说念的快速聚合与                                断开，即具有双重密封功能                                产物包括地铁、轻轨列车各样客室门                                和司机门及大巴车门系统                                产物应用于聚合相邻两车厢，是车辆                                下、大地和高架领略上运行      刊行东说念主车载与能源信息板块产物包括高压聚合器及线束组件、高压分线盒 （PDU）/BDU、充/换电接口及线束、交/直流充电枪、大功率液冷直流充电枪、 通讯电源/信号聚合器、储能聚合器、高速聚合器等，其中车载产物为新能源汽 车提供高压、大电流互研究统的全体治理决策，并已进入比亚迪、安稳集团、 长城汽车、奇瑞汽车、长安汽车、上汽集团、一汽集团、广汽集团、北汽集团、 广汽本田等国产一线品牌及合股品牌供应链体系；能源信息产物主要应用于通 信基站及各样通讯辘集设备和储能设备等，配套服务于中兴、大唐、维谛等公 司。      公司车载类产物应用示举例下：      公司新能源充电产物应用示举例下： 浙江永贵电器股份有限公司                         召募说明书      部分产物图例、运用及特本性况如下表： 序号     产物称号      产物图例         产物运用及特性先容                             应用于电动汽车大三电、小                             三电的电气聚合                             应用于电板 pack、工生意及                             箱式大储能系统的功率传输                             应用于 5G，充电电源模块间                             的电气聚合                             应用于电动汽车，器件间的                             互相聚合                             应用于直流充电桩，为电动                             汽车提供直流充电                             应用于交流充电桩，为电动                             汽车提供交流充电                             应用于直流充电桩（配备液                             大功清廉流充电                             应用于电动汽车 V2L 对外放                             电场景，可供其它电器用电                             应用于电动汽车充电口，与                             车的补电                             搭配直流接口的充电枪，进                             行直流充电 浙江永贵电器股份有限公司                       召募说明书 序号     产物称号       产物图例       产物运用及特性先容                             搭配交流接口的充电枪，进                             行交流充电      刊行东说念主特种装备板块产物包括：特种圆形电聚合器、微矩形电聚合器、射 频聚合器、光纤聚合器、流体聚合器、机柜聚合器、岸电聚合器、深水聚合器 以尽头它特殊定制开发的特种聚合器尽头关连电缆组件等，主要应用于航空航 天等特种装备领域。      （二）产物的工艺经由      聚合器由斗争件、绝缘体、壳体及附件四部分组成。其中，斗争件、绝缘 体及壳体是聚合器的主要组成部分。公司在分娩过程中运用不同的工艺经由生 产出上述几种部件，通过装配经由对其进行拼装，临了形成聚合器成品。刊行 东说念主主要产物的主要部件及装配关键的具体工艺经由如下： 浙江永贵电器股份有限公司                                   召募说明书 接 触 件 加 工      绝 缘 体 加 工      金属壳体加工        法式件、外购件   铜型材查验          注塑模具             原材料查验     外不雅、尺寸查验    机加成形         工程塑料查验             机加成形  外不雅、尺寸查验         注塑成型             外不雅、尺寸查验    名义处理        外不雅、尺寸查验             名义处理  外不雅、尺寸查验        电性能测试             外不雅、尺寸查验     入库            入库                入库        入库                          装配                         成品查验                         互换性试验               斗争电阻试验                         电性能试验               绝缘电阻试验                          包装                  耐压试验                         包装查验                          出厂   （三）公司主要经营模式   刊行东说念主对外采购的商品和服务主要包括原材料和外协加工服务。采购的原 材料主要包括金属原材料、塑胶材料、线材、结构件、元器件尽头他辅料；采 购的外协加工服务主要包括电镀等名义处理服务、相对粗略的机加工及冲压等 浙江永贵电器股份有限公司                  召募说明书 金属材料加工服务、塑料材料加工服务。刊行东说念主建立了一套严格的采购管束制 度，以表率原材料采购关键的质地抑遏和审批经由。   刊行东说念主设立了挑升的机构负责采购，建立了采购关连的管束轨制，对采购 的全过程进行抑遏和管束。新进供应商及新物料需按照《供应商抑遏法式》的 要求进行供应商的保举注册，经过供应链管束部、期间部门及需求单元认证合 格、供应商完成准入风险评估后方可纳入公司的及格供应商名录。刊行东说念主对供 应商进行分级分类管束，并采选相应的管束方式，质保部会同供应链管束部定 期评审供应商的分类及对应分类管束要求。经过多年的发展，刊行东说念主已建立起 由较多产物质地高、供货速率快、配套服务优良的著名企业组成的供应商体系， 与主要供应商之间形成了精良而闲散的合作关系。   刊行东说念主实行以产定购的模式，根据订单需求、分娩经营安排、库存情况等 狡计出物料需求磋商，生成采购需求磋商。采购东说念主员按照采购需求磋商，参考 阛阓行情，结总磋商需求情况，通过向及格供应商进行招标、竞价、询价比价 等敬佩供应商及价钱后下达采购订单，并按照要求的交货期进行跟催，采购回 厂的物料经质地东说念主员查验及格后方可再根据磋商安排加工分娩。通过多年的采 购实践，刊行东说念主已建立了比较完善的供应商管束轨制及经由，随机使采购兼顾 到质地、价钱和供货周期等身分。   刊行东说念主产物分娩触及的关键工序均自行分娩，根据分娩磋商安排部分名义 处理、机加工等工序通过外协加工完成，此类工序非公司分娩中枢关键。公司 组织并提供外协加器用体的图纸、原材料或毛坯件或基本加工工艺要求，由具 备关连分娩天禀且能餍足产物质地、委用要求的供应商进行加工，通过委外加 工神志随机更好地阐扬专科单干上风。因此，公司的非关键关键的外协分娩形 式得当经济效益最大化的原则。   刊行东说念主分娩的产物种类蕃昌，且不同客户对产物的性能、规格要求有所差 别，因此公司分娩具有小批量、多批次、各样化的特性。为了餍足客户交货时 间需求的同期贬抑库存风险，公司接纳“以销定产”的分娩模式，即根据客户 订单或客户需求预测进行统筹化分娩：部分产物在获取客户中标见知书或缔结 浙江永贵电器股份有限公司                           召募说明书 合同后进行订单分娩，轨说念交通领域产物也会对部分老例通用零部件进行备货 分娩，车载与能源信息领域产物会根据客户需求提前安排老例型号产物的备货 分娩。   公司设立了制造部、供应链管束部、期间部、质保部等部门负责分娩管束。 制造部负责各自车间分娩过程的管束，编制分娩磋商并组织实施；供应链管束 部负责设备、原辅材料和各样零部件等的采购责任；期间部负责编制相应的工 艺文献；开发部负责提供分娩所需的图样和期间文献；质保部按关连查验法式 进行验收；实验中心负责监视和测量安设的抑遏、校准和爱护；分娩车间负责 分娩过程的实施。此外，公司亦制定了《分娩提供抑遏法式》等内控轨制，采 购部门、质地部门和仓储部门严格按照工艺与法式操作，确保分娩部门安全稳 定运行。   公司建有全经由的分娩制造链条，包括塑胶模具制造车间、注塑加工车间、 钣金加工车间、高速冲压车间、精密加工车间、自动或半自动拼装车间以及国 际 CNAS 认证的检测中心，并领有 MES 系统，ANDON 系统，SAP 系统，E- SOP、DNC、MDC、电子系统看板等智能制造系统，以餍足客户多元化的产物 定制需求。公司在浙江、四川、北京、深圳、江苏、青岛均设有分娩基地，以 餍足公司分娩、拼装、试验、测试、存放代运等工序的需要。   公司以直销方式开展销售，并根据产物类别在销售区域设立子公司或作事 处，平直面向各地的客户，保持与最终客户的面对面雷同和快捷服务。销售工 作在事迹部总司理的组织携带下开展，阛阓总监、副总负责督促、融合各片区 阛阓东说念主员的日常责任实施完成情况，为不同领域的客户提供治理决策、产物交 付、售后等服务。   公司在天下较大的客户聚积区设立销售作事处或子公司，由总部融合各片 区阛阓东说念主员对各区域进行阛阓拓展，通过招投标、商务谈判等方式完成销售合 同签约，并在不竭服务的过程中进步服务价值和客户黏度。当产物餍足客户的 要求及质地法式，经查验及格入库后，阛阓部组织关连部门根据客户的需求发 货，通过公司的信息化系统表率管束录单到收款的全过程。 浙江永贵电器股份有限公司                                                       召募说明书   公司根据客户类别给予客户不同的研发资源、信用账期和委用保障，财务 部对授信额度的使用情况、信用风险进行管束。同期，公司设有合同评审委员 会，对与客户缔结的公约或购销合同进行评审，确保最终缔结的公约或合同得 到全面实施。   （四）主要产物的分娩销售情况   敷陈期内，公司主要产物的产量、销量、产能利用率、产销率如下：                                                                    单元：万件  产物称号          名堂     2024 年 1-9 月     2023 年度       2022 年度       2021 年度           产量                109.85        150.21          130.49      133.10 轨说念交通与工    销量                102.04        177.29          145.01      133.73 业聚合器产物    产能利用率             98.96%      101.50%          88.17%      89.93%           产销率               92.89%       118.02%        111.13%     100.47%           产量               1,335.20      1,361.24       1,689.38     1,095.26 车载与能源信    销量               1,148.23      1,591.38       1,815.90     1,044.31 息聚合器产物    产能利用率            125.37%       95.86%         118.97%      86.93%           产销率               86.00%       116.91%        107.49%      95.35%   敷陈期内，刊行东说念主上前五大客户销售情况如下：                                                                    单元：万元   期间      序号          客户称号                  销售金额                   占比                     总共                              61,757.28        45.05% 浙江永贵电器股份有限公司                                        召募说明书   期间      序号         客户称号             销售金额          占比                  总共                     71,361.76    47.00%                  总共                     73,999.29    48.99%                  总共                     56,653.35    49.29% 注：上表中已将脱色抑遏下公司合并统计销售收入。   敷陈期各期，公司来自中国中车的收入占比分别为 33.53%、28.81%、 部件，各车辆制造企业有其孤独的采购磋商，并非由其统一安排。   敷陈期内，公司前五大客户较为闲散。2022 年，客户五、客户四进入公司 前五大客户，客户五是一家以新能源汽车为中枢业务的科技型制造企业，系主 板上市公司；客户四是中国汽车品牌的典型代表之一，继承“节能环保、科技 智能”的理念，鼎力发展新能源和智能汽车，系主板上市公司。2023 年，客户 三进入公司前五大客户，客户三是行业滥觞的笼统数字能源公司，主营业务包 括新能源充电及储能等业务，系主板上市公司。2024 年 1-9 月，客户八、客户 七进入公司前五大客户，客户八专注于汽车潦倒压线束的研发、分娩及销售， 主要为国表里著名汽车品牌提供同步开发、批量供货及期间服务，系主板上市 公司；客户七成立于 1997 年，是首批发展自主期间的中国车企之一，当今已发 展成为我国销量滥觞的车企，亦然我国汽车出海发展的代表性车企之一。   敷陈期内，刊行东说念主董事、监事、高等管束东说念主员、中枢期间东说念主员、主要关联 方或持有刊行东说念主 5%以上股份的股东未在上述客户中占有权益。 浙江永贵电器股份有限公司                                                              召募说明书    （五）主要产物的原材料、能源尽头供应情况    公司对外采购主要为金属原材料、塑胶材料、线材、结构件、元器件尽头 他辅料。敷陈期内，主要原材料成本占营业成本的比例基本保持闲散。                                                                           单元：万元       名堂              2024 年 1-9 月             2023 年        2022 年       2021 年 平直材料成本                      73,654.95           82,580.19     79,417.30    56,333.76 占营业成本比例                       75.70%              77.01%        76.02%       75.20%    敷陈期内，公司主要耗用能源系由当地供电公司供应的电力，敷陈期各期 具体采购情况如下：       名堂            2024 年 1-9 月         2023 年             2022 年        2021 年 用电量（万度）                   1,056.32             1,197.54       1,168.25      1,093.61 电费（万元）                     770.16               925.04         886.83        739.62 平均电价（元/度）                     0.73                0.77           0.76           0.68    敷陈期内，刊行东说念主上前五大供应商采购情况如下：                                                                           单元：万元     期间         序号             供应商称号                         采购金额           占比                             总共                                20,043.76     23.67%                             总共                                17,473.19     20.15% 浙江永贵电器股份有限公司                                   召募说明书    期间      序号      供应商称号          采购金额         占比                    总共              13,907.73    16.10%                    总共               8,457.18    12.76% 注：上表中已将脱色抑遏下公司合并统计采购金额   敷陈期内，公司不存在采购金额占比杰出 50%的单个供应商。敷陈期内发 行东说念主前五大供应商基本闲散，新增前五大供应商天信电线集团、亨通光电、永 贵川虹、安费诺在敷陈期前均与刊行东说念主存在业务合作关系。   敷陈期各期前五大供应商中，永贵川虹系公司持股 38.00%的联营企业，为 公司提供名义处理服务，除上述情况外，公司的董事、监事、高等管束东说念主员和 中枢期间东说念主员，主要关联方或持有公司 5%以上股份的股东与上述供应商不存在 任何干联关系。 八、安全分娩和环境保护情况   （一）安全分娩情况   刊行东说念主高度贵重企业安全分娩责任，对峙“安全第一，谨防为主”的方针， 建立了安全分娩包袱制，分娩部下设挑升的安全分娩管束部门，负责刊行东说念主各 个分娩部门安全管束轨制的落实、个东说念主防护用品管束、安全评释和培训、安全 检察和安全保护措施的落实和看护等。   刊行东说念主以安全管束轨制的制定和落实为中枢，在分娩过程中，刊行东说念主严格 推论行业的安全法式，持重贯彻国度的管事安全卫生方针、政策、法例，并根 据《管事法》《安全分娩法》《职业病防治法》等关连法律法例和行业法式制 浙江永贵电器股份有限公司                      召募说明书 定了《环境、职业健康安全主见、方针管束决策抑遏法式》《环境身分的识别 与评价法式》《危急源辨识、风险评价和风险抑遏法式》等里面轨制的管束程 序，不时完善公司安全管束体系。同期，刊行东说念主积极开展安全风险识别和管束， 如期开展安全分娩培训、安全分娩月、消防演练等行径，进步职工安全意志和 救急才气。为增强职工安全和群众包袱意志，提高职工抢险、避险及自救才气， 刊行东说念主如期通过公告栏、宣传栏、会议、培训等神志开展安全宣传评释，制定 救急演练磋商，使职工扶植消防意志，将企业安全发展与自身的安全意志密切 连在通盘。   敷陈期内，公司下属子公司受到安全分娩处罚的情况请参见本召募说明书 “第六节合规经营与孤独性”之“一、合规经营”之“（一）敷陈期内与分娩 经营关连的要紧犯法违游记动及受到处罚的情况”。敷陈期内刊行东说念主下属企业 被安全分娩处罚事项已照章交纳了罚金，照章整改完毕，且未对刊行东说念主下属企 业当今的分娩经营变成骨子性影响。刊行东说念主及下属子公司敷陈期内受到的安全 分娩处罚不属于要紧安全分娩处罚。   （二）环境保护情况   刊行东说念主永久将环境保护放在企业发展计策中的紧要位置，悉力于开发出安 全、环保的“产物”，以餍足社会及客户的更高需求，贵重可不时发展，奋勉 开拓环境友好型企业。   刊行东说念主在日常分娩经营中持重推论《环境保护法》《水欺凌防治法》《大 气欺凌防治法》《固体废料欺凌防治法》等环保方面的法律、法例，制定了 《环境、职业健康安全主见、方针管束决策抑遏法式》，切实加强环保及环境 管束，实施严格的从简用电、从简用水、从简原材料、使用无害性物资等能源 管控措施，如期开展能源审查。公司积极推论清洁分娩，对原材料实施严格检 验，杀青源泉抑遏，优先使用低毒、无害的原材料、工艺、期间和设备，最大 程度贬抑对环境的影响。   刊行东说念主设有 EHS 管束部，挑升负责组织制定环境主见、方针、决策并监督 实施；识别公司环境身分、评价环境影响；组织职工环保常识培训等责任。公 司于 2015 年通过了 ISO14001 环境管束体系认证。 浙江永贵电器股份有限公司                     召募说明书 九、现有业务发展安排及改日发展计策   根据公司的计策规划布局，刊行东说念主当今已形成轨说念交通与工业、车载与能 源信息、特种装备三伟业务板块。刊行东说念主在轨说念交通领域深耕 40 余年，布局新 能源汽车、特种装备领域 10 余年，永久刚毅“两个齐心”的计策标的：一是技 术齐心，在轨说念交通、新能源、特种装备等领域拓展聚合器产物；二是阛阓同 心，在轨说念交通领域拓展除聚合器除外的车门、意会说念、计轴信号系统、灵敏 电源（锂电板）等产物。刊行东说念主的企业愿景是成为世界级互连决策提供商，为 杀青这一愿景，公司制定了了了、明确的研发、阛阓、东说念主才计策。   （一）研发计策   不时加强研发牵引力，提高期间水温存研发效率，注重产物期间差异化开 发。开展新业务前沿期间研究，打造研发实验室，解救公司新业务拓展。激动 假想降本，从源泉改善产物成本结构，激动产物杀青过程法式化，形成法式化 轨制、经由。加强研发团队梯队开拓，引进高头绪期间巨匠，加大产学研合作 力度，加强高质地常识产权“分娩才气”，进步研发团队笼统实力。   （二）阛阓计策   连接对峙“以阛阓和客户需求为导向”的原则，积极拓展细分阛阓。高度 眷注阛阓发展趋势和产物应用领域的拓展，将“分娩得当阛阓和客户需求的产 品”算作公司阛阓经营方针。践行“以客户为中心，杀青价值最大化”的经营 理念，通过产物和服务创新为客户提供优质服务体验，在各业务板块落子布局， 形成业务类型多元化，产物纵深化，奋勉扩大产物阛阓份额，平定上风产物的 行业地位。公司在平定轨说念交通与工业行业聚合器等产物龙头地位的同期，持 续发力拓展车载与能源信息行业聚合器及充电枪等产物的阛阓占有率，不竭优 化整车制造商客户体系，增强在脱色中枢客户不同车型的产物障翳度；此外， 公司加大在航空航天以及军工领域特种装备聚合器产物的开拓力度，不时进步 在该领域的产物竞争力与营业收入。   （三）东说念主才计策   加强东说念主力资源管束，统筹东说念主力资源配置，优化东说念主员结构，进步东说念主力资源的 运用效率。针对公司发展阶段和所处行业发展趋势，作念好前瞻性东说念主才计策布局， 浙江永贵电器股份有限公司                               召募说明书 鼎力引进和培养具有国际视线、常识、才气和想维的高端期间和管束东说念主才，加 强东说念主才梯队开拓，作念好公司中耐久发展的东说念主才储备。      （四）外洋计策      连年来，我邦原土汽车品牌的外洋销量以及破费者招供度大幅进步，以上 汽集团、奇瑞汽车、安稳集团以及比亚迪为首的原土汽车品牌，外洋销量快速 进步，为其耐久配套的原土汽车零部件供应链公司外洋销售也快速增长。同期， 以特斯拉等公司为首的外洋汽车公司，对中国汽车零部件供应链的依赖大幅提 升，为其进行全球配套的中国汽车零部件供应链公司数目也在加多。公司以新 能源汽车聚合器及充电枪等产物为抓手，牢牢把执我国新能源汽车品牌出海的 期间机遇，全面开启外洋发展计策。公司已设立新加坡子公司为外洋事迹总部， 在泰国设立公司首个外洋分娩基地。改日，公司将加大在外洋阛阓的资源投放 力度，包括东说念主才资源、资金资源、研发资源、配套资源等方面，全面进步公司 产物在全球的竞争力以及外洋业务收入。 十、公司的期间与研发情况      （一）中枢期间情况      刊行东说念主已建立完善的中枢、关键期间注册、呈文经由，形成中枢期间、关 键期间管束体制和轨制，对产物假想开发、分娩制造、销售等各关键起到精良 的牵引和促进作用。当今公司形成了密绕线簧工艺期间、弹性补偿复合端面接 触期间、新能源液冷超充期间、新能源大电流端子期间等中枢期间，期间研发 与分娩工艺水平处于行业前方，产物质能、可靠性、安全性、外不雅等得到客户 招供。刊行东说念主部分中枢期间情况如下： 序号    中枢期间               期间特性              期间开始              可杀青优良的机械性能和电气性能，运用于高振动和高       密绕线簧       工艺期间              次插拔寿命的需求。       弹性补偿   可杀青粗定位状态下产物信号或电源的可靠聚合；可避       斗争期间   境下应用；斗争可靠，考查爱护方便。              充电枪内集成液体冷却结构，可快速贬抑大功率充电过       新能源液              程中产生的热量；内置温度传感器，可杀青枪温监控，              当今可杀青最大 600A 的充电电流；匹配电缆可在汽车        期间              碾压状态下保持一定冷却才气。 浙江永贵电器股份有限公司                                      召募说明书 序号    中枢期间                  期间特性                  期间开始       新能源大   障翳 40A、200A、300A 和 400A 常用冲制端子系列，符        期间    产和低成本化的需求；       特种高压   可杀青轻飘结构内高压聚合的功能要求，可餍足高压脉       聚合期间   冲电压环境下的运用需求。       深水聚合   可餍足 7000 米水深聚合密封要求；具备电源、信号和网       密封期间   络数据传输功能。      （二）研究开发情况 进入答复号 350 智能动车组供应商序列；在新能源业务中完成了液冷大功率充 电枪、储能系列聚合器和流体聚合器等产物研发，启动了新一代大电流冲压端 子、高压聚合器、紧凑型重载聚合器等名堂的研究开发。抑遏敷陈期末，刊行 东说念主主要在研名堂情况如下：  浙江永贵电器股份有限公司                                                          召募说明书  主要研发名堂称号        名堂目的         名堂进展             拟达到的主见       预计对公司改日发展的影响                                             恶果：建立电磁兼容及屏蔽遵守测试             建立新能源汽车高压聚合                                      建立了公司电磁兼容、表露、屏蔽效 聚合器电磁兼容、表露、                                 分析才气；应用产物：可应用于新能             器的电磁兼容、表露、屏 产物假想与开发阶段                            能的测试才气，可缩小产物研发周 屏蔽遵守及测试研究                                   源汽车高压聚合器，以餍足日益严酷             蔽遵守的测试才气                                         期，杀青产物快速推出阛阓                                             的用户要求                                             恶果：建立车载高速产物高速特性的 建立了车载高速产物高速特性的测试 车载高速高频聚合器信号 建立车载高速产物高速特                              样品制作阶段         测试才气；应用产物：主要应用新能 才气，可缩小产物研发周期，杀青产 完好性及测试研究    性的测试才气                                             源汽车辘集通讯聚合器       品快速推出阛阓                                             恶果：开发出车规级高速防水产物； 开发出车规级高速防水产物，可拓宽 车载高速高频聚合器防水 开发出车规级高速防水                              样品制作阶段         应用产物：主要应用新能源汽车辘集 公司产物应用阛阓，加多公司营收和 假想及测试期间研究   产物                                             通讯聚合器            利润                                             恶果：开发出车规级高速产物；应用 开发出车规级高速产物工艺期间，可 车载高速高频聚合器精密 开发出车规级高速防水产                              样品制作阶段         产物：主要应用新能源汽车辘集通讯 进行该类产物集成，拓宽公司产物应 压接期间研究      品关键工艺期间                                             聚合器              用阛阓，加多公司营收和利润                                                              该期间可用于产物无缆化和特殊场合                                             恶果：开发出短距离无线传输期间。             杀青 2mm-50mm 内非接 初样完成试制，进入                        下非斗争传输，开发得胜可在一定领 无线通讯聚合期间开发                                  应用产物：无缆化特种产物，新一代             触信号传输            初样测试阶段                          域形成期间上风，推动公司产物期间                                             电气车钩等                                                              升级                                                              杀青公司产物障翳了整车高压、中压                                             恶果：掌执高压聚合期间。应用产 高压聚合安设      掌执高压聚合期间         产物假想与开发阶段                       和低压产物的聚合，可加多公司营收                                             品：轨说念交通高压末端聚合器                                                              和利润                                                              从蓝本单一的流体聚合器供应，波折                                             恶果：掌执液冷集成期间，开发出专             研究液冷集成期间，开发                                      为流体聚合器、冷板和冷却系统的集 液冷聚合安设                       产物假想与开发阶段 用液冷聚合安设。应用产物：轨说念交             出专用液冷聚合安设                                        成供应，可拓宽产物应用阛阓，加多                                             通、特种及数据中心液冷系统                                                              公司笼统竞争才气             进步现有 500A/600A 液 500A/600A 完成性能                                             恶果：进步液冷充电枪充电功率。应 进步现有液冷大功率充电枪阛阓竞争 液冷大功率充电枪    冷充电枪性能，进步分娩 进步和自动化产线建                                             用产物：液冷大功率产物。     才气，可加多公司营收和利润             效率和阛阓竞争才气        设，奏凯量产             对现有欧标交流充电枪进 反馈、评定和纠正措                                             恶果：形成欧标充电枪产物系列。应 进步了欧标交流枪的阛阓竞争才气， 欧标交流充电枪     行迭代升级，提高阛阓竞 施阶段，完成 DV 验                                             用产物：欧标充电枪。       可加多公司营收和利润             争力               证，  浙江永贵电器股份有限公司                                                          召募说明书  主要研发名堂称号        名堂目的          名堂进展               拟达到的主见     预计对公司改日发展的影响              按照 NACS 法式进行开                                                              扩展了产物类别，使得公司有进入北              发针对北好意思阛阓的充电                  恶果：形成 NACS 充电枪产物系列。 NACS 好意思标充电枪                   详确假想评审阶段                        好意思阛阓的产物，拓宽公司产物应用市              枪，针对北好意思阛阓进行                  应用产物：NACS 充电枪。                                                              场，加多公司营收和利润              销售                                                           从蓝本单一的充电枪业务，波折为枪+              配套液冷大功率充电枪，                 恶果：开发出可与液冷充电枪集成的 抑遏系统决策提供商，加多公司业务 液冷系统                     样机测试阶段              为用户提供整套治理决策                 液冷系统。应用产物：液冷充电系统 整合才气，拓宽产物应用标的，加多                                                           公司笼统竞争才气 浙江永贵电器股份有限公司                                                             召募说明书   刊行东说念主永久贵重研发参预，敷陈期内，公司研发参预情况如下：                                                                          单元：万元        名堂          2024 年 1-9 月            2023 年度          2022 年度      2021 年度    研发用度                  11,583.72              13,232.20    10,687.22     9,497.36  占营业收入的比例                   8.45%                  8.71%        7.08%        8.26%   刊行东说念主研发用度主要包括期间东说念主员的职工薪酬、股权激励、平直材料、折 旧与摊销尽头他用度。敷陈期内，公司研发开销不存在成本化情况。   （三）研发东说念主员情况   公司自成立以来一直贵重研发队伍的开拓，当今已建立一支专科研发团队， 研发东说念主员期间布景触及机械假想制造尽头自动化、材料成型及抑遏工程、过程 装配与抑遏工程、测控期间与仪器等多个专科。敷陈期内，公司研发期间东说念主员 数目随公司经营规模的扩大全体呈逐期增长趋势。抑遏敷陈期末，公司领有技 术东说念主员 829 东说念主，占公司总东说念主数的 33.74%。敷陈期内，公司研发期间团队闲散， 中枢期间东说念主员未发生要紧变动。 十一、主要固定钞票及无形钞票情况   （一）主要固定钞票   抑遏敷陈期末，刊行东说念主各样固定钞票的账面价值及成新率如下表所示：                                                                          单元：万元   名堂         原值          累计折旧                  减值准备          净值           成新率 房屋及建筑物       56,589.04     14,458.10                   -     42,130.94       74.45% 通用设备          4,874.41       3,498.93             10.30       1,365.18       28.01% 专用设备         37,510.09     22,249.05            1,854.54     13,406.50       35.74% 输送器用          1,778.64       1,486.44                  -       292.20        16.43%   总共        100,752.18     41,692.52            1,864.84     57,194.82      56.77%   抑遏敷陈期末，公司的分娩设备主要散播在母公司和子公司四川永贵，具 体如下：   浙江永贵电器股份有限公司                                                      召募说明书                                                            单元：台/套/件，万元   序号      设备称号         数目               原值               净值         成新率   注：公司机器设备数目较多，此处列举原值大于 500 万元的主要设备及分娩线。        抑遏敷陈期末，刊行东说念主领有房产情况如下：                                                           建筑面积            权利    权证编号          权利东说念主          坐落                 使用期限               用途                                                           （m2）            限定 浙（2022）天台县不         天台县白鹤镇东园                永贵电器               2061/06/19 75,781.41 工业 动产权第 0000019 号         路5号 浙（2018）天台县不         天台县福溪街说念始                永贵电器               2052/04/25 20,320.77 工业 动产权第 0017558 号       丰东路 12 号                                                           无 川（2021）绵阳市不         绵阳市科创园区九                永贵电器               2060/05/13 26,549.95 工业 动产权第 0027603 号      洲大路 116 号 1 栋 川（2020）绵阳市不         绵阳市涪城区金家                四川永贵               2065/06/30 80,983.04 工业 动产权第 0002671 号      林上街 68 号 1 栋   注：公司有一处未办妥产权文凭的房屋建筑物，系天台工业园区统一建造的巨匠楼，因园   区规划政策原因尚未办理权属文凭，属于历史留传问题。抑遏 2024 年 9 月 30 日，该房屋   建筑物的账面价值 10.58 万元，占公司自有房屋建筑物的比例及公司净钞票的比例极小，   该房屋建筑物未办妥产权文凭的情形对公司未产生要紧不利影响。        抑遏敷陈期末，刊行东说念主主要房屋租借情况如下：                               建筑面积   序号   承租方      出租方    用途                              坐落位置         租借期限                                （㎡）             北京兴创置                          北京市大兴区欣雅街 16 号             发有限公司                           座写字楼第 7 层 01 室             北京兴创置                          北京市大兴区欣雅街 16 号             发有限公司                           座写字楼第 7 层 04 室                                            南京经济期间开发区红枫             南京兴智科                                            科技园 D4 西段一层 9 米 2024.1.1-                                            层高区域；红枫科技园 D4 2025.12.31             有限公司                                            西段一层 4.5 米层高区域 浙江永贵电器股份有限公司                                                   召募说明书                              建筑面积 序号    承租方   出租方        用途                     坐落位置            租借期限                               （㎡）             南昌轨说念交                      江西省南昌市新建区望城             通集团产业                      新区南昌轨说念交通产业园 2023.1.1-             园管束有限                      上盖物业的 4#-1 号厂房第 2025.12.31              公司                             三层             青岛林丰生                                          华贯路 819 号联东 U 谷青     2021.9.1-                                          岛高新国际企业港 B7#102      2026.8.31              公司             深圳市隆资                                          深圳市坪山新区龙田街说念          2024.6.1-                                          兰景中路 2 号 C 栋 5 楼     2027.4.30              限公司             连展科技                                          深圳市坪山新区龙田街说念          2024.1.1-                                          兰景中路 2 号 C 栋 3 楼     2027.6.30              限公司                                        唐山市高新区联东 U 谷唐             唐山鸿普科                                            2023.10.1-             技有限公司                                            2026.9.30                                        房 01 单元 121-2 号-202 室           武汉轨说念交           通装备制造                          轨说念交通智能装备制造园          2023.10.1-           基地发展有                            2 号楼一层厂房           2028.9.30            限公司      永贵博得 沈阳二一三                                          沈阳经济期间开发区十三          2022.8.1-                                            号街 12 甲 3-1 号      2025.7.31      分公司   限公司                                          浙江省杭州市钱江国际时           2024.1.1-                                           代广场 2 幢 2107 室      2026.12.31      （二）主要无形钞票      抑遏敷陈期末，刊行东说念主无形钞票分类别组成如下：                                                               单元：万元      名堂        原值            累计摊销            减值准备             净值 非专利期间              469.00          469.00              -                   - 地皮使用权          13,060.54         1,838.70              -        11,221.84 商标                  16.67           16.67              -                   - 专利权               1,545.39       1,244.43         297.68             3.28 软件                3,017.20       1,975.48              -         1,041.72      总共        18,108.80         5,544.27         297.68       12,266.84      抑遏敷陈期末，刊行东说念主领有的地皮使用权情况如下：  浙江永贵电器股份有限公司                                                      召募说明书                                                         面积              权利      权证编号        权利东说念主          坐落          使用期限                     用途                                                        （m2）             限定 浙（2022）天台县不           天台县白鹤镇东园                                     工业                  永贵电器                     2061/06/19   58,983.38 动产权第 0000019 号        路5号                                          用地 浙（2018）天台县不           天台县福溪街说念始                                     工业                  永贵电器                     2052/04/25   18,106.00 动产权第 0017558 号        丰东路 12 号                                     用地 川（2021）绵阳市不           绵阳市科创园区九                                     工业                  永贵电器                     2060/05/13   21,870.37 动产权第 0027603 号        洲大路 116 号 1 栋                                用地 浙（2023）天台县不                                                        工业   无                  永贵电器 天台县中德产业园            2073/06/27   47,918.00 动产权第 0029531 号                                                     用地 川（2020）绵阳市不           绵阳市涪城区金家                                     工业                  四川永贵                     2065/06/30   72,143.97 动产权第 0002671 号        林上街 68 号 1 栋                                 用地                       涪城区青义镇金家 川（2022）绵阳市不                                                        工业                  四川永贵 林社区 1、2、3           2068/07/24   31,011.69 动产权第 0002147 号                                                     用地                       社，长梁村 3 社      抑遏敷陈期末，刊行东说念主尽头控股子公司在中国境内领有共领有 688 项专利，  其中发明专利 125 项、实用新式专利 531 项、外不雅假想专利 32 项，具体情况请  详见本召募说明书附件一。      抑遏敷陈期末，刊行东说念主尽头控股子公司在中国境内共持有 85 项注册商标，  具体情况请详见本召募说明书附件二。      抑遏敷陈期末，刊行东说念主尽头控股子公司领有的狡计机软件著述权共计 38 个，  具体情况请详见本召募说明书附件三。  十二、业务天禀及特准经营权      （一）业务天禀      抑遏敷陈期末，刊行东说念主与经营业务关连的主要天禀及认证情况如下： 序号     文凭称号        文凭编号/注册号           公司主体               颁发单元       铁路产物认证      CRCC10221P0411R4         文凭             M-001       铁路产物认证      CRCC10221P0411R4         文凭             M-002       铁路产物认证      CRCC10221P0411R4         文凭             M-003 浙江永贵电器股份有限公司                                         召募说明书 序号    文凭称号      文凭编号/注册号            公司主体      颁发单元      铁路产物认证    CRCC10221P0411R4        文凭             M-004      铁路产物认证    CRCC10221P0411R4        文凭             M-005      铁路产物认证    CRCC10221P0411R4        文凭             M-006      铁路产物认证    CRCC10221P0411R4        文凭             M-007     固定欺凌源排     91510700MA6247XN      污登记回执           9K001X     固定欺凌源排     91410300MA3XA5N      污登记回执          74L001W     固定欺凌源排     912101065734644194      污登记回执            001Y     固定欺凌源排     91331000MA29WKC      污登记回执         W6W001X     固定欺凌源排     91320192MA1MEXB      污登记回执          J0U001W     安全分娩法式             台        化文凭     AQBJXⅢ202300049     安全分娩法式       AQBJXⅢ（川 B        化文凭        安）202300005     能源管束体系     00123En20353ROM/       认证文凭            3302     安全分娩法式             台      化三级企业      AQBJXⅢ20230174     国际铁路行业       认证文凭     IATF 16949 质        证文凭     IATF16949 质        证文凭 注 1：四川永贵另外已取得装备承制单元阅历文凭、刀兵装备科研分娩备案凭据、二级保 密阅历文凭、国军标质地管束体系认证文凭等关连天禀，且抑遏敷陈期末关连天禀均在有 效期。      公司及合并报表范围内子公司均已取得日常经营所需的全部业务天禀和许 可，且该等天禀和许可均在有用期内。      （二）特准经营权      抑遏敷陈期末，刊行东说念主不存在特准经营权的情况。 浙江永贵电器股份有限公司                                              召募说明书 十三、公司要紧钞票重组情况      敷陈期内，刊行东说念主未发生《上市公司要紧钞票重组管束办法》所界定的重 大钞票重组情况。 十四、公司境外经营的情况      抑遏敷陈期末，公司在境外共领有 3 家子公司，分别为泰国永贵、新加坡 永贵和新加坡永贵国贸，暂无践诺运营，具体情况如下：                                      主要经 序号            公司称号                          业务性质      股权结构                                       营地                                                      新加坡永贵持股      YONGGUI ELECTRIC(THAILAND)          CO.,LTD.（泰国永贵）                                                    贵贸易持股 0.0020%       YONGGUI ELECTRIC PTE.LTD.                     永贵国际贸易持股            （新加坡永贵）                                        100%        YONGGUI TRADE PTE.LTD.                        新加坡永贵持股           （新加坡永贵贸易）                                       100% 十五、敷陈期内的分成情况      （一）公司的利润分配政策      根据《公司轨则》，刊行东说念主利润分配政策如下：      公司实行不时、闲散的利润分配政策，优先接纳现款分成的利润分配方式。 公司的利润分配应贵重对投资者的合理投资陈述，并兼顾公司的可不时发展。 利润分配额不得杰出累计可分配利润，不得挫伤公司不时经营才气。公司董事 会、监事会和股东大会在利润分配政策的决策和论证过程中应当充分沟通孤独 董事、外部监事和公众投资者的宗旨。      （1）董事会的研究论证法式和决策机制      在公司董事会制定利润分配决策的二旬日前，公司董事会将发布指示性公 告，公开征询社会公众投资者对本次利润分配决策的宗旨，投资者不错通过电 话、信件、深圳证券交游所互动平台、公司网站等方式参与。证券事务部应作念 好记录并整理投资者宗旨，提交公司董事会、监事会。      公司董事会在制定和谋划利润分配决策时，需事前征询监事会的宗旨，董 浙江永贵电器股份有限公司                     召募说明书 事会在审议利润分配预案时，需经全体董事过半数欢喜，且经二分之一以上独 立董事欢喜方为通过。   （2）监事会的研究论证法式和决策机制   公司监事会在审议利润分配决策时，应充分沟通公众投资者对利润分配的 宗旨，充分听取外部监事的宗旨，在全部外部监事对利润分配决策欢喜的基础 上，需经全体监事过半数以上表决通过。   （3）股东大会的研究论证法式和决策机制   股东大会在审议利润分配决策时，公司董事会指派别称董事向股东大会汇 报制定该利润分配决策时的论证过程和决策法式，以及公司证券事务部整理的 投资者宗旨。利润分配决策需经参加股东大会的股东所持表决权的过半数以上 表决通过。公司应实行不时、闲散的利润分配政策，公司的利润分配应贵重对 投资者的合理的、闲散的投资陈述并兼顾公司的长期和可不时发展。   公司视具体情况采选现款或者股票股利的方式分配股利，在得当现款分成 的条件下，公司应当优先采选现款分成的方式进行利润分配。公司一般按照年 度进行现款分成，在有条件的情况下，公司不错进行中期现款分成。   公司每年以现款神志分配的利润不少于以前杀青的可供分配利润的百分之 十五，具体每年现款分成比例由公司笼统沟通行业特性、发展阶段、自身经营 模式、盈利水平以及是否有要紧资金开销安排等身分，按照公司轨则划定的程 序制定差异化的现款分成政策：   （1）公司发展阶段属老练期且无要紧资金开销安排的，进行利润分配时， 现款分成在本次利润分配中所占比例最低应达到百分之八十；   （2）公司发展阶段属老练期且有要紧资金开销安排的，进行利润分配时， 现款分成在本次利润分配中所占比例最低应达到百分之四十；   （3）公司发展阶段属成耐久且有要紧资金开销安排的，进行利润分配时， 现款分成在本次利润分配中所占比例最低应达到百分之二十；   公司发展阶段不易区分但有要紧资金开销安排的，不错按照前项划定处理。 浙江永贵电器股份有限公司                       召募说明书 本项所指“要紧资金开销安排”是指公司改日十二个月内拟对外投资、收购资 产或购买设备累计开销达到或杰出公司最近一期经审计净钞票的百分之五十且 杰出五千万元；或者公司改日十二个月内拟对外投资、收购钞票或购买设备累 计开销达到或杰出公司最近一期经审计总钞票的百分之三十。   公司在实施现款分配股利的同期，不错派发股票股利。 配政策的，调整后的利润分配政策不得违背中国证监会和深圳证券交游所的有 关划定；研究调整利润分配政策的议案需经董事会审议后提交股东大会批准。 但公司保证现行及改日的股东陈述磋商不得违背以下原则：公司每年以现款形 式分配的利润不少于以前杀青的可供分配利润的百分之十五。   董事会在审议调整利润分配政策时，需经全体董事过半数欢喜，且经二分 之一以上孤独董事欢喜方为通过。   监事会应当对董事会拟定的调整利润分配政策议案进行审议，充分听取外 部监事宗旨，并经监事会全体监事过半数以上表决通过。   公司股东大会在审议调整利润分配政策时，应充分听取社会公众股东宗旨， 除确立现场会议投票外，还应当向股东提供辘集投票系统给予解救。   公司对峙每年以现款方式分配的利润不少于以前杀青的可分配利润的百分 之十五。公司留存未分配利润主要用于对外投资、收购钞票、购买设备等要紧 投资及现款开销，迟缓扩大分娩经营规模，优化财务结构，促进公司的快速发 展，筹划有技艺地杀青公司改日的发展规划主见，最终杀青股东利益最大化。   （二）最近三年公司的利润分配决策   因公司母公司报表中可供股东分配的利润为负，公司 2021 年度股东大会审 议通过了 2021 年度利润分配决策，2021 年度不分拨现款红利，不分配红股， 不进行公积金转增股本。 浙江永贵电器股份有限公司                                              召募说明书   因公司母公司报表中可供股东分配的利润为负，公司 2022 年度股东大会审 议通过了 2022 年度利润分配决策，2022 年度不分拨现款红利，不分配红股， 不进行公积金转增股本。 年度利润分配预案的议案》，以现有股本 386,773,757 股为基数，向全体股东按 每 10 股派发现款股利东说念主民币 1 元（含税），总共派发现款股利 38,677,375.70 元（含税）；不送红股，不以成本公积金转增股本，剩余未分配利润结转以后 年度分配。   （三）最近三年现款股利分配情况   最近三年，公司现款分成情况如下：                                                          单元：万元          名堂                2023 年度         2022 年度       2021 年度 包摄于上市公司股东的净利润                  10,106.30    15,470.73     12,222.77 现款分成金额（含税）                      3,867.74             -             - 以前现款分成占包摄于上市公司股东的净 利润的比例 最近三年累计现款分成金额                                               3,867.74 最近三年杀青的年均可分配利润                                            12,599.93 最近三年累计现款分成金额占最近三年杀青的年均可分配利润的比例                              30.70%   （四）践诺分成情况与公司轨则及成本开销需求的匹配性   公司严格推论《公司轨则》中的利润分配政策，现款分成情况得当《公司 轨则》关连划定。敷陈期内，公司现款分成关连事项由董事会拟定利润分配方 案，孤独董事、监事会发表欢喜宗旨，经股东大会审议通事后实施，公司现款 分成决策法式合规，并按照上市公司要求进行了关连信息败露。   公司基于日常分娩经营、业务发展规划、成本开销需求等保证公司正常经 浙江永贵电器股份有限公司                             召募说明书 营和长期发展的前提下，同期兼顾股东的即期利益和长期利益以制定利润分配 磋商，分成与成本开销需求相匹配。 十六、近三年债券刊行情况   （一）最近三年债券刊行和偿还情况   最近三年，公司未公开刊行公司债券，不存在其他债务有负约或者延迟支 付本息的情形。   （二）最近三年平均可分配利润足以支付各样债券一年的利息 （以扣除非经常性损益前后孰低者计）分别为 10,967.40 万元、14,587.47 万元 和 8,891.40 万元，平均可分配利润为 11,482.09 万元。参考近期债券阛阓的刊行 利率水平并经合理推断，刊行东说念主最近三年平均可分配利润足以支付公司债券一 年的利息。 浙江永贵电器股份有限公司                                                  召募说明书              第五节 财务司帐信息与管束层分析   本节的财务司帐数据反应了公司最近三年及一期的财务景色、经营事迹与 现款流量；如无特别说明，本节援用的财务数据均引自公司经审计的 2021 年度、 注本召募说明书所附财务敷陈、审计敷陈和财务报表全文，以获取全部的财务 贵寓。 一、财务敷陈及审计情况   （一）审计宗旨类型   公司 2021 年度、2022 年度和 2023 年度财务敷陈还是天健司帐师事务所审 计，分别出具了天健审〔2022〕1518 号、天健审〔2023〕3418 号和天健审 〔2024〕1170 号法式无保属宗旨的审计敷陈。   公司 2024 年 1-9 月合并及母公司财务报表未经审计。   （二）紧要性水平的判断法式   公司在本节败露的与财务司帐信息关连的紧要事项判断法式为：根据自身 所处的行业和发展阶段，公司滥觞判断名堂性质的紧要性，主要沟通该名堂在 性质上是否属于日常行径、是否显耀影响公司的财务景色、经营恶果和现款流 量等身分。在此基础上，公司进一步判断名堂金额的紧要性，接纳税前利润的 二、最近三年及一期的财务报表   （一）合并钞票欠债表                                                              单元：万元         名堂       2024-9-30       2023-12-31    2022-12-31    2021-12-31 流动钞票： 货币资金               49,306.56       68,322.27     75,348.91    73,363.51 交游性金融钞票                92.90           71.06      2,214.54     2,918.49 应收单子                5,959.04        6,683.25      3,775.97     3,508.39 应收账款               91,110.14       81,993.28     81,472.33    59,092.53 浙江永贵电器股份有限公司                                                      召募说明书         名堂     2024-9-30       2023-12-31       2022-12-31       2021-12-31 应收款项融资           18,703.67       27,450.60        21,977.65       17,146.17 预支款项              2,599.89        1,460.14         1,116.24          848.31 其他应收款               965.63          635.33           598.78          652.99 存货               53,772.44       45,268.67        49,376.54       39,484.98 合同钞票                       -                -                -            - 一年内到期的非流动钞票                -                -                -            - 其他流动钞票              587.98          258.30           156.55        4,422.78 流动钞票总共          223,098.25      232,142.89       236,037.53      201,438.14 非流动钞票： 耐久股权投资           12,140.33       11,588.84        10,415.02       10,095.10 其他非流动金融钞票           549.94          549.94                   -            - 投资性房地产            2,960.08        3,172.57         3,910.11        4,153.51 固定钞票             57,194.83       37,304.37        36,570.39       37,330.79 在建工程             12,138.78       16,876.63         1,600.15        1,178.55 使用权钞票             1,214.87        1,095.58         1,145.80        1,198.88 无形钞票             12,266.84       12,524.22         9,231.90        7,822.76 开发开销                       -                -                -            - 商誉                  304.07          304.07           304.07          304.87 耐久待摊用度            1,758.90          808.59           890.09        1,095.01 递延所得税钞票             661.23          712.01         1,119.73        1,295.42 其他非流动钞票           5,544.07        2,797.60         2,735.17        1,827.40 非流动钞票总共         106,733.92       87,734.41        67,922.43       66,302.27 钞票总共            329,832.17      319,877.30       303,959.95      267,740.41 流动欠债： 短期借债                  8.08           90.00           190.24          311.78 应付单子              6,840.66        9,079.92        10,657.39        9,615.95 应付账款             59,456.72       53,504.04        48,073.27       28,716.81 预收款项                102.04          101.16            82.90           75.61 合同欠债              2,157.10        1,237.47           948.38          936.50 应付职工薪酬            4,479.94        6,423.89         5,517.58        4,151.99 应交税费              1,230.56        1,392.15         2,466.90        2,168.54 其他应付款             2,494.55        3,509.42         3,901.54        2,310.80 一年内到期的非流动欠债         503.63          550.68           717.12          577.89 浙江永贵电器股份有限公司                                                         召募说明书         名堂      2024-9-30       2023-12-31         2022-12-31       2021-12-31 其他流动欠债             4,280.42           4,160.87          123.29          121.64 流动欠债总共            81,553.70          80,049.59       72,678.60       48,987.51 非流动欠债： 耐久借债                        -                -                  -             - 租借欠债                 771.84            558.99           420.97          608.80 耐久应付款                       -                -                  -             - 预计欠债                  83.26             51.44           137.31           53.99 递延收益               3,202.08           3,051.23        3,181.87        3,625.30 递延所得税欠债                     -                -                  -             - 其他非流动欠债                     -                -                  -             - 非流动欠债总共            4,057.18           3,661.66        3,740.15        4,288.08 欠债总共              85,610.88          83,711.24       76,418.75       53,275.59 系数者权益： 股本                38,690.20          38,678.93       38,516.19       38,364.19 成本公积             176,614.62      176,014.26         178,191.51      179,505.17 减：库存股                781.28            742.40         1,056.40                - 其他笼统收益                13.00                  -                  -             - 盈余公积金              4,753.90           4,753.90        4,216.78        4,216.78 未分配利润             19,521.66          13,324.21        3,755.02       -11,715.71 包摄于公司系数者权益总共     238,812.10      232,028.89         223,623.10      210,370.43 少数股东权益             5,409.20           4,137.17        3,918.11        4,094.39 系数者权益总共          244,221.30      236,166.06         227,541.21      214,464.82 欠债和系数者权益总共       329,832.17      319,877.30         303,959.95      267,740.41      （二）合并利润表                                                                     单元：万元          名堂       2024 年 1-9 月        2023 年度        2022 年度        2021 年度 一、营业总收入               137,084.55      151,837.26    151,036.05      114,933.23 其中：营业收入               137,084.55      151,837.26    151,036.05      114,933.23 二、营业总成本               126,504.34      142,583.38    134,433.39      103,515.41 其中：营业成本                97,302.35      107,229.75    104,471.96       74,915.03 税金及附加                       748.24      1,081.37       1,073.64         837.57 销售用度                    9,930.60       13,140.85      10,423.19       9,263.40 浙江永贵电器股份有限公司                                                召募说明书          名堂       2024 年 1-9 月     2023 年度      2022 年度     2021 年度 管束用度                    8,632.32   10,752.37    10,302.77     9,952.40 研发用度                   11,583.72   13,232.20    10,687.22     9,497.36 财务用度                   -1,692.88    -2,853.15   -2,525.39      -950.35 其中：利息用度                    40.51       47.31       58.40       202.15 减：利息收入                  1,770.59    2,925.19     2,570.69     1,160.15 加：其他收益                  1,784.80    2,403.20     1,168.94     1,113.06 投资收益                     400.39       394.97      112.53       410.67 公允价值变动收益                   21.84        6.53       -38.96       24.41 钞票减值损失                 -1,384.90     -834.53       -911.7      -944.83 信用减值损失                   -759.32     -885.34    -1,193.01      480.75 钞票处置收益                    -15.66       60.10       -37.43       -44.71 三、营业利润                 10,627.35   10,398.81    15,703.04    12,457.19 加：营业外收入                    52.36       96.82      176.07        62.03 减：营业外开销                  141.58       304.69      329.65       388.12 四、利润总额                 10,538.12   10,190.93    15,549.45    12,131.09 减：所得税用度                  355.31       518.72      342.06       143.91 五、净利润                  10,182.82    9,672.22    15,207.39    11,987.19 （一）按经营不时性分类： （二）按系数权包摄分类： 六、其他笼统收益的税后净额 七、笼统收益总额               10,182.82    9,672.22    15,207.39    11,987.19 包摄于公司系数者的笼统收益总额        10,065.19   10,106.30    15,470.73    12,222.77 包摄于少数股东的笼统收益总额           117.62      -434.09      -263.34      -235.58   （三）合并现款流量表                                                             单元：万元          名堂       2024 年 1-9 月     2023 年度      2022 年度     2021 年度 一、经营行径产生的现款流量 销售商品、提供劳务收到的现款        84,328.04    101,551.51   90,967.61   94,929.30 浙江永贵电器股份有限公司                                                 召募说明书        名堂        2024 年 1-9 月      2023 年度       2022 年度     2021 年度 收到的税费返还                        -             -      35.68         5.81 收到其他与经营行径研究的现款        5,177.77       9,038.34     6,936.81    4,376.09 经营行径现款流入小计           89,505.82     110,589.85    97,940.11   99,311.20 购买商品、接受劳务支付的现款       40,394.93      38,145.40    43,873.73   44,009.80 支付给职工以及为职工支付的现 金 支付的各项税费               5,394.15       9,210.90     7,540.04    6,319.90 支付其他与经营行径研究的现款       11,571.44      16,790.09    11,209.48   13,851.40 经营行径现款流出小计           85,126.86      95,461.26    90,593.40   90,229.38 经营行径产生的现款流量净额         4,378.96      15,128.59     7,346.71    9,081.82 二、投资行径产生的现款流量 收回投资收到的现款                      -       10.54       300.29            - 取得投资收益所收到的现款            51.00           11.21      308.18      122.74 处置固定钞票、无形钞票和其他 耐久钞票收回的现款净额 处置子公司尽头他营业单元收到                                -             -           -   12,250.00 的现款净额 收到其他与投资行径研究的现款       12,000.00      22,150.00    48,143.00   43,888.00 投资行径现款流入小计           12,072.82      22,578.95    48,804.65   56,391.09 购建固定钞票、无形钞票和其他 耐久钞票支付的现款 投资支付的现款                 90.00        1,125.00      490.00            - 处置子公司尽头他营业单元收到                                -             -           -           - 的现款净额 支付其他与投资行径研究的现款       17,850.00      10,000.00    21,178.00   56,433.00 投资行径现款流出小计           38,065.18      35,285.49    28,652.58   61,256.50 投资行径产生的现款流量净额       -25,992.36     -12,706.53    20,152.07   -4,865.42 三、筹资行径产生的现款流量 经受投资收到的现款             1,413.85       1,131.04     1,266.40           - 其中：子公司经受少数股东投资                                -             -     210.00            - 收到的现款 取得借债收到的现款                 1.00         90.00       190.24      311.78 收到其他与筹资行径研究的现款         324.00                -           -           - 筹资行径现款流入小计            1,738.85       1,221.04     1,456.64     311.78 偿还债务支付的现款                      -      190.24             -           - 分配股利、利润或偿付利息支付 的现款 浙江永贵电器股份有限公司                                                  召募说明书        名堂        2024 年 1-9 月       2023 年度       2022 年度     2021 年度 其中：子公司支付给少数股东的                                -              -     490.00           210 股利、利润 支付其他与筹资行径研究的现款           429.29        943.55      2,940.07    1,182.32 筹资行径现款流出小计            4,787.03        1,133.79     3,430.07    1,392.32 筹资行径产生的现款流量净额        -3,048.17            87.25   -1,973.43   -1,080.54 四、汇率变动对现款及现款等价                          -19.12           -0.18      47.76        -5.73 物的影响 五、现款及现款等价物净加多额      -24,680.69        2,509.12    25,573.11    3,130.12 加：期初现款及现款等价物余额       55,457.96       52,948.84    27,375.73   24,245.60 六、期末现款及现款等价物余额       30,777.26       55,457.96    52,948.84   27,375.73 三、合并财务报表的编制基础、合并范围及变化情况   （一）合并财务报表的编制基础   公司以不时经营为基础，根据践诺发生的交游和事项，按照财政部颁布的 《企业司帐准则——基本准则》及具体司帐准则、应用指南、解释以尽头他相 关划定进行阐明和计量，在此基础上编制财务报表。   （二）合并报表合并范围及变化情况   敷陈期各期末，公司合并财务报表范围内子公司情况如下：                                    是否纳入合并报表范围      公司称号 四川永贵科技有限公司           是                是             是            是 四川惠仕通检测期间有限公司        是                是             是            是 深圳永贵期间有限公司           是                是             是            是 重庆永贵交通设备有限公司         是                是             是            是 北京永列科技有限公司           是                是             是            是 唐山永鑫贵电器有限公司          是                是             是            是 浙江永贵博得交通设备有限公司       是                是             是            是 沈阳博得交通设备有限公司         是                是             是            是 西安永贵博得交通设备有限公司       是                是             是            是 长春永贵博得交通设备有限公司       是                是             是            是 成齐永贵交通设备有限公司         是                是             是            是 浙江永贵电器股份有限公司                                                 召募说明书                                           是否纳入合并报表范围          公司称号 江苏永贵新能源科技有限公司                   是            是        是        是 永贵交通设备金华有限公司                    是            是        是        是 青岛永贵科技有限公司                      是            是        是        是 长春永贵交通设备有限公司                    是            是        是        是 河北永贵交通设备有限公司                    是            是        是        是 洛阳奥联光电科技有限公司                    是            是        是        是 郑州永贵交通设备有限公司                    是            是        是        是 武汉永贵交通设备有限公司                    是            是        是        是 南昌永贵交通设备有限公司                    是            是        是        / 广州永贵交通设备有限公司                    是            是        是        / 山东永贵交通设备有限公司                    是            是        是        / 湖南永贵交通装备有限公司                    是            是        /        / 合肥永贵轨说念交通设备有限公司                  是            是        /        / 深圳永贵交通设备有限公司                    是            是        /        / 大连永贵交投交通设备有限公司                  是            是        /        / 绵阳九航电子科技有限公司                     /           /        /        是 浙江永九减振装备有限公司                    是            /        /        / 天津永贵轨说念交通设备有限公司                  是            /        /        / 天津永贵博得轨说念交通设备有限                                 是            /        /        / 公司 浙江永贵国际贸易有限公司                    是            /        /        / YONGGUI  ELECTRIC(THAILAND)             是            /        /        /  CO.,LTD. YONGGUI ELECTRIC PTE.LTD.       是            /        /        / YONGGUI TRADE PTE.LTD.          是            /        /        / 南宁永贵交通设备有限公司                    是            /        /        /     （1）2021 年度     公司新增全资子公司郑州永贵交通设备有限公司、武汉永贵交通设备有限 公司、成齐永贵交通设备有限公司、长春永贵博得交通设备有限公司，并将其 纳入合并财务报表范围。  浙江永贵电器股份有限公司                                                     召募说明书     （2）2022 年度     公司新增全资子公司南昌永贵交通设备有限公司、广州永贵交通设备有限  公司、山东永贵交通设备有限公司，并将其纳入合并财务报表范围；公司于  将其纳入合并财务报表范围。     （3）2023 年度     公司新增全资子公司湖南永贵交通装备有限公司、合肥永贵轨说念交通设备  有限公司、深圳永贵交通设备有限公司、大连永贵交投交通设备有限公司，并  将其纳入合并财务报表范围。     （4）2024 年度 1-9 月     公司新增全资子公司浙江永九减振装备有限公司、天津永贵轨说念交通设备  有限公司、浙江永贵国际贸易有限公司、南宁永贵交通设备有限公司，新增全  资 孙 公 司 天 津 永 贵 博 得 轨 说念 交 通 设 备 有 限 公 司 、 YONGGUI ELECTRIC  （ THAILAND ） CO.,LTD. 、 YONGGUI ELECTRIC PTE.LTD. 和 YONGGUI  TRADE PTE.LTD.，并将其纳入合并财务报表范围。  四、主要财务方针及非经营性损益明细表     （一）主要财务方针      名堂                     年 9 月 30 日      年 12 月 31 日 年 12 月 31 日 年 12 月 31 日 流动比率（倍）                      2.74              2.90        3.25         4.11 速动比率（倍）                      2.08              2.33        2.57         3.31 钞票欠债率（母公司）                 6.54%             6.89%       7.59%        7.09% 钞票欠债率（合并）                 25.96%            26.17%      25.14%       19.90% 应收账款盘活率（次）                   1.90              1.62        1.78         1.75 存货盘活率（次）                     2.45              2.10        2.16         1.88 息税前利润（万元）               10,578.63         10,238.24   15,607.86    12,269.88 利息保障倍数（倍）                  261.14           216.40      267.25        88.41 每股净钞票（元/股）                   6.31              6.00        5.81         5.48 经营行径产生的现款流 量净额（万元）  浙江永贵电器股份有限公司                                                          召募说明书      名堂                    年 9 月 30 日      年 12 月 31 日 年 12 月 31 日 年 12 月 31 日 每股经营行径现款流量 （元/股） 每股净现款流量                    -0.64     0.06      0.66   0.08 （元/股）  注：上述方针均依据合并报表口径狡计，各方针的具体狡计公式如下：  （1）流动比率＝流动钞票÷流动欠债；  （2）速动比率＝（流动钞票－存货净额）÷流动欠债；  （3）钞票欠债率＝（欠债总额÷钞票总额）×100%；  （4）应收账款盘活率=营业收入÷应收账款平均账面余额，2024 年 1-9 月应收账款盘活率  还是年化处理；  （5）存货盘活率=营业成本÷存货平均账面余额，2024 年 1-9 月存货盘活率还是年化处理；  （6）息税前利润＝净利润+利息开销+所得税用度  （7）利息保障倍数＝息税前利润/利息用度；  （8）每股净钞票=期末包摄于母公司的股东权益总共÷期末总股本；  （9）每股经营行径现款流量=当期经营行径现款产生的现款流量净额÷期末总股本；  （10）每股净现款流量=现款及现款等价物净加多额÷期末总股本。     （二）净钞票收益率和每股收益     公司按照中国证监会《公开刊行证券的公司信息败露编报国法第 9 号——  净钞票收益率和每股收益的狡计及败露（2010 年校正）》《企业司帐准则第 34  号——每股收益》《公开刊行证券的公司信息败露解释性公告第 1 号——非经  常性损益（2023 年校正）》的要求狡计的净钞票收益率和每股收益如下：           名堂          2024 年 1-9 月       2023 年度        2022 年度        2021 年度             基本每股收益              （元/股）  扣 除 非 经 常 稀释每股收益   性损益前       （元/股）            加权平均净钞票               收益率             基本每股收益              （元/股）  扣 除 非 经 常 稀释每股收益   性损益后       （元/股）            加权平均净钞票               收益率     （三）非经常性损益明细表                                                                        单元：万元            名堂             2024 年 1-9 月        2023 年度      2022 年度      2021 年度 非流动钞票处置损益                            -43.78        60.16      -40.67       -47.74 政府补助                              449.96       1,034.15     1,008.75       928.93 浙江永贵电器股份有限公司                                                召募说明书          名堂       2024 年 1-9 月      2023 年度     2022 年度     2021 年度 委用投资损益                          -      11.21      107.61      122.74 债务重组损益                    -24.66      364.42       -97.82     -120.23 持有（或处置）交游性金融钞票和 欠债产生的公允价值变动损益 单独进行减值测试的应收款项减值 准备转回 其他营业外收支净额                 -60.68      -205.10     -146.67     -322.96 其他名堂                            -           -        7.24      20.69          小计              832.35      1,440.01    1,154.66    1,535.01 减：所得税影响数                 125.80       212.28      194.66      269.52 减：少数股东损益影响数                 7.06       12.83       76.74       10.13          总共              699.49      1,214.90     883.25     1,255.36 五、司帐政策变更和司帐推断变更   （一）司帐政策变更   （1）新租借准则   公司自 2021 年 1 月 1 日（以下称初度推论日）起推论经校正的《企业司帐 准则第 21 号——租借》（以下简称“新租借准则”）。   对于初度推论日前已存在的合同，公司选拔不从新评估其是否为租借或者 包含租借。   对公司算作承租东说念主的租借合同，公司根据初度推论日推论新租借准则与原 准则的累计影响数调整本敷陈期期初留存收益及财务报表其他关连名堂金额， 对可比期间信息不予调整。具体处理如下：   对于初度推论日前的经营租借，公司在初度推论日根据剩余租借付款额按 初度推论日公司增量借债利率折现的现值计量租借欠债，按照与租借欠债尽头 的金额，并根据预支房钱进行必要调整计量使用权钞票。   在初度推论日，公司按照《企业司帐准则第 8 号——钞票减值》的划定， 对使用权钞票进行减值测试并进行相应司帐处理。   ①推论新租借准则对公司 2021 年 1 月 1 日财务报表的主要影响如下： 浙江永贵电器股份有限公司                                            召募说明书                                                        单元：万元   钞票欠债表名堂       2020 年 12 月 31 日     新租借准则影响      2021 年 1 月 1 日 使用权钞票                           -        724.42            724.42 一年内到期的非流动欠债                     -        310.55            310.55 租借欠债                            -        413.87            413.87   ②公司 2020 年度财务报表中败露的要紧经营租借中尚未支付的最低租借付 款额为 766.95 万元，将其按初度推论日增量借债利率折现的现值为 724.42 万元， 折现后的金额与初度推论日计入钞票欠债表的与原经营租借关连的租借欠债的 差额为 42.53 万元。   初度推论日计入钞票欠债表的租借欠债所接纳的公司增量借债利率的加权 平均值为 4.75%。   ③对初度推论日前的经营租借接纳的简化处理   A.对于初度推论日后 12 个月内完成的租借合同，公司接纳简化方法，不确 认使用权钞票和租借欠债；   B.公司在计量租借欠债时，对于具有相似特征的租借合同接纳脱色折现率；   C.使用权钞票的计量不包含运转平直用度；   D.公司根据初度推论日前续租选拔权或完结租借选拔权的践诺行权尽头他 最新情况敬佩租借期；   E.算作使用权钞票减值测试的替代，公司根据《企业司帐准则第 13 号—— 或有事项》评估包含租借的合同在初度推论日前是否为亏空合同，并根据初度 推论日前计入钞票欠债表日的亏空准备金额调整使用权钞票；   F.初度推论日前发生租借变更的，公司根据租借变更的最终安排进行司帐 处理。   上述简化处理对公司财务报表无显耀影响。   ④对初度推论日前已存在的廉价值钞票经营租借合同，公司接纳简化方法， 不阐明使用权钞票和租借欠债，自初度推论日起按照新租借准则进行司帐处理。   ⑤对公司算作出租东说念主的租借合同，自初度推论日起按照新租借准则进行会 浙江永贵电器股份有限公司                                   召募说明书 计处理。   （2）《企业司帐准则解释第 14 号》   公司自 2021 年 1 月 26 日起推论财政部于 2021 年度颁布的《企业司帐准则 解释第 14 号》，该项司帐政策变更对公司财务报表无影响。   （3）《企业司帐准则解释第 15 号》   公司自 2021 年 12 月 31 日起推论财政部颁布的“对于资金聚积管束关连列 报”划定，该项司帐政策变更对公司财务报表无影响。   （4）其他司帐政策变更   司帐政策变更的内容和原因   根据财政部发布的《对于企业司帐准则关连实施问答》，针对发生在商品 抑遏权滚动给客户之前，且为履行客户销售合同而发生的输送成本，公司将其 自销售用度重分类至营业成本。此项司帐政策变更接纳追忆调整法。   受紧要影响的报表名堂和金额                                            单元：万元         受紧要影响的报表名堂             影响金额             备注 营业成本                                1,032.32         - 销售用度                               -1,032.32         - 购买商品、接受劳务支付的现款                      1,032.32         - 支付其他与经营行径研究的现款                     -1,032.32         -   公司 2022 年度无司帐政策变更。   公司 2023 年度无司帐政策变更。   公司 2024 年 1-9 月无司帐政策变更。   浙江永贵电器股份有限公司                                                                      召募说明书        （二）司帐推断变更        敷陈期内，公司无司帐推断变更。        （三）要紧司帐纰谬更正        敷陈期内，公司无要紧司帐纰谬更正事项。   六、财务景色分析        （一）钞票景色分析        敷陈期各期末，公司钞票组成如下：                                                                                   单元：万元   名堂             金额            比例        金额          比例          金额         比例        金额          比例 流动钞票      223,098.25      67.64% 232,142.89     72.57% 236,037.53      77.65% 201,438.14     75.24% 非流动钞票     106,733.92      32.36% 87,734.41      27.43% 67,922.43       22.35% 66,302.27      24.76%   总共      329,832.17   100.00% 319,877.30 100.00% 303,959.95 100.00% 267,740.41 100.00%        敷陈期各期末，公司钞票总额分别为 267,740.41 万元、303,959.95 万元、        敷陈期各期末，公司流动钞票占总钞票的比例分别为 75.24%、77.65%、   的钞票以流动钞票为主，与同行业可比上市公司基本一致，得当公司所属行业   特征和业务模式。        敷陈期各期末，公司流动钞票组成情况如下：                                                                                   单元：万元   名堂                金额           比例       金额           比例        金额           比例       金额           比例 货币资金          49,306.56    22.10% 68,322.27      29.43% 75,348.91       31.92% 73,363.51      36.42% 交游性金融钞票           92.90     0.04%       71.06       0.03%   2,214.54     0.94%    2,918.49     1.45% 应收单子           5,959.04     2.67%    6,683.25       2.88%   3,775.97     1.60%    3,508.39     1.74% 应收账款          91,110.14    40.84% 81,993.28      35.32% 81,472.33       34.52% 59,092.53      29.34%      浙江永贵电器股份有限公司                                                                     召募说明书      名堂                  金额           比例        金额         比例         金额           比例        金额           比例 应收款项融资          18,703.67     8.38% 27,450.60     11.82% 21,977.65         9.31% 17,146.17         8.51% 预支款项             2,599.89     1.17%    1,460.14       0.63%   1,116.24     0.47%      848.31       0.42% 其他应收款             965.63      0.43%      635.33       0.27%    598.78      0.25%      652.99       0.32% 存货              53,772.44    24.10% 45,268.67     19.50% 49,376.54        20.92% 39,484.98        19.60% 其他流动钞票            587.98      0.26%      258.30       0.11%    156.55      0.07%     4,422.78      2.20%      总共        223,098.25 100.00% 232,142.89 100.00% 236,037.53 100.00% 201,438.14 100.00%           敷陈期各期末，公司流动钞票分别为 201,438.14 万元、236,037.53 万元、      应收款项融资和存货组成。敷陈期各期末，前述科目占流动钞票的比例均在 93%      以上。敷陈期各期末，公司流动钞票具体分析如下：           （1）货币资金           敷陈期各期末，公司货币资金情况如下：                                                                                      单元：万元      名堂      2024 年 9 月 30 日       2023 年 12 月 31 日      2022 年 12 月 31 日         2021 年 12 月 31 日 库存现款                        0.70                  0.59                     1.76                    1.36 银行入款                48,625.58              67,456.63               74,946.08                71,673.46 其他货币资金                 680.28                 865.05                     401.07                 1,688.69      总共             49,306.56              68,322.27               75,348.91                73,363.51           敷陈期各期末，公司货币资金分别为 73,363.51 万元、75,348.91 万元、      他货币资金，其中其他货币资金主如果银行承兑汇票保证金入款及保函保证金      入款。           敷陈期各期末，公司货币资金余额相对闲散，主要原因是：（1）敷陈期内      公司新能源汽车领域的聚合器业务快速增长，新能源汽车客户迟缓聚积在全球      著名的大型整车制造商及一级供应商，尽管公司应收账款回收仍具有一定的周      期，但回款较为闲散；（2）在经营性净现款流不时流入的情况下，公司受限于 浙江永贵电器股份有限公司                             召募说明书 年末的未分配利润不时为负，因此公司无法于 2020 年度、2021 年度及 2022 年 度向全体股东进行分成，形成了一定的资金累积。   公司在当下新能源汽车聚合器业务快速增长、国产替代及全面国际化的行 业布景下，衔尾公司刚性营运需求、加速发展参预需求、全面国际化过程中控 制风险以及积极回馈公司股东等多重沟通，公司需要保有较高的货币资金余额：   （1）公司新能源汽车聚合器业务处于高速增耐久，对营运资金的需求较大； 同期，为拓展更多下流主流整车厂在其不同分娩基地所分娩的不同车型的定点 业务，进一步进步公司聚合器业务的阛阓占有率，公司将前置性的在各主流整 车分娩厂的不同分娩基地的放射半径内确立配套自动化工场，以餍足整车厂的 就近配套要求，该等工场的前置性确立目的为提高公司获取新名堂的才气，不 以存量车型的扩产为基础，具有一定参预风险，因此不得当以召募资金参预， 公司将以自有资金进行参预。   （2）公司当今正全面积极拓展外洋业务，改日外洋业务将是公司的紧要业 务之一。为进一步加速外洋阛阓的布局，公司已长远外洋阛阓一线检会，紧密 评估，聚焦细分阛阓，并快速启动了业务团队组建，后续将进一步激动在东南 亚及西洋阛阓投资设立经营主体及分娩基地等措施，为公司业务可不时增长稳 健布局。外洋业务既能为公司从地域及客户群体方面更为多元化的营业收入及 利润，同期也需要公司在外洋加大分娩制造基地的参预，沟通到外洋业务开展 濒临的地缘政事、营商环境、分娩组织管束等方面与国内的不同，现阶段公司 将全部接纳自有资金参预，快速占领外洋聚合器阛阓份额的同期，贬抑公司经 营风险。   （3）为积极落实国务院《对于加强监管防护风险推动成本阛阓高质地发展 的多少宗旨》的精神，更好的回馈公司全体股东，尤其是中小股东，公司将结 合践诺资金需求并充分沟通公司业务快速发展的前提下，在关连法律法例及公 司轨则允许的范围内，进步对全体股东的现款分成力度，在合理的情况下进步 年度分成金额。2023 年度，公司杀青包摄于上市公司股东的净利润 10,106.30 万元，现款分成 3,867.74 万元，现款分成占包摄于上市公司股东的净利润的比 例为 38.27%；抑遏 2023 年末，公司母公司未分配利润为 4,834.06 万元，现款 分成占公司母公司未分配利润的比例为 80.01%，现款分成比例较高。 浙江永贵电器股份有限公司                                                           召募说明书 建固定钞票、无形钞票和其他耐久钞票支付现款 24,160.49 万元。2024 年 9 月 末，公司货币资金较 2023 年末减少 19,015.71 万元，主要系公司上半年购买商 品、支付职工工资及购建固定钞票支付现款金额较大，同期公司实施完成了   （2）交游性金融钞票   敷陈期各期末，公司交游性金融钞票均为指定以公允价值计量且其变动计 入当期损益的金融钞票，具体情况如下：                                                                      单元：万元    名堂      2024 年 9 月末        2023 年末              2022 年末           2021 年末 银行理睬产物                -                      -         2,150.00         2,815.00 权益器用投资            92.90                  71.06           64.54           103.49    总共             92.90                  71.06         2,214.54         2,918.49   敷陈期各期末，公司交游性金融钞票账面价值分别为 2,918.49 万元、 无形钞票等支付现款 24,160.49 万元，赎回了银行理睬产物。抑遏 2024 年 9 月 末，公司交游性金融钞票主如果因力帆科技债务重组取得的债转股股票。   （3）应收账款   敷陈期内，公司应收账款情况如下：                                                                      单元：万元      名堂          2024 年 9 月末             2023 年末       2022 年末        2021 年末 应收账款余额               100,934.41            91,327.18     96,314.23     73,049.86 应收账款坏账准备余额                9,824.27          9,333.90     14,841.89     13,957.34 应收账款净额                91,110.14            81,993.28     81,472.33     59,092.53 应收账款净额占当期营业 收入比例 应收账款净额占流动钞票 总额比例   敷陈期内，公司信用政策未发生要紧变化，跟着经营规模的扩大，公司应  浙江永贵电器股份有限公司                                                            召募说明书  收账款账面余额和账面价值全体呈上升趋势。敷陈期各期末，公司应收账款账  面价值分别为 59,092.53 万元、81,472.33 万元、81,993.28 万元和 91,110.14 万元，  占流动钞票的比重分别为 29.34%、34.52%、35.32%和 40.84%，较高的应收账  款给公司日常营运资金管束带来了一定的压力。  致，2022 年公司营业收入比较 2021 年加多 36,102.82 万元，同比增长 31.41%。     敷陈期各期末，公司应收账款坏账准备计提情况如下：                                                                     单元：万元         类别                  账面余额                        坏账准备                账面                         金额              比例          金额         计提比例         价值 按单项计提坏账准备的应收账款          3,038.25          3.01%     3,038.25   100.00%            - 按组总共提坏账准备的应收账款         97,896.16         96.99%     6,786.02    6.93%     91,110.14         总共            100,934.41    100.00%         9,824.27    9.73%     91,110.14                                                                          （续表）         类别                  账面余额                        坏账准备                账面                         金额              比例          金额         计提比例         价值 按单项计提坏账准备的应收账款          3,352.54          3.67%     3,336.83    99.53%        15.71 按组总共提坏账准备的应收账款         87,974.64         96.33%     5,997.07     6.82%    81,977.56         总共             91,327.18        100.00%     9,333.90    10.22%    81,993.28                                                                          （续表）         类别                   账面余额                        坏账准备               账面                         金额              比例           金额        计提比例         价值 按单项计提坏账准备的应收账款          9,480.88          9.84%     9,464.83    99.83%        16.04 按组总共提坏账准备的应收账款         86,833.35         90.16%     5,377.06     6.19%     81,456.29         总共             96,314.23        100.00%    14,841.89    15.41%     81,472.33  浙江永贵电器股份有限公司                                                           召募说明书                                                                             （续表）       类别                     账面余额                        坏账准备                 账面                       金额                比例           金额          计提比例         价值 按单项计提坏账准备的应收账款       10,078.66          13.80%    10,062.22       99.84%        16.44 按组总共提坏账准备的应收账款       62,971.20          86.20%      3,895.11       6.19%     59,076.08       总共             73,049.86       100.00%      13,957.34       19.11%     59,092.53    ①按单项计提坏账准备    敷陈期内，公司紧要的单项计提坏账准备的应收账款情况如下：                                                                        单元：万元      单元称号         账面             坏账          计提         账面         坏账        计提                   余额             准备          比例         余额         准备        比例  知豆电动汽车有限公司          46.00         46.00      100%      469.63     469.63     100%  江苏金坛汽车工业有限公司     1,466.50       1,466.50     100%    1,466.50    1,466.50    100%       小计          1,512.50       1,512.50    100%     1,936.13    1,936.13   100%                                                                             （续表）      单元称号         账面           坏账            计提        账面         坏账         计提                   余额           准备            比例        余额         准备         比例  知豆电动汽车有限公司      6,528.78     6,528.78       100%    6,528.78    6,528.78    100%  江苏金坛汽车工业有限公司    1,466.50     1,466.50       100%    1,466.50    1,466.50    100%        小计        7,995.28     7,995.28       100%    7,995.28    7,995.28    100%    公司及全资子公司四川永贵因主营业务开展成为知豆电动汽车有限公司  （简称“知豆汽车”）的债权东说念主，抑遏 2021 年末，公司对知豆汽车应收账款余  额 6,528.78 万元，已全额计提坏账准备。知豆汽车因经营不善重整，根据重整  决策，公司已收到部分现款退回，公司持有其债权的 90%通过转股获取退回。    抑遏 2023 年末，公司对江苏金坛汽车工业有限公司应收账款余额 1,466.50  万元，因其经营景色恶化，预计难以回款，公司已于 2019 年全额计提坏账准备。    ②按组总共提坏账准备    敷陈期内，公司按账龄组总共提坏账准备情况如下： 浙江永贵电器股份有限公司                                                      召募说明书                                                                   单元：万元   账龄         账面余额        占比        坏账准备        计提比例        账面价值         占比   总共    97,896.16   100.00%    6,786.02           /   91,110.14    100.00%                                                                    （续表）   账龄         账面余额        占比        坏账准备        计提比例        账面价值         占比   总共    87,974.64   100.00%   5,997.07            /   81,977.56    100.00%                                                                    （续表）   账龄         账面余额        占比        坏账准备        计提比例        账面价值         占比   总共    86,833.35   100.00%   5,377.06            /   81,456.29    100.00%                                                                    （续表）   账龄         账面余额        占比        坏账准备        计提比例        账面价值         占比   总共    62,971.20   100.00%    3,895.11           /   59,076.08    100.00%     敷陈期各期末，公司账龄在 1 年以内的按组总共提坏账准备的应收账款账 面余额占比分别为 92.66%、90.89%、88.89%和 90.94%，应收账款以账龄 1 年 浙江永贵电器股份有限公司                                                    召募说明书 以内款项为主，总体质地精良，公司已按影相应比例计提了坏账准备。     敷陈期各期末，公司与同行业可比上市公司应收账款坏账准备计提比例政 策按账龄分析具体情况如下：     ①2021 年度         名堂          瑞可达       华丰科技          中航光电      徕木股份      刊行东说念主     ②2022 年度         名堂          瑞可达       华丰科技          中航光电      徕木股份      刊行东说念主     ③2023 年度         名堂          瑞可达       华丰科技          中航光电      徕木股份      刊行东说念主     ④2024 年 1-9 月     同行业可比公司未败露 2024 年第三季度应收账款坏账准备计提比例情况。 浙江永贵电器股份有限公司                                                   召募说明书 市公司应收账款中按账龄组总共提坏账的计提比例对比情况如下：  证券代码          证券简称   2024 年 9 月末      2023 年末      2022 年末    2021 年末          平均值                     -        5.42%        5.69%      5.66%          刊行东说念主                6.93%         6.82%        6.19%      6.19% 数据开始：上市公司年度敷陈      从上表不错看出，公司应收账款的坏账计提比例略高于同行业可比上市公 司平均水平，衔尾公司应收账款坏账计提政策，公司计提坏账相对严慎，较同 行业可比上市公司无要紧差异。      敷陈期各期末，按欠款方归集的期末余额前五名的应收账款情况： 序号              客户称号            期末余额（万元）                占应收账款余额比例              总共                         56,166.99                55.65%                                                                 （续表） 序号              客户称号            期末余额（万元）                占应收账款余额比例              总共                         49,712.18                54.43% 浙江永贵电器股份有限公司                                                       召募说明书                                                                     （续表） 序号              客户称号               期末余额（万元）                 占应收账款余额比例             总共                              54,562.41               56.65%                                                                     （续表） 序号              客户称号               期末余额（万元）                 占应收账款余额比例             总共                              40,402.94               55.31%      注：以上应收账款余额按脱色抑遏合并口径统计。      敷陈期各期末，公司应收账款前五名的余额占各期末应收账款余额的比例 分别为 55.31%、56.65%、54.43%和 55.65%，保持闲散。敷陈期内，公司应收 账款前五名中，对知豆汽车的应收账款，公司已收到部分现款退回以及债转股 股权，除知豆汽车外，公司前五大债务东说念主均系公司耐久或紧要合作伙伴，资信 精良，应收账款无法收回的风险较小。      （4）应收单子      敷陈期各期末，公司应收单子情况如下：                                                                    单元：万元       类别            账面余额                      坏账准备                                                                    账面价值                  金额          比例           金额            计提比例 单项计提坏账准备                -         -              -             -           - 按组总共提坏账准备        6,752.08   100.00%         793.05       11.75%     5,959.04 浙江永贵电器股份有限公司                                                                召募说明书      类别           账面余额                         坏账准备                                                                             账面价值                金额              比例         金额               计提比例 其中：生意承兑汇票      6,752.08   100.00%             793.05           11.75%        5,959.04                                                                              （续表）       类别                  账面余额                         坏账准备                                                                             账面价值                    金额               比例          金额             计提比例 单项计提坏账准备                   -              -                -            -           - 按组总共提坏账准备          7,190.32         100.00%       507.08          7.05%      6,683.25 其中：生意承兑汇票          7,190.32         100.00%       507.08          7.05%      6,683.25                                                                              （续表）       类别                  账面余额                         坏账准备                                                                             账面价值                    金额               比例         金额              计提比例 单项计提坏账准备                   -              -            -                -           - 按组总共提坏账准备          3,997.30         100.00%     221.33            5.54%      3,775.97 其中：生意承兑汇票          3,997.30         100.00%     221.33            5.54%      3,775.97                                                                              （续表）       类别                  账面余额                         坏账准备                                                                             账面价值                    金额               比例         金额              计提比例 单项计提坏账准备                   -              -            -                -           - 按组总共提坏账准备          3,693.04         100.00%     184.65            5.00%      3,508.39 其中：生意承兑汇票          3,693.04         100.00%     184.65            5.00%      3,508.39    敷陈期各期末，公司应收单子账面价值分别为 3,508.39 万元、3,775.97 万 元、6,683.25 万和 5,959.04 万元，占流动钞票比例分别为 1.74%、1.60%、2.88% 和 2.67%，占比相对较小。 系当期下旅客户使用单子结算占比上升所致。    （5）应收款项融资    敷陈期各期末，公司应收款项融资情况如下： 浙江永贵电器股份有限公司                                                                      召募说明书                                                                                  单元：万元         名堂           2024 年 9 月末          2023 年末             2022 年末          2021 年末 银行承兑汇票                     10,160.98         13,431.42            8,845.96             6,213.46 应收债权凭据                      8,542.68         14,019.17           13,131.70            10,932.71         总共                 18,703.67         27,450.60           21,977.65            17,146.17    公司应收款项融资主要为银行承兑汇票和“云信”等数字化应收账款债权 凭据。敷陈期各期末，公司应收款项融资金额分别是 17,146.17 万元、21,977.65 万元、27,450.60 万元和 18,703.67 万元，占流动钞票比例分别为 8.51%、9.31%、 行承兑汇票及“云信”等数字化应收账款债权凭据支付货款，使得银行承兑汇 票、应收债权凭据等余额亦相应加多。    （6）预支款项    公司预支款项主要为向供应商预支的材料款。敷陈期各期末，预支款项分 别为 848.31 万元、1,116.24 万元、1,460.14 万元和 2,599.89 万元，占公司流动 钞票的比例分别为 0.42%、0.47%、0.63%和 1.17%，占比较低。    敷陈期各期末，公司预支款项账龄散播情况如下：                                                                                  单元：万元  账龄              金额       占比         金额         占比           金额        占比        金额          占比  总共      2,599.89    100.00%   1,460.14    100.00%   1,116.24    100.00%     848.31     100.00%    敷陈期各期末，公司账龄一年以内的预支款项占比分别为 90.20%、92.76%、    （7）其他应收款    敷陈期各期末，公司其他应收款情况如下： 浙江永贵电器股份有限公司                                                            召募说明书                                                                        单元：万元      名堂      2024 年 9 月末       2023 年末                2022 年末         2021 年末 押金保证金              527.32                538.28              461.27       451.79 职工备用金              312.71                  47.04              91.55       108.63 其他                 268.85                243.56              158.17       190.02      总共           1,108.88               828.88              710.98       750.45      公司其他应收款主要为因业务而产生的保证金、职工备用金。敷陈期各期 末，公司其他应收款余额分别为 750.45 万元、710.98 万元、828.88 万元和 低。      （8）存货      敷陈期各期末，公司存货明细及计提跌价准备情况如下：                                                                        单元：万元        名堂                        账面余额                   存货跌价准备                  账面价值 原材料                          18,351.11                  1,242.92        17,108.19 在产物                           5,726.07                         -         5,726.07 库存商品                         31,588.26                  2,087.60        29,500.66 委用加工物资                         464.67                          -          464.67 低值易耗品                          972.85                          -          972.85        总共                    57,102.96                  3,330.52        53,772.44                                                                         （续表）        名堂                        账面余额                   存货跌价准备                  账面价值 原材料                          16,959.73                  1,377.49        15,582.25 在产物                           4,957.44                         -         4,957.44 库存商品                         25,714.05                  2,182.92        23,531.13 委用加工物资                         437.19                          -          437.19 低值易耗品                          760.65                          -          760.65        总共                    48,829.07                  3,560.40        45,268.67                                                                         （续表） 浙江永贵电器股份有限公司                                        召募说明书        名堂                 账面余额             存货跌价准备            账面价值 原材料                17,401.09          1,410.29       15,990.80 在产物                 3,983.68                   -      3,983.68 库存商品               30,641.09          2,283.97       28,357.13 委用加工物资               620.55                    -       620.55 低值易耗品                424.38                    -       424.38        总共          53,070.80          3,694.25       49,376.54                                                      （续表）        名堂                 账面余额             存货跌价准备            账面价值 原材料                13,010.01          1,645.39       11,364.62 在产物                 5,083.73               96.31      4,987.42 库存商品               24,639.87          2,224.25       22,415.62 委用加工物资               595.73                    -       595.73 低值易耗品                121.59                    -       121.59        总共          43,450.94          3,965.95       39,484.98   敷陈期各期末，公司存货账面价值分别为 39,484.98 万元、49,376.54 万元、 末，公司存货的账面价值较大，主要系公司接纳“以销定产”的模式，按照业 务规模、订单情况等对存货进行管束，跟着下流需求增长，公司根据客户订单 分娩库存商品以及在产物较多，导致存货账面价值较大。   公司存货跌价准备的计提政策为：钞票欠债表日，存货接纳成本与可变现 净值孰低计量，按照成本高于可变现净值的差额计提存货跌价准备。平直用于 出售的存货，在正常分娩经营过程中以该存货的推断售价减去推断的销售用度 和关连税费后的金额敬佩其可变现净值；需要经过加工的存货，在正常分娩经 营过程中以所分娩的产成品的推断售价减去至完工时推断将要发生的成本、估 计的销售用度和关连税费后的金额敬佩其可变现净值；钞票欠债表日，脱色项 存货中一部分有合同价钱商定、其他部分不存在合同价钱的，分别敬佩其可变 现净值，并与其对应的成本进行比较，分别敬佩存货跌价准备的计提或转回的 浙江永贵电器股份有限公司                                                             召募说明书 金额。      根据同行业可比上市公司公开败露信息，同行业公司存货跌价准备计提政 策基本一致。公司及同行业可比上市公司具体计提情况如下表所示：  证券代码          证券简称      2024 年 9 月末          2023 年末      2022 年末      2021 年末          平均值                            -        5.43%        4.75%        4.84%      公司敷陈期各期末存货跌价准备的计提比例与华丰科技接近，高于同行业 可比公司徕木股份、瑞可达、中航光电，公司的存货跌价准备计提较为严慎。      （9）其他流动钞票      敷陈期内，公司其他流动钞票情况如下：                                                                         单元：万元         名堂            2024 年 9 月末           2023 年末       2022 年末       2021 年末 待抵扣升值税进项税额                  226.40             131.97         71.59        248.57 预缴企业所得税                       0.09               1.26          0.88          0.58 待摊销合同取得成本                   186.84             124.46         81.75        140.41 房租                            2.80               0.61          2.34         33.21 其他                          171.85                    -             -     4,000.00         总共                  587.98             258.30        156.55       4,422.78      敷陈期各期末，公司其他流动钞票金额分别为 4,422.78 万元、156.55 万元、 和 0.26%。除 2021 年末存在 4,000.00 万元银行理睬产物外，各期末公司其他流 动钞票金额及占比均较小，主要为待抵扣升值税进项税额和待摊销合同取得成 本。      敷陈期各期末，公司非流动钞票组成情况如下：      浙江永贵电器股份有限公司                                                                        召募说明书                                                                                        单元：万元      名堂                 金额          比例           金额           比例         金额          比例          金额            比例 耐久股权投资         12,140.33    11.37%   11,588.84        13.21%    10,415.02    15.33% 10,095.10          15.23% 其他非流动金融 钞票 投资性房地产           2,960.08   2.77%        3,172.57       3.62%    3,910.11     5.76%     4,153.51       6.26% 固定钞票           57,194.83    53.59%   37,304.37        42.52%    36,570.39    53.84% 37,330.79          56.30% 在建工程           12,138.78    11.37%   16,876.63        19.24%     1,600.15     2.36%     1,178.55       1.78% 使用权钞票            1,214.87   1.14%        1,095.58       1.25%    1,145.80     1.69%     1,198.88       1.81% 无形钞票           12,266.84    11.49%   12,524.22        14.28%     9,231.90    13.59%     7,822.76       11.80% 商誉                304.07    0.28%         304.07        0.35%     304.07      0.45%      304.87        0.46% 耐久待摊用度           1,758.90   1.65%         808.59        0.92%     890.09      1.31%     1,095.01       1.65% 递延所得税钞票           661.23    0.62%         712.01        0.81%    1,119.73     1.65%     1,295.42       1.95% 其他非流动钞票          5,544.07   5.19%        2,797.60       3.19%    2,735.17     4.03%     1,827.40       2.76% 非流动钞票总共        106,733.92 100.00%    87,734.41 100.00%          67,922.43 100.00% 66,302.27 100.00%           敷陈期各期末，公司非流动钞票分别为 66,302.27 万元、67,922.43 万元、      无形钞票和耐久股权投资组成。敷陈期各期末，前述科目占非流动钞票的比例      均在 85%以上。           （1）耐久股权投资           敷陈期各期末，公司耐久股权投资情况如下：                                                                                        单元：万元           名堂          2024 年 9 月末             2023 年末            2022 年末               2021 年末      金立诚                      3,811.44               3,919.19         3,896.85            3,796.46      永贵川虹                      704.80                 681.15            695.88              665.63      北京万高                     2,999.31               2,821.67         2,934.00            3,379.43      永贵东瀛                     2,010.64               2,037.11         1,960.67            1,903.57      天台大车配                           -                      -               8.69              7.81      长春富晟                     1,395.99               1,030.33           918.94              342.21      艾立可                      1,128.15               1,099.39                  -                   -      深圳擎能                        90.00                      -                  -                   -           总共                 12,140.33              11,588.84        10,415.02           10,095.10 浙江永贵电器股份有限公司                                                               召募说明书 注：天台大车配已于 2023 年 11 月 21 日刊出。    报 告 期 各 期 末 ， 公 司 长 期 股 权 投 资 账 面 价 值 分 别 为 10,095.10 万 元 、 司围绕主营业务产业链及高下流业务合作而进行的产业投资。抑遏敷陈期末， 公司耐久股权投资情况如下：                                                                            单元：万元                                                                             是否属于  名堂    账面金额        持股比例     与公司关系                  主营业务                                                                            财务性投资 金立诚     3,811.44   49.00%   联营企业             电聚合器等产物研发销售                     否 永贵川虹     704.80    38.00%   联营企业             金属名义处理                          否 北京万高    2,999.31   19.40%   联营企业             受电弓碳滑板研发分娩                      否                                              轨说念车辆用受电弓等产物 永贵东瀛    2,010.64   51.00%   联营企业                                             否                                              的研发、分娩                                              新能源高压电聚合产物研 长春富晟    1,395.99   49.00%   联营企业                                             否                                              发分娩 艾立可     1,128.15   36.00%   联营企业             电线、电缆制造                         否 深圳擎能      90.00     9.09%   联营企业             电动重卡推广应用、销售                     否  总共    12,140.33    -          -                         -                    -    由上表所示，抑遏敷陈期末，公司耐久股权投资的账面金额为 12,140.33 万 元，系对金立诚、永贵川虹、北京万高、永贵东瀛、长春富晟、艾立可及深圳 擎能等联营企业的投资，属于围绕产业链高下流以获取期间、原料或者渠说念为 目的的产业投资，得当公司主营业务及计策发展标的，不以获取投资收益为主 要目的，不属于财务性投资。    （2）其他非流动金融钞票    敷陈期各期末，公司其他非流动金融钞票的组成及变化情况如下：                                                                            单元：万元        名堂               2024 年 9 月末          2023 年末         2022 年末       2021 年末 指定为以公允价值计量且其变 动计入当期损益的金融钞票        总共                     549.94            549.94                 -             -    公司持有的其他非流动金融钞票系公司原持有知豆汽车的债权，根据其重 整磋商，公司持有其债权的 90%通过转股获取退回，抑遏敷陈期末，公司已成 为债转股平台的合伙东说念主，公司将其指定为以公允价值计量且其变动计入当期损 浙江永贵电器股份有限公司                                                    召募说明书 益的金融钞票核算。    （3）投资性房地产    敷陈期各期末，公司投资性房地产的组成及变化情况如下：                                                               单元：万元     名堂       2024 年 9 月末     2023 年末            2022 年末       2021 年末 房屋及建筑物            2,342.37        2,540.74         3,150.85      3,387.48 地皮使用权              617.71              631.83       759.26        766.03     总共            2,960.08        3,172.57         3,910.11      4,153.51    敷陈期内公司投资性房地产按照成本法核算，敷陈期各期末，公司投资性 房地产账面价值分别为 4,153.51 万元、3,910.11 万元、3,172.57 万元和 2,960.08 万元，占非流动钞票比重分别为 6.26%、5.76%、3.62%和 2.77%，公司投资性 房地产系公司对出门租的老厂房及地皮使用权。    （4）固定钞票    敷陈期内，公司固定钞票的组成及变化情况如下：                                                               单元：万元     名堂       2024 年 9 月末     2023 年末            2022 年末       2021 年末 房屋及建筑物           42,130.94      23,115.54         24,577.32     27,047.24 通用设备              1,365.18        1,431.49         1,391.97      1,428.21 专用设备             13,406.50      12,462.01         10,441.30      8,591.10 输送器用               292.20              295.33       159.79        264.23     总共           57,194.83      37,304.37         36,570.39     37,330.79    敷陈期各期末，公司固定钞票账面价值分别为 37,330.79 万元、36,570.39 万元、37,304.37 万元和 57,194.83 万元，占非流动钞票的比例分别为 56.30%、 备和输送器用组成，其中主要为房屋及建筑物及专用设备，与公司主营业务和 行业特征相符。    公司固定钞票折旧接纳年限平均法分类计提，根据固定钞票类别、预计使 浙江永贵电器股份有限公司                                                                  召募说明书 用寿命和预计净残值率敬佩折旧，具体折旧计提政策如下：   类别          折旧方法     折前年限（年）                      残值率                 年折旧率 房屋及建筑物    年限平均法                         20                    5%                  4.75% 通用设备      年限平均法                          5                    5%                19.00% 专用设备      年限平均法                     5-10                      5%            9.5%-19.00% 输送器用      年限平均法                          5                    5%                19.00%   同行业可比上市公司的折旧计提政策情况如下：                                                  折前年限     类别                  瑞可达           华丰科技                   中航光电                  徕木股份 房屋及建筑物                20 年              40 年              20-30 年                 20 年 通用设备                 5-10 年              9年                   6-10 年            3-10 年 专用设备                 5-10 年              8年                   6-10 年              3-5 年 输送器用                   5年                6年                   5-6 年                5年 数据开始：可比上市公司年度敷陈。   敷陈期内，公司各样固定钞票的折旧方法均接纳平均年限法，与同行业可 比上市公司相一致；公司各样固定钞票的折前年限、残值率及平均年折旧率在 同行业可比上市公司的合理区间内。因此，公司固定钞票折旧计提政策与同行 业可比上市公司不存在要紧差异，固定钞票折旧计提充分。   （5）在建工程   敷陈期内，公司在建工程的组成及变化情况如下：                                                                              单元：万元          名堂              2024 年 9 月末             2023 年末       2022 年末        2021 年末 新能源与汽车国内计策布局名堂                               -            -             -        548.54 光电聚合器开拓名堂                                    -    13,692.76      1,587.74        606.47 华东基地产业开拓名堂                     10,888.55           2,205.37             -              - 聚合器智能化及超充产业名堂                    1,229.98           936.63              -              - 零散工程                                20.25            41.86         12.41          23.53          总共                    12,138.78          16,876.63      1,600.15       1,178.55   敷陈期各期末，公司在建工程账面价值分别 1,178.55 万元、1,600.15 万元、 浙江永贵电器股份有限公司                                                              召募说明书 开拓名堂以及聚合器智能化及超充产业名堂。敷陈期内，公司在建工程正常实 施。      （6）使用权钞票      公司 2021 年脱手推论新租借准则，敷陈期各期末，公司使用权钞票账面价 值分别为 1,198.88 万元、1,145.80 万元、1,095.58 万元和 1,214.87 万元，占非流 动钞票的比例分别为 1.81%、1.69%、1.25%和 1.14%，主如果房屋及建筑物的 租借。敷陈期各期末，公司使用权钞票账面价值不竭下降，主要系累计折旧不 断加多所致。      （7）无形钞票      敷陈期各期末，公司无形钞票情况如下：                                                                         单元：万元   名堂            金额         占比        金额        占比       金额       占比       金额       占比 地皮使用权     11,221.84   91.48% 11,417.34    91.16% 8,160.12   88.39% 7,372.43   94.24% 专利权            3.28    0.03%      3.41     0.03%     1.60    0.02%     4.33   0.06% 非专利期间             -        -          -        -     7.21    0.08%    54.99   0.70% 软件         1,041.72    8.49%   1,103.47    8.81% 1,062.98   11.51%   391.01   5.00%   总共      12,266.84 100.00% 12,524.22 100.00% 9,231.90 100.00% 7,822.76 100.00%      敷陈期内，公司无形钞票主要为地皮使用权和软件。敷陈期各期末，公司 无形钞票账面价值分别为 7,822.76 万元、9,231.90 万元、12,524.22 万元和 置“华东基地产业开拓名堂”的用地所致。      公司无形钞票的摊销年限政策如下：使用寿命有限的无形钞票，在使用寿 命内按照与该项无形钞票研究的经济利益的预期杀青方式系统合理地摊销，无 法可靠敬佩预期杀青方式的，接纳直线法摊销。具体年限如下： 浙江永贵电器股份有限公司                                                     召募说明书         类别                 折旧方法                          折前年限（年） 地皮使用权                        直线法                            50 软件及商标                        直线法                            5 非专利期间                        直线法                            10 专利权                          直线法                            10   同行业可比上市公司的无形钞票摊销政策情况如下：                                        折前年限   类别              瑞可达             华丰科技                中航光电            徕木股份 地皮使用权        30-50 年   不动产权证使用期限                 42-51 年         50 年                        合同商定的授权期间或 软件及商标         5年                                  2-10 年          5年                        预计受益期间 非专利期间        未败露       未败露                        未败露            未败露                        专利文凭授予期间或预 专利权           5年                                  3-5 年          3-5 年                        计受益期间   公司与同行业可比上市公司无形钞票摊销年限不存在要紧差异，公司无形 钞票摊销期限合理严慎。公司无形钞票景色精良，期末不存在减值迹象。   （8）商誉   敷陈期各期末，公司商誉情况如下：                                                                  单元：万元       名堂                    账面原值                 减值准备                账面价值 沈阳博得                   3,525.71               3,525.71                   - 重庆永贵                    239.24                       -              239.24 九航电子                          -                      -                   - 青岛永贵                      64.83                      -               64.83       总共               3,829.77               3,525.71              304.07                                                                   （续表）       名堂                    账面原值                 减值准备                账面价值 沈阳博得                   3,525.71               3,525.71                   - 重庆永贵                    239.24                       -              239.24 九航电子                          -                      -                   - 青岛永贵                      64.83                      -               64.83 浙江永贵电器股份有限公司                                              召募说明书      名堂                   账面原值                减值准备              账面价值      总共               3,829.77             3,525.71        304.07                                                           （续表）      名堂                   账面原值                减值准备              账面价值 沈阳博得                  3,525.71             3,525.71                - 重庆永贵                   239.24                       -      239.24 九航电子                         -                      -              - 青岛永贵                     64.83                      -          64.83      总共               3,829.77             3,525.71        304.07                                                           （续表）      名堂                   账面原值                减值准备              账面价值 沈阳博得                  3,525.71             3,525.71                - 重庆永贵                   239.24                       -      239.24 九航电子                      0.80                      -           0.80 青岛永贵                     64.83                      -          64.83      总共               3,830.57             3,525.71        304.87 注：九航电子已于 2022 年 11 月 14 日刊出。    敷陈期各期末，公司商誉账面价值分别为 304.87 万元、304.07 万元、 和 0.28%，规模和占比均较小，主如果公司收购重庆永贵、青岛永贵股权产生 的商誉。 商誉 64.83 万元。2017 年 7 月，公司控股子公司永贵博得受让沈阳博得 100%的 股权，产生商誉 3,525.71 万元。    公司 2018 年及 2019 年对沈阳博得的商誉进行了减值测试，分别计提了 商誉已全额计提减值准备。公司于敷陈期各期末对商誉进行了减值测试，除上 述情况外，其他商誉未出现减值迹象。 浙江永贵电器股份有限公司                                                                  召募说明书      （9）耐久待摊用度      敷陈期内，公司耐久待摊用度情况如下：                                                                              单元：万元        名堂         2024 年 9 月末         2023 年末              2022 年末           2021 年末 厂区绿化及燃气安装                248.48               257.63           354.24            450.86 办公楼装修                    391.89               375.13           390.78            601.63 室外说念路及排水工程                422.02                       -                  -             - 二期室外零散工程                 464.79                       -                  -             - 其他                       231.72               175.83           145.06             42.52        总共               1,758.90              808.59           890.09          1,095.01      敷陈期各期末，公司耐久待摊用度账面价值分别为 1,095.01 万元、890.09 万元、808.59 万元和 1,758.90 万元，占非流动钞票的比例分别为 1.65%、1.31%、      （10）递延所得税钞票      敷陈期各期末，公司递延所得税钞票账面价值分别为 1,295.42 万元、 递延收益可抵扣暂时性差异产生。      （11）其他非流动钞票      敷陈期各期末，公司其他非流动钞票情况如下：                                                                              单元：万元       名堂       2024 年 9 月末         2023 年末                2022 年末            2021 年末 预支设备工程款              5,484.20              2,748.32         2,598.10             781.33 预支装修款                        -                    -                  -            51.41 预支软件款                  59.87                 49.28            137.08                   - 预支地皮款                        -                    -                  -           994.66       总共             5,544.07              2,797.60         2,735.17           1,827.40      敷陈期各期末，公司其他非流动钞票金额分别为 1,827.40 万元、2,735.17 万元、2,797.60 万元和 5,544.07 万元，占各期末非流动钞票的比例分别为 2.76%、  浙江永贵电器股份有限公司                                                                  召募说明书  款。     （二）欠债景色分析     敷陈期各期末，公司欠债组成情况如下：                                                                              单元：万元  名堂            9 月 30 日             12 月 31 日           12 月 31 日           12 月 31 日              金额          比例       金额         比例       金额         比例       金额        比例 流动欠债        81,553.70    95.26% 80,049.59    95.63% 72,678.60    95.11% 48,987.51   91.95% 非流动欠债        4,057.18     4.74% 3,661.66      4.37% 3,740.15     4.89% 4,288.08     8.05%  总共         85,610.88 100.00% 83,711.24 100.00% 76,418.75 100.00% 53,275.59 100.00%     敷陈期各期末，公司欠债总额分别为 53,275.59 万元、76,418.75 万元、  蔓延相匹配。2022 年末，公司欠债总额同比加多 43.44%，当期营业成本同比增  长 39.45%。     敷陈期各期末，公司流动欠债分别为 48,987.51 万元、72,678.60 万元、  因系公司因分娩经营所需采购原材料及购买分娩设备带来的应付账款增长。     敷陈期各期末，公司非流动欠债分别为 4,288.08 万元、3,740.15 万元、  和 4.74%。     敷陈期各期末，公司流动欠债组成情况如下：                                                                              单元：万元   名堂                金额         比例       金额         比例       金额         比例       金额        比例 短期借债              8.08    0.01%      90.00    0.11%    190.24     0.26%    311.78    0.64% 应付单子          6,840.66    8.39% 9,079.92     11.34% 10,657.39    14.66% 9,615.95    19.63% 应付账款         59,456.72   72.90% 53,504.04    66.84% 48,073.27    66.15% 28,716.81   58.62% 预收款项            102.04    0.13%    101.16     0.13%      82.90    0.11%     75.61    0.15%  浙江永贵电器股份有限公司                                                                 召募说明书   名堂              金额         比例          金额        比例         金额       比例       金额         比例 合同欠债         2,157.10   2.65% 1,237.47         1.55%     948.38    1.30%   936.50      1.91% 应付职工薪酬       4,479.94   5.49% 6,423.89         8.02% 5,517.58      7.59% 4,151.99      8.48% 应交税费         1,230.56   1.51% 1,392.15         1.74% 2,466.90      3.39% 2,168.54      4.43% 其他应付款        2,494.55   3.06% 3,509.42         4.38% 3,901.54      5.37% 2,310.80      4.72% 一年内到期的 非流动欠债 其他流动欠债       4,280.42   5.25% 4,160.87         5.20%     123.29    0.17%   121.64      0.25% 流动欠债总共      81,553.70 100.00% 80,049.59 100.00% 72,678.60 100.00% 48,987.51 100.00%    （1）短期借债    敷陈期各期末，公司短期借债金额分别为 311.78 万元、190.24 万元、90 万  元和 8.08 万元，短期借债金额较小，主要为已贴现未到期的生意汇票。    （2）应付单子    敷陈期各期末，公司应付单子均为银行承兑汇票，金额分别为 9,615.95 万  元、10,657.39 万元、9,079.92 万元和 6,840.66 万元，占流动欠债的比例分别为  规模较大，与部分供应商结算方式接纳银行承兑汇票结算，致使应付单子期末  余额较高。    （3）应付账款    敷陈期各期末，公司应付账款情况如下：                                                                              单元：万元        名堂         2024 年 9 月末            2023 年末           2022 年末         2021 年末  材料款                    53,499.40            49,309.71        47,393.59         28,357.05  工程设备款                   5,957.32             4,194.33            679.67            359.76        总共               59,456.72            53,504.04        48,073.27         28,716.81    敷陈期各期末，公司应付账款金额分别为 28,716.81 万元、48,073.27 万元、  敷陈期内，跟着公司营业收入规模的加多，公司加多了原材料、工程设备等物 浙江永贵电器股份有限公司                                                 召募说明书 资的采购量以扩大分娩，进而导致各期末应付账款余额加多。2022 年末，公司 应付材料款较 2021 年末加多 19,036.54 万元，系公司 2022 年度营业收入同比增 长 31.41%，加大了原材料采购；2023 年，跟着公司光电聚合器开拓名堂、华东 基地产业开拓名堂等开拓的激动，公司在年末应付工程设备款也有所加多； 大了原材料采购，且跟着光电聚合器开拓名堂、华东基地产业开拓名堂及聚合 器智能化及超充产业名堂开拓的不时激动，公司应付工程设备款也不时加多。 （2）公司对上游供应商的议价才气较强，敷陈期内，公司的经营规模不竭扩大， 采购量不竭上升，与供应商形成了较好的业务合作关系，阛阓信誉加多，同期， 在业务快速增长过程中，公司保有安全的营运资金尤为紧要，因此朝上游供应 商争取了更长的账期。   （4）预收款项   敷陈期各期末，公司预收款项金额分别为 75.61 万元、82.90 万元、101.16 万元和 102.04 万元，金额较小，占比较低。   （5）合同欠债   敷陈期各期末，公司合同欠债金额分别为 936.50 万元、948.38 万元、 模扩大而加多，占流动欠债的比例分别为 1.91%、1.30%、1.55%和 2.65%，占 比较小。   （6）应付职工薪酬   敷陈期各期末，公司应付职工薪酬情况如下：                                                              单元：万元        名堂        2024 年 9 月末       2023 年末      2022 年末      2021 年末 短期薪酬                  4,473.98       6,387.21     5,513.92     4,148.69 下野后福利-设定提存磋商             5.96          36.68         3.66         3.30        总共             4,479.94       6,423.89     5,517.58     4,151.99   敷陈期各期末，公司应付职工薪报答额分别为 4,151.99 万元、5,517.58 万 元、6,423.89 万元和 4,479.94 万元，主要为公司应支付给职工的工资、奖金、 浙江永贵电器股份有限公司                                                              召募说明书 福利费以及为职工交纳的社会保障费、住房公积金等。跟着公司经营规模的增 长及职工东说念主数的加多，应付职工薪酬余额全体呈增长趋势。2024 年 9 月末，公 司应付职工薪报答额大幅减少，主要原因系公司 2024 年前三季度支付了上年末 计提的年终奖金。   （7）应交税费   敷陈期各期末，公司应交税费情况如下：                                                                         单元：万元         名堂           2024 年 9 月末          2023 年末        2022 年末         2021 年末 升值税                           755.55         978.83        1,682.44        1,617.46 企业所得税                         207.35             70.00       330.41         190.47 房产税                           106.01         130.26          145.47         150.44 地皮使用税                          39.75             43.42              -              - 城市珍重开拓税                        36.40             56.46       117.08          86.12 评释费附加                          19.01             33.20         66.18         51.18 所在评释附加                         12.67             19.58         44.12         32.88 个东说念主所得税                          36.45             38.87         68.81         31.91 印花税                            17.29             21.38         12.04          7.92 所在水利开拓专项基金                      0.01              0.15          0.35          0.16 预扣税（泰国公司代扣的个 东说念主所得税或企业所得税）         总共                   1,230.56      1,392.15        2,466.90        2,168.54   敷陈期各期末，公司应交税费金额分别为 2,168.54 万元、2,466.90 万元、   （8）其他应付款   敷陈期各期末，公司其他应付款情况如下：                                                                         单元：万元    名堂        2024 年 9 月末       2023 年末               2022 年末            2021 年末 应付未付款             1,395.24          2,384.35             2,617.19          2,046.55 限定性股票              781.28               742.40           1,056.40                  - 押金保证金              256.88               361.76            212.55            190.66  浙江永贵电器股份有限公司                                                                              召募说明书        名堂            2024 年 9 月末           2023 年末                 2022 年末             2021 年末  其他                            61.14                  20.91               15.40                  73.59        总共                  2,494.55                3,509.42            3,901.54                2,310.80       敷陈期各期末，公司其他应付款金额分别为 2,310.80 万元、3,901.54 万元、  款金额较 2021 年末加多 1,590.74 万元，主要系公司 2022 年实施了限定性股票  激励磋商，根据严慎性原则阐明了潜在的回购义务。       （9）一年内到期的非流动欠债       敷陈期各期末，公司一年内到期的非流动欠债金额分别为 577.89 万元、       （10）其他流动欠债         名堂                 2024 年 9 月末                2023 年末          2022 年末           2021 年末  待转销项税额                                 280.42             160.87          123.29               121.64  少数股权远期收购义务                            4,000.00           4,000.00                -                   -         总共                             4,280.42           4,160.87         123.29               121.64       敷陈期各期末，公司其他流动欠债金额分别为 121.64 万元、123.29 万元、  销项税额。因存在子公司少数股权远期收购义务，2023 年末公司阐明了 4,000  万的少数股权远期收购义务。       敷陈期各期末，公司的非流动欠债组成情况如下：                                                                                         单元：万元  名堂             金额        比例         金额           比例              金额        比例            金额           比例 租借欠债        771.84    19.02%     558.99      15.27%           420.97    11.26%        608.80      14.20% 预计欠债         83.26     2.05%      51.44           1.40%       137.31     3.67%         53.99       1.26% 递延收益    3,202.08      78.92%   3,051.23      83.33%        3,181.87     85.07%    3,625.30        84.54%  总共     4,057.18     100.00%   3,661.66     100.00%        3,740.15    100.00%    4,288.08       100.00% 浙江永贵电器股份有限公司                                                        召募说明书   （1）租借欠债   敷陈期各期末，公司租借欠债金额分别为 608.80 万元、420.97 万元、 年起推论新租借准则，并阐明相应的租借欠债。   （2）预计欠债   敷陈期各期末，公司预计欠债金额分别为 53.99 万元、137.31 万元、51.44 万元和 83.26 万元，主要为合同预计欠债，具体为名堂质保费。   （3）递延收益   敷陈期各期末，公司递延收益金额分别为 3,625.30 万元、3,181.87 万元、   （三）偿债才气分析   敷陈期各期末，公司偿债才气主要财务方针如下：        名堂 流动比率                       2.74                  2.90        3.25         4.11 速动比率                       2.08                  2.33        2.57         3.31 钞票欠债率（母公司）               6.54%                 6.89%       7.59%        7.09% 钞票欠债率（合并）               25.96%                26.17%      25.14%       19.90% 息税前利润（万元）             10,578.63             10,238.24   15,607.86    12,269.88 利息保障倍数                  261.14                216.40      267.25        88.41   敷陈期各期末，公司流动比率、速动比率有所波动，但仍保持较高的钞票 流动性水平。公司一直以来积极实行稳健的融资政策，出于自身践诺情况及融 资成本等考量，公司敷陈期内主要依靠自身积聚来进行分娩经营参预，保持较 为安全的财务结构并严格抑遏欠债规模。敷陈期内，公司息税前利润保持在较 高水平，标明公司具有较好的盈利才气；公司利息保障倍数保管在较高水平， 自满出公司较强的偿债才气。   笼统来看，公司财务安全性较高，偿债才气精良。 浙江永贵电器股份有限公司                                               召募说明书   敷陈期各期末，公司与同行业可比上市公司的主要偿债才气方针对比如下：   财务方针    公司称号           瑞可达          1.72         1.82         2.35         2.42           华丰科技         2.07         3.68         2.67         2.04   流动比率    中航光电         2.16         2.21         2.07         2.26    （倍）    徕木股份         1.55         1.62         1.71         1.20           平均值          1.87         2.33         2.20         1.98           刊行东说念主          2.74         2.90         3.25         4.11           瑞可达          1.33         1.51         2.00         1.93           华丰科技         1.64         3.22         2.21         1.71   速动比率    中航光电         1.79         1.87         1.65         1.79    （倍）    徕木股份         0.93         1.01         1.11         0.59           平均值          1.42         1.90         1.74         1.51           刊行东说念主          2.08         2.33         2.57         3.31           瑞可达       47.38%        42.18%       36.62%       35.08%           华丰科技      45.85%        40.73%       54.23%       52.25%  钞票欠债率    中航光电      36.98%        38.11%       41.84%       41.10%  （合并）     徕木股份      45.64%       43.18%-       35.46%       41.56%           平均值       43.96%       40.34%       42.04%       42.50%           刊行东说念主       25.96%       26.17%       25.14%       19.90% 注：数据开始于各同行业可比上市公司如期敷陈。   综上，敷陈期各期末，公司流动比率及速动比率高于同行业可比上市公司， 钞票欠债率低于同行业可比上市公司，公司具有较强偿债才气，主要系公司盈 利才气较强，经营行径产生的现款流较好，同期公司耐久推论稳健的财务政策， 在保证正常的经营行径所需的营运资金前提下，抑遏财务风险，使得其流动比 率、速动比率相对较高，钞票欠债率水平相对较低。 较高，与各主要银行建立了精良的合作关系，敷陈期内公司不存在逾期、延期 浙江永贵电器股份有限公司                                                        召募说明书 贷款及债务负约的情况。公司融资渠说念畅通，银行授信额度相对充足，具有较 强的融资才气，随机应酬分娩经营中的资金需求。   本次刊行可调度公司债券召募资金到位后，公司钞票欠债率将暂时有所提 升，但由于可调度公司债券带有股票期权的特性，在一定条件下，债券持有东说念主 不错在改日调度为公司的股票；同期可调度公司债券票面利率相对较低，每年 的债券偿还利息金额较小，因此不会给公司带来较大的还本付息压力。从公司 敷陈期内的经营情况看，公司改日有足够经营收入和资金开始来保证当期可转 换公司债券利息的偿付。   （四）营运才气分析   敷陈期内，反应公司营运才气的主要财务方针如下表所示：      名堂        2024 年 1-9 月        2023 年度        2022 年度          2021 年度 应收账款盘活率（次）              1.90             1.62            1.78           1.75 存货盘活率（次）                2.45             2.10            2.16           1.88 注：2024 年 1-9 月应收账款盘活率及存货盘活率还是年化处理。   敷陈期各期，公司应收账款盘活率分别为 1.75 次、1.78 次、1.62 次和 1.90 次，存货盘活率分别为 1.88 次、2.16 次、2.10 次和 2.45 次，最近三年应收账款 盘活率和存货盘活率总体呈小幅波动，未出现要紧变化。   财务方针     公司称号      2024 年 1-9 月        2023 年度       2022 年度      2021 年度             瑞可达                   3.28          2.28        2.94        2.79            华丰科技                   1.85          1.89        2.64        3.27 应收账款盘活率    中航光电                   1.77          2.87        3.21        2.73   （次）      徕木股份                   2.28          1.88        2.08        1.99             平均值                   2.29          2.23        2.72        2.70             刊行东说念主                   1.90          1.62        1.78        1.75             瑞可达                   3.24          2.87        3.63        3.35  存货盘活率            华丰科技                   3.12          2.65        3.32        3.26   （次）            中航光电                   2.64          2.45        1.89        2.06 浙江永贵电器股份有限公司                                             召募说明书   财务方针     公司称号   2024 年 1-9 月    2023 年度     2022 年度    2021 年度            徕木股份            1.43        1.22       1.31       1.20            平均值             2.61        2.30       2.54       2.47            刊行东说念主             2.45        2.10       2.16       1.88 注 1：数据开始于各同行业可比上市公司如期敷陈； 注 2：公司及可比公司 2024 年 1-9 月应收账款盘活率及存货盘活率还是年化处理。同行业 可比公司未败露 2024 年 9 月应收账款余额及存货账面余额，故同行业可比公司使用存货账 面价值狡计存货盘活率。   公司应收账款盘活率略低于可比公司平均水平，主要原因是公司对知豆汽 车、金坛汽车两家客户的应收账款一语气数年处于坏账状态且金额较大，公司已 全额计提坏账准备。公司存货盘活率略低于可比公司平均水平，主要系公司业 务涵盖轨说念交通与工业、车载与能源信息、特种装备等三伟业务板块，产物型 号丰富，为针对各样产物进行备货，存货规模相对较大，导致存货盘活率较低。 公司不时加强应收账款及存货管束水平，2024 年 1-9 月，公司应收账款盘活率 与存货盘活率较敷陈期其他年份均有所进步。   （五）财务性投资情况   根据《注册管束办法》，上市公司向不特定对象刊行可转债的，除金融类 企业外，最近一期末不存在金额较大的财务性投资；除金融类企业外，本次募 集资金使用不得为持有财务性投资，不得平直或者转折投资于以买卖有价证券 为主要业务的公司。   根据《第九条、第十条、第十一条、第 十三条、第四十条、第五十七条、第六十条研究划定的适宅心见——证券期货 法律适宅心见第 18 号》（以下简称“《证券期货法律适宅心见第 18 号》”） 的划定：（一）财务性投资包括但不限于：投资类金融业务；非金融企业投资 金融业务（不包括投资前后持股比例未加多的对集团财务公司的投资）；与公 司主营业务无关的股权投资；投钞票业基金、并购基金；拆借资金；委用贷款； 购买收益波动大且风险较高的金融产物等。（二）围绕产业链高下流以获取技 术、原料或者渠说念为目的的产业投资，以收购或者整合为目的的并购投资，以 拓展客户、渠说念为目的的拆借资金、委用贷款，如得当公司主营业务及计策发 展标的，不界定为财务性投资。（三）上市公司尽头子公司参股类金融公司的， 适用本条要求；经营类金融业务的不适用本条，经营类金融业务是指将类金融 浙江永贵电器股份有限公司                                         召募说明书 业务收入纳入合并报表。（四）基于历史原因，通过发起设立、政策性重组等 形成且短期难以清退的财务性投资，不纳入财务性投资狡计口径。（五）金额 较大是指，公司已持有和拟持有的财务性投资金额杰出公司合并报表包摄于母 公司净钞票的百分之三十（不包括对合并报表范围内的类金融业务的投资金 额）。（六）本次刊行董事会决议日前六个月至本次刊行前新参预和拟参预的 财务性投资金额应当从本次召募资金总额中扣除。参预是指支付投资资金、披 露投资意向或者缔结投资公约等。（七）刊行东说念主应当衔尾前述情况，准确败露 抑遏最近一期末不存在金额较大的财务性投资的基本情况。   最近一期末，公司不存在持有金额较大的财务性投资的情形。敷陈期末， 公司可能触及财务性投资的关连科目如下：                                                      单元：万元                                          占最近一期末     是否属于财务    名堂          主要内容      账面价值                                           净钞票比例       性投资           力帆科技债务重组债 交游性金融钞票                          92.90      0.04%     否           转股股票           押金保证金、职工备 其他应收款                           965.63      0.40%     否           用金尽头他           待抵扣升值税进项税           额、待摊销合同取得 其他流动钞票                          587.98      0.24%     否           成本、预缴企业所得           税和房租 耐久股权投资    联营企业股权投资         12,140.33        4.97%     否           对出门租的老厂房及 投资性房地产                      2,960.08        1.21%     否           地皮使用权 其他非流动金融   知豆汽车债转股平台 钞票        有限合伙份额           预支设备工程款和预 其他非流动钞票                     5,544.07        2.27%     否           付软件款    总共           /          22,840.93        9.35%     /   （1）交游性金融钞票   抑遏敷陈期末，公司持有的交游性金融钞票为力帆科技（601777.SH）的股 票，账面金额为 92.90 万元。该等股票系公司因力帆科技债务重组取得的债转 股股票，股票的取得与主营业务关连，并非公司在股票二级阛阓上购买取得， 不属于《证券期货法律适宅心见第 18 号》划定的“与公司主营业务无关的股权 投资”，属于非财务性投资。 浙江永贵电器股份有限公司                        召募说明书   （2）其他应收款   抑遏敷陈期末，公司其他应收款金额为 965.63 万元，主要为押金保证金、 职工备用金等，均不属于财务性投资。   （3）其他流动钞票   抑遏敷陈期末，公司其他流动钞票金额为 587.98 万元，主要为待抵扣升值 税进项税额等，不属于财务性投资。   （4）耐久股权投资   抑遏敷陈期末，公司耐久股权投资的账面金额为 12,140.33 万元，系对金立 诚、永贵川虹、北京万高、永贵东瀛、长春富晟、艾立可、深圳擎能等企业的 投资。   上述耐久股权投资，属于围绕产业链高下流以获取期间、原料或者渠说念为 目的的产业投资，得当公司主营业务及计策发展标的，是公司围绕主营业务产 业链及高下流业务合作而进行的产业投资，得当公司主营业务及计策发展标的， 不以获取投资收益为主要目的，不属于财务性投资，具体情况见“（一）钞票 景色分析”之“2、非流动钞票组成及变动分析”之“（1）耐久股权投资”。   （5）投资性房地产   抑遏敷陈期末，公司投资性房地产的账面金额为 2,960.08 万元，系公司对 出门租的老厂房及地皮使用权，不属于财务性投资。   （6）其他非流动金融钞票   抑遏敷陈期末，公司其他非流动金融钞票系公司原持有的知豆汽车应收款 项债权，根据其重整磋商，公司持有其债权的 90%通过转股获取退回。抑遏报 告期末，公司已成为债转股平台的合伙东说念主，公司将其指定为以公允价值计量且 其变动计入当期损益的金融钞票核算，列示为其他非流动金融钞票。该合伙份 额系公司与客户进行应收账款债务重组所得，取得与主营业务关连，并非公司 投资取得，不属于《证券期货法律适宅心见第 18 号》划定的“与公司主营业务 无关的股权投资”，属于非财务性投资。 浙江永贵电器股份有限公司                                                         召募说明书    （7）其他非流动钞票    抑遏敷陈期末，公司其他非流动钞票金额为 5,544.07 万元，主要为预支设 备工程款等，不属于财务性投资。 向不特定对象刊行可调度公司债券关连议案。董事会决议日前六个月于今，公 司不存在实施或拟实施投钞票业基金、并购基金、拆借资金、委用贷款、以超 过集团持股比例向集团财务公司出资或增资、购买收益波动大且风险较高的金 融产物、非金融企业投资金融业务、类金融业务等财务性投资的情形。 七、经营恶果分析    （一）敷陈期内经营情况概览    敷陈期内，公司主要经营情况如下：                                                                     单元：万元       名堂       2024 年 1-9 月         2023 年度           2022 年度       2021 年度 营业收入                137,084.55        151,837.26       151,036.05    114,933.23 营业利润                 10,627.35         10,398.81        15,703.04     12,457.19 利润总额                 10,538.12         10,190.93        15,549.45     12,131.09 净利润                  10,182.82             9,672.22     15,207.39     11,987.19 归母净利润                10,065.19         10,106.30        15,470.73     12,222.77 扣非归母净利润               9,365.70             8,891.40     14,587.47     10,967.40    敷陈期各期，公司的营业收入分别为 114,933.23 万元、151,036.05 万元、 司所处行业下流阛阓需求不时增长，公司行业竞争才气以及市时势位不时平定 并不竭进步，2021 年度至 2023 年度公司营业收入不时增长，最近两年年均复 合增长率为 14.94%；2023 年度，受阛阓竞争强烈等身分影响，公司的营业利润 有所下降，同期，在东说念主员薪酬水平全体上升、研发不时参预、实施限定性股票 激励磋商阐明股份支付等影响下，公司归母净利润下降 34.67%；公司不时加大 阛阓开拓并不竭优化客户结构，2024 年 1-9 月，公司营业收入较 2023 年同期大    浙江永贵电器股份有限公司                                                                         召募说明书    幅增长 35.56%，公司归母净利润较 2023 年同期亦增长 11.80%。        （二）营业收入分析                                                                                       单元：万元  名堂           金额            比例         金额            比例             金额          比例        金额           比例 主营业务   134,896.96       98.40%   149,532.85     98.48%      148,071.85      98.04% 112,642.54       98.01% 其他业务      2,187.59      1.60%      2,304.41       1.52%         2,964.19     1.96%    2,290.69       1.99%  总共    137,084.55    100.00%     151,837.26 100.00%         151,036.05 100.00% 114,933.23          100.00%        敷陈期各期，公司主营业务收入占营业收入比例分别为 98.01%、98.04%、    业收入保持增长态势。                                                                                       单元：万元   名堂              金额           比例         金额             比例            金额          比例        金额           比例 轨说念交通与工业     48,503.01     35.38%    67,057.41       44.16%      73,128.67    48.42%    67,771.61     58.97% 车载与能源信息     79,891.54     58.28%    76,821.31       50.59%      72,018.46    47.68%    41,174.48     35.82% 特种装备尽头他      8,690.00      6.34%     7,958.53           5.24%    5,888.92     3.90%     5,987.14      5.21%   总共       137,084.55    100.00% 151,837.26 100.00% 151,036.05 100.00% 114,933.23 100.00%        敷陈期内，公司的营业收入主要由轨说念交通与工业、车载与能源信息业务    板块收入组成。敷陈期各期，上述两个业务板块收入金额总共分别为    收入比例分别为 94.79%、96.10%、94.75%和 93.66%。        （1）轨说念交通与工业板块        敷陈期各期，公司轨说念交通与工业板块杀青分别收入 67,771.61 万元、    的主要平直客户为中国中车，末端客户主要为国铁集团及城市地铁运营公司。    中国中车是国内轨交车辆的中枢制造商，其主要分娩基地散播在湖南株洲、吉 浙江永贵电器股份有限公司                                  召募说明书 林长春、山东青岛、江苏南京等地。公司早期向中国中车提供的主要产物为各 类聚合器产物，与中国中车形成多年长远精良的合作关系，公司的研发才气、 产物质地、服务响应以及在新产物端的联合研发体系均获取了中国中车的高度 招供。公司陆续研发了油压减振器、门系统、计轴信号系统、意会说念等产物并 对中国中车杀青了批量供应。    敷陈期内，公司朝上述客户的销售均接纳直销模式。连年来，国内城际高 铁的投资开拓需求相对放缓，但公司加强了相应产物在城市地铁车辆上的营销， 公司在轨说念交通与工业板块的营业收入基本保持闲散，但跟着公司在车载与能 源信息板块的收入快速增长，敷陈期内公司轨说念交通与工业板块的收入占公司 营业收入的比例占比逐年下降。    （2）车载与能源信息板块    敷陈期各期，公司车载与能源信息板块分别杀青收入 41,174.48 万元、 能源信息板块产物主要包括高压聚合器及线束组件、高压分线盒（PDU）/BDU、 充/换电接口及线束、交/直流充电枪、大功率液冷直流充电枪、通讯电源/信号 聚合器、储能聚合器、高速聚合器等。公司在该板块的主要客户为各样整车制 造厂及大型通讯设备公司，经过多年产物研发及阛阓开拓，公司已基本成为国 内主流整车制造厂及通讯设备公司在相应产物的供应商，主要客户包括比亚迪、 上汽集团、安稳集团、奇瑞汽车、长安汽车、一汽集团、广汽集团、北汽集团、 中兴通讯、大唐等著名公司。由于国内零部件供应商在产物价钱、服务保障及 产能配套等方面更具上风，因此国产整车制造商产销量及出口量的快速增长为 国内零部件供应商创造了较大的国产替代和出口的空间。公司敷陈期内不竭加 大在车载产物领域的研发及产能参预，关连产物在期间研发、产能配套、属地 化服务及产物价钱等关键身分上获取了客户的高度招供，来自车载与能源信息 板块的营业收入也快速增长。敷陈期内，车载与能源信息板块营业收入占公司 全体营业收入的比重分别为 35.82%、47.68%、50.59%和 58.28%，占比不时提 升并在 2023 年度初度杰出 50%，并于 2024 年 1-9 月进一步进步至 58.28%，成 为公司最大的营业收入开始。    （3）特种装备与其他  浙江永贵电器股份有限公司                                                            召募说明书      敷陈期内，公司不时加强特种装备尽头他领域产物的研发参预及产物假想，  并鼎力开拓下流阛阓，杀青了该领域在敷陈期内营业收入的快速增长。2023 年  度，公司特种装备尽头他领域产物较 2022 年度增长 35.15%，2024 年 1-9 月，  公司特种装备尽头他领域产物较 2023 年同期进一步大幅增长 59.49%。特种装  备尽头他领域关连产物在公司全体营业收入中的占比孝顺亦迟缓进步至 6.34%，  成为公司改日紧要的营收开始。      敷陈期内，公司主营业务收入按地域组成情况如下：                                                                         单元：万元 名堂       金额           比例        金额         比例        金额        比例        金额        比例 境内   136,891.54    99.86% 151,198.16    99.58% 150,647.33   99.74% 114,661.87   99.76% 境外      193.01      0.14%     639.09     0.42%     388.71     0.26%    271.36     0.24% 总共   137,084.55   100.00% 151,837.26   100.00% 151,036.05 100.00% 114,933.23 100.00%      敷陈期各期，公司境内营业收入占比分别为 99.76%、99.74%、99.58%和  境外营业收入占比较低。      在新一轮的汽车工业发展过程中，中国引颈全球的新能源汽车发展。国内  整车分娩商与国内零部件供应商经过多年的联合研发与阛阓开拓，不管在基础  材料、电板制造、电机电控、一体化压铸、智能驾驶及车机互联等领域，如故  在东说念主才团队、期间储备、品牌招供度以及资金实力等方面，齐取得了长足的进  步，阛阓竞争力不竭进步。在上汽集团、比亚迪、奇瑞汽车、安稳集团等主流  整车分娩商不竭打开外洋阛阓的带动下，中国车企品牌迟缓获取外洋破费者的  招供。国内主机厂商分娩的多款新能源车以及部分燃油车在北好意思、欧洲及亚太  等地区销量快速进步。上汽集团、比亚迪、安稳集团等车企均在外洋设立了生  产基地，以进一步拓宽外洋阛阓同期在一定程度上贬抑部分国度出台的反推销  等法案带来的影响，因此国产车企在外洋对国内汽车零部件供应商在外洋设立  分娩基地进行属地化服务的需求亦在快速增长，国内汽车零部件供应商进行国  际化发展已成为势必趋势。公司亦尽头贵重外洋业务，制定了外洋发展计策，  将 2024 年度算作公司外洋发展的元年，已在泰国等地入辖下手积极布局分娩基地辐       浙江永贵电器股份有限公司                                                                       召募说明书       射东南亚客户，并积极追随下旅客户的外洋发展计策，加速全球化布局的杀青，       公司改日外洋业务收入有待不时增长。                                                                                        单元：万元 类别         金额           占比             金额          占比          金额            占比           金额           占比 一季度     40,121.56          /       31,921.04    21.02%     30,015.59      19.87%      20,008.78    17.41% 二季度     44,969.37          /       35,998.43    23.71%     37,872.38      25.08%      26,753.97    23.28% 三季度     51,993.62          /       33,204.93    21.87%     36,790.95      24.36%      30,176.12    26.26% 四季度             /          /       50,712.86    33.40%     46,357.13      30.69%      37,994.35    33.06% 总共     137,084.55   100.00%    151,837.26      100.00%    151,036.05     100.00%     114,933.23   100.00%         公司营业收入不存在季节性波动，敷陈期各期，公司一季度营业收入占比       相对其他季度较低的原因主要系春节身分所致。         综上，敷陈期内，公司营业收入全体呈迟缓增长的态势，跟着下流轨说念交       通与工业领域的投资开拓需求放缓、新能源汽车行业的快速发展以及中国车企       和零部件供应商加速外洋业务布局，敷陈期内公司营业收入结构随之变化，车       载与能源信息板块成为营收孝顺占比最高的业务板块。         敷陈期内，公司和同行业可比上市公司的营业收入变动比率情况如下：                                                                                        单元：万元        名堂                       金额             同比          金额         同比          金额          同比        金额       瑞可达            158,944.63      52.75%    155,498.30 -4.32%       162,514.21 80.23%      90,172.35       中航光电          1,409,499.63     -8.23% 2,007,443.96 26.75% 1,583,811.67 23.09% 1,286,686.27       徕木股份           105,034.22      35.07%    108,999.99 17.13%        93,062.21 35.75%      68,554.42       华丰科技            74,916.13      21.01%     90,363.95 -8.17%        98,398.58 18.36%      83,133.09       平均值            437,098.65      25.15%               - 7.85%               - 39.36%               -       刊行东说念主            137,084.55      35.56%    151,837.26 0.53%        151,036.05 31.41%     114,933.23  其中：轨说念交通     与工业 浙江永贵电器股份有限公司                                               召募说明书  名堂              金额        同比    金额       同比    金额        同比        金额  车载与能  源信息  特种装备  尽头他 注：同行业可比上市公司数据开始于其如期敷陈。 板块收入加多 30,843.98 万元，同比增长 74.91%，主要系 2022 年度新能源汽车 行业快速发展，公司紧抓新能源汽车和充电行业快速发展机遇，鼎力拓展新能 源客户，新能源汽车关连业求杀青收入大幅增长。由上表可见，同行业可比上 市公司营业收入 2022 年度较上年度均存在较大幅度的增长，公司的销售收入变 动幅度与行业全体趋势基本一致。 度有所下滑，主要系公司车载与能源信息业务板块 2023 年度营业收入较 2022 年增长不时增长 4,802.85 万元的同期，轨说念交通与工业板块营业收入较 2022 年 度下降 6,071.25 万元。2023 年度，公司车载与能源信息业务板块营业收入占公 司全体营业收入比重为 50.59%，杰出轨说念交通与工业板块，成为公司最大的营 业收入开始，主要系中国城际铁路行业经过多年的发展已较为老练，新增的铁 路开拓投资需求放缓，因此对上游轨交领域零部件供应商产物的需求随之减少； 而同期新能源汽车茂盛发展，新能源汽车产销量快速增长，从而对上游车载领 域零部件供应商产物需求快速进步所致。此外，2023 年度，公司特种装备尽头 他板块杀青营业收入较 2022 年度增长 35.14%，主要系公司加大了对特种装备 业务的参预，业务增长趋势与产物主要面向航天航空等特种装备领域的中航光 电基本一致。 汽车领域不时发力，积极拓展车载与能源信息业务，杀青该领域营业收入同比 增幅达 57.46%；此外，公司不时在特种装备尽头他领域参预研发并鼎力开拓市 场，2024 年 1-9 月，公司该领域营业收入较 2023 年同期亦大幅增长 59.49%。    浙江永贵电器股份有限公司                                                                         召募说明书          （三）营业成天职析          敷陈期内，公司营业成本组成如下表所示：                                                                                       单元：万元   名堂            金额            比例          金额            比例          金额           比例          金额          比例 主营业务成本    95,712.03      98.37%    105,798.58      98.67%    103,304.04     98.88%    73,924.51     98.68% 其他业务成本     1,590.32      1.63%       1,431.17        1.33%     1,167.92      1.12%       990.52      1.32%   总共      97,302.35 100.00%        107,229.75     100.00%    104,471.96   100.00%     74,915.03    100.00%    年度至 2023 年度的年均复合增长率为 19.64%。敷陈期内，公司主营业务成本    占比均在 98%以上，与公司营业收入组成情况匹配。                                                                                       单元：万元    名堂               金额           比例         金额            比例        金额          比例          金额          比例 轨说念交通与工业      27,296.45    28.05%     39,830.79     37.15%    43,939.15    42.06%     38,942.99     51.98% 车载与能源信息      64,336.42    66.12%     62,889.53     58.65%    57,264.17    54.81%     32,752.36     43.72% 特种装备尽头他       5,669.47     5.83%      4,509.44       4.21%    3,268.65    3.13%       3,219.68      4.30%    总共        97,302.35 100.00% 107,229.75 100.00% 104,471.96 100.00%                 74,915.03    100.00%          敷陈期各期，公司轨说念交通与工业、车载与能源信息业务板块的营业成本    总共金额分别为 71,695.36 万元、101,203.31 万元、102,720.32 万元和 91,632.87    万元，占各期营业成本的比例均较高，分别为 95.70%、96.87%、95.79%和          （四）毛利及毛利率分析          敷陈期各期，公司笼统毛利分产物组成情况如下：   浙江永贵电器股份有限公司                                                                    召募说明书                                                                              单元：万元   名堂            金额          比例        金额          比例         金额          比例        金额        比例 轨说念交通与工业   21,206.55    53.31%   27,226.62    61.04% 29,189.52       62.69% 28,828.61    72.04% 车载与能源信息   15,555.12    39.10%   13,931.78    31.23% 14,754.30       31.69%   8,422.12   21.05% 特种装备尽头他    3,020.53    7.59%     3,449.10    7.73%    2,620.28       5.63%   2,767.46   6.92%   总共      39,782.20 100.00%     44,607.50 100.00% 46,564.09 100.00% 40,018.20 100.00%        敷陈期各期，公司轨说念交通与工业、车载与能源信息业务板块的毛利总共   金额分别为 37,250.74 万元、43,943.81 万元、41,158.40 万元和 36,761.67 万元，   占各期笼统毛利的比例均较高，分别为 93.08%、94.37%、92.27%和 92.41%。   敷陈期内，公司的笼统毛利主要开始于前述两项业务。        敷陈期各期，公司主要产物的销售毛利率情况如下：     名堂                  较上年变                     较上年变                较上年变         2021 年度              毛利率                    毛利率                    毛利率                          动幅度                      动幅度                 动幅度  轨说念交通与工业      43.72%        3.12%   40.60%        0.69%    39.92%        -2.62%      42.54%  车载与能源信息      19.47%        1.33%   18.14%        -2.35%   20.49%        0.03%       20.45%  特种装备尽头他      34.76%       -8.58%   43.34%        -1.16%   44.49%        -1.73%      46.22%  笼统毛利率        29.02%       -0.36%   29.38%        -1.45%   30.83%        -3.99%     34.82%        敷陈期内，公司笼统毛利率呈安详下滑的态势，其中 2024 年 1-9 月笼统毛   利率较 2023 年度下降 0.36 个百分点，2023 年度较 2022 年度笼统毛利率下降   旅客户主要聚积在轨说念交通与工业板块和车载与能源信息板块，通过上述分业   务板块毛利率对比可知，轨说念交通与工业板块业务的毛利率相对较高，车载与   能源信息板块业务的毛利率相对较低。因此，敷陈期内笼统毛利率安详下滑主   要系毛利率相对较低的车载与能源信息板块营业收入占比迟缓进步所致。        敷陈期内，公司笼统毛利率与同行业可比上市公司比较情况如下： 浙江永贵电器股份有限公司                                                          召募说明书  证券代码             证券简称   2024 年 1-9 月        2023 年度       2022 年度    2021 年度             平均值                 24.56%         29.22%        29.82%     29.76% 数据开始：上市公司公告    综上，公司笼统毛利率高于瑞可达、华丰科技及徕木股份，但低于中航光 电，主要系公司与中航光电的轨说念交通与工业板块业务收入占比相对较高；中 航光电面向航天航空及防务等专科领域聚合器等产物销量较高，产物毛利率亦 相对较高，因此中航光电笼统毛利率高于公司。    （1）轨说念交通与工业板块毛利率    敷陈期内，公司轨说念交通与工业板块毛利率分别为 42.54%、39.92%、 产物的关连业务，经过多年期间千里淀与迭代发展，工艺期间含量高，与中国中 车等客户合作密切。由于高铁、动车等轨交车辆耐久在高速状态运行且载乘东说念主 员数目较多，因此对于各样聚合器的安全规格要求较高，对于聚合器相应供应 商的要求也较高，需要经过严格的 CRCC 体系认证，耐久以来安费诺等大型国 际企业在国内轨交聚合器领域占有较大的阛阓份额，国内供应商主要以中航光 电及公司等企业为主，公司在该领域国内供应商中的竞争力较强，聚合器等产 品的毛利率在敷陈期内基本保管在闲散水平。    同行业可比上市公司在轨交板块毛利率情况如下：  证券代码         证券简称       2024 年 1-9 月        2023 年度       2022 年度    2021 年度 注：因同行业可比上市公司瑞可达及徕木股份在轨说念交通与工业板块业务相对较小，因此 在该领域毛利率比较表中剔除；中航光电公开贵寓中未按照下流应用行业败露毛利率情况， 但沟通到中航光电轨交业务为其中枢业务之一，因此将其笼统毛利率算作轨交业务板块毛 利率进行对比；华丰科技在 2023 年度敷陈及 2024 年第三季度敷陈中未败露该细分行业毛 利率情况。 浙江永贵电器股份有限公司                                                    召募说明书      公司敷陈期内在轨说念交通与工业板块毛利率变动趋势与同行业内可比公司 中航光电基本雷同，华丰科技 2022 年在轨说念交通领域毛利率较 2021 年下降幅 度较大。      （2）车载与能源信息板块毛利率      敷陈期内，公司车载与能源信息板块毛利率分别为 20.45%、20.49%、 利率较 2022 年小幅下降 2.35 个百分点，2024 年 1-9 月该板块毛利率较 2023 年 进一步进步 1.33 个百分点。新能源汽车产销量快速进步，对于上游零部件的需 求也快速进步，尤其跟着快充、超充、智能驾驶在新能源汽车上的应用越来越 鄙俗，对于高压聚合器、高速高频聚合器、直流高压充电设施、高压液冷充电 设施等设备的需求大幅加多。正因为如斯，越来越多的公司加入到行业竞争中， 尤其较多原先主要供应家电聚合器、防务聚合器、通讯聚合器等领域的聚合器 公司也快速投资进入车载聚合器领域，行业全体处于充分竞争状态。不同聚合 器公司在主流整车制造商中的供应计策与被招供程度也不雷同，一定程度上会 影响到聚合器企业的毛利率。头部整车制造商经常不单是要求聚合器供应企业 在期间研发、分娩基地就近配套、自动化分娩才气以及服务保障上领有较高的 竞争力，同期由于其车型销量较大，因此对于供应商的议价才气也较强，部分 聚合器企业根据自身的情况聚积供应车辆销售量适中但毛利率全体较好的车企， 而部分聚合器企业会选拔追随车辆销售滥觞但毛利率全体一般的头部车企。同 时，车载聚合器及充电枪关连产物种类尽头多，不同产物的毛利率也不同，因 此同行业可比上市公司在车载聚合器领域的毛利率及变动趋势有一定差异。      可比公司在车载聚合器板块的毛利率情况如下：   证券代码       证券简称   2024 年 1-9 月       2023 年度       2022 年度    2021 年度 注：中航光电公开贵寓中未按照下流应用行业败露毛利率情况，且中航光电新能源汽车业 务占比相对较低，因此在领域毛利率对比中剔除中航光电；华丰科技在 2023 年度敷陈及 露细分行业毛利率情况。  浙江永贵电器股份有限公司                                                                召募说明书  同行业可比上市公司平均水平，高于华丰科技，但低于瑞可达和徕木股份。报  告期内公司在该板块毛利率水平变动趋势基本与同行业可比上市公司雷同。  分点和 0.9 个百分点，瑞可达和刊行东说念主在该板块的毛利率较 2021 年分别上升  车制造商关连车型的合作并开拓未获定点的新车型，同期在充分沟通公司经营  情况的基础上，部分产物小幅下调价钱所致。       综上，敷陈期内，公司在不同行务板块毛利率基本保持闲散，但跟着毛利  率相对较低的车载与能源信息板块营收占比快速进步，因此公司笼统毛利率稳  中有降。公司各业务板块毛利率与同行业可比上市公司变动趋势基本一致，不  存在颠倒变动的情况。       （五）期间用度分析       敷陈期内，公司的期间用度情况如下：                                                                             单元：万元  名堂          金额         用度率        金额         用度率        金额        用度率        金额        用度率 销售用度     9,930.60    7.24%   13,140.85     8.65%   10,423.19    6.90%    9,263.40    8.06% 管束用度     8,632.32    6.30%   10,752.37     7.08%   10,302.77    6.82%    9,952.40    8.66% 研发用度    11,583.72    8.45%   13,232.20     8.71%   10,687.22    7.08%    9,497.36    8.26% 财务用度    -1,692.88   -1.23%   -2,853.15    -1.88%   -2,525.39   -1.67%     -950.35   -0.83%  总共     28,453.76   20.76%   34,272.26   22.57%    28,887.79   19.13%   27,762.80   24.16%  注：用度率=期间用度/营业总收入       敷陈期内，由于公司扩大经营规模并提高研发参预，期间用度金额全体呈  增长趋势。敷陈期各期，公司期间用度总共分别为 27,762.80 万元、28,887.79  万元、34,272.26 万元和 28,453.76 万元，占各期营业收入的比重分别为 24.16%、  增长 5,384.48 万元，增长 18.64%，主要系公司销售用度与研发用度分别增长      浙江永贵电器股份有限公司                                                                 召募说明书         敷陈期内，公司销售用度主要组成如下：                                                                                  单元：万元  名堂              金额         占比        金额           占比         金额          占比        金额         占比 职工薪酬        4,266.93    42.97%    4,758.60     36.21%     3,982.49    38.21%   3,342.24    36.08% 差旅费及业 务管待费 售后服务费        420.45      4.23%    1,505.57      11.46%    1,456.77    13.98%   1,396.11    15.07% 包装费         1,008.83    10.16%     749.52        5.70%     861.30      8.26%    842.44      9.09% 业务接头费        320.46      3.23%     628.37        4.78%     669.49      6.42%    416.74      4.50% 业务宣传费        273.72      2.76%     296.73        2.26%     115.32      1.11%    181.71      1.96% 股权激励          87.08      0.88%     259.30        1.97%      52.16      0.50%          -         - 其他           432.35      4.35%     402.66        3.06%     342.58      3.29%    290.09      3.13%  总共         9,930.60   100.00%   13,140.85    100.00%    10,423.19   100.00%   9,263.40   100.00%         报 告 期 各 期 ， 公 司 销 售 费 用 分 别 为 9,263.40 万 元 、 10,423.19 万 元 、      组成，销售用度占营业收入的比重分别为 8.06%、6.90%、8.65%和 7.24%。      于公司不竭拓展客户群体，销售用度占营业收入的比例呈现小幅上升趋势。      薪酬及业务接头费分别加多 640.25 万元及 252.75 万元所致；2023 年，公司销      售用度较 2022 年增长 2,717.66 万元，主要系职工薪酬、差旅费及业务管待费、      业务宣传费及股权激励分别加多 776.11 万元、1,597.01 万元、181.41 万元及      售东说念主员，因此职工薪酬有所加多；同期，敷陈期内，公司为进一步增强中枢销      售团队凝华力，进步销售团队的业务积极性，给中枢销售东说念主员进行了股权激励，      因此股权激励关连用度加多 207.14 万元。         敷陈期内，刊行东说念主销售用度分行业板块情况如下：      浙江永贵电器股份有限公司                                                                  召募说明书                                                                                  单元：万元 分板块销售       2024 年 1-9 月              2023 年                 2022 年                2021 年   用度        金额          占比        金额          占比         金额          占比         金额        占比 车载与能源 信息板块 轨说念交通与 工业板块 特种装备及 其他 公司全体       9,930.60 100.00%     13,140.85 100.00% 10,423.19         100.00%    9,263.40 100.00%        由上表可见，敷陈期内，刊行东说念主销售用度中轨说念交通与工业板块占比较高，      占比逐年呈下降态势；跟着车载与能源信息业务的快速增长，其营收在全体营      收中占比逐年进步，相应的其销售用度在全体销售用度中的占比亦逐年进步。        敷陈期内，公司管束用度主要组成如下：                                                                                  单元：万元  名堂            金额          占比         金额          占比          金额          占比         金额         占比 职工薪酬      4,957.62     57.43%    5,930.73     55.16%     5,303.74     51.48%   5,030.49     50.55% 折旧及无形 钞票摊销 办公费        817.05       9.47%     629.40       5.85%      849.89      8.25%      873.83     8.78% 业务管待费      374.34       4.34%     537.78       5.00%      522.38      5.07%      661.63     6.65% 中介机构费      159.04       1.84%     675.30       6.28%      439.44      4.27%      672.12     6.75% 差旅费及汽 车用度 股权激励        86.33       1.00%     160.05       1.49%       49.70      0.48%           -             - 其他         432.03       5.00%     322.41       3.00%      625.69      6.07%      422.27     4.24%  总共       8,632.32    100.00%   10,752.37   100.00%     10,302.77   100.00%    9,952.40   100.00%        报 告 期 各 期 ， 公 司 管 理 费 用 分 别 为 9,952.40 万 元 、 10,302.77 万 元 、      管束用度占各期营业收入的比例分别为 8.66%、6.82%、7.08%和 6.30%。敷陈      期各期，公司管束用度金额相对闲散，公司抑遏管束用度的机制初现奏凯，在      东说念主员及业务规模迟缓增长的过程中，管束用度增长相对有限。   浙江永贵电器股份有限公司                                                                        召募说明书        敷陈期内，公司研发用度组成如下：                                                                                      单元：万元  名堂           金额          占比        金额            占比          金额          占比            金额           占比 职工薪酬      6,704.13    57.88%    7,765.47      58.69%      6,658.62    62.30%       5,438.37      57.26% 平直材料      2,128.08    18.37%    1,926.53      14.56%      2,236.17    20.92%       2,190.93      23.07% 折旧与摊销     1,147.38     9.91%     881.03        6.66%       464.08      4.34%        519.91        5.47% 股权激励       236.72      2.04%     646.09        4.88%       106.24      0.99%              -           - 其他用度      1,367.42    11.80%    2,013.08      15.21%      1,222.13    11.44%       1,348.14      14.19%  总共      11,583.72   100.00%   13,232.20    100.00%      10,687.22   100.00%       9,497.36     100.00%        报 告 期 各 期 ， 公 司 研 发 费 用 分 别 为 9,497.36 万 元 、 10,687.22 万 元 、   工艺、自动化分娩等方面的行业滥觞性。敷陈期内，公司研发用度呈上升趋势，   东说念主员数目增长 126 东说念主导致职工薪酬有所增长；2023 年，公司研发用度较 2022   年增长 2,549.84 万元，主要系 2023 年公司研发期间东说念主员较 2022 年进一步增长   对应设备、模具等的折旧与摊销尽头他用度有所加多所致。        敷陈期内，公司不存在研发用度成本化情形。        敷陈期内，公司财务用度明细情况如下：                                                                                      单元：万元             名堂                 2024 年 1-9 月           2023 年度        2022 年度         2021 年度   利息开销                                         -                -              -          138.79   利息收入                              -1,770.59          -2,925.19      -2,570.69        -1,160.15   汇兑损益                                     19.81           0.18         -47.76                 5.73   未阐明融资用度摊销                                40.51          47.31          58.40                63.37   手续费尽头他                                   17.39          24.54          34.65                 1.91             总共                      -1,692.88          -2,853.15      -2,525.39          -950.35 浙江永贵电器股份有限公司                                                      召募说明书   敷陈期各期，公司财务用度分别为-950.35 万元、-2,525.39 万元、-2,853.15 万元和-1,692.88 万元。敷陈期内公司借债较少，利息用度较低，同期出于对货 币资金实施现款管束产生的利息收入冲减了财务用度。   （六）利润表其他主要名堂分析   敷陈期各期，公司其他收益分别为 1,113.06 万元、1,168.94 万元、2,403.20 万元和 1,784.80 万元，主要为计入其他收益的政府补助。2023 年度，因与收益 关连的政府补助及升值税加计抵减，公司其他收益加多 1,234.26 万元。                                                                   单元：万元   产生其他收益的开始      2024 年 1-9 月      2023 年度          2022 年度       2021 年度 与钞票关连的政府补助              390.29          595.71         536.31        498.63 与收益关连的政府补助              541.83         1,135.57        625.39        593.75 代扣个东说念主所得税手续费返还             17.48           14.84            7.24        20.69 升值税加计抵减                 835.20          657.09                -     1,113.06       总共              1,784.80         2,403.20       1,168.94      2,226.13   敷陈期各期，公司投资收益情况如下：                                                                   单元：万元          名堂         2024 年 1-9 月       2023 年度       2022 年度      2021 年度 权益法核算的耐久股权投资收益              478.55         121.83        297.69      455.65 处置耐久股权投钞票生的投资收益                    -         1.85          2.90             - 债务重组收益                       -24.66        364.42        -97.82      -120.23 理睬产物收益                             -        11.21        107.61      122.74 应收款项融资贴现损失                   -53.50       -104.34       -197.85       -47.49          总共                 400.39         394.97        112.53      410.67   敷陈期各期，公司投资收益分别为 410.67 万元、112.53 万元、394.97 万元 和 400.39 万元，主要为权益法核算的耐久股权投资收益。2023 年度，公司投资 收益较上年加多 282.42 万元，主要原因是债务重组收益较上年加多领略。   敷陈期各期，公司公允价值变动收益分别为 24.41 万元、-38.96 万元、6.53 浙江永贵电器股份有限公司                                                                         召募说明书 万元和 21.84 万元，主如果指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金 融钞票产生的公允价值变动损益。   敷陈期内，公司钞票减值损失情况如下：                                                                                     单元：万元             名堂                  2024 年 1-9 月            2023 年度         2022 年度      2021 年度 存货跌价损失及合同践约成本减                                         -1,384.90             -834.53     -861.68      -934.44 值损失 固定钞票减值损失                                           -                -      -50.02       -10.38             总共                          -1,384.90             -834.53     -911.70      -944.83   敷陈期各期，公司钞票减值损失分别为 -944.83 万元、-911.70 万元、-   敷陈期内，公司信用减值损失情况如下：                                                                                     单元：万元     名堂           2024 年 1-9 月          2023 年度                  2022 年度             2021 年度 坏账损失                   -759.32                  -885.34            -1,193.01            480.75     总共                 -759.32                  -885.34            -1,193.01            480.75   敷陈期各期，公司信用减值损失主要为应收账款和其他应收款计提的坏账 损失。2022 年跟着营业收入大幅增长，公司以前末应收账款账面余额较上年增 长 23,264.37 万元，相应的应收账款坏账损失有所加多。   敷陈期内，公司钞票处置收益情况如下：                                                                                     单元：万元        名堂           2024 年 1-9 月          2023 年度                 2022 年度           2021 年度 固定钞票处置收益                   -15.66                   53.50               -37.43          -44.71 使用权钞票处置收益                         -                    6.60                    -              -        总共                  -15.66                   60.10               -37.43          -44.71   敷陈期内，公司的钞票处置收益主要为固定钞票的处置收益。  浙江永贵电器股份有限公司                                                                      召募说明书       敷陈期内，公司的营业外收入如下：                                                                                   单元：万元         名堂                2024 年 1-9 月           2023 年度        2022 年度           2021 年度  非流动钞票毁损报废利得                             -              1.10           0.36                  -  质地罚金收入                             52.00              92.98          86.24            54.07  其他                                   0.35              2.74          89.47             7.96         总共                          52.36              96.82         176.07            62.03       敷陈期内，公司的营业外开销如下：                                                                                   单元：万元          名堂               2024 年 1-9 月           2023 年度        2022 年度            2021 年度  对外捐赠                                70.98           246.50           220.12          217.08  质地补偿开销                              34.60             52.80           24.05           27.21  非流动钞票毁损报废损失                         28.12              2.90               6.51         3.03  所在水利开拓基金                             0.43              0.97               0.77         0.10  其他                                   7.45              1.53           78.21          140.70          总共                         141.58           304.69           329.65          388.12       敷陈期内，公司营业外收入主要为供应商质地罚金收入，营业外开销主要  为对外捐赠和质地补偿开销。       （七）净利润分析       敷陈期各期，公司扣非前后包摄于母公司系数者的净利润情况如下：                                                                                   单元：万元    名堂                金额          同比          金额           同比          金额            同比        金额 归母净利润         10,065.19    11.80% 10,106.30        -34.67%     15,470.73     26.57%    12,222.77 扣非后归母净利润       9,365.70    18.50%     8,891.40     -39.05%     14,587.47     33.01%    10,967.40       由上表可知，公司包摄于母公司系数者的净利润扣除非经常性损益前后的  变动情况基本一致，不存在要紧差异。敷陈期内，公司享受的税收优惠主要为       敷陈期各期，公司扣非归母净利润分别为 10,967.40 万元、14,587.47 万元、  浙江永贵电器股份有限公司                                                               召募说明书  同期增长 18.50%。敷陈期内，公司净利润存在一定的波动。       敷陈期各期，公司扣非归母净利润分别为 10,967.40 万元、14,587.47 万元、  同期增长 18.50%。2021 年度至 2023 年度，公司净利润存在一定的波动。       敷陈期内，影响公司净利润的主要科目情况如下：                                                                           单元：万元  名堂    2024 年 1-9 月    变动金额        2023 年度 变动金额 2022 年度              变动金额       2021 年度 营业收入      137,084.55   35,960.15 151,837.26     801.21 151,036.05 36,102.82 114,933.23 营业成本       97,302.35   26,815.80 107,229.75 2,757.80 104,471.96 29,556.93        74,915.03 毛利润        39,782.20    9,144.35   44,607.50 -1,956.59   46,564.09   6,545.89    40,018.20 期间用度       28,453.76    7,039.47   34,272.26 5,384.46    28,887.79   1,124.99    27,762.80 扣非归母 净利润       由上表可见，2021 年度至 2023 年度公司扣非归母净利润的变化主要系毛  利与期间用度变动所致。2022 年，公司毛利较 2021 年加多 6,545.89 万元，增  长 16.36%；同期期间用度较 2021 年加多 1,124.99 万元，增长 4.05%，公司扣  非归母净利润加多 3,620.07 万元，公司 2022 年在毛利增长比例较高的情况下，  期间用度小幅高潮，因此公司 2022 年扣非归母净利润较 2021 年增长 33.01%；  加 5,384.46 万元，增长 18.64%，公司扣非归母净利润减少 5,696.07 万元，公司  归母净利润较 2022 年下降 39.05%。       （1）毛利润变动情况及原因       敷陈期内，公司毛利分业务板块变动情况具体如下： 浙江永贵电器股份有限公司                                                             召募说明书                                                                          单元：万元   名堂            毛利          同比        毛利         同比        毛利         同比        毛利 轨说念交通与工业   21,206.55   13.26%   27,226.62   -6.72%   29,189.52    1.25%    28,828.61 车载与能源信息   15,555.12   66.59%   13,931.78   -5.57%   14,754.30   75.19%     8,422.12 特种装备尽头他    3,020.53   17.26%    3,449.10   31.63%    2,620.28   -5.32%     2,767.46   总共      39,782.20   29.85%   44,607.50   -4.20%   46,564.09   16.36%    40,018.20    公司毛利主要来自于轨说念交通与工业业务板块与车载能源信息业务板块， 两板块毛利总共占全体毛利的比重杰出 92.00%，因此前述板块业务的毛利变动 为公司全体毛利变动的主要影响身分。 司轨说念交通与工业毛利保持闲散的基础上，新能源主流客户开拓奏凯，车载与 能源信息板块毛利增长 6,332.17 万元，增长 75.19%。高铁及城际铁路经过多年 快速发展，已较为老练。尽管根据铁说念统计公报数据，在“十四五”期间，国 内高铁及城际铁路开拓仍处于增长阶段，但增速较“十三五”期间还是迟缓放 缓，敷陈期内各年加多的高铁及城际铁路开拓需求较往年增量减小。尽管城市 地铁的开拓仍在发展当中，但受制于各地财政资金该阶段相对吃紧，城市地铁 的开拓需求开释不足预期。因此，2022 年公司轨说念交通与工业板块毛利较 2021 年稍稍高潮，毛利率小幅下降。敷陈期初，公司对新能源客户开拓计策进行调 整，主力开拓以比亚迪、奇瑞汽车、安稳集团、上汽集团等为代表的主流整车 制造商及以绿能慧充为代表的充电桩制备公司，严慎开拓代表国内“造车新势 力”的整车制造商，轻视对创速即间较短、品牌上风不显耀且车辆销售情况不 佳的整车制造商的供应，敷陈期内取得一定奏凯。2022 年，公司毛利大幅增长。 交通与工业板块业务较去年同期下降 1,962.90 万元，下降 6.72%；车载与能源 信息板块业务较去年同期下降 822.51 万元，下降 5.57%。2023 年，公司轨说念交 通与工业板块毛利下降较多，主要系以前该板块营业收入较去年下降-6,071.25 万元。敷陈期内，高铁及城际列车投资开拓程度放缓，轨说念车辆的聚积维保及 更新刚刚脱手放量，还未充分将阛阓空间开释至上游，2023 年公司邻接的轨交 列车名堂数目有所减少导致该板块营业收入下降 8.30%。同期，在车载与能源 浙江永贵电器股份有限公司                             召募说明书 信息业务板块，公司进一步对峙敷陈期初的客户优化计策，聚积资源服务国内 外著名的主流整车分娩商，主动减少向不具规模及品牌上风的整车制造商供应 聚合器等产物。同期，尽管新能源汽车快速产销量快速进步，国产车企在外洋 阛阓销量亦大幅加多，但上游供应链各细分行业基本处于充分竞争状态。跟着 各家主流整车制造商之间竞争越来越强烈，各新车型的销售订价迟缓走低，老 车型的降价促销行径频繁出现，因此主流整车制造商会朝上游压缩供应商的供 货价钱以尽可能保障自身的销售陈述。尽管公司成为国内比亚迪、上汽集团、 安稳集团、长安汽车、奇瑞汽车、长城汽车、一汽集团、北汽集团等大型头部 整车制造商聚合器的紧要供应商，在车辆配套数目的不时增长以及应收账款及 时回收的敬佩性上保障性较强，但同期在某些车型或某些产物上也需要响应头 部客户的降价要求。同期，公司为快速开拓新客户及车型，在充分沟通公司经 营情况以及公司订价模式的基础上，相对普通交流慢充产物，在直流高压聚合 器以及液冷超充充电枪等产物的报价中接纳较为有竞争力的报价模式以进步公 司的竞争上风，报价增幅中未完全反应采购成本的上升，导致公司 2023 年度车 载与能源信息板块毛利率小幅下降 2.35 个百分点，毛利减少 822.51 万元。   （2）期间用度变动情况及原因   期间用度的变动情况及原因详见本召募说明书之“第五节 财务司帐信息与 管束层分析”之“七、经营恶果分析”之“（五）期间用度分析”   总而言之，敷陈期内公司净利润波动主要受公司毛利润及期间用度变化影 响。其中，公司毛利润变化主要受公司各业务板块营业收入变化及各业务板块 营收占比变化影响，敷陈期内公司轨说念交通与能源板块毛利率相对较高，营收 占比逐年下降，公司车载与能源信息板块毛利率相对较低，营收占比逐年快速 进步，公司特种装备尽头他板块毛利率相对较高，营收占比亦迟缓进步。2024 年 1-9 月，公司毛利润较去年同期增长 9,144.35 万元，增幅达 29.85%；公司期 间用度变化一方面主要系跟着公司营收规模的渐渐增大，公司期间用度在敷陈 期内呈现高潮态势，另一方面主要系公司为不时进步产物竞争力并加大阛阓开 拓力度，研发参预与销售用度不时增长。公司营业收入较去年同期增长 波动的主要身分，公司敷陈期内事迹波动情况得当自身践诺情况，具有生意合 浙江永贵电器股份有限公司                           召募说明书 感性。   （1）轨说念交通与工业板块仍存在较大发展空间   尽管“十四五”期间，高铁及城际铁路的投资开拓增速相对放缓，但城市 地铁投资开拓发展提供的阛阓空间仍较大，短期内由于部分中枢城市受制于财 政资金病笃，部分地铁领略的投资开拓程度未及预期，但在“碳中庸、碳达峰” 的全体布景下，倡导绿色出行、群众出行杀青减排降碳，已成为各大城市的核 心在朝要素。中枢城市地铁的开拓仍将在各大城市财政压力缓解后保持高速增 长。敷陈期内，公司在轨说念交通与工业板块，已聚积东说念主员、资金、产能等资源， 障翳了天下中枢城市的地铁运营公司客户。同期，公司接纳联营或在地铁开拓 需求较大的省份或城市引入当地计策投资东说念主等方式，加速对于城市地铁运营公 司等客户的障翳。2024 年 1 季度，公司引入浙江省经济开拓投资有限公司算作 持有永贵博得 31.00%股权的计策投资东说念主，永贵博得将充分利用股东资源、公司 平台、产物品牌、研发期间及资金等方面的上风，障翳浙江省全省的地铁关连 名堂。   根据国度铁路有限公司统计，抑遏 2023 年末，我国铁路机车保有量杰出 说念交通车辆保有量屡创新高。“十三五”期间参预运营的高铁动车组车辆和城 市轨说念车辆将在 2024 年迟慢步入考查和更新。2024 年 3 月 6 日，十四届天下 东说念主大二次会议经济主题记者会强调，推动大规模设备更新和破费品以旧换新， 其中“四大行动”之首为实施设备更新行动。在具体的行动决策中指出，全面 解救交通输送设备更新。2013 年至 2017 年是我国高铁开拓的快速发延期，而 我国动车组的平均寿命均为 10 年，2024 年脱手，动车将进入设备更新周期， 将为上游轨交聚合器行业打开较大的增量阛阓。   综上，尽管 2023 年公司轨说念交通与工业板块业务毛利有所下降，但 2024 年跟着城市地铁开拓加速激动以及轨交车辆以旧换新快速激动，公司轨说念交通 与工业板块业务仍将保持闲散发展。 浙江永贵电器股份有限公司                               召募说明书   （2）车载与能源信息板块空间较大且上风领略 其中通讯聚合器占比为 23.80%，汽车聚合器占比为 21.90%。跟着新能源汽车 销量占比进步、破费者对快充、超充等功能需求的增长以及储能行业的快速发 展，汽车行业及储能行业对于电聚合器中的高压聚合器、高压配电单元、在车 端及充电桩端的高压直流充电设备等的需求快速进步；同期，跟着汽车电子化 以及智能驾驶的快速渗入，新能源汽车和传统汽车智能化的快速进步，对高速 高频聚合器等信号传输聚合器的需求亦快速增长。尽管聚合器行业处于充分竞 争状态，但在高速高频聚合器及高压聚合器等领域，泰科、安费诺等国际巨头 仍占有较大的阛阓份额。跟着国产聚合器供应商产物期间的不竭进步，其将在 产物质能、供应价钱、就近分娩配套以及服务保障上领有较强的上风，同期国 内整车分娩商在整车行业竞争中，可能对供应商不时提议部分产物降价供应的 要求，国内聚合器供应商的响应才气及意愿高于国外供应商，因此行业仍有较 大的国产替代空间。   公司自敷陈期初优化客户开拓计策后，聚合器及充电枪产物已主要障翳国 内头部整车制造商及充电桩设备公司，如比亚迪、上汽集团、安稳集团、奇瑞 汽车、长安汽车、一汽集团、北汽集团、绿能慧充、挚达科技等著名企业。尽 管头部客户对于公司产物的供应价钱有一定要求，但由于整车行业聚积度越来 越高，头部企业的产销量远高于同行业其他小规模车企，因此在车型障翳、配 套车辆数目以及应收账款回款敬佩性上均有较强的保障性；同期头部车企在全 球著名度相对较高，且资金实力淳朴，外洋业务的发展相较于其他车企更为成 熟，公司耐久服务头部车企，也将受益于其全球化布局，在外洋开拓分娩基地 就近配套头部车企外洋工场，从而加速公司外洋业务的计策布局，也更成心于 公司开拓外洋整车制造商的聚合器及充电枪等关连业务。后续将进一步激动在 东南亚及西洋阛阓投资设立经营主体及分娩基地等措施，为公司业务可不时增 长稳健布局。敷陈期内，公司上述阛阓开拓计策已初现奏凯，2024 年 1-9 月， 公司车载与能源信息板块营业收入增幅较 2023 年同比增长 57.46%。   因此，新能源汽车业务阛阓广阔、公司领有优质的客户群体以及精良的市 场品牌和口碑，齐将保障公司改日在车载与能源信息业务板块不时发展。 浙江永贵电器股份有限公司                                                        召募说明书    （3）特种装备业务快速发展    公司面向航空航天等特种装备领域的聚合器营收快速增长且毛利率相对较 高。敷陈期内，公司特种装备尽头他营业收入分别为 5,987.14 万元、5,888.92 万元、7,958.53 万元和 8,690.00 万元，毛利率分别为 46.22%、44.49%、43.34% 和 34.76%。敷陈期内，公司除在高铁及城际铁路领域的上风上全面布局城市地 铁名堂外，聚积大量期间东说念主员及销售东说念主员，共同开发适用于航空航天等特种装 备领域的聚合器及关连产物，阛阓开拓进展较快，因此 2023 年，公司特种装备 业务营收增幅达 35.14%，2024 年 1-9 月，公司特种装备业务较 2023 年同期营 收增幅进一步扩大至 59.49%。公司部分聚合器产物在航空航天等特种装备领域 完成考证，获取了客户的招供，后续将不时有新的产物在考证过程中。航空航 天等特种装备领域为“十四五”要点解救的发展领域，特种装备领域业务阛阓 同样较大，跟着公司越来越多产物陆续通过航空航天等特种装备领域客户的认 证，该板块业务将不时增长并孝顺较好的毛利润。 八、现款流量分析    敷陈期各期，公司现款流量表具体如下：                                                                    单元：万元           名堂           2024 年 1-9 月      2023 年度       2022 年度      2021 年度 经营行径产生的现款流量净额                4,378.96     15,128.59      7,346.71     9,081.82 投资行径产生的现款流量净额              -25,992.36    -12,706.53    20,152.07     -4,865.42 筹资行径产生的现款流量净额                -3,048.17        87.25     -1,973.43    -1,080.54 汇率变动对现款及现款等价物的影响                -19.12        -0.18        47.76         -5.73 现款及现款等价物净加多额               -24,680.69      2,509.12     25,573.11     3,130.12    （一）经营行径现款流量    敷陈期内，公司经营行径产生的现款流量主要名堂情况如下：                                                                    单元：万元         名堂            2024 年 1-9 月       2023 年度       2022 年度      2021 年度 销售商品、提供劳务收到的现款             84,328.04     101,551.51    90,967.61     94,929.30 收到的税费返还                              -             -       35.68          5.81 收到其他与经营行径研究的现款              5,177.77       9,038.34     6,936.81      4,376.09 经营行径现款流入小计                 89,505.82     110,589.85    97,940.11     99,311.20 浙江永贵电器股份有限公司                                                         召募说明书          名堂          2024 年 1-9 月         2023 年度       2022 年度       2021 年度 购买商品、接受劳务支付的现款            40,394.93       38,145.40      43,873.73     44,009.80 支付给职工以及为职工支付的现款           27,766.35       31,314.87      27,970.15     26,048.28 支付的各项税费                    5,394.15        9,210.90       7,540.04      6,319.90 支付其他与经营行径研究的现款            11,571.44       16,790.09      11,209.48     13,851.40 经营行径现款流出小计                85,126.86       95,461.26      90,593.40     90,229.38 经营行径产生的现款流量净额              4,378.96       15,128.59       7,346.71      9,081.82    敷陈期各期，公司经营行径产生的现款流量净额分别为 9,081.82 万元、 自销售商品、提供劳务收到的现款，经营行径现款流出主要用于购买商品、接 受劳务支付的现款及支付给职工以及为职工支付的现款。 一方面，跟着营业收入的增长，公司销售商品、提供劳务收到的现款加多 付的现款减少 5,728.33 万元，但由于期间用度有所上升，支付给职工以及为职 工支付的现款及支付其他与经营行径研究的现款分别上升 3,344.72 万元及                                                                      单元：万元           名堂          2024 年 1-9 月           同比变动              2023 年 1-9 月 销售商品、提供劳务收到的现款               84,328.04              20.49%           69,986.15 收到的税费返还                               -                    -            143.82 收到其他与经营行径研究的现款                5,177.77                -9.62%           5,728.60 经营行径现款流入小计                   89,505.82              17.99%           75,858.57 购买商品、接受劳务支付的现款               40,394.93              25.95%           32,072.25 支付给职工以及为职工支付的现款              27,766.35              16.08%           23,921.01 支付的各项税费                       5,394.15           -28.09%               7,500.90 支付其他与经营行径研究的现款               11,571.44                -3.09%          11,939.88 经营行径现款流出小计                   85,126.86              12.85%           75,434.04 经营行径产生的现款流量净额                 4,378.96           931.51%                424.52  浙江永贵电器股份有限公司                                                     召募说明书  为 89,505.82 万元，较去年同期分别高潮 35.56%及 17.99%，营业收入增幅与经  营行径现款流入的增幅差异主要系 2024 年 9 月末公司应收账款较 2023 年末增  加所致。2024 年 1-9 月，公司经营行径现款流量净额较 2023 年同期增长  所致。     （二）投资行径现款流量     敷陈期内，公司投资行径产生的现款流量主要名堂情况如下：                                                                 单元：万元           名堂          2024 年 1-9 月       2023 年度      2022 年度     2021 年度 收回投资收到的现款                            -       10.54       300.29            - 取得投资收益收到的现款                    51.00         11.21       308.18      122.74 处置固定钞票、无形钞票和其他耐久 钞票收回的现款净额 处置子公司尽头他营业单元收到的现                                      -            -           -    12,250.00 金净额 收到其他与投资行径研究的现款             12,000.00     22,150.00    48,143.00    43,888.00 投资行径现款流入小计                 12,072.82     22,578.95    48,804.65    56,391.09 购建固定钞票、无形钞票和其他耐久 钞票支付的现款 投资支付的现款                        90.00      1,125.00       490.00            - 取得子公司尽头他营业单元支付的现                                      -            -           -            - 金净额 支付其他与投资行径研究的现款             17,850.00     10,000.00    21,178.00    56,433.00 投资行径现款流出小计                 38,065.18     35,285.49    28,652.58    61,256.50 投资行径产生的现款流量净额             -25,992.36     -12,706.53   20,152.07    -4,865.42     敷陈期各期，公司投资行径产生的现款流净额分别为 -4,865.42 万元、  接器开拓名堂、华东基地产业开拓名堂以及聚合器智能化及超充产业名堂开拓  等开拓参预的影响。     （三）筹资行径现款流     敷陈期内，公司筹资行径产生的现款流量主要名堂情况如下：  浙江永贵电器股份有限公司                                                                召募说明书                                                                          单元：万元         名堂                2024 年 1-9 月          2023 年度        2022 年度        2021 年度 经受投资收到的现款                       1,413.85           1,131.04      1,266.40               - 其中：子公司经受少数股东投资收到的                                           -               -        210.00               - 现款 取得借债收到的现款                              1.00           90.00        190.24         311.78 收到其他与筹资行径研究的现款                    324.00                  -              -              - 筹资行径现款流入小计                      1,738.85           1,221.04      1,456.64         311.78 偿还债务支付的现款                                 -         190.24               -              - 分配股利、利润或偿付利息支付的现款               4,357.74                  -        490.00         210.00 其中：子公司支付给少数股东的股利、                                           -               -        490.00         210.00 利润 支付其他与筹资行径研究的现款                    429.29            943.55       2,940.07       1,182.32 筹资行径现款流出小计                      4,787.03           1,133.79      3,430.07       1,392.32 筹资行径产生的现款流量净额                  -3,048.17              87.25      -1,973.43     -1,080.54    报 告 期 内 ， 公 司 筹 资 活 动 产 生 的 现 金 流 量 净 额 分 别 为 -1,080.54 万  元、-1,973.43 万元、87.25 万元和-3,048.17 万元。在筹资行径现款流入中，  加多，主要系公司实施股权激励磋商收到的股权购买价款。同期，2024 年 1-9  月，公司实施完成 2023 年度权益分配磋商等，因此分配股利、利润或偿付利息  支付的现款加多 4,357.74 万元，笼统导致 2024 年 1-9 月公司筹资行径产生的现  金流量净额为-3,048.17 万元。  九、成人性开销分析    （一）要紧投资或成人性开销    敷陈期内，公司的成人性开销均围绕主营业务进行。敷陈期各期，公司购  建固定钞票、无形钞票和其他耐久钞票支付的现款情况如下：                                                                          单元：万元         名堂             2024 年 1-9 月      2023 年度          2022 年度        2021 年度  购建固定钞票、无形钞票和其他  耐久钞票支付的现款    敷陈期内，公司为餍足不竭增长的阛阓需求，加速完善分娩基地的布局，  成人性开销主要为分娩基地开拓、设备购置等。 浙江永贵电器股份有限公司                                 召募说明书   （二）改日可意象的要紧成人性开销   抑遏本召募说明书签署日，公司可意象的要紧成人性开销磋商如下： 要紧成人性支                  布景              当出路度        资金开始  出磋商          具体情况详见本召募说明书“第七节本次召募资金运用”的          召募资金及 本次募投名堂          关连内容                                自有资金          通过服务国内存量客户在外洋的生 公 司 团 队 已 深 入 海 外          产基地，迈出洋际化第一步，进而 市 场 一 线 考 察 ， 缜 密 外洋分娩基地          加速公司国际化业务布局，把执中 评 估 ， 聚 焦 细 分 市     自有资金 开拓          国制造出海的黄金时机，快速打开 场 ， 并 快 速 启 动 了 业          聚合器、充电枪等产物的外洋阛阓  务团队组建责任          公司部分老旧设备已成新率已不足                           公司已全面盘查需进 老旧设备更新                    行更新升级的老旧设          较低。公司积极把执国度全面推出                     自有资金 升级                        备，正在彩选比对更          以旧换新政策的机遇，全面更新升                           新设备的供应商          级老旧设备 十、期间创新分析   （一）期间先进性及具体进展   期间创新是公司赖以活命的基础。自成立以来，公司一直贵重研发队伍的 开拓，并不时引发期间创新的活力，增强期间储备、进步期间实力。公司期间 创新情况参见本召募说明书“第四节刊行东说念主基本情况”之“十、公司的期间与 研发情况”。   （二）保持不时期间创新的机制和安排   公司对峙以阛阓需求为导向，不时加强研发牵引力，提高期间水温存研发 效率，注重产物期间差异化开发。滥觞，通过开展新业务前沿期间研究，打造 研发实验室，解救公司新业务拓展；其次，通过激动假想降本，从源泉改善产 品成本结构，激动产物杀青过程法式化，形成法式化轨制、经由；再次，通过 加强研发团队梯队开拓，引进高头绪期间巨匠，加大产学研合作力度，加强高 质地常识产权“分娩才气”，进步研发团队笼统实力。   刊行东说念主在浙江及四川的期间中心均被评为省级期间中心，并建有省级新能 源汽车要点企业研究院，将不时加大基础期间、前瞻引颈期间、产物研发以及 高端东说念主才引进与东说念主才培养，不竭完善研发及创新机制，用科技进步产物的期间 含量和阛阓竞争力。 浙江永贵电器股份有限公司                       召募说明书 十一、要紧担保、仲裁、诉讼、其他或有事项和要紧期后事项   （一）要紧担保事项   抑遏敷陈期末，公司不存在要紧对外担保事项。   （二）要紧仲裁、诉官司项   抑遏敷陈期末，刊行东说念主尽头控股子公司不存在尚未了结或可意象的标的金 额在 1,000 万元以上的且占刊行东说念主最近一年经审计净钞票比例杰出 10%的要紧 诉讼、仲裁事项。刊行东说念主董事、监事及高管东说念主员不存在触及刑事诉讼的情况。   （三）其他或有事项   抑遏敷陈期末，公司不存在需要败露的其他或有事项。   （四）要紧期后事项   抑遏本召募说明书签署日，公司无应败露而未败露的要紧期后事项。 十二、本次刊行的影响   （一）本次刊行完成后，公司业务及钞票的变动或整总磋商   公司本次召募资金净额将用于“聚合器智能化及超充产业升级名堂”“华 东基地产业开拓名堂”“研发中心升级名堂”和“补充流动资金名堂”，以提 升公司在行业的笼统阛阓竞争力和不时盈利才气。公司本次召募资金投资名堂 均得当国度关连的产业政策以及公司改日全体计策的发展标的，具有精良的市 场发展远景和经济效益。本次召募资金投资名堂的开拓是公司实施发展计策的 需要，成心于增强公司的业务规模和竞争上风，进一步丰富公司产物结构，从 而进步公司盈利才气和笼统竞争力。   本次可转债召募资金到位后，刊行东说念主流动钞票、非流动欠债和总钞票规模 将有所提高，成心于进一步增强刊行东说念主成本实力。跟着可转债陆续转股，刊行 东说念主净钞票规模将得到充实，不时经营才气和抗风险才气得到进步。本次刊行完 成后，公司累计债券余额、钞票欠债结构变化和现款流对本息的解救情况如下：   抑遏本召募说明书签署日，刊行东说念主累计债券余额为 0 万元，刊行东说念主尽头子 浙江永贵电器股份有限公司                                             召募说明书 公司不存在已获准未刊行的债务融资器用。抑遏敷陈期末，刊行东说念主净钞票为 元。   本次刊行完成后，假设本次可转债转股期限内投资者均不选拔转股，且可 转债不沟通计入系数者权益部分的金额，预计刊行东说念主累计债券余额为 98,000.00 万元，占敷陈期末刊行东说念主净钞票的比例为 40.13%，未杰出 50%。   报 告 期 各 期 末 ， 公 司 资 产 负 债 率 分 别 为 19.90% 、 25.14% 、 26.17% 和   假设以敷陈期末公司的财务数据以及本次刊行规模 98,000.00 万元进行测算， 本次刊行完成前后，不沟通其他财务数据的变化，且进入转股期后可转债持有 东说念主全部选拔转股，公司的钞票欠债率变动情况如下：                                                         单元：万元        名堂          2024 年 9 月 30 日      刊行后转股前         刊行后转股后 钞票总额                       329,832.17     427,832.17     427,832.17 欠债总额                        85,610.88     183,610.88      85,610.88 钞票欠债率（合并）                     25.96%         42.92%         20.01% 注：以上测算未沟通可转债的权益公允价值（该部分金额平方阐明为其他权益器用）。   以 2024 年 9 月 30 日钞票、欠债狡计，本次刊行后，合并口径钞票欠债率 由 25.96%进步至 42.92%。如果可转债持有东说念主全部选拔转股，公司钞票欠债率 将下降至 20.01%。根据上述假设条件测算的本次刊行后公司的钞票欠债率变化 均处于较为合理的水平。   （1）最近三年平均可分配利润足以支付公司债券一年的利息 （以扣除非经常性损益前后孰低者计）分别为 10,967.40 万元、14,587.47 万元 和 8,891.40 万元，平均可分配利润为 11,482.09 万元。参考近期债券阛阓的刊行 利率水平并经合理推断，刊行东说念主最近三年平均可分配利润足以支付公司债券一 年的利息。 浙江永贵电器股份有限公司                                 召募说明书   （2）刊行东说念主具有正常的现款流量   敷陈期各期，公司经营行径产生的现款流量净额分别为 9,081.82 万元、 阛阓需求旺盛，营业收入保持快速增长，盈利质地较好，公司有足够的现款流 来支付本次可转债的本息，公司具备正常的现款流量水平。   （二）本次刊行完成后，公司新旧产业交融情况   本次召募资金投资名堂与现有业务密切关连，本次刊行完成后，公司的主 营业务将保持不变，不存在公司新旧产业交融的情况。   （三）本次刊行完成后，公司抑遏权结构的变化   本次刊行不会导致上市公司抑遏权发生变化。 浙江永贵电器股份有限公司                        召募说明书                第六节 合规经营与孤独性 一、合规经营   （一）敷陈期内与分娩经营关连的要紧犯法违游记动及受到处罚的情况   敷陈期内，公司遵照国度的研究法律与法例，正当经营，不存在因要紧违 法违纪受到处罚的行动。敷陈期内，公司子公司存在 1 笔行政处罚，具体情况 如下： 书》（（绵）救急罚〔2023〕28 号），因四川永贵液储区未张贴低温安全警示 象征，液氮储存区域放弃的救急物资不得当要求、未确立空呼机等犯法违游记 为，违背了《安全分娩法》第三十五条和第四十一条第二款的划定，分别依据 《安全分娩法》第九十九条第（一）项、《四川省安全分娩行政处罚权力裁量 法式》第 19 项和《安全分娩法》第一百零二条、《四川省安全分娩行政处罚权 力裁量法式》序号第 32 项的划定决定给四川永贵第一项犯法行动处罚金 0.8 万 元，第二项犯法行动处罚金 0.9 万元，两项犯法行动合并处罚金 1.7 万元的行政 处罚。   就上述行政处罚事项，四川永贵已实时按照绵阳市救急管束局的要求完成 整改责任，并已交纳罚金。根据绵阳市涪城区救急管束局出具的证明阐明，四 川永贵于敷陈期期初至本证明出具日不存在较大及以上安全分娩犯法行动。   综上，上述行政处罚对刊行东说念主分娩经营不存在要紧不利影响，关连处罚不 组成属于严重挫伤上市公司利益、投资者正当权益、社会群众利益的要紧犯法 行动。   （二）敷陈期内公司尽头董事、监事、高等管束东说念主员、控股股东、践诺控 制东说念主被证监会行政处罚或采选监管措施及整改情况，被证券交游所公开责问的 情况，以及因涉嫌违法正在被司法机关立案考查或者涉嫌犯法违纪正在被证监 会立案访问的情况   敷陈期内，公司尽头董事、监事、高等管束东说念主员、控股股东、践诺抑遏东说念主 不存在被证监会采选监管措施及整改情况、被证券交游所公开责问的情况，以 浙江永贵电器股份有限公司                    召募说明书 及因涉嫌违法正在被司法机关立案考查或者涉嫌犯法违纪正在被证监会立案调 查的情况。 二、资金占用情况   敷陈期内，公司不存在资金被控股股东、践诺抑遏东说念主尽头抑遏的其他企业 以借债、代偿债务、代垫款项或者其他方式占用的情况，不存在为控股股东、 践诺抑遏东说念主尽头抑遏的其他企业担保的情况。 三、同行竞争情况   （一）公司与控股股东、践诺抑遏东说念主抑遏的其他企业不存在同行竞争关系   公司主营业务为电聚合器、聚合器组件及精密智能产物的研发、制造、销 售和期间解救，当今已形成轨说念交通与工业、车载与能源信息、特种装备三大 业务板块，主要运用于轨说念交通、新能源汽车等下流领域。   抑遏敷陈期末，公司践诺抑遏东说念主为范永贵、范纪军、范正军、汪敏华、卢 素珍、娄爱芹组成的范氏家眷。除公司及公司抑遏的子公司外，践诺抑遏东说念主控 制的其他企业为浙江天台永贵投资有限公司、浙江天台恒盈创业园有限公司、 天台县华明电器有限公司以及和和上院企业管束（杭州）合伙企业（有限合 伙），具体情况见第四节之“三、公司的控股股东及践诺抑遏情面况”之 “（四）控股股东和践诺抑遏东说念主抑遏的其他企业”关连内容。   公司与践诺抑遏东说念主尽头抑遏的其他企业不存在同行竞争情况。   （二）控股股东、践诺抑遏东说念主对于幸免同行竞争的承诺   为幸免与公司之间可能出现同行竞争，珍重公司的利益和保证公司的耐久 闲散发展，公司的践诺抑遏东说念主及持股 5%以上的股东永贵投资向公司出具了《关 于幸免同行竞争的承诺函》，主要承诺内容如下：   “1、咱们及咱们平直或转折抑遏的子公司、合作或联营企业和/或下属企 业当今莫得平直或转折地从事任何与永贵电器尽头控股子公司的主营业务尽头 它业务雷同或相似的业务（以下称“竞争业务”）； 于咱们算作永贵电器主要股东期间，不会平直或转折地以任何方式从事竞争业 浙江永贵电器股份有限公司                    召募说明书 务或可能组成竞争业务的业务； 将来濒临或可能取得任何与竞争业务研究的投资机会或其它生意机会，在同等 条件下赋予永贵电器该等投资机会或生意机会之优先选拔权； 直至咱们不再成为永贵电器主要股东为止； 业如违背上述任何承诺，咱们将补偿永贵电器及永贵电器其他股东因此遭逢的 一切经济损失，该等包袱是连带包袱。” 四、关联方和关联交游   （一）关联方与关联关系   根据《公司法》《企业司帐准则第 36 号—关联方败露》《深圳证券交游所 创业板股票上市国法（2024 年校正）》等文献的研究划定，抑遏敷陈期末，公 司的主要关联方包括：   敷陈期内，刊行东说念主的践诺抑遏东说念主均为范永贵、范纪军、范正军、娄爱芹、 卢素珍、汪敏华。 东说念主或者其他组织   公司践诺抑遏东说念主抑遏的其他企业为浙江天台永贵投资有限公司、浙江天台 恒盈创业园有限公司和天台县华明电器有限公司，具体情况见第四节之“三、 公司的控股股东及践诺抑遏情面况”之“（四）控股股东和践诺抑遏东说念主抑遏的 其他企业”关连内容。   除刊行东说念主的践诺抑遏东说念主外，其他持有刊行东说念主 5%以上股份的股东为浙江天台 永贵投资有限公司。 浙江永贵电器股份有限公司                                             召募说明书      抑遏敷陈期末，刊行东说念主领有 34 家控股子公司、7 家联营企业，其具体情况 请详见“第四节刊行东说念主基本情况”之“二、组织结构和对其他企业紧要权益投 资情况”“（二）对其他企业紧要权益投资情况”关连内容。      公司的控股股东、践诺抑遏东说念主、持有 5%以上股份的当然东说念主股东、平直或者 转折地抑遏上市公司的法东说念主或者其他组织的董事、监事及高等管束东说念主员、刊行 东说念主现任董事、监事和高等管束东说念主员关系密切的家庭成员，包括其妃耦、父母、 妃耦的父母、昆仲姐妹尽头妃耦、年满 18 周岁的子女尽头妃耦、妃耦的昆仲姐 妹和子女妃耦的父母。前述东说念主士均属于刊行东说念主的关联当然东说念主。其他关联方是指 公司关联当然东说念主平直或转折抑遏的或关联当然东说念主担任董事（孤独董事除外）、 高等管束东说念主员的，除刊行东说念主尽头控股子公司除外的其他企业。      公司董事、监事、高等管束东说念主员具体情况请详见“第四节刊行东说念主基本情况” 之“五、公司董事、监事及高等管束东说念主员”关连内容。      敷陈期内，其他与公司发生关联交游的关联方及关联关系基本情况如下： 序号           关联方                        关联关系      （二）关联交游情况      敷陈期内公司关联交游以阛阓价钱为依据敬佩交游价钱，不存在挫伤公司 及中小股东利益的情况。      公司将与关联方发生的交游（提供担保除外）金额杰出 3,000 万元以上  浙江永贵电器股份有限公司                                                             召募说明书  （不含 3,000 万元），且占公司最近一期经审计净钞票十足值 5%以上（不含       （1）经常性要紧关联交游       敷陈期内，公司与关联方不存在经常性要紧关联交游。       （2）偶发性要紧关联交游       敷陈期内，公司与关联方不存在偶发性要紧关联交游。       （1）经常性关联交游                                                                       单元：万元  关联方             交游内容         2024 年 1-9 月        2023 年     2022 年        2021 年 永贵川虹       采购名义处理加工服务               1,077.14      1,478.15   1,358.24        943.04              采购受电弓等商品                     10.00      70.67     359.10        171.00 永贵东瀛                展览服务费                          -       3.02            -             - 艾立可          采购电缆等商品                1,143.61        890.03            -             - 金立诚        采购零部件、接受劳务                     15.48       2.38      31.77          8.88 Bode–Die             采购门控器等零部件                         -      20.09       3.00         56.40 Tür GmbH             总共                      2,246.23      2,464.34   1,752.11       1,179.32  注：永贵川虹、永贵东瀛、艾立可、金立诚为公司联营企业。       报 告 期 内 ， 上 述 交 易 合 计 金 额 分 别 为 1,179.32 万 元 、 1,752.1 万 元 、  格敬佩，得当阛阓原则、订价公允，且上述关联交游金额较小，占当期营业成  本比例较低，不会对公司孤独经营产生要紧影响。 浙江永贵电器股份有限公司                                                                           召募说明书                                                                                        单元：万元  关联方          交游内容               2024 年 1-9 月           2023 年          2022 年          2021 年             出售聚合器以及意会 永贵东瀛                                     1,424.56         1,927.65            178.23      211.59              说念，提供检测服务 金立诚          出售聚合器商品                               -           78.69           89.24      135.84 长春富晟          出售聚合器                             1.75           55.51            7.88              - Bode–Die             提供零散商品及劳务                              -               -               -           3.84 Tür GmbH             总共                           1,426.31         2,061.85            275.35      351.27 注：永贵东瀛、金立诚、长春富晟为公司联营企业。     敷陈期内，上述交游总共金额分别为 351.27 万元、275.35 万元、2,061.85 万元和 1,426.31 万元，占各期营业收入比例分别为 0.31%、0.18%、1.36%和 得当阛阓原则、订价公允，且上述关联交游金额较小，占当期营业收入比例较 低，不会对公司孤独经营产生要紧影响。                                                                                        单元：万元        名堂             2024 年 1-9 月        2023 年                 2022 年                2021 年  关键管束东说念主员薪酬                    402.03              988.62                703.85             652.93     （2）偶发性关联交游     ①公司算作出租方                                                                                        单元：万元 承租方称号         租借钞票           2024 年 1-9 月          2023 年              2022 年           2021 年   艾立可            房产              11.29                 54.68              -                -     因业务需要，公司联营企业艾立可向子公司永贵期间租借厂房，租借面积 浙江永贵电器股份有限公司                                                                 召募说明书   ②公司算作承租方                                                                              单元：万元  出租方          租借钞票       2024 年 1-9 月        2023 年           2022 年          2021 年  永贵投资          房产                  28.52          38.03              36.21            34.49   因办公需要，公司杭州分公司向永贵投资租借办公经营用房，租借面积 万元和 28.52 万元。                                                                              单元：万元  关联方      交游内容           2024 年 1-9 月        2023 年          2022 年          2021 年         出售原材料、半成品                                         -        353.64                 -                - 艾立可        及设备          代缴水、电费                     3.82          10.06                 -                - 永贵投资      代买商品                          -            6.43               -                - 永贵川虹     出售零散配件                         -               -            0.01             0.03          总共                         3.82         370.13              0.01             0.03   公司与第三方合股设立参股公司艾立可整合原有的线缆业务，将原用于生 产线缆的原材料、半成品及分娩设备出售给艾立可。因艾立可向子公司永贵技 术租借厂房，2023 年和 2024 年 1-9 月永贵期间向艾立可代收代付水电费 10.06 万元和 3.82 万元。2023 年因渠说念上风，公司代永贵投资代买少量商品。敷陈期 内因永贵川虹产线设施需要零散配件，由于需求量较少，未便向外部供应商采 购，公司向其出售少量接线套管、黄铜棒。   （1）关联方应收名堂                                                                              单元：万元  名堂     关联方         账面            坏账        账面       坏账      账面      坏账      账面       坏账                     余额            准备        余额       准备      余额      准备      余额       准备 应收账款    金立诚          225.62        49.90    231.08 27.03 307.84 37.45 273.91 19.88 应收账款    永贵东瀛         887.91        51.78    621.95 31.10     88.43    4.42   87.63     4.38 应收账款    长春富晟          30.55         2.92     61.44    3.07    1.05    0.05        -          - 浙江永贵电器股份有限公司                                                                                召募说明书  名堂         关联方        账面             坏账          账面          坏账          账面       坏账      账面       坏账                        余额             准备          余额          准备          余额       准备      余额       准备       小计               1,144.08       104.61      914.47 61.20 397.33 41.92 361.54 24.26 应收款项      永贵东瀛                573.06             - 1,205.00            -            -       -        -          - 融资 应收款项      金立诚                  10.00             -         60.00       -            -       -        -          - 融资       小计                 583.06             - 1,265.00            -            -       -        -          - 其他            永贵东瀛           17.18         0.86           0.17       -            -       -        -          - 应收款            Bode–Die 预支款项       Tür                -             -             -       -            -       -    0.01           -            GmbH   （2）关联方应付名堂                                                                                            单元：万元       名堂              关联方             2024.9.30        2023.12.31         2022.12.31       2021.12.31                永贵川虹                        513.25             415.36           661.69          673.85                永贵东瀛                         11.30             169.34           339.98          193.23 应付账款                艾立可                         472.17             847.77                   -               -                Bode–Die Tür GmbH                  -                   -                -            2.64                 小计                         996.72         1,432.47           1,001.67          869.73 其他应付款          艾立可                                -            11.29                   -               - 一年内到期的        永贵投资                                 43.43              31.28               37.96        34.47 非流动欠债 租借欠债           永贵投资                         72.77              66.70                   -        37.87   （三）关联交游必要性、公允性尽头对公司财务景色和经营恶果的影响   敷陈期内，公司具有孤独的采购、分娩和销售系统，公司发生的关联交游 订价公允，不存在挫伤公司尽头他非关联股东利益的情况，不存在利用关联交 易进行利益输送的情形。敷陈期内，公司关联交游全体规模较小，对公司财务 景色和经营景色不存在要紧不利影响。   （四）关联交游履行的决策法式及孤独董事宗旨   敷陈期内，公司发生的关联交游均按《公司轨则》《关联交游管束办法》 的划定履行相应的法式，触及关联交游的股东大会、董事会召开法式、表决方 式、关联方规避等方面均得当《关联交游管束办法》等轨制的划定，公司已采 浙江永贵电器股份有限公司                    召募说明书 取必要措施对公司尽头他股东的利益进行保护。   综上，敷陈期内刊行东说念主与关联方之间发生的关联交游得当正常生意条件及 平正、互利原则，不存在挫伤公司及股东利益的情况；刊行东说念主与关联方之间的 交游不影响刊行东说念主经营的孤独性，不会对刊行东说念主的正常及不时经营产生要紧不 利影响；刊行东说念主关联交游按照《深圳证券交游所创业板股票上市国法（2024 年 校正）》的要求履行了必要的批准法式。 浙江永贵电器股份有限公司                                     召募说明书                第七节 本次召募资金运用 一、本次召募资金使用磋商      公司本次向不特定对象刊行可转债拟召募资金总额不杰出 98,000 万元（含 本数），扣除刊行用度后将用于以下名堂：                                                 单元：万元 序号             名堂称号             投资总额          拟参预召募资金             总共                   116,245.90      98,000.00      若本次刊行践诺召募资金净额低于拟投资名堂的践诺资金需求，在不改变 拟投资名堂的前提下，董事会可根据名堂的践诺需求，对上述名堂的召募资金 参预金额、优先法则进行适当调整，不足部分由公司自行筹措资金治理。在本 次刊行可转债召募资金到位前，如公司以自筹资金先行参预上述名堂开拓，公 司将在召募资金到位后按照关连法律、法例划定的法式给予置换。 二、召募资金投资名堂的实施布景和实施才气      （一）经营远景      本次召募资金将用于聚合器智能化及超充产业升级名堂、华东基地产业建 设名堂、研发中心升级名堂和补充流动资金。本次召募资金投资名堂是在公司 现有主营业务的基础上，基于现有产物及期间基础，衔尾阛阓需乞降改日发展 趋势，加大对公司中枢业务领域要点产物及紧要研究标的实施的投资。募投项 目产物主要应用于新能源汽车、充电、特种装备等领域，发展远景广阔、阛阓 空间大，具体分析详见“第四节刊行东说念主基本情况”之“六、公司所处行业的基 本情况”之“（三）行业发展概述”。 浙江永贵电器股份有限公司                                                           召募说明书      （二）与公司现有业务、上次募投名堂的区别和研究                                上次募投                          本次募投 名堂        现有主营业务                  新能源与汽车国内                           华东基地产业开拓                       光电聚合器开拓名堂                 聚合器智能化及超充产业升级名堂                                    计策布局名堂                               名堂 实檀越体           -        四川永贵            四川永贵          四川永贵             永贵电器                                                 触及机加工、冲压、注塑、名义处理                                                                      触及机加工、冲                                   触及机加工、冲       和拼装等聚合器分娩主要工艺，应用                                                                      压、注塑、名义处        现有聚合器产物分娩主要核   触及机加工、冲压、   压、注塑、名义处      超声波焊合、铝导线铝排 3D 成型、                                                                      理和拼装等聚合器        心工艺均为机加工、冲压、   注塑、名义处理和组   理和拼装等聚合器      高速聚合器精密冲裁、激光焊合等先 中枢工艺                                                                 分娩主要工艺，导        注塑、名义处理和拼装等连   装等聚合器分娩主要   分娩主要工艺，工      进工艺，导入高压线束组件全自动生                                                                      入高压线束组件全        接器分娩主要工艺       工艺          艺性相对复杂的多      产线、充电接口、液冷线缆自动拼装                                                                      自动分娩线、充电                                   合一世产线         线等，并应用立体智能仓储及制造系                                                                      接口自动拼装线等                                                 统全经由 MES 管控        轨说念交通与工业、车载与能   光电聚合器（通讯连                 车载聚合器及整车线束、交直流一体                                   车内高压线束、充                           整车线束、期间已 产物特性   源信息、特种装备三伟业务   接器、军工聚合器、                 充电插座、大功率液冷充电器、特种                                   电枪（座）线束                            老练闲散的充电枪        板块产物           轨说念交通用聚合器）                 装备聚合器等        轨说念交通、新能源汽车及充   通讯领域、特种装备 应用领域                              车载领域          车载领域、特种装备领域          车载领域        电、通讯设备等领域      领域、轨说念交通领域        中国中车、轨走时营公司，   通讯客户、特种装备                                      就近配套华东区域 客户阛阓   汽车产业链客户，通讯基站   客户、轨说念交通车辆   新能源汽车客户       整车制造商客户、特种装备领域客户     内汽车厂商及充电        及各样通讯辘集设备厂商    客户                                             桩客户 浙江永贵电器股份有限公司                         召募说明书   （三）实施才气   公司本次募投名堂均牢牢围绕主营业务张开，针对本次募投名堂，公司已 经具备一定的期间储备和精良的产物开发才气。本次募投名堂关连产物分娩主 要触及密绕线簧工艺期间、弹性补偿复合端面斗争期间、新能源液冷超充期间、 新能源大电流端子期间等期间，该等期间均为公司已掌执的期间，公司分娩相 关产物不存在骨子性阻截。关连期间参见“第四节刊行东说念主基本情况”之“十、 公司的期间与研发情况”之“（一）中枢期间情况”。   公司采选自主培养和外部引进相衔尾的东说念主才发展计策。多年的奋勉培养和 发展使公司领有了一支素质丰富、妙技全面的东说念主才队伍。滥觞，公司的管束团 队在车载信息与新能源领域领有多年的从业素质，不管是在组织、分娩如故营 销方面，管束团队齐保持着紧密的互助、高效的融合停迅速的响应才气。其次， 公司领有多位业内高端中枢期间东说念主才，抑遏 2024 年 9 月 30 日，公司现有期间 东说念主员 829 东说念主，具有孤独的假想和开发才气，假想开发软件得到广博应用，并能 够全面地进行各样聚合器型式试验及例行性试验。再次，公司建立健全了东说念主才 招聘、培养以及激励轨制，饱读动职工在日常责任中不竭学习和成长，以提高知 识和妙技，杀青与公司共同发展。公司领有老练的管束团队和专科的研发分娩 团队，不错为本次募投名堂提供可靠的东说念主员储备。   公司在聚合器行业深耕多年，凭借期间、产物及服务上风，公司领有闲散 且具有行业影响力的客户群。公司车载产物为新能源汽车提供高压、大电流互 研究统的全体治理决策，已进入比亚迪、安稳、长城、奇瑞、长安、上汽、一 汽、广汽、北汽、本田等国产一线品牌及合股品牌整车制造厂商的供应链体系。 为了餍足客户需求，进步公司产物质地，公司参预大量的资源进行产物研发和 期间创新，不竭推出具有期间竞争力的新产物，餍足客户需求，赢得客户订单。 当今，公司客户资源丰富，并在积极开拓营销团队，拓展国表里的客户，为本 次募投名堂的产能消化作念好了充分的准备。 浙江永贵电器股份有限公司                                      召募说明书 三、召募资金投资名堂的基本情况        （一）聚合器智能化及超充产业升级名堂        本名堂由公司全资子公司四川永贵科技有限公司实施，名堂实施地位于四 川省绵阳市涪城区。本名堂拟利用现有的分娩厂房，衔尾聚合器期间迭代演变 趋势、新能源汽车行业的发展和新涌现的应用场景需求等，通过引进先进的生 产线，杀青产能的升级。本名堂计离别娩的产物主要为大功率液冷超充枪、车 载聚合器、高速高频聚合器、特种装备聚合器等。        名堂磋商总投资 30,172.44 万元，拟使用召募资金参预金额为 28,000 万元， 不足部分由公司自筹治理。        本名堂磋商投资总额为 30,172.44 万元，其中开拓投资 28,413.89 万元，铺 底流动资金 1,758.55 万元。本名堂具体投资组成情况如下：                                                   单元：万元 序号         投资内容       投资规模          投资比例        使用召募资金  一       开拓投资           28,413.89     94.17%       28,000.00  二       铺底流动资金          1,758.55      5.83%               -  三       名堂总投资          30,172.44     100.00%      28,000.00        （1）开拓投资估算        本名堂开拓投资由工程用度（时势装修费、设备购置费）、规划费组成， 在按照给定的开拓规模、产物决策和工程期间决策的基础上进行笼统估算。本 名堂拟投资 28,132.57 万元用于工程参预，其中 3,080.00 万元用于时势装修， 浙江永贵电器股份有限公司                                                 召募说明书   本名堂时势装修费投资共计 3,080.00 万元，包括车间、零件库、成品库、 办公区、来料查验等区域的装修。装修面积主要系根据募投名堂践诺时势需求 和历史名堂素质而敬佩，装修单价主要系根据当地装修阛阓情况及刊行东说念主里面 以往装修施工单价敬佩。具体明细如下：    厂房规划        装修面积（㎡）          装修单价（元/㎡）          装修总价（万元） 车载一车间               6,000.00          800.00                  480.00 车载二车间              13,000.00          800.00                 1,040.00 高速高频车间              9,000.00          800.00                  720.00 特种装备车间              8,000.00          500.00                  400.00 零件库                 1,500.00          800.00                  120.00 成品库                 1,500.00          800.00                  120.00 办公区                 1,000.00          800.00                   80.00 来料查验                1,500.00          800.00                  120.00       总共           41,500.00                  -              3,080.00   本名堂设备购置费共计 25,052.57 万元。设备投资主要系购置配套分娩设备 尽头他配套设备所产生的开销。设备的数目主要系基于该名堂预计需求而敬佩； 设备的价钱主要参照供应商价钱，并衔尾公司历史采购素质笼统测算得出。具 体明细如下：                                                    单元：台/套、万元       用途           设备类型              数目           平均单价        总价 仓储设备       立体库设备                          1       1,500.00   1,500.00            车间自动化物流系统                      1        400.00     400.00            产线 MES 系统                   10           25.00     250.00 辅助设备       熔封炉                            1        120.00     120.00            无尘室                            1        100.00     100.00            预氧化炉等                       35             6.35    222.22            超声波焊合机                         8         95.00     760.00 焊合设备       自动色带机                          4         13.00      52.00            激光焊合、工装等                    12             3.35     40.25 浙江永贵电器股份有限公司                                          召募说明书      用途            设备类型           数目       平均单价        总价            推坯机                         1     25.00      25.00 机械加工设备            中心加压研磨机及研磨夹具                1       2.00      2.00            高压线束全自动拼装线                  4    600.00    2,400.00            液冷充电枪自动拼装线                  1   1,000.00   1,000.00            直流枪自动拼装线                    1    800.00     800.00            交流充电枪全自动拼装线                 2    400.00     800.00 活水线体            Mini Fakra 聚合器全自动拼装线        2   1,075.00   2,150.00            以太网聚合器全自动拼装线                1    800.00     800.00            充电插座组件自动拼装线                 4     49.00     196.00            聚合器自动拼装线                    5    154.00     770.00            多工位线缆处理一体机                  6     50.00     300.00            全自动切剥机                      2    110.00     220.00            CO2&YAG 激光剥线全自动设备           3     60.40     181.20 线束组件加工设备            全自动拨打一体机                    2     60.00     120.00            屏蔽网处理机                      5     20.00     100.00            激光剥线机                       2     30.00      60.00            视觉检测系统                  15        12.00     180.00            电性能笼统测试仪                    8     15.00     120.00 质检品控       气密检测仪                   10          8.00     80.00            深水压力模拟测试系统                  1     80.00      80.00            圆形互换设备等                 62          3.01    186.40            紧固系统                    30        12.00     360.00            端子压接机                   25        10.20     255.00 拼装设备            齿套装配机                   10        18.00     180.00            伺服移印机等                  104         3.50    364.50            充电枪聚合器模具                43        60.70    2,610.00            国标充电插座模具                12        50.00     600.00            车载高压聚合器模具               17        60.00    1,020.00            储能聚合器模具                 10        40.00     400.00 模具            通讯聚合器模具                     8     40.00     320.00            高压盒模具                       8     40.00     320.00            电气&液冷系统模具                   8     35.00     280.00            线速模具                    23        17.17     395.00 浙江永贵电器股份有限公司                                          召募说明书      用途               设备类型         数目      平均单价         总价              特种装备聚合器模具               12     344.42     4,133.00                 总共                  521      48.09    25,052.57      规划费是指在名堂实施中可能发生、但在名堂决策阶段难以想到的开销， 需要事前预留的用度。本名堂的规划费系参考同行业平方水平，该名堂规划费 费率按工程用度的 1%预估，为 281.33 万元。      （2）铺底流动资金      铺底流动资金是名堂投产初期所需，为保证名堂建成后进行试运转所必需 的流动资金，主要用于名堂投产初期购买原材料，支付职工工资等。本名堂铺 底流动资金根据公司的钞票盘活率，参照公司践诺情况进行估算。      本名堂磋商开拓期为 12 个月，名堂实施的技艺主要包括时势装修、设备购 置、安装、调试，分娩东说念主员招聘、培训等。具体程度安排如下：                                             T+1 序号               名堂                                    Q1-Q2             Q3-Q4      （1）测算假设      本名堂的收入以募投名堂产物销售价钱乘以以前预计产能进行测算。名堂 产能开释情况假设如下：投产期第 1 年分娩负荷设定为 50%，投产期第 2 年生 产负荷设定为 80%，投产期第 3 年完全达产并进入闲散运营状态，各年度产量 杀青全部销售。产物的价钱参照规划产物类型对应的历史销售价钱敬佩，据此 狡计本名堂完全达产后的年营业收入情况如下： 浙江永贵电器股份有限公司                                                             召募说明书                                                      单元：万 PCS、元/PCS、万元       产物类别                   产物细分            产能规划             单价        达产年收入 车载业务聚合器产物        聚合器、线束、充电产物                       765.00      40.08     30,662.50 特种装备聚合器产物        聚合器                                26.00     384.62     10,000.00                  总共                                791.00      51.41     40,662.50   本名堂成本与用度的估算谨守司帐准则划定的成本和用度核算方法，并参 照公司历史财务数据。公司分娩成本与各项期间用度占收入的比例参考公司历 史财务数据，分娩成本与各项期间用度开销占收入的比例与公司历史占比情况 基本保持一致。在测算时，不沟通本名堂发生贷款的情形，因此不估算财务费 用。   ①分娩成本   本项生分产成本由平直东说念主工、平直材料和制造用度组成，具体测算如下：                                                                         单元：万元                                                                         T+6 至 11  名堂      T+1      T+2           T+3          T+4             T+5                                                                           年均 平直材料         -   12,474.29     19,958.87    24,948.58       24,948.58    24,948.58 平直东说念主工         -     650.50       1,085.18     1,453.10        1,525.75     1,816.15 制造用度         -    4,364.52      6,616.34     5,804.98        4,384.52     3,448.02  总共          -   17,489.31     27,660.38    32,206.66       30,858.85    30,212.75 毛利率          -     13.98%        14.97%       20.80%          24.11%       25.70%   最近三年，公司车载与能源信息业务的毛利率分别为 20.45%、20.49%和 目达产后毛利率为 25.70%，具有合感性。   ②销售用度   本名堂销售用度由销售东说念主员的工资及福利费、渠说念建立等其他阛阓推广销 售用度组成。最近 3 年，本名堂实檀越体的销售用度占营业收入的比例分别为 计列。 浙江永贵电器股份有限公司                                                        召募说明书      ③管束用度      本名堂管束用度包括管束东说念主员薪酬、办公役旅费等用度。最近 3 年，本项 目实檀越体的管束用度占营业收入的比例分别为 5.70%、3.61%和 3.85%，平均 为 4.39%，本名堂管束用度按营业收入的 4.50%计列。      ④税金及附加      本名堂升值税的进项税、销项税均按 13%狡计，城市开拓珍重税和评释费 附加分别按升值税的 7%、5%狡计。      （2）测算过程      本名堂在投产运营期内的营业收入、总成本用度、税金及附加等测算数据 明细狡计过程如下所示：                                                                    单元：万元                                                                    T+6 至 11      名堂      T+1    T+2         T+3         T+4         T+5                                                                      年均 达产率            -       50%          80%       100%        100%         100% 主营业务收入         -   20,331.25   32,530.00   40,662.50   40,662.50    40,662.50 主营业务成本         -   17,489.31   27,660.38   32,206.66   30,858.85    30,212.75 毛利             -    2,841.94    4,869.62    8,455.84    9,803.65    10,449.75 税金及附加          -     122.57       196.11     245.14      245.14       245.14 销售用度           -    1,321.53    2,114.45    2,643.06    2,643.06     2,643.06 管束用度           -     914.91     1,463.85    1,829.81    1,829.81     1,829.81 利润总额           -     482.94     1,095.21    3,737.83    5,085.64     5,731.73 所得税            -      72.44      164.28      560.67      762.85       859.76 净利润            -     410.50      930.92     3,177.16    4,322.79     4,871.97      （3）测算结果      根据以上投资额、收入及成本预测，可模拟整个名堂开拓期和分娩经营期 的现款流入和流出情况，用以狡计名堂财务里面收益率等方针。经测算，本项 目所得税后财务里面收益率为 20.73%，投资回收期为 5.75 年（税后），名堂预 期效益精良。      公司本名堂平均毛利率与公司现有业务的对比情况如下： 浙江永贵电器股份有限公司                                                 召募说明书        名堂            2023 年度         2022 年度          2021 年度 公司笼统毛利率                29.38%        30.83%            34.82% 敷陈期内平均值                              31.68% 本名堂的毛利率                              24.89%    由上表可知，本名堂预测毛利率低于公司现有业务笼统毛利率，效益预测 较为严慎合理。    本次名堂效益与同行业可比上市公司同类名堂的比较情况如下：                                      融资刊行   公司              名堂                              里面收益率       回收期                                       年份 中航光电    光电期间产业基地名堂（二期）                  2018        22.76%      6.40         高速通讯聚合器技改名堂                     2017        30.37%      5.16 意华股份         破费电子聚合器技改名堂                     2017        29.22%      5.27 刊行东说念主     聚合器智能化及超充产业升级名堂                       -     20.73%      5.75    如上表所示，本名堂投资回收期和里面收益率处于同行业可比上市公司类 似名堂的合理区间范围内，不存在显耀差异。    本名堂在公司现有厂区内实施，不触及新增募投名堂用地的情形。抑遏本 召募说明书签署日，本名堂已取得名堂备案文献（备案证编号：川投资备 【2312-510703-07-02-797047】JXQB-0328 号）。根据绵阳市生态环境局 2024 年 4 月 2 日出具的说明，本名堂可不纳入开拓名堂环境影响评价管束，无需办 理环评审批手续。    （二）华东基地产业开拓名堂    本名堂由上市公司实施，名堂实施地位于浙江省天台县西工业区。本名堂 拟新建分娩厂房及配套设施，通过购置先进的智能分娩和仓储设备，进行产物 分娩线的开拓，以扩大现有产能。本名堂计离别娩的主要产物为交/直流充电枪、 线束以及聚合器等。 浙江永贵电器股份有限公司                                                     召募说明书       本名堂预计投资总额为 52,579.93 万元，其中开拓投资 49,139.62 万元，铺 底流动资金投资 3,440.31 万元。本名堂具体投资组成情况如下：                                                                 单元：万元 序号           投资内容           投资规模             投资比例              使用召募资金  一     开拓投资                     49,139.62         93.46%         44,000.00  二     铺底流动资金                    3,440.31              6.54%             -  三     名堂总投资                    52,579.93        100.00%         44,000.00 注：抑遏 2023 年 11 月 29 日公司审议本次向不特定对象刊行可转债的董事会召开前，公司 已先行参预 3,278 万元。       （1）开拓投资估算       本名堂开拓投资由工程用度（建筑工程费、设备购置）、工程开拓其他费 用和规划费组成，在按照给定的开拓规模、产物决策和工程期间决策的基础上 进行笼统估算。本名堂拟投资 49,139.62 万元用于开拓投资，其中 18,411.72 万 元用于时势开拓和装修，26,425.00 万元用于设备的购置，3,816.37 万元用于工 程开拓其他用度，486.53 万元用于规划费。       本名堂建筑工程投资共计 18,411.72 万元，包括厂房、办公楼等。开拓面积 主要系根据募投名堂践诺时势需乞降历史名堂素质而敬佩，开拓单价主要系根 据公司历史建造素质及当地阛阓公允价钱笼统敬佩。具体明细如下：  厂房规划         建筑面积（㎡）           建筑及装修（元/㎡）                建筑工程费（万元） 联合厂房                52,171.53               2,100.00             10,956.02 厂房二                 20,799.82               2,110.00              4,388.76 倒班寝室                 7,828.30               3,000.00              2,348.49                     群众开拓                                           718.45                     总共                                           18,411.72 浙江永贵电器股份有限公司                                          召募说明书   本名堂设备购置费共计 26,425.00 万元。设备投资主要系购置配套分娩设备 尽头他配套设备所产生的开销。设备的数目主要系基于该名堂预计需求而敬佩； 设备的价钱主要参照供应商价钱，并衔尾公司历史采购素质笼统测算得出。具 体明细如下：                                              单元：台/套、万元     用途                 设备类型          数目    单价          总价                高压线束全自动拼装线              8    700.00    5,600.00                交流充电枪全自动拼装线             8    500.00    4,000.00                直流枪自动拼装线                3   1,000.00   3,000.00 活水线体                液冷充电枪自动拼装线              1   1,200.00   1,200.00                充电插座组件自动拼装线             2    245.00     490.00                活水线体辅助                 32     20.63     660.00                多工位线缆处理一体机             15     50.00     750.00                全自动切剥机                  4    110.00     440.00                屏蔽网处理机                 20     20.00     400.00                全自动拨打一体机                5     60.00     300.00 线束组件加工设备                端子压接机                  40       7.00    280.00                全自动下线剥头卷线一体机            4     60.00     240.00                同轴剥线机                  25       7.40    185.00                裁切机等                   15       4.40     66.00                视觉检测系统                 80     12.00     960.00 质检品控           电性能笼统测试仪               35     15.00     525.00                气密检测仪                  30       8.00    240.00 仓储设备           车间自动化物流系统               3    500.00    1,500.00                产线 MES 系统              25     30.00     750.00 辅助设备           无尘室                     2    100.00     200.00                烘箱                      5       5.00     25.00                自动灌胶机                  10     20.00     200.00                信号端子自动装配机               5     28.00     140.00 拼装设备                自动包装线                   6     18.00     108.00                激光打标机等                 11     14.18     156.00 浙江永贵电器股份有限公司                                           召募说明书          用途              设备类型          数目     单价        总价                  充电枪模具                  40     62.00    2,480.00                  国标充电插座模具                8     50.00     400.00                  电气&液冷系统模具              10     35.00     350.00 模具                  高压盒模具                   8     40.00     320.00                  高压线束模具                 20     15.00     300.00                  通讯&储能线束尽头它模具            8     20.00     160.00                   总共                   498     53.06   26,425.00      本名堂工程开拓其他用度共计 3,816.37 万元，包括地皮购置费、开拓单元 管束费、其它前期用度等。具体明细如下：   序号                    名堂                   金额（万元）                   总共                                    3,816.37      规划费是指在名堂实施中可能发生、但在名堂决策阶段难以想到的开销， 需要事前预留的用度。本名堂的规划费系参考同行业平方水平，该名堂规划费 费率按工程用度及工程开拓其他用度总共的 1%预估，约 486.53 万元。      （2）铺底流动资金      铺底流动资金是名堂投产初期所需，为保证名堂建成后进行试运转所必需 的流动资金，主要用于名堂投产初期购买原材料，支付职工工资等。本名堂铺 底流动资金根据公司的钞票盘活率，参照公司践诺情况进行估算。      本名堂磋商开拓期为 24 个月，名堂实施的技艺主要包括工程开拓，设备购 置、安装、调试，分娩东说念主员招聘、培训等。具体程度安排如下： 浙江永贵电器股份有限公司                                                                      召募说明书                                                       T+1                       T+2 序号                名堂                                               Q1-Q2         Q1-Q2     Q1-Q2           Q3-Q4      （1）测算假设      本名堂的销售额以募投名堂产物销售价钱乘以以前预计产能进行测算。项 目产能开释情况假设如下：投产期第 1 年分娩负荷设定为 50%，投产期第 2 年 分娩负荷设定为 80%，投产期第 3 年完全达产并进入闲散运营状态，各年度产 量杀青全部销售。产物的价钱参照规划产物类型对应的历史销售价钱敬佩，据 此狡计本名堂完全达产后的年营业收入情况如下：                                                              单元：万 PCS、元/PCS、万元       产物类别                    产物细分                 产能规划             单价          达产年收入 车载业务聚合器类产物                  线束、充电产物                     147          517.58       76,033.18      本名堂成本与用度的估算谨守司帐准则划定的成本和用度核算方法，并参 照公司历史财务数据。公司分娩成本与各项期间用度占收入的比例参考公司历 史财务数据，分娩成本与各项期间用度开销占收入的比例与公司历史占比情况 基本保持一致。在测算时，不沟通本名堂发生贷款的情形，因此不估算财务费 用。      ①分娩成本      本项生分产成本由平直东说念主工、平直材料和制造用度组成，具体测算如下：                                                                                 单元：万元                                                                                  T+7 至 12  名堂     T+1       T+2          T+3          T+4          T+5          T+6                                                                                    年均 平直材料          -         -    26,204.84    41,927.74    52,409.67    52,409.67     52,409.67 平直东说念主工          -         -      756.00      1,270.08     1,666.98     1,750.33         2,083.48 制造用度          -         -     5,444.60     6,037.49     6,576.09     5,782.97         5,699.69  浙江永贵电器股份有限公司                                                                                    召募说明书                                                                                                  T+7 至 12      名堂   T+1           T+2             T+3              T+4              T+5         T+6                                                                                                    年均      总共         -             -       32,405.44        49,235.31        60,652.74   59,942.97    60,192.84  毛利率      0.00%         0.00%           14.76%           19.06%           20.23%      21.16%       20.83%       最近三年，公司车载与能源信息业务的毛利率分别为 20.45%、20.49%和  期间已老练闲散的充电枪等产物，测算的毛利率具有合感性。       ②销售用度       本名堂销售用度由销售东说念主员的工资及福利费、渠说念建立等其他阛阓推广销  售用度组成。最近 3 年，公司车载与能源信息板块主要业务主体的销售用度占  营业收入的比例分别为 7.76%、5.37%和 5.85%，平均为 6.33%，本名堂销售费  用按营业收入的 6.50%计列。       ③管束用度       本名堂管束用度包括管束东说念主员薪酬、办公役旅费等用度。最近 3 年，公司  车载与能源信息板块主要业务主体的管束用度占营业收入的比例分别为 5.70%、       ④税金及附加       本名堂升值税的进项税、销项税均按 13%狡计，城市开拓珍重税和评释费  附加分别按升值税的 7%、5%狡计。       （2）测算过程       本名堂在投产运营期内的营业收入、总成本用度、税金及附加等测算数据  明细狡计过程如下所示：                                                                                                 单元：万元                                                                                                  T+7 至 12      名堂      T+1          T+2            T+3               T+4            T+5          T+6                                                                                                    年均 达产率                 -             -           50%               80%         100%         100%          100% 主营业务收入              -             -    38,016.59        60,826.55       76,033.18    76,033.18     76,033.18 主营业务成本              -             -    32,405.44        49,235.31       60,652.74    59,942.97     60,192.84 毛利                  -             -     5,611.15        11,591.23       15,380.44    16,090.22     15,840.34 税金及附加               -             -               -             66.64      307.11       307.11        307.11  浙江永贵电器股份有限公司                                                                      召募说明书                                                                                    T+7 至 12   名堂         T+1       T+2        T+3            T+4        T+5         T+6                                                                                      年均 销售用度               -         -   2,471.08      3,953.73    4,942.16     4,942.16     4,942.16 管束用度               -         -   1,710.75      2,737.19    3,421.49     3,421.49     3,421.49 利润总额               -         -   1,429.33      4,833.67    6,709.68     7,419.46     7,169.59 所得税                -         -    214.40         725.05    1,006.45     1,112.92     1,075.44 净利润                -         -   1,214.93      4,108.62    5,703.23     6,306.54     6,094.15       （3）测算结果       根据以上投资额、收入及成本预测，可模拟整个名堂开拓期和分娩经营期  的现款流入和流出情况，用以狡计名堂财务里面收益率等方针。经测算，本项  目所得税后财务里面收益率为 12.69%，投资回收期为 8.46 年（税后），名堂预  期效益精良。       公司本名堂平均毛利率与公司现有业务的对比情况如下：         名堂                        2023 年度                 2022 年度             2021 年度  公司笼统毛利率                           29.38%                 30.83%              34.82%  敷陈期内平均值                                                  31.68%  本名堂的毛利率                                                  20.80%       由上表可知，本名堂预测毛利率低于公司现有业务笼统毛利率，效益预测  较为严慎合理。       本次名堂效益与同行业可比上市公司同类名堂的比较情况如下：                                                        融资刊行   公司                         名堂                                       里面收益率         回收期                                                         年份          新能源汽车关键零部件名堂                                      2022         15.21%          7.36  瑞可达          高性能精密聚合器产业假名堂                                     2021         13.60%          7.36          华南产业基地名堂                                          2021         13.29%          8.52  中航光电          基础器件产业园名堂（一期）                                     2021         17.20%          7.60  刊行东说念主     华东基地产业开拓名堂                                            -        12.69%          8.16       如上表所示，本名堂投资回收期和里面收益率处于同行业可比上市公司类  似名堂的合理区间范围内，不存在显耀差异。 浙江永贵电器股份有限公司                                     召募说明书      本名堂开拓地位于天台县西工业区，公司已取得名堂用地的不动产权文凭 （浙（2023）天台县不动产权第 0029531 号）。抑遏本召募说明书签署日，本 名堂已取得名堂备案文献（名堂代码：2306-331023-89-01-339282），并已取得 天台县行政审批局出具的环评批复（天行审〔2024〕48 号）。      （三）研发中心升级名堂      本名堂由四川永贵科技有限公司实施，名堂实施地位于四川省绵阳市涪城 区。本名堂拟利用现有的研发关连时势，通过引进先进的研发设备，并加强研 发管束迟缓对研发中心进行升级完善，加鼎力度进行期间创新。      本名堂预计投资总额为 13,493.53 万元，其中开拓投资 6,943.53 万元，研发 用度 6,550.00 万元。本名堂具体投资组成情况如下：                                                  单元：万元 序号          投资内容       投资规模         投资比例       使用召募资金 一     开拓投资               6,943.53     51.46%      6,000.00 二     研发用度               6,550.00     48.54%             - 三     名堂总投资             13,493.53    100.00%      6,000.00      本名堂召募资金用于时势购置及装修、软硬件设备购置和安装费等，属于 成人性开销，司帐处理得当《企业司帐准则》的关连划定，不存在研发用度资 本化的情形。      （1）开拓投资      本名堂开拓投资由时势装修用度、设备购置及安装用度、工程开拓其它费 用和规划费组成，在按照给定的开拓规模、产物决策和工程期间决策的基础上 进行笼统估算。本名堂拟投资 6,943.53 万元用于开拓参预，其中时势装修用度 浙江永贵电器股份有限公司                                           召募说明书 元，规划费 68.75 万元。      本名堂时势装修费投资共计 30.00 万元，系对约 1,000.00 平方米研发场所 的装修，根据当地装修阛阓情况及刊行东说念主装修需求、里面以往装修施工单价， 按 300.00 元/平方米进行狡计得出。      本名堂设备购置费共计 6,718.80 万元。设备投资主要系购置配套分娩设备 尽头他配套设备所产生的开销。设备的数目主要系基于该名堂预计需求而敬佩； 设备的价钱主要参照供应商价钱，并衔尾公司历史采购素质笼统测算得出。具 体明细如下：                                                      单元：套、万元  序号            设备称号/类别             数目       单价         总价                总共                   569          /      6,718.80      本名堂工程开拓其他用度共计 125.99 万元，包括开拓单元管束费尽头它前 期用度等。      规划费是指在名堂实施中可能发生、但在名堂决策阶段难以想到的开销， 浙江永贵电器股份有限公司                    召募说明书 需要事前预留的用度。本名堂的规划费系参考同行业平方水平，该名堂规划费 费率按时势装修用度、设备购置及安装用度、工程开拓其它用度总共的 1%预估， 约 68.75 万元。     浙江永贵电器股份有限公司                                                          召募说明书                                                                             所属业务 序号    名堂称号         研发内容         拟达到主见             预计形成的研发恶果和应用产物     进展                                                                              领域              车载聚合器尽头线缆组件的电子      聚合器电磁兼                 达成 IEE802.3CH 及 恶果：建立电磁兼容及屏蔽遵守测试分析才气              兼容期间，电磁表露、电磁屏蔽                                        产物假想与开 车载与能源              遵守的机理及优化方法，以及相                                         发阶段     信息      遵守及测试研究                关连表率的要求         要求              关的测试期间              车载聚合器尽头线缆组件的电子      车载高速高频连                达成 IEE802.3CH 及              兼容期间，电磁表露、电磁屏蔽                 恶果：建立车载高速产物高速特性的测试才气            车载与能源              遵守的机理及优化方法，以及相                 应用：主要应用新能源汽车辘集通讯聚合器               信息      及测试研究                  关连表率的要求              关的测试期间      车载高速高频连                                             恶果：开发出车规级高速防水产物                 车载与能源                                             应用：主要应用新能源汽车辘集通讯聚合器               信息      测试期间研究      车载高速高频连                餍足信号完好性条件              车载高速高频线端聚合器及线缆                 恶果：开发出车规级高速产物                   车载与能源              组件                             应用：主要应用新能源汽车辘集通讯聚合器               信息      术研究                    120N                             杀青 2mm-50mm 内                                                                    初样完成试      无线通讯聚合技                非斗争信号传输，包 恶果：开发出短距离无线传输期间                     轨说念交通及      术开发                    含低压抑遏信号和网 应用：无缆化特种产物，新一代电气车钩等                  特种装备                                                                     测试阶段                             络信号                             杀青从斗争网到牵引 恶果：掌执高压聚合期间                  假想需求及评                             变压器间聚合          应用：轨说念交通高压末端聚合器          审阶段                                             恶果：掌执液冷集成期间，开发出专用液冷连                             液冷系统聚合器、冷                              产物假想与开 轨说念交通及                             板和冷却系统                                  发阶段    特种装备                                             应用：轨说念交通、特种及数据中心液冷系统                             通过产物的结构，材      液冷大功率   将现有液冷充电功率进步，主流           恶果：进步液冷充电枪充电功率               成性能进步和 车载与能源      充电枪     是电流的进步                   应用：液冷大功率产物                   自动化产线建      信息                             步进步液冷充电功率                                                                    设，奏凯量产      浙江永贵电器股份有限公司                                                          召募说明书                                                                               所属业务 序号     名堂称号          研发内容         拟达到主见             预计形成的研发恶果和应用产物    进展                                                                                领域                                                                     反馈、评定和              对现有在售欧标交流充电枪，在                                                恶果：形成欧标充电枪产物系列       纠正措施阶 车载与能源                                                应用：欧标充电枪             段，完成 DV   信息              阛阓竞争力                                                                       考证      NACS 好意思标   按照 NACS 法式进行开发针对北 达到法式要求性能      恶果：形成 NACS 充电枪产物系列   详确假想评审 车载与能源      充电枪       好意思阛阓的充电枪           方针            应用：NACS 充电枪            阶段      信息                配套液冷大功率充电枪，为用户 达到法式要求性能         恶果：开发出可与液冷充电枪集成的液冷系统         车载与能源                提供整套治理决策          方针            应用：液冷充电系统                      信息                                  形成岸电系列、船舶                包括岸电、船舶和深海聚合器产 系列和 0-3000 米深 恶果：开发出海洋应用的聚合器产物系列       产物假想与开                品成系列开发            海产物和 7000 米产 应用：岸电、船舶、浅海及深海聚合器       发阶段                                  品系列 浙江永贵电器股份有限公司                             召募说明书   上述研发名堂研发产物包括车载聚合器尽头线缆组件、各样充电枪、液冷 充电系统、高压电缆聚合器、海洋类聚合器等，围绕公司现有车载与能源信息 领域、轨说念交通领域和特种装备领域等现有业务板块产物张开，系对公司现有 中枢业务领域的前沿期间、产物进行预研储备。公司在轨说念交通领域深耕 40 余 年，布局新能源汽车、特种装备领域 10 余年，已形成了密绕线簧工艺期间、弹 性补偿复合端面斗争期间、新能源液冷超充期间、新能源大电流端子期间、特 种高压聚合期间、深水聚合密封期间等中枢期间，上述研发名堂与公司主营业 务的现有产物中枢期间同源，在期间旨趣、分娩工艺等具有高度的关连性。   公司具备实施关连研发名堂的期间储备。算作国度高新期间企业，公司始 终聚焦于聚合器领域，对峙自主开发创新的期间道路，鼎力培育具有自主常识 产权的中枢期间，已取得显耀恶果，抑遏 2024 年 9 月 30 日，公司已获专利授 权 688 项，其中发明专利 125 项；主导及参与制定了 5 项聚合器及线束期间相 关的国度法式，2 项行业法式和 17 项团体法式。敷陈期内公司累计研发参预 实基础。   公司具备实施关连研发名堂的东说念主员储备。公司自成立以来一直贵重研发队 伍的开拓，当今建立了完善的研发体系，在浙江及四川的期间中心均被评为省 级期间中心，并建有省级新能源汽车要点企业研究院；现有期间东说念主员 829 东说念主， 领有多位业内高端中枢期间东说念主才。公司当今已就关连研发名堂组建近 80 东说念主的研 发团队，后续将进一步扩充。   抑遏 2024 年 9 月 30 日，上述研发名堂已累计参预 728.82 万元。研发名堂 中液冷大功率充电枪完成阶段性恶果，500A/600A 液冷充电枪完成性能进步和 自动化产线开拓，奏凯量产；其他名堂处于研发、试样阶段。   综上，本次研发名堂围绕公司现有车载与能源信息领域、轨说念交通领域和 特种装备领域等现有业务板块产物张开，与公司主营业务的现有产物中枢期间 同源，在期间旨趣、分娩工艺等具有高度的关连性，系对公司现有中枢业务领 域的前沿期间、产物进行预研储备。公司具备相应的东说念主员和期间储备，当今在 浙江永贵电器股份有限公司                                     召募说明书 研名堂已取得一定进展，具备期间可行性和阛阓远景，不存在较大的研发失败 风险，研发中心升级名堂属于投向主业领域。    本名堂与公司的改日发展计策紧密关连，名堂的实施造反直产生经济效益， 但随机进步公司自主创新才气与研发才气，增强产物中枢竞争力，进而给公司 带来转折经济效益。    本名堂在四川永贵现有厂区内实施，不触及新增募投名堂用地。抑遏本募 集说明书签署日，本名堂已取得名堂备案文献（备案证编号：川投资备【2401- 日出具的说明，本名堂可不纳入开拓名堂环境影响评价管束，无需办理环评审 批手续。    （四）补充流动资金    公司拟使用召募资金 20,000 万元补充流动资金，主要用于公司日常运营所 需，以进步公司运营效率，加多全体抗风险才气，进一步提高公司的不时盈利 才气。    敷陈期内，公司业务规模不竭扩大，营业收入增长相对较快，应收账款、 存货等经营性流动钞票占用的资金相应保持增长态势，使公司营运资金需求量 加多。公司接纳销售百分比法进行测算了改日需要补充的流动资金数额。    （1）测算依据    补充流动资金名堂的测算所以估算公司的营业收入及营业成本为基础，综 合沟通公司各项钞票和欠债的盘活率等身分的影响，对组成公司日常分娩经营 所需流动资金的主要经营性流动钞票和流动欠债分别进行估算，进而预测公司 改日分娩经营对流动资金的需求程度。    具体测算旨趣如下： 浙江永贵电器股份有限公司                                                   召募说明书   预测期经营性流动钞票=应收单子+应收账款+应收款项融资+预支账款+存 货+合同钞票   预测期经营性流动欠债=应付账款+应付单子+预收账款+合同欠债   预测期流动资金占用=预测期流动钞票－预测期流动欠债   预测期流动资金缺口=预测期流动资金占用－基期流动资金占用   （2）测算过程   公司以 2023 年为预测的基期，2024 年至 2026 年为预测期，本次测算的假 设如下：   A.2021 年至 2023 年，公司营业收入年复合增长率为 14.94%，假设公司   B.经营性钞票包括应收单子、应收账款、应收款项融资、预支款项、存货 和合同钞票，经营性欠债包括应付单子、应付账款、预收款项和合同欠债；   C.假设 2024 年至 2026 年各期末的经营性流动钞票占营业收入比率和经营 性流动欠债占营业收入比率与 2023 年各期末的平均比率保持一致。   基于前述假设的测算过程如下：                                                               单元：万元                基期                               预测期     名堂 营业收入           151,837.26     174,519.80        200,590.83     230,556.53 经营性流动钞票        176,257.31     202,587.90        232,851.94     267,637.05  应收单子            7,190.32        8,264.46         9,499.07      10,918.11  应收账款           91,327.18     104,970.29        120,651.51     138,675.31  应收款项融资         27,450.60       31,551.36        36,264.73      41,682.22  预支账款            1,460.14        1,678.27         1,928.98       2,217.14  存货             48,829.07       56,123.51        64,507.65      74,144.27 经营性流动欠债         59,082.26       67,908.39        78,053.04      89,713.17  应付单子           47,393.59       54,473.59        62,611.25      71,964.57  应付账款           10,657.39       12,249.47        14,079.38      16,182.66  预收款项               82.90             95.28        109.51         125.87 浙江永贵电器股份有限公司                                                           召募说明书                  基期                                 预测期    名堂  合同欠债                948.38        1,090.05           1,252.89           1,440.06 流动资金占用额          117,175.05     134,679.51          154,798.90         177,923.88                     营运资金缺口                                              60,748.83 注：应付账款剔除应付工程设备款。   根据上述测算结果，公司改日三年总共流动资金缺口为 60,748.83 万元，本 次补充流动资金名堂的金额为 20,000.00 万元，未杰出公司改日三年总共流动资 金缺口，本次召募用于补充流动资金的规模具备合感性。 集资金的比例   《证券期货法律适宅心见第 18 号》划定：“通过配股、刊行优先股或者董 事会敬佩刊行对象的向特定对象刊行股票方式召募资金的，不错将召募资金全 部用于补充流动资金和偿还债务。通过其他方式召募资金的，用于补充流动资 金和偿还债务的比例不得杰出召募资金总额的百分之三十。对于具有轻钞票、 高研发参预特性的企业，补充流动资金和偿还债务杰出上述比例的，应当充分 论证其合感性，且杰出部分原则上应当用于主营业务关连的研发参预。”   公司本次募投名堂补充流动资金及视同补充流动资金的金额情况如下：                                                                       单元：万元                                                     召募资金拟             是否属于资  名堂     序号          投资内容                投资额                                                      参预金额              人性开销         一     开拓投资                      28,413.89                -        - 聚合器智    1.1   时势装修费                      3,080.00       3,000.00         是 能化及超 充产业升 级名堂     2     规划费                         281.33                 -       否         二     铺底流动资金                     1,758.55                -       否         三     名堂总投资                     30,172.44      28,000.00          -         一     开拓投资                      49,139.62                -        - 华东基地    1     工程用度                      44,836.72                -       是 产业开拓 名堂      1.1   建筑工程费                     18,411.72      18,000.00         是 浙江永贵电器股份有限公司                                                召募说明书                                                召募资金拟        是否属于资  名堂    序号         投资内容             投资额                                                 参预金额         人性开销        二    铺底流动资金                  3,440.31            -     否        三    名堂总投资                  52,579.93    44,000.00     -        一    开拓投资                    6,943.53            -     - 研发中心 升级名堂        二    研发用度                    6,550.00            -     否        三    名堂总投资                  13,493.53     6,000.00     - 补充流动        一    补充流动资金                 20,000.00    20,000.00     否 资金 成人性开销总共                                         78,000.00     - 成人性开销占比                                          79.59%       - 非成人性开销总共                                        20,000.00     - 非成人性开销占比                                         20.41%       -   如上表所示，本次召募资金投资名堂中成人性开销总共 78,000.00 万元，占 比为 79.59%，非成人性开销总共 20,000.00 万元，占比为 20.41%。因此，本次 刊行召募资金中补充流动资金及视同补充流动资金的比例不存在杰出召募资金 总额 30%的情形，得当关连划定的要求。 四、召募资金投资名堂的必要性和可行性   （一）召募资金投资名堂的必要性   本次募投名堂新增产能主要投向新能源汽车聚合器、线束及充电枪等产物。 连年来，在国度“双碳”计策下，新能源汽车阛阓呈现出爆发式增长，新能源 汽车产销量大幅增长。2023 年国内新能源汽车产销量分别达到 958.7 万辆和 体系不竭夯实、电动化与智能网联化期间创新和生意模式创新加速、假想和制 造品质加速进步、品牌朝上取得新进展，中国新能源汽车产业迎来新的发展和 浙江永贵电器股份有限公司                                   召募说明书 增长阶段。中国新能源汽车产业发展形势不时向好，平直带动新能源汽车聚合 器、充电设备等关连产物阛阓的快速发展。2021 年、2022 年、2023 年及 2024 年 1-9 月，公司车载与能源信息业务板块收入分别为 41,174.48 万元、72,018.46 万元、76,821.31 万元和 79,891.54 万元，保持不时增长，其中 2024 年 1-9 月较 上年同期增长 57.46%。    敷陈期内公司车载与能源信息业务产能利用率分别为 86.93%、118.97%、 司把执阛阓机遇、进步业务发展速率的才气。公司亟需通过本次募投名堂的实 施以扩大产能，更好地应酬阛阓需求，收拢阛阓机遇杀青快速发展。    为达到同步开发、供货实时、从简成本等目的，汽车零部件制造企业平方 围绕整车制造商所在区域选址布局，并迟缓发展成以整车制造商为中枢的企业 集群，形成产业链全体规模效应。长三角是国内整车和零部件企业主要分娩地 和破费地，是我国新能源汽车产业的中枢区域。2023 年长三角一体化发展高层 论坛上，长三角勾勒一个新主见：打造新能源汽车世界级产业集群。公司预计， 改日长三角区域的配套才气对公司的发展紧要性将进一步进步，2021 年、2022 年、2023 年及 2024 年 1-9 月，公司华东区域主要客户销售收入分别为 1,888.67 万元、5,789.05 万元、11,534.57 万元和 24,295.17 万元，保持快速增长；抑遏 一步提高对要点客户的就近配套才气，进一步贬抑公司与客户之间的雷同、运 输成本，实时餍足下流整车制造商同步开发及快速响应的需求，进步与中枢客 户之间的客户粘性。此外，募投名堂的实施还将有助于公司在要点区域占据市 场份额并开拓新的业务机会，成心于杀青公司产能的计策布局，进一步增强公 司盈利才气。    算作国度高新期间企业，公司永久聚焦于聚合器领域，对峙自主开发创新 的期间道路，鼎力培育具有自主常识产权的中枢期间，已取得显耀恶果，公司 浙江永贵电器股份有限公司                           召募说明书 已获专利授权 688 项，其中发明专利 125 项；主导及参与制定了 5 项聚合器及 线束期间关连的国度法式，2 项行业法式和 17 项团体法式。敷陈期内公司累计 研发参预 45,000.50 万元，占当期营业收入的比例为 8.11%，为公司可不时发展 奠定了坚实基础，产物业务规模不时增长，公司的品牌上风日益表露。在日趋 强烈的阛阓竞争环境中，企业需不竭加大期间创新参预，提高自主创新才气。 为进一步闲散公司市时势位，餍足阛阓和客户的需求，公司需要进一步进步自 身期间水平及研发才气，不竭加大期间创新参预，在现有的期间平台上进行技 术升级。本次募投名堂的实施将通过购置设备、引进东说念主才、开展关连期间研究 等举措，围绕公司现有车载与能源信息领域、轨说念交通领域和特种装备领域等 现有业务板块产物连接增强公司的期间上风，进一步进步公司的研发实力和技 术竞争力，促进公司耐久闲散发展。   本次向不特定对象刊行可转债召募资金部分用于补充流动资金，成心于缓 解公司的资金压力，激动公司业务规模的拓展，保障了公司研发创新及业务扩 张等行径的不时正常开展，可进一步优化公司的财务结构，成心于贬抑公司财 务风险，提高公司的偿债才气和抗风险才气，保障公司的不时、闲散、健康发 展。   （二）召募资金投资名堂的可行性   新能源汽车产业是我国培育发展计策性新兴产业的要点领域。连年来，国 务院、发展改换委、工信部等多个部委陆续出台了《对于加速新能源汽车推广 应用的指导宗旨》《新能源汽车产业发展规划（2021-2035 年）》等多项引诱、 解救、饱读动和表率新能源汽车产业发展的规划和管束政策，推动产业健康及可 不时发展。受益于国度耐久的计策解救，我国新能源汽车产业发展迅猛，新能 源汽车亦是我国杀青弯说念超车、进入世界汽车强国行列的紧要抓手。本次募投 名堂的开拓是公司积极响应国度关连政策发展要求的践诺举措，名堂的落实能 够更好地餍足下流新能源整车厂及配套企业的需求，政府出台的一系列成心于 汽车产业发展的政策为本名堂实施提供了闲散的政策保障。 浙江永贵电器股份有限公司                          召募说明书   公司自成立以来，一直专注于电聚合器、聚合器组件及精密智能产物的研 发、制造、销售和期间解救，经过多年的发展，公司也不竭地发展壮大，公司 还是积聚了丰富的分娩素质，对产物的分娩工艺和经由已形成了法式化的法式， 况兼不时的进行优化和创新，还是形成了一套精良的分娩管束轨制，表率企业 分娩经营，保证安全分娩，进步产物品质况兼随机快速响应顾主需求实时委用 订单。公司建有全经由制造链条，包括塑胶模具制造车间、注塑加工车间、钣 金冲压车间、精密加工车间、自动或半自动拼装车间、国际 CNAS 认证的检测 中心，并领有 MES 系统，ANDON 系统，E-SOP、DNC、MDC、电子系统看板 等智能制造系统，以餍足客户多元化的产物定制需求。公司的丰富素质和健全 的制造体系将为本次募投名堂的实施提供坚实的期间和分娩保障。   公司在聚合器行业深耕多年，凭借期间、产物及服务上风，公司领有闲散 且具有行业影响力的客户群。为了餍足客户需求，进步公司产物质地，公司投 入大量的资源进行产物研发和期间创新，使得公司产物在质地和性能上进展优 异，受到客户的喜爱。公司车载与能源信息板块产物包括高压聚合器及线束组 件、高压分线盒（PDU）/BDU、充/换电接口及线束、交/直流充电枪、大功率 液冷直流充电枪、通讯电源/信号聚合器、储能聚合器、高速聚合器等，其中车 载产物为新能源汽车提供高压、大电流互研究统的全体治理决策，并已进入比 亚迪、安稳、长城、奇瑞、长安、上汽、一汽、广汽、北汽、本田等国产一线 品牌及合股品牌供应链体系。公司当今正在积极开拓营销团队，拓展国表里的 客户，为产能蔓延作念好准备。   公司接纳自主培养和外部引进相衔尾的东说念主才发展计策。多年的奋勉培养和 发展使公司领有了一支素质丰富、妙技全面的东说念主才队伍。此外，公司还建立了 健全的东说念主才招聘、培养和激励轨制，饱读动职工在日常责任中不竭学习和成长， 以提高常识和妙技，杀青与公司共同发展。公司的管束团队在车载信息与新能 源领域领有多年的从业素质，不管是组织、分娩如故营销方面，管束团队齐保 浙江永贵电器股份有限公司                    召募说明书 持着紧密的互助、高效的融合停迅速的响应才气。因此，公司领有老练的管束 团队和专科的研发分娩团队，不错为本次募投名堂提供可靠解救。 五、本次召募资金运用对公司经营管束和财务景色的影响   （一）对公司经营管束的影响   本次向不特定对象刊行可调度公司债券召募资金在扣除刊行用度后将用于 聚合器智能化及超充产业升级名堂、华东基地产业开拓名堂、研发中心升级项 目及补充流动资金。本次召募资金投资名堂得当国度产业政策以及公司计策规 划发展标的，与公司主营业务密切关连，具有精良的阛阓发展远景和经济效益。   本次募投名堂的实施，将平定公司在行业中的竞争上风和市时势位，成心 于公司进步各业务板块的协同效应，成心于公司杀青产物结构的升级及主营业 务的进一步拓展，公司的中枢竞争力将进一步增强。同期，本次刊行实施完毕 后，公司流动钞票规模得到进一步进步，公司竞争才气和抗风险才气预计将得 到提高。   （二）对公司财务景色的影响   本次刊行完成后，公司总钞票规模将进一步进步，成本实力得以增强。短 期来看，公司钞票欠债率有所上升，但可调度债券较低的票面利率水平既随机 显耀贬抑公司的融资成本，也不会对公司的短期偿债才气变成领略的不利影响。 本次刊行召募资金到位后，公司的钞票规模和业务规模将进一步扩大，营运资 金将得到补充。如部分可调度债券转股，公司钞票欠债率将有所贬抑，成心于 公司保持合理的成本结构。   但本次募投名堂存在开拓期，且名堂经营效益需要运营达到一定时期才能 迟缓体现，因此名堂开拓运营过程中的资金安排以及可转债转股等身分一段时 间内可能会对净钞票收益率、每股收益等财务方针出现一定程度的影响，但随 着关连募投名堂建成以及效益的杀青，公司业务发展将得到强有劲的撑持，公 司的耐久经营事迹和盈利才气齐将得到进步，成心于公司的长期发展。   （三）新增折旧与摊销的影响   本次召募资金投资名堂实施后，将新增房屋及建筑物、机器设备等固定资 浙江永贵电器股份有限公司                                                        召募说明书 产，以及地皮使用权、软件等无形钞票。根据企业司帐准则并遵命公司现有会 计政策中对于固定钞票折旧方法、无形钞票摊销方法的划定进行测算，本次募 投实施以后新增折旧摊销对刊行东说念主财务景色的影响如下：                                                                     单元：万元       名堂          T+2 年        T+3 年       T+4 年        T+5 年        T+6 年 固定钞票折旧             3,914.43    8,903.88     9,239.96     7,644.05     6,115.22 无形钞票摊销              231.00       544.06      583.86       583.86       583.86 折旧摊销总共             4,145.43    9,447.94     9,823.82     8,227.91     6,699.08 预计营业收入            20,331.25   70,546.59   101,489.05   116,695.68   116,695.68 预计新增折旧摊销金额占预 计营业收入比例 注：聚合器智能化及超充产业升级名堂的 T+1 年为开拓期，T+2 年脱手投产，T+2 年至 T+4 年为产能爬坡期，产能开释率分别为 50%、80%、100%；华东基地产业开拓名堂的 T+1 年至 T+2 年为开拓期，T+3 年脱手投产；T+3 年至 T+5 年为产能爬坡期，产能开释率 分别为 50%、80%、100%。    由上表可知，本次召募资金投资名堂新增的固定钞票及无形钞票将对公司 的成本、用度、利润总额产生一定影响，但跟着召募资金投资名堂完工并投产， 渐渐产生预期收益，新增固定钞票折旧及无形钞票摊销对公司事迹的影响将逐 渐减小。本次召募资金投资名堂的预期经营事迹完全不错消化新增钞票的折旧 及摊销用度，对公司改日的经营恶果不会组成要紧不利影响。 六、召募资金投资名堂得当投向主业和国度产业政策的要求    （一）召募资金投资名堂主要投向主业    本次召募资金投资名堂围绕公司主营业务张开，在公司现有业务的基础上， 扩大关连产物的产能，加强公司在关连领域的布局，餍足下流阛阓需求。    公司主要从事电聚合器、聚合器组件及精密智能产物的研发、制造、销售 和期间解救，已形成了轨说念交通与工业、车载与能源信息、特种装备三伟业务 板块。各伟业务板块中，轨说念交通与工业产物包括聚合器、减振器、门系统、 计轴信号系统、意会说念、灵敏电源（锂电板）等；车载与能源信息产物包括高 压聚合器及线束组件、交/直流充电枪、大功率液冷直流充电枪、充/换电接口及 线束、高速聚合器等；特种装备板块产物包括特种聚合器尽头关连电缆组件等， 主要应用于航空航天等特种装备领域。 浙江永贵电器股份有限公司                                       召募说明书    本次召募资金拟投向聚合器智能化及超充产业升级名堂、华东基地产业建 设名堂、研发中心升级名堂和补充流动资金。聚合器智能化及超充产业升级项 目产物包括大功率液冷超充枪、车载聚合器、高速高频聚合器和特种装备聚合 器，其中大功率液冷超充枪、车载聚合器、高速高频聚合器应用于新能源汽车 关连领域，属于现有车载与能源信息业务板块产物；特种装备聚合器属于现有 特种装备业务板块产物，上述产物在原材料、期间道路及分娩工艺、应用领域 等方面与现有产物不存在差异。以上两类产物是公司要点发展的业务领域，报 告期内公司车载与能源信息板块杀青收入 41,174.48 万元、72,018.46 万元、 产物杀青收入 5,987.14 万元、5,888.92 万元、7,958.53 万元和 8,690.00 万元，报 告期内关连产物销售收入不时闲散增长。    华东基地名堂产物包括交/直流充电枪、线束以及聚合器，均应用于新能源 汽车关连领域，属于现有车载与能源信息业务板块产物。募投名堂产物属于成 熟产物，系就近配套华东区域内汽车厂商及充电桩客户，与公司现有车载与能 源信息业务板块产物在原材料、期间道路及分娩工艺、应用领域等方面不存在 差异。    研发中心升级名堂系通过引进先进的研发设备，进步公司笼统创新研发能 力，研发名堂围绕公司现有车载与能源信息领域、轨说念交通领域和特种装备领 域等现有业务板块产物张开，与公司主营业务的现有产物中枢期间同源，在技 术旨趣、分娩工艺等具有高度的关连性，系对公司现有中枢业务领域的前沿技 术、产物进行预研储备。公司具备相应的东说念主员和期间储备，当今在研名堂已取 得一定进展，具备期间可行性和阛阓远景，不存在较大的研发失败风险，研发 中心升级名堂属于投向主业领域。    补充流动资金名堂系为了餍足公司既有主营业务经营规模不时增长带来的 资金需求，保障公司业务规模的拓展和业务发展规划的奏凯实施。    本次刊行召募资金投向与主业的关系如下：                      聚合器智能化及超       华东基地产   研发中心    补充流         名堂                       充产业升级名堂       业开拓名堂   升级名堂    动资金                           是1         是2       否3    不适用 产物、服务、期间等，下同） 浙江永贵电器股份有限公司                                   召募说明书                   聚合器智能化及超      华东基地产   研发中心    补充流        名堂                    充产业升级名堂      业开拓名堂   升级名堂    动资金 的扩产                       否           否      否      不适用 他应用领域的拓展                       否           否      否      不适用 （横向/纵向）延迟 注 1：本名堂将通过装修厂房、购置先进的机器设备及配套设施，应用超声波焊合、铝导 线铝排 3D 成型、高速聚合器精密冲裁、激光焊合等先进工艺，导入高压线束组件全自动 分娩线、充电接口、液冷线缆自动拼装线等，并应用立体智能仓储及制造系统全经由 MES 管控，杀青分娩的智能化及产能的扩建升级； 注 2：本名堂将通过新建厂房、购置先进的机器设备及配套设施，导入高压线束组件全自 动分娩线、充电接口自动拼装线等，就近配套华东区域内汽车厂商及充电桩客户； 注 3：本名堂是对公司中枢业务领域的前沿期间、产物进行预研储备，进步公司笼统创新 研发才气； 注 4：本次刊行可转债召募资金拟用于规划费、铺底流动资金及补充流动资金名堂总共共 总额的百分之三十，得当《证券期货法律适宅心见第 18 号》“用于补充流动资金和偿还债 务的比例不得杰出召募资金总额的百分之三十”的划定。    （二）召募资金投资名堂得当国度关连产业政策    公司主要从事电聚合器、聚合器组件及精密智能产物的研发、制造、销售 和期间解救。根据国度统计局《国民经济行业分类》（GB/T4754-2017），刊行 东说念主属于“狡计机、通讯和其他电子设备制造业”（C-39）大类，属于“C398 电子元件及电子专用材料制造”下的“C3989 其他电子元件制造”。本次召募 资金将用于聚合器智能化及超充产业升级名堂、华东基地产业开拓名堂、研发 中心升级名堂和补充流动资金。聚合器智能化及超充产业升级名堂产物包括大 功率液冷超充枪、车载聚合器、高速高频聚合器和特种装备聚合器，华东基地 产业开拓名堂产物包括交/直流充电枪、线束以及聚合器，产物应用于新能源汽 车、特种装备等领域；研发中心升级名堂不触及分娩。    公司主要从事电聚合器、聚合器组件及精密智能产物的研发、制造、销售 和期间解救，聚合器行业算作《计策性新兴产业分类（2018）》中的新式电子 元器件及设备制造，是属于国度饱读动发展的要点行业之一。根据《产业结构调 浙江永贵电器股份有限公司                          召募说明书 业”第 5 条“新式电子元器件制造”中的“电力电子器件”。 本）》“饱读动类”之“二十八、信息产业”第 5 条“新式电子元器件制造”中 的“电力电子器件”；大功率液冷超充枪、车载聚合器、高速高频聚合器、交/ 直流充电枪、线束以及聚合器等其他产物应用于新能源汽车领域，属于“饱读动 类”之“十六、汽车”第 4 条“车用充电设备”中的“智能、快速充电及换电 设施”和第 6 条“新能源汽车关键零部件”。 （2024 年本）》中淘汰类、限定类产业。   根据《对于作念好 2020 年要点领域化解鼓胀产能责任的见知》（发改运行 2020901 号）、《对于作念好 2019 年要点领域化解鼓胀产能责任的见知》（发 改运行2019785 号）、《对于作念好 2018 年要点领域化解鼓胀产能责任的见知》 （发改运行2018554 号）、《2015 年各地区淘汰逾期和鼓胀产能主见任务完 成情况》（工业和信息化部、国度能源局公告 2016 年第 50 号）、《对于印发 淘汰逾期产能责任考核实施决策的见知》（工信部联产业201146 号）、《国 务院对于进一步加强淘汰逾期产能责任的见知》（国发20107 号）等划定，国 家淘汰逾期和鼓胀产能行业为：真金不怕火铁、真金不怕火钢、焦炭、铁合金、电石、电解铝、 铜冶真金不怕火、铅冶真金不怕火、水泥（熟料及磨机）、平板玻璃、造纸、制革、印染、铅蓄 电板（极板及拼装）、电力、煤炭。   综上，公司主营业务及本次募投名堂均不触及上述淘汰逾期产能和鼓胀产 能行业，不属于逾期产能。   连年来，我国陆续推出了一系列解救和饱读动聚合器行业及新能源汽车产业 发展的计策规划及产业政策，本次召募资金投资名堂主要应用于新能源汽车、 特种装备领域，属于国度产业政策饱读动推动的标的。     浙江永贵电器股份有限公司                                     召募说明书 序号      称号       发布单元           主要内容           与本次募投名堂产物的关系                                                本次募投名堂车载聚合器、                                                线束、充电枪等产物，应用      《产业结构调整               国度饱读动发展新能源汽车关键                 国度发改委                          于新能源汽车及充电设备相       年本）》                 单子元器件制造等关连产业                                                于新式单子元器件制造范                                                畴，属于政策饱读动发展标的                             激动汽车电动化、网联化、智      本次募投名堂大功率液冷超      扩大内需计策规      中共中央                             能化，加强泊车场、充电桩、      充枪、交/直流充电枪等产                             换电站、加氢站等配套设施建      品，应用于充电桩，得当政                             设                  策饱读动标的                             到 2025 年新能源汽车产销占                             比达到汽车总量的 20%。      本次募投名堂大功率液冷超      新能源汽车产业                2021 年起，国度生态文静试    充枪、车载聚合器、高速高                 国务院办公厅                             出租、物发配送等车辆中新能      政策解救行业                             源汽车比例不低于 80%                             把执传统汽车向电动化、智能                             化、网联化的新能源汽车和智                             能网联汽车转型的阛阓机遇，                                                本次募投名堂中大功率液冷                             要点推动聚合器与组件、微特                                                超充枪、车载聚合器、高速                             电机和物理电板等电子元器件      基础电子元器件                                   高频聚合器、交/直流充电                             应用。      产业发展行动计       工信部                         枪、线束产物应用于新能源       划（2021—   2021 年 1 月                     汽车领域，特种装备聚合器                             车、民用航空航天、海洋工程                             装备、高期间船舶、能源装备                                                海洋领域，得当政策推动方                             等高端装备制造领域，推动海                                                向                             底光电缆、水下聚合器、功率                             器件、高压直流继电器等高可                             靠电子元器件的应用。                             新式电子元器件及设备制造属                                                本次募投名堂大功率液冷超                             于计策性新兴产业；将新能源      《计策性新兴产                                   充枪、交/直流充电枪等产物                  国度统计局 汽车用充电桩，包括配电、监        （2018）                                  充电桩、电动汽车充电桩，                             充电桩尽头零部件制造等列入                                                属于计策性新兴产业产物                             计策性新兴产业名录       总而言之，公司本次募投名堂得当国度政策要求，不存在需要取得驾御部     门宗旨的情形。 浙江永贵电器股份有限公司                                 召募说明书                第八节 历次召募资金运用 一、最近五年内召募资金情况   最近五年内，公司不存在通过配股、增发、刊行可调度公司债券等方式募 集资金的情况。 二、公司上次召募资金情况   （一）上次召募资金的基本情况   经中国证监会《对于核准浙江永贵电器股份有限公司向涂海文等刊行股份 购买钞票并召募配套资金的批复》（证监许可〔2016〕893 号文）核准，公司 股（A 股）股票 26,941,362 股，刊行价为每股东说念主民币 31.55 元，共计召募资金 该次召募资金到账时期为 2016 年 7 月 7 日，召募资金到位情况业经天健司帐师 事务所（特殊普通合伙）考证，并由其出具了天健验〔2016〕266 号验资敷陈。   抑遏 2023 年 10 月 13 日，公司上次召募资金还是按划定用途使用完毕，募 集资金专户内已无余额并已全部刊出。   （二）上次召募资金使用情况   公司上次召募资金的总体使用情况如下：                                             单元：万元                  名堂                        金额 召募资金专户运转金额                                   82,718.87 加：利息收入净额                                        5,044.81 减：已累计参预召募资金总额                                84,792.79                                                         注 减：使用节余召募资金永久补充流动资金金额                         2,970.89 抑遏当今召募资金专户余额                                            0 浙江永贵电器股份有限公司                                                          召募说明书 注：根据公司 2022 年 1 月 5 日 2022 年第一次临时股东大会决议，公司召募资金投资名堂 “新能源与汽车国内计策布局名堂”已实施完毕并达到预定可使用状态，董事会欢喜将上 述名堂给予结项。同期，为提高节余召募资金使用效率，欢喜将上述召募资金投资名堂结 项后节余召募资金预计 2,970.89 万元（含待支付尾款及利息收入）永久补没收司流动资金， 并刊出对应的召募资金专户。   公司上次召募资金承诺名堂参预情况如下：                                                                   单元：万元                                                    抑遏 2023 年 10 月 13 账户    名堂称号        承诺投资金额        调整后投资金额                                                     日累计参预金额          余额 支付收购翊腾电子公 司现款对价                                                                      注2 光电聚合器开拓名堂          25,000                17,000          21,424.99        0 新能源与汽车国内战                          /                8,000             5,578.39      0 略布局名堂 1      注 永久补充流动资金         15,998.87             15,998.87           16,069.41      0     总共           82,718.87             82,718.87           84,792.79      0 注 1、根据 2018 年 5 月 11 日公司 2017 年度股东大会决议，公司将“光电聚合器开拓名堂” 的 8,000 万元召募资金变更为“新能源与汽车国内计策布局名堂”。 注 2、召募资金累计产生的扣除手续费后的利息收入净额亦已参预光电聚合器开拓名堂。   （1）光电聚合器开拓名堂的 8,000 万元召募资金变更为新能源与汽车国内 计策布局名堂 批，公司出于审慎投资以保障召募资金产出陈述的沟通，为使资金的使用效率 达到最大化，将“光电聚合器开拓名堂”的 8,000 万元召募资金用途变更为 “新能源与汽车国内计策布局名堂”。该事项还是过公司董事会、孤独董事、 监事会、股东大会审议通过并进行了败露。具体情况如下： 过了《对于变更部分召募资金投向的议案》，同日孤独董事发表了宗旨，欢喜 公司董事会对上述变更部分召募资金投资名堂的议案。2018 年 5 月 11 日，公 司 2017 年年度股东大会（公告编号：（2018）029 号）审议通过了《对于变更 部分召募资金投向的议案》。 浙江永贵电器股份有限公司                               召募说明书   （2）新能源与汽车国内计策布局名堂节余召募资金永久补充流动资金   抑遏 2021 年 12 月 17 日，新能源与汽车国内计策布局名堂实施完毕，名堂 节余召募资金（含待支付尾款及利息收入）2,970.89 万元。本着股东利益最大 化原则，为提高召募资金使用效率，公司决定将该节余召募资金永久补充流动 资金。该事项还是过公司董事会、孤独董事、监事会、股东大会审议通过并进 行了败露。具体情况如下： 过了《对于部分召募资金投资名堂结项并将节余召募资金永久补充流动资金的 议案》，同日孤独董事发表了宗旨，欢喜公司对部分募投名堂结项并将节余募 集资金永久补充流动资金的议案。2022 年 1 月 5 日，公司 2022 年第一次临时 股东大会（公告编号：（2022）002 号）审议通过了《对于部分召募资金投资 名堂结项并将节余召募资金永久补充流动资金的议案》。   （3）敷陈期内，光电聚合器开拓名堂宽限的情况 过了《对于部分召募资金投资名堂宽限的议案》，同日孤独董事发表了宗旨， 欢喜公司召募资金投资名堂之“光电聚合器开拓名堂”宽限至 2022 年 12 月 31 日的议案。2021 年 4 月 20 日，公司 2020 年度股东大会（公告编号：（2021） 通过了《对于公司部分召募资金投资名堂宽限的议案》，同日孤独董事发表了 宗旨，欢喜公司召募资金投资名堂之“光电聚合器开拓名堂”宽限至 2023 年 （2023）024 号）审议通过了《对于公司部分召募资金投资名堂宽限的议案》。   抑遏 2023 年 10 月 13 日，上述召募资金已使用完毕，对应召募资金专户已 实施刊出。公司根据光电名堂的开拓需求，以自有资金连接参预开拓，该名堂 浙江永贵电器股份有限公司                   召募说明书 已于 2024 年 8 月底完成齐全验收责任。   综上，公司不存在私行改变上次召募资金用途未作纠正，或者未经股东大 会招供的情形。公司上次召募资金到账时期距今还是杰出五年，且上次召募资 金已全部使用完毕，召募资金专用账户已刊出；最近五个司帐年度内，公司不 存在通过配股、增发、可转债等方式召募资金的情况。 浙江永贵电器股份有限公司                           召募说明书                第九节 声明 一、刊行东说念主及全体董事、监事、高等管束东说念主员声明   本公司及全体董事、监事、高等管束东说念主员承诺本召募说明书内容信得过、准 确、完好，不存在子虚记录、误导性述说或要紧遗漏，按照诚信原则履行承诺， 并承担相应的法律包袱。 全体董事签名：     范纪军           范永贵           范正军     李运明           刘建            蒋建林 全体监事签名：     褚志强           曹群            许秀秀 除董事除外的高等管束东说念主员签名：     周廷萍           罗阳明           余文震     卢素珍           许小静           戴慧月                             浙江永贵电器股份有限公司                                    年    月   日 浙江永贵电器股份有限公司                         召募说明书 二、刊行东说念主控股股东、践诺抑遏东说念主声明   本东说念主承诺本召募说明书内容信得过、准确、完好，不存在子虚记录、误导性 述说或要紧遗漏，按照诚信原则履行承诺，并承担相应的法律包袱。 践诺抑遏东说念主签名：     范纪军        范永贵            范正军     卢素珍        娄爱芹            汪敏华                           浙江永贵电器股份有限公司                                  年    月   日 浙江永贵电器股份有限公司                          召募说明书 三、保荐东说念主声明   本公司已对召募说明书进行了核查，阐明本召募说明书内容信得过、准确、 完好，不存在子虚记录、误导性述说或要紧遗漏，并承担相应的法律包袱。 名堂协办东说念主签名：                靳朝日 保荐代表东说念主签名：                石 军             刘广福 法定代表东说念主（或其授权代表）签名：                                龚德雄                              东方证券股份有限公司                                   年    月   日 浙江永贵电器股份有限公司                        召募说明书 四、保荐东说念主董事长、总司理声明            保荐机构（主承销商）董事长声明   本东说念主已持重阅读浙江永贵电器股份有限公司向不特定对象刊行可调度公司 债券召募说明书的全部内容，阐明召募说明书不存在子虚记录、误导性述说或 者要紧遗漏，并对召募说明书信得过性、准确性、完好性、实时性承担相应法律 包袱。 保荐机构董事长签名：                 龚德雄                            东方证券股份有限公司                                 年    月   日 浙江永贵电器股份有限公司                        召募说明书            保荐机构（主承销商）总司理声明   本东说念主已持重阅读浙江永贵电器股份有限公司向不特定对象刊行可调度公司 债券召募说明书的全部内容，阐明召募说明书不存在子虚记录、误导性述说或 者要紧遗漏，并对召募说明书信得过性、准确性、完好性、实时性承担相应法律 包袱。 保荐机构总司理签名：                 鲁伟铭                            东方证券股份有限公司                                 年    月   日 浙江永贵电器股份有限公司                        召募说明书 五、刊行东说念主讼师声明   本所及承办讼师已阅读召募说明书，阐明召募说明书内容与本所出具的法 律宗旨书不存在矛盾。本所及承办讼师对刊行东说念主在召募说明书中援用的法律意 见书的内容无异议，阐明召募说明书不因援用上述内容而出现子虚记录、误导 性述说或要紧遗漏，并承担相应的法律包袱。 承办讼师：                王侃            钱晓波 讼师事务所负责东说念主：                              颜华荣                           国浩讼师（杭州）事务所                                 年    月   日 浙江永贵电器股份有限公司                             召募说明书 六、审计机构声明   本所及署名注册司帐师已阅读召募说明书，阐明召募说明书内容与本所出 具的审计敷陈、盈利预测审核敷陈（如有）等文献不存在矛盾。本所及署名注 册司帐师对刊行东说念主在召募说明书中援用的审计敷陈、盈利预测审核敷陈（如有） 等文献的内容无异议，阐明召募说明书不因援用上述内容而出现子虚记录、误 导性述说或要紧遗漏，并承担相应的法律包袱。 署名注册司帐师：                倪国君                何林飞                李宸宇              柳龙英（已下野） 司帐师事务所负责东说念主：                                    翁伟                           天健司帐师事务所（特殊普通合伙）                                      年    月   日 浙江永贵电器股份有限公司             召募说明书 浙江永贵电器股份有限公司                           召募说明书 七、债券评级机构声明   本机构及署名资信评级东说念主员已阅读召募说明书，阐明召募说明书内容与本 机构出具的资信评级敷陈不存在矛盾。本机构及署名资信评级东说念主员对刊行东说念主在 召募说明书中援用的资信评级敷陈的内容无异议，阐明召募说明书不因援用上 述内容而出现子虚记录、误导性述说或要紧遗漏，并承担相应的法律包袱。 资信评级东说念主员署名：                秦风明              顾盛阳 单元负责东说念主签名：                                 张剑文                           中证鹏元资信评估股份有限公司                                    年    月   日 浙江永贵电器股份有限公司                    召募说明书 八、刊行东说念主董事会声明   （一）公司应酬本次刊行摊薄即期陈述采选的措施   由于本次刊行可能导致公司每股收益有所下降，为有用防护即期陈述被摊 薄的风险，提高公司不时陈述股东的才气，公司将采选多项措施以保障本次发 行后公司有用使用召募资金，具体措施如下：   公司将根据《公司法》《证券法》《上市公司证券刊行注册管束办法》 《上市公司监管指引第 2 号——上市公司召募资金管束和使用的监管要求》等 法律、法例的关连要求，加强召募资金的管束，严格按照公司《召募资金管束 轨制》进行召募资金的使用。本次刊行召募资金到位后，公司将设立召募资金 专户进行专项存储，保障召募资金用于指定的募投名堂，配合监管银行和保荐 东说念主对召募资金使用的检察和监督，以保证召募资金合理、表率及有用使用，合 理防护召募资金使用风险。   董事会已对本次可调度公司债券召募资金投资名堂的可行性进行了充分论 证，募投名堂得当国度产业政策、行业发展趋势及公司改日全体计策发展标的， 具有较好的阛阓远景和盈利才气。通过本次募投名堂的实施，公司将不竭优化 业务结构，连接作念大、作念强、作念优主营业务，增强公司中枢竞争力以提高盈利 才气。本次刊行召募资金到位后，公司将加速激动募投名堂开拓，提高资金使 用效率，争取募投名堂早日齐全并杀青预期效益，增强以后年度的股东陈述， 贬抑刊行导致的即期陈述摊薄的风险。   公司将严格谨守《公司法》《证券法》《上市公司治理准则》等法律、法 规和表肆意文献的要求，不竭完善公司治理结构和里面抑遏，确保股东随机充 分诳骗权利，确保董事会随机按照法律、法例和《公司轨则》的划定诳骗权益， 作念出科学、迅速和严慎的决策，确保孤独董事随机持重履行职责，珍重公司整 体利益，尤其是中小股东的正当权益，确保监事会随机孤独有用地诳骗对董事、 浙江永贵电器股份有限公司                     召募说明书 高等管束东说念主员及公司财务的监督权和检察权，为公司发展提供轨制保障。   为完善和健全公司科学、不时和闲散的分成决策与监督机制，保障投资者 正当权益，杀青股东价值，给予投资者闲散陈述，加多利润分配政策的透明性 和可不时性，公司在《公司轨则》中制定了利润分配政策，同期制定了股东分 红陈述规划，建立了健全有用的股东陈述机制。本次刊行完成后，公司将严格 推论分成政策，在得当利润分配条件的情况下，积极推动对股东的利润分配， 加大落实对投资者不时、闲散、科学的陈述，切实保护公众投资者的正当权益。   （二）关连主体对公司填补即期陈述措施随机得到切实履行的承诺   根据《国务院办公厅对于进一步加强成本阛阓中小投资者正当权益保护工 作的宗旨》（国办发〔2013〕110 号）、《国务院对于进一步促进成本阛阓健 康发展的多少宗旨》（国发〔2014〕17 号）和《对于首发及再融资、要紧钞票 重组摊薄即期陈述研究事项的指导宗旨》（证监会公告〔2015〕31 号）等文献 的要求，为保障中小投资者利益，关连主体就公司填补陈述措施随机得到切实 履行作出了承诺。   为保证公司填补被摊薄即期陈述措施随机得到切实履行，公司全体董事、 高等管束东说念主员作出以下承诺：   “（1）本东说念主承诺不会无偿或以造反正条件向其他单元或者个东说念主输送利益， 也不会接纳其他方式挫伤公司利益。   （2）对包括本东说念主在内的董事和高等管束东说念主员的职务破费行动进行拘谨。   （3）本东说念主将严格遵照关连法律法例、中国证券监督管束委员会和证券交游 所等证券监管部门划定以及公司规章轨制中对于董事、高等管束东说念主员行动表率 的要求，不会动用公司钞票从事与履行本东说念主职责无关的投资、破费行径。   （4）本东说念主将尽责促使由董事会或薪酬与考核委员会制定的薪酬轨制与公司 填补陈述措施的推论情况相挂钩。   （5）若刊行东说念主改日实施职工股权激励，本东说念主将全力解救公司将该股权激励 的行权条件与公司填补陈述措施的推论情况相挂钩。 浙江永贵电器股份有限公司                               召募说明书   （6）若本东说念主违背上述承诺，并给公司或者投资者变成损失的，本东说念主简洁依 法承担对公司或者投资者的补偿包袱；   （7）自本承诺出具日至公司本次向不特定对象刊行可调度公司债券完毕前， 若监管机构作念出对于填补陈述措施尽头承诺的新的监管划定的，且上述承诺不 能餍足该等划定的，本东说念主承诺届时将按照监管机构的最新划定出具补充承诺。”   为保证公司填补被摊薄即期陈述措施随机得到切实履行，公司控股股东及 践诺抑遏东说念主范永贵、范纪军、范正军、娄爱琴、卢素珍、汪敏华已作出以下承 诺：   “（1）本东说念主承诺依照关连法律、法例及公司轨则的研究划定诳骗股东权利， 不越权打扰公司经营管束行径，不侵占公司利益。   （2）若本东说念主违背上述承诺，并给公司或者投资者变成损失的，本东说念主简洁依 法承担对公司或者投资者的补偿包袱。   （3）自本承诺出具日至公司本次向不特定对象刊行可调度公司债券完毕前， 若监管机构作念出对于填补陈述措施尽头承诺的新的监管划定的，且上述承诺不 能餍足该等划定的，本东说念主承诺届时将按照监管机构的最新划定出具补充承诺。”                              浙江永贵电器股份有限公司董事会                                        年    月   日 浙江永贵电器股份有限公司                  召募说明书                第十节备查文献   除本召募说明书败露的贵寓外，公司将整套刊行苦求文献尽头他关连文献   一、刊行东说念主最近三年的财务敷陈及审计敷陈，以及最近一期的财务敷陈；   二、保荐东说念主出具的刊行保荐书、刊行保荐责任敷陈和守法访问敷陈；   三、法律宗旨书和讼师责任敷陈；   四、资信评级敷陈；   五、其他与本次刊行研究的紧要文献。   自本召募说明书公告之日起，投资者可至刊行东说念主、保荐东说念主（主承销商）住 所查阅召募说明书全文及备查文献，亦可在深圳证券交游所和中国证监会指定 网站查阅本次刊行的召募说明书全文。 浙江永贵电器股份有限公司                                                                                       召募说明书 附件一：专利期间 编号   专利权东说念主                  专利称号                      专利号          专利苦求日        授权公告日        类型      取得方式 浙江永贵电器股份有限公司                                                                                    召募说明书 编号   专利权东说念主               专利称号                      专利号          专利苦求日        授权公告日        类型      取得方式 浙江永贵电器股份有限公司                                                                                   召募说明书 编号   专利权东说念主               专利称号                     专利号          专利苦求日        授权公告日        类型      取得方式 浙江永贵电器股份有限公司                                                                                   召募说明书 编号   专利权东说念主                专利称号                    专利号          专利苦求日        授权公告日        类型      取得方式 浙江永贵电器股份有限公司                                                                                    召募说明书 编号    专利权东说念主                专利称号                    专利号          专利苦求日        授权公告日        类型      取得方式 浙江永贵电器股份有限公司                                                                                     召募说明书 编号    专利权东说念主                专利称号                     专利号          专利苦求日        授权公告日        类型      取得方式 浙江永贵电器股份有限公司                                                                                     召募说明书 编号    专利权东说念主                专利称号                     专利号          专利苦求日        授权公告日        类型      取得方式       沈阳博得 浙江永贵电器股份有限公司                                                                                         召募说明书 编号    专利权东说念主                专利称号                         专利号          专利苦求日        授权公告日        类型      取得方式 浙江永贵电器股份有限公司                                                                                    召募说明书 编号    专利权东说念主                专利称号                    专利号          专利苦求日        授权公告日        类型      取得方式 浙江永贵电器股份有限公司                                                                                  召募说明书 编号    专利权东说念主                专利称号                  专利号          专利苦求日        授权公告日        类型      取得方式 浙江永贵电器股份有限公司                                                                                     召募说明书 编号    专利权东说念主                专利称号                     专利号          专利苦求日        授权公告日        类型      取得方式 浙江永贵电器股份有限公司                                                                                   召募说明书 编号    专利权东说念主                专利称号                   专利号          专利苦求日        授权公告日        类型      取得方式 浙江永贵电器股份有限公司                                                                                    召募说明书 编号    专利权东说念主                专利称号                    专利号          专利苦求日        授权公告日        类型      取得方式 浙江永贵电器股份有限公司                                                                                  召募说明书 编号    专利权东说念主                  专利称号                专利号          专利苦求日        授权公告日        类型      取得方式 浙江永贵电器股份有限公司                                                                                  召募说明书 编号    专利权东说念主                专利称号                  专利号          专利苦求日        授权公告日        类型      取得方式 浙江永贵电器股份有限公司                                                                                   召募说明书 编号    专利权东说念主               专利称号                    专利号          专利苦求日        授权公告日        类型      取得方式 浙江永贵电器股份有限公司                                                                                     召募说明书 编号    专利权东说念主               专利称号                      专利号          专利苦求日        授权公告日        类型      取得方式 浙江永贵电器股份有限公司                                                                                   召募说明书 编号    专利权东说念主                专利称号                   专利号          专利苦求日        授权公告日        类型      取得方式 浙江永贵电器股份有限公司                                                                                  召募说明书 编号    专利权东说念主               专利称号                   专利号          专利苦求日        授权公告日        类型      取得方式 浙江永贵电器股份有限公司                                                                                  召募说明书 编号    专利权东说念主                专利称号                  专利号          专利苦求日        授权公告日        类型      取得方式 浙江永贵电器股份有限公司                                                                                 召募说明书 编号    专利权东说念主               专利称号                  专利号          专利苦求日        授权公告日        类型      取得方式 浙江永贵电器股份有限公司                                                                                   召募说明书 编号    专利权东说念主                专利称号                   专利号          专利苦求日        授权公告日        类型      取得方式 浙江永贵电器股份有限公司                                                                                   召募说明书 编号    专利权东说念主                  专利称号                 专利号          专利苦求日        授权公告日        类型      取得方式 浙江永贵电器股份有限公司                                                                                召募说明书 编号    专利权东说念主                专利称号                专利号          专利苦求日        授权公告日        类型      取得方式 浙江永贵电器股份有限公司                                                                                            召募说明书 编号    专利权东说念主                专利称号                            专利号          专利苦求日        授权公告日        类型      取得方式              一种适用于非屏蔽高压电聚合器的 TPA 结构及电聚合器              插头 浙江永贵电器股份有限公司                                                                                    召募说明书 编号    专利权东说念主                  专利称号                  专利号          专利苦求日        授权公告日        类型      取得方式 浙江永贵电器股份有限公司                                                                                   召募说明书 编号    专利权东说念主                  专利称号                 专利号          专利苦求日        授权公告日        类型      取得方式 浙江永贵电器股份有限公司                                                                                  召募说明书 编号    专利权东说念主                专利称号                  专利号          专利苦求日        授权公告日        类型      取得方式 浙江永贵电器股份有限公司                                                                                 召募说明书 编号    专利权东说念主                专利称号                 专利号          专利苦求日        授权公告日        类型      取得方式 浙江永贵电器股份有限公司                                                                                     召募说明书 编号    专利权东说念主                    专利称号                 专利号          专利苦求日        授权公告日        类型      取得方式 浙江永贵电器股份有限公司                                                                                     召募说明书 编号    专利权东说念主                专利称号                     专利号          专利苦求日        授权公告日        类型      取得方式       永贵博得       沈阳博得       永贵博得       沈阳博得       永贵博得       沈阳博得       永贵博得       沈阳博得       永贵博得       沈阳博得       永贵博得       沈阳博得       永贵博得       沈阳博得 浙江永贵电器股份有限公司                                                                                    召募说明书 编号    专利权东说念主                专利称号                    专利号          专利苦求日        授权公告日        类型      取得方式       永贵博得       沈阳博得       永贵博得       沈阳博得       永贵博得       沈阳博得       永贵博得       沈阳博得       永贵博得       沈阳博得 浙江永贵电器股份有限公司                                                                                召募说明书 编号    专利权东说念主                专利称号                专利号          专利苦求日        授权公告日        类型      取得方式 浙江永贵电器股份有限公司                                                                                 召募说明书 编号    专利权东说念主                 专利称号                专利号          专利苦求日        授权公告日        类型      取得方式 浙江永贵电器股份有限公司                                        召募说明书 附件二：商标                            强劲使用商品/ 编号   注册东说念主   商标   注册号                   专用权期限         取得方式                             服务类别 浙江永贵电器股份有限公司                                           召募说明书                               强劲使用商品/ 编号   注册东说念主   商标   注册号                      专用权期限         取得方式                                服务类别 浙江永贵电器股份有限公司                                           召募说明书                               强劲使用商品/ 编号   注册东说念主   商标   注册号                      专用权期限         取得方式                                服务类别 浙江永贵电器股份有限公司                                           召募说明书                               强劲使用商品/ 编号   注册东说念主   商标   注册号                      专用权期限         取得方式                                服务类别 浙江永贵电器股份有限公司                                            召募说明书                                强劲使用商品/ 编号   注册东说念主    商标   注册号                      专用权期限         取得方式                                 服务类别      四川惠仕                                 2020.05.05-        通                                  2030.05.04      四川惠仕                                 2020.01.14-        通                                  2030.01.13 浙江永贵电器股份有限公司                                         召募说明书                             强劲使用商品/ 编号   注册东说念主    商标   注册号                   专用权期限         取得方式                              服务类别 浙江永贵电器股份有限公司                            召募说明书 附件三：软件著述权 序号   公司称号              软件全称            登标记 浙江永贵电器股份有限公司                            召募说明书 序号   公司称号                 软件全称         登标记